Программа учебной дисциплины
«Профессиональные участники фондового рынка»
для направлений 080100.62 «Экономика» подготовки бакалавра
Автор программы: д. э.н., профессор
Область применения и нормативные ссылки
Настоящая программа учебной дисциплины устанавливает минимальные требования к знаниям и умениям студента и определяет содержание и виды учебных занятий и отчетности.
Программа предназначена для преподавателей, ведущих данную дисциплину, учебных ассистентов и студентов направления подготовки 080100.62 «Экономика», обучающихся по программе подготовки бакалавра, изучающих дисциплину «Профессиональные участники фондового рынка».
Программа разработана в соответствии с:
· ГОБУ ВПО НИУ ВШЭ;
· Образовательной программой 080100.62 «Экономика»
Цели освоения дисциплины
Целями освоения настоящей дисциплины является формирование системы знаний в области основ профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг и соответствующих компетенций, позволяющих успешно работать в организациях-участниках рынка ценных бумаг
Компетенции обучающегося, формируемые в результате освоения дисциплины
В результате освоения дисциплины студент должен:
· Знать:
* Основные понятия, принципы и инструменты современного фондового рынка.
* Эволюцию концепций фондового рынка, характеристику современных концепций данного рынка
* Современные тенденции развития теории и практики рынка ценных бумаг
* Особенности развития фондового рынка в России.
· Уметь:
* Анализировать показатели рынка ценных бумаг
* Обосновать выбор:
o методики работы на рынке,
o стратегии торговли на рынке,
o стратегии позиционирования профессионального участника фондового рынка на данном рынке
* Организовать поиск информации по полученному заданию
* Принимать отдельные решения, связанные с подготовкой программы разработки и выведения на рынок новых фондовых инструментов
* Принимать отдельные решения, связанные с формированием предложений по организации работы компании на фондовом рынке
* Выявлять проблемы и обосновывать рекомендации по совершенствованию профессиональной деятельности компаний на фондовом рынке
· Иметь навыки (приобрести опыт)
* анализа конкретных ситуаций, связанных с организацией профессиональной деятельностью компании на фондовом рынке, выявления имеющихся проблем, формулировки рекомендаций.
В результате освоения дисциплины студент осваивает следующие компетенции:
Компетенция | Код по ФГОС/ НИУ | Дескрипторы – основные признаки освоения (показатели достижения результата) | Формы и методы обучения, способствующие формированию и развитию компетенции |
Умеет использовать источники экономической, социальной, управленческой информации | ПК-1 | Использует в процессе анализа статистические данные, результаты исследований по рынку ценных бумаг и профессиональной деятельности на нем | Лекции |
Способен осуществлять поиск информации по полученному заданию, сбор данных, необходимых для решения поставленных | ПК-4 | Обосновывает выбор релевантной информации для решения поставленных задач, источников и методов сбора информации | Лекции |
Способен организовать выполнение конкретного порученного этапа работы | ПК-11 | Применяет полученные знания в принятии решений по конкретным задачам профессиональной деятелности на фондовом рынке | Лекции |
Место дисциплины в структуре образовательной программы
Настоящая дисциплина относится к циклу профессиональных (прикладных) дисциплин.
Изучение данной дисциплины базируется на следующих дисциплинах: микроэкономика, менеджмент, психология, рынок ценных бумаг.
Для освоения учебной дисциплины, студенты должны владеть следующими знаниями и компетенциями: знать основы функционирования рынка ценных бумаг, виды ценных бумаг, законодательство по рынку ценных бумаг и по профессиональной деятельности на нем. Уметь использовать принципы организации и планирования принятия решений по купле-продаже ценных бумаг и связанных с этой процедурой иными рынчоными операциями и решениями.
Основные положения дисциплины должны быть использованы в дальнейшем при изучении следующих дисциплин: стратегический менеджмент, управление проектами, бизнес-планирование.
Формы контроля знаний студентов
Тип контроля | Форма контроля | 1 год | Параметры | |||
1 | 2 | 3 | 4 | |||
Текущий (неделя) | ||||||
Итоговый | Экзамен | * | Письменный экзамен 90 минут, тест. Количество дней оценки результатов контроля – 5 дней. | |||
Критерии оценки знаний, навыков
Оценки по всем формам контроля выставляются по 10-ти балльной шкале.
По всем формам контроля студент должен продемонстрировать знание материалов лекций, нормативно-правовых документов и литературных источников, касающихся понимания основ, роли и значения современного фондового рынка и профессиональной деятельности нна нем; уметь использовать нормативно-правовые документы, касающиеся регулирования профессиональной деятельности, и применять соответствующий понятийно-категориальный аппарат.
Содержание дисциплины
Тема 1. Понятие и виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг
Понятие профессиональных участников и профессиональной деятельности на рынке. Виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг. Лицензирование профессиональной деятельности. Виды лицензий. Порядок выдачи и отзыва лицензий. Лицензиционные требования к профессиональным участникам рынка. Совмещение профессиональных видов деятельности. (4 часа)
Общий объем самостоятельной работы – 22 часа.
Литература к теме 1.
1. Галанов ценных бумаг. М.: ИНФРА-М, 2010, гл. 5
2. Рынок ценных бумаг: теория и практика. Под ред. . М.: «Финансы и статистика», 2008., гл.16
3. Рынок ценных бумаг. Под ред. , М.: ИздательствоЮрайт, 2011г., гл.9
Форма проведения занятий: лекции.
Тема 2. Брокерско-дилерская деятельность
Понятие брокерской деятельности. Виды брокерских договоров. Основные функции брокера. Типовая структура брокерской компании. Договор на брокерское обслуживание. Виды брокерских счетов. Виды клиентских приказов и особенности их применения на рынке. Дилерская деятельность и ее отличия от брокерской деятельности. (4час)
Общий объем самостоятельной работы – 22 час.
1. Галанов ценных бумаг. М.: ИНФРА-М, 2010, гл.5
2. Рынок ценных бумаг: теория и практика. Под ред. . М.: «Финансы и статистика», 2008, гл16.
3. Рынок ценных бумаг. Под ред. , М.: ИздательствоЮрайт, 2011г., гл.9
Форма проведения занятий: лекции.
Тема 3. Маржинальные сделки с ценными бумагами
Необходимость и возможность проведения операции с заемными активами на фондовом рынке. Понятие маржинальной сделки. Виды маржинальных сделок. Виды маржи. Короткие покупки. Короткие продажи. Технология совершения маржинальных сделок. Источники предоставления ценных бумаг в кредит. (4час)
Общий объем самостоятельной работы – 22 час.
1. Галанов ценных бумаг. М.: ИНФРА-М, 2010, гл.6
2. Рынок ценных бумаг: теория и практика. Под ред. . М.: «Финансы и статистика», 2008., гл.26
3. Рынок ценных бумаг. Под ред. , М.: ИздательствоЮрайт, 2011г., гл.9.
Форма проведения занятий: лекции.
Тема 4. Сделки (операции) репо с ценными бумагами
Понятие сделок (операций) репо. Необходимость сделок репо на рынке. Организация сделки (операции) репо. Отличия сделок репо от договоров кредитования. Отличия сделок репо от маржинальных сделок. Типы и виды репо: прямое и обратное репо. Участники рынка репо. Риски по сделкам репо. (4час)
Общий объем самостоятельной работы – 22 час.
1. Галанов ценных бумаг. М.: ИНФРА-М, 2010, гл.6
2. Рынок ценных бумаг: теория и практика. Под ред. . М.: «Финансы и статистика», 2008, гл.26..
Форма проведения занятий: лекции.
Тема 5. Другие виды профессиональной деятельности и профессиональных участников рынка ценных бумаг
Деятельность по управлению ценными бумагами. Расчетно-клиринговая деятельность. Функции клиринговой палаты. Депозитарно - регистрационная деятельность. Функции депозитария. Система ведения реестра владельцев именных ценных бумаг. Деятельность специализированного регистратора. (4час)
Общий объем самостоятельной работы – 26 час.
1. Галанов ценных бумаг. М.: ИНФРА-М, 2010, гл.5
2. Рынок ценных бумаг: теория и практика. Под ред. . М.: «Финансы и статистика», 2008, гл.16.
3. Рынок ценных бумаг. Под ред. , М.: ИздательствоЮрайт, 2011г., гл.9
Форма проведения занятий: лекции.
Образовательные технологии
Форма проведения занятий: лекции.
Оценочные средства для текущего контроля и аттестации студента
Вопросы для оценки качества освоения дисциплины
1. Понятие профессиональной деятельности
2. Виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг.
3. Виды лицензий профессиональной деятельности.
4. Совмещение профессиональных видов деятельности на рынке ценных бумаг.
5. Брокерская деятельность и виды брокерских договоров.
6. Виды клиентских приказов и особенности их применения на рынке.
7. Дилерская деятельность и ее отличия от брокерской деятельности.
8. Деятельность по управлению ценными бумагами.
9. Расчетно-клиринговая деятельность. Функции клиринговой палаты.
10. Система ведения реестра владельцев именных ценных бумаг. Деятельность специализированного регистратора.
11. Депозитарная деятельность
12. Маржинальные сделки с ценными бумагами
13. Короткие покупки.
14. Короткие продажи.
15. Сделки (операции) репо с ценными бумагами
16. Отличия сделок репо от договоров кредитования.
17. Отличия сделок репо от маржинальных сделок.
18. Типы и виды репо: прямое и обратное репо.
Порядок формирования оценок по дисциплине
Форма проведения занятий – лекции. Оценки итогового контроля выставляются по 10-ти балльной шкале.
Примеры тестов итогового контроля:
1. Профессиональный участник рынка ценных бумаг - это:
а) трейдер как участник рынка ценных бумаг
б) каждый участник рынка ценных бумаг
в) юридическое лицо, имеющее лицензию на осуществление профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг
г) физическое лицо, имеющее лицензию на осуществление профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг
2. Условия лицензирования на рынке ценных бумаг включают требования к:
а) организационно - правовой форме профучастника
б) размеру уставного капитала
в) размеру собственного капитала
г) квалификационные требования к персоналу
д) наличию нормативной документации на профдеятельность
Ответ:
А. Все требования, указанные в пп. а,б, в,г, д
Б. Все требования, указанные в пп. а,б, г,д
В. Все требования, указанные в пп. а,в, г,д
3. Брокерская деятельность на рынке ценных бумаг может совмещаться с:
а) дилерской, клиринговой и депозитарной
б) дилерской, депозитарной и по управлению ценными бумагами
в) депозитарной, клиринговой и деятельности по ведению реестра
4. Короткая покупка – это:
а) покупка ценной бумаги за счет банковского займа
б) продажа ценной бумаги в счет займа клиента
в) покупка ценной бумаги, взятой взаймы клиентом
г) покупка ценной бумаги за счет займа брокера
5. Деятельность по ведению реестра на рынке ценных бумаг может совмещаться с:
а) дилерской деятельностью
б) депозитарной деятельностью
в) клиринговой деятельностью
г) не может совмещаться ни с какой профессиональной деятельностью
Учебно-методическое и информационное обеспечение дисциплины
Базовый учебник:
Галанов ценных бумаг. М.: ИНФРА-М, 2011
Дополнительная литература:
1. Рынок ценных бумаг: теория и практика. Под ред. . М.: «Финансы и статистика», 2008.
2. Рынок ценных бумаг. Под ред. , М.: ИздательствоЮрайт, 2011г.
3. «Фондовый рынок» – М.: «ИНФРА-М», 1997
4. Бейли Дж. «Инвестиции». Пер. с англ. - М.: ИНФРА - М, 1997
5. Семенкова с ценными бумагами. М.: Издательство «Дело» АНХ, 2009
Интернет-ресурсы:
1. www. ***** - Министерство финансов российской Федерации. Официальная информация министерства. Отчетность об исполнении Федерального бюджета РФ. Нормативные и методические материалы
2. www.micex.ru – Московская межбанковская валютная биржа (ММВБ). Аналитические и информационные материалы по торгам акциями и облигациями корпораций.
3. www.koob.ru - Электронная библиотека. Экономическая и юридическая литература, новинки. Специальные периодические издания.
4. www.akm.ru - АК&М – информационно-аналитическое агентство. Описание продуктов и услуг: базы данных, бюллетени, рейтинги, новости.
5. www.finam.ru - «Финмаркет» - информационное агентство. Аналитические статьи, новости. Полный спектр экономической информации.
6. . www.finam.ru - Финанс – аналитик. Коментарии к событиям в экономике. Форумы и конференции.
7. www.skrin.ru – СКРИН – организация уполномоченная ФСФР на осуществление распространение информации раскрываемой на рынке ценных бумаг
Дистанционная поддержка дисциплины.
Дистанционная поддержка дисциплины предусмотрена в форме размещения дополнительных заданий, тестов, вопросов для самостоятельной работы, а также консультаций.
Порядок проведения консультаций регламентируется расписанием, формируемым в соответствии с учебным планом. Такая форма работы предусматривает возможность обмена информацией с преподавателями для подготовки самостоятельных заданий и проработки наиболее сложных разделов курса.
Дистанционные ресурсы:
· eLearning Server (студенты получают логин и пароль для доступа на соответствующую страницу);
· Электронная почта (групповая или индивидуальная почта преподавателя), адрес которой указывается в расписании.
Материально-техническое обеспечение дисциплины
Мультимедийный проектор для лекций, раздаточные материалы для изучения лекционного материала.
