Оглавление

Оглавление

Введение………………………………………………………………………………………..3

Глава 1. Теоретические вопросы управления финансовыми ресурсами ……………7

1.1  Сущность, состав, структура финансовых ресурсов предприятия.……… ……… 7

1.2  Управление финансовыми ресурсами ……………………………….. ……………23

1.3  Направления повышения эффективности использования финансовых ресурсов..32

Глава 2. Анализ эффективности использования финансовых ресурсов

ОАО ”Надвоицкий алюминиевый завод” ………………………………………………...39

2.1 Анализ состава, динамики и структуры имущества предприятия и источников

его формирования……………………………………………………………………………....39

2.2 Анализ показателей финансовой независимости………………………………………...43

2.3 Анализ динамики оборотных средств предприятия…….……………………………….44

2.4 Анализ ликвидности и платежеспособности……………………………………………..46

2.5 Анализ использования капитала ОАО ”Надвоицкий алюминиевый завод”……………51

Заключение……………………………………………………………………………………..56

Литература………………………………………………………………………………………59

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А1 > П1; А2 > П2 ; АЗ > П3; А4 < П4 .

Анализ ликвидности алюминиевый завод» приведен в таблице 2.7.1.

Данные таблицы показывают, что, не смотря на то, что итоги групп по активу и пассиву соответствуют вышеприведенным неравенствам, кроме группы 1, т. е. наиболее срочные пассивы превышают наиболее ликвидные активы, предприятие обладает низкой ликвидностью, которая за год еще больше снизилась.

Ликвидность предприятия оперативно можно определить с помощью коэффициента абсолютной ликвидности, который представляет собой отношение денежных средств, готовых для платежей и расчетов, к краткосрочным обязательствам. Этот коэффициент характеризует возможность предприятия мобилизовать денежные средства для покрытия краткосрочной задолженности. Чем выше данный коэффициент, тем надежнее заемщик.

В зависимости от величины коэффициента абсолютной ликвидности принято различать:

=> кредитоспособное предприятие при Кл > 1,5;

=> ограниченно кредитоспособное при Кл от 1 до 1,5;

=> некредитоспособное при Кл < 1.

Для нашего предприятия коэффициент ликвидности равен:

на начало года Кл = (30222+31343)/(87408+97240)=0,333

на конец года Кл = (47645+41)/(54553+132877)=0,254

Таким образом, предприятие является некредитоспособным и ликвидность предприятия за год снизилась.

Главными причинами необеспечения ликвидности и кредитоспособности предприятия являются наличие дебиторской задолженности, особенно неоправданной, нарушение обязательств перед клиентами, накопление избыточных производственных и товарных запасов, низкая эффективность хозяйственной деятельности.