Обзор фондового рынка
*****@***ru http://www. ***** 21.10.2002 г.
(подготовлен по информации агентств Интерфакс, АК&М, Reuters, Прайм – ТАСС,
МФД-ИнфоЦентр)
Индекс Доу-Джонса (Dow Jones) Нью-Йоркской фондовой биржи вырос сегодня на 47.36 пункта (+0.57%) и закрылся на уровне 8322.40. Индекс Насдак (Nasdaq) вырос на 15.80 пункта (+1.22%) и составил 1287.76. Индекс Эс энд Пи 500 (S&P 500) поднялся на 5.18 пункта (+0.59%) и составил 884.38. Доходность 30-летних государственных облигаций США составляет 5.080% (упала по сравнению со вчерашним закрытием на 0.004).Индекс Лондонской фондовой биржи Футси 100 (FTSE 100) упал на 40.2 пункта (-0.96%) и закрылся на уровне 4130.5. Индекс Франкфуртской фондовой биржи Ксетра Дакс (Xetra DAX) упал на 8.79 пункта (-0.28%) и к закрытию составил 3163.67. Индекс Парижской фондовой биржи Сас 40 (CAC 40) закрылся -26.09 пункта (-0.82%) на уровне 3156.99.
Рынок ГКО – ОФЗ
Операторы рынка ГКО-ОФЗ на торгах в пятницу стремились продать гособлигации, ожидая ухудшения конъюнктуры рынка на предстоящей неделе.
По мнению дилеров, крупные налоговые платежи, приходящиеся на начало следующей недели, могут вызвать проблемы с рублевой ликвидностью у участников рынка. Для восполнения недостатка рублевых средств, ряд операторов рынка может прибегнуть к продажам гособлигаций, что приведет к снижению ценовых уровней ОФЗ.
В этом случае, наиболее существенно подешевеют "короткие" бумаги, которые традиционно используются участниками рынка для регулирования рублевой ликвидности, отмечают дилеры.
Поэтому на торгах в пятницу отдельные операторы стремились продать гособлигации, цены которых за последние дни увеличились до достаточно высоких уровней, и зафиксировать прибыль. Активная продажа краткосрочных бумаг 18 октября привела к снижению стоимости основной части выпусков в этом секторе рынка. По итогам дня понижение средневзвешенных котировок этих бумаг составило от 2 до 6 базисных пунктов.
Ситуация в секторе долгосрочных бумаг в пятницу не изменилась. Спрос на эти бумаги по-прежнему поддерживается крупными инвесторами, которые приобретают их на проводимых министерством финансов РФ доразмещениях. В ходе вторичных торгов 18 октября Минфин доразместил ОФЗ серий 45001 и 46001 на общую сумму 490,08 млн. рублей по номиналу, что составило более 56% от оборота торгов. Общий объем сделок с ОФЗ в пятницу составил 789,033
млн. рублей.
Котировки "дальних" бумаг в основном незначительно выросли. Средневзвешенная доходность рынка ОФЗ по итогам торговой сессии составила 14,62% годовых, увеличившись на 0,07% по сравнению с уровнем предыдущего дня.
Помимо этого, в пятницу было проведено 20 сделок с ГКО 159-го, 160-го и 162-го выпусков на общую сумму 29,774 млн. рублей.
Рынок Акций
В пятницу на российском рынке акций наблюдалось незначительное снижение котировок. Рынок открылся с повышением в связи с ралли на американском фондовом рынке, однако затем началась фиксация прибыли, окончившаяся ближе к середине дня, потом котировки демонстрировали боковое движение. По итогам дня индекс РТС вырос на 0.40% до отметки 357.43 пункта. Активность операторов была невысокой, оборот в системе составил 30.88 млн долл., из них на основной рынок пришлось лишь 9.45 млн долл.
В целом "голубые фишки" закрылись смешанно. По темпам снижения лидировали акции "Сургутнефтегаза" и "Мосэнерго", подешевевшие на 1.60% и 1.34%. По темпам роста лучшими оказались акции "Ростелекома", которые подорожали на 2.49%. Лидерами по объемам торгов стали подешевевшие на 0.34% бумаги РАО ЕЭС, поскольку по ним прошло сделок на 2.83 млн долл.
Умеренное снижение котировок российских "голубых фишек" в пятницу было вызвано ожиданием коррекции на несколько перегретом американском рынке. В целом появившиеся до открытия американского рынка в пятницу отчеты можно назвать смешанными. В частности, данные по IBM носили явно позитивный характер, в то время как авиакомпании, шведская Ericsson и т. д. опечалили игроков. В связи с этим можно предположить, что снижение носило более технический характер, так что надежда на возобновление роста имеется.
Данные по экономике США также носили скорее смешанный характер. Так, потребительские цены выросли в сентябре на 0.2% при прогнозах роста на 0.3%. Зато дефицит внешнеторгового баланса вырос до 38.5 млрд долл. в августе с 35.1 млрд долл. в июле, существенно превысил прогнозы.
Макроэкономические данные по России не были особенно позитивными. Так, согласно данным Госкомстата, выпуск продукции по пяти базовым отраслям РФ замедлил рост (в сентябре рост составил 2.7% против 3.7% в целом за 9 месяцев), реальные доходы населения в сентябре снизились на 2.8% к августу, зато число безработных выросло на 1% до 5.449 млн человек.
Имелись и значительные внутренние корпоративные новости, однако они носили позитивный характер. Так, стало известно, что "Газпром" намерен вложить около 1 млрд руб. в покупку доли в проекте по разработке Ковыктинского месторождения, что является позитивной новостью для газового гиганта. Также появилось сообщение, что "ЛУКОЙЛ" намерен через дочернюю германскую фирму Lukoil Hamburg GmbH приобрести 460 АЗС на севере Германии у компании British Petroleum - экспансия на европейский рынок может принести существенные выгоды, тем более что "ЛУКОЙЛ" появляется там первой из российских компаний. Также позитивно должно восприниматься известие, что суд штата Колорадо отклонил иск Archangel Diamond Corporation к ОАО "Архангельскгеолдобыча" и ОАО "ЛУКОЙЛ". В то же время советник президента А. Илларионов вновь косвенно подверг критике менеджмент РАО ЕЭС и высказал мнение, что цены на электроэнергию в России завышены относительно уровня экономического развития и относительно уровня состояния электроэнергетики.
Что касается технического анализа, рынок в пятницу достиг промежуточного сопротивления, так что коррекции можно было ожидать. В самое ближайшее время коррекция имеет шанс продолжиться. Ближайшая поддержка по акциям РАО "ЕЭС России" находится около 2.90-2.93 руб./акция. По индексу РТС после пробоя 355 пунктов поддержка может быть найдена уже в районе 350 пунктов.
Сегодня ожидается выход следующих данных:
в 14:00 GMT - индекс ведущих индикаторов (Leading indicators) в США за сентябрь (прогноз -0.2%, предыдущее значение -0.2%);
в 18:00 GMT - федеральный бюджет (Federal budget) в США за сентябрь (прогноз 41.0 млрд. долларов, предыдущее значение -54.7 млрд. долларов).
 |
Данный обзор подготовлен в исключительно информационных целях и ни при каких обстоятельствах не может рассматриваться как оферта или предложение делать оферты.
Настоящий обзор не содержит никаких прямых или косвенных рекомендаций по купле или продаже ценных бумаг, а любые содержащиеся в обзоре прогнозы и оценки ситуации на рынке отражают мнение аналитиков.
"ПАВЕЛЕЦКИЙ" не дает гарантий в отношении полноты и достоверности содержащейся в обзоре информации. "ПАВЕЛЕЦКИЙ" не несет никакой ответственности за любые прямые или косвенные убытки, полученные при использовании настоящего обзора.
_______________________________________________________________________________________
Мы рады если данный обзор будет вам полезен. Если вы нуждаетесь в более полной и оперативной информационно-аналитической поддержке обращайтесь к сотрудникам фондового подразделения «Павелецкий».
, ,
е–mail: *****@***ru, http://www. *****
Наш адрес: Москва, Шлюзовая набережная, дом 6.
