Факультет экономики: магистерская программа «Финансовые рынки»
Цель программы – подготовка высококвалифицированных специалистов в области финансов и финансовых рынков. Программа построена таким образом, чтобы подготовить профессиональных аналитиков для проведения макроэкономического анализа финансовых рынков; оценка их инвестиционной привлекательности, выбора наиболее эффективных сфер приложения капитала, а также для проведения анализа финансового состояния компаний и обоснования финансовых инструментов привлечения капитала в компании.
Магистры за время обучения по программе «Финансовые рынки» должны овладеть как теоретическими основами и общеэкономическими знаниями, но и знаниями в области прикладных наук, а также практическими навыками применения полученных знаний в конкретных экономических условиях. Эти задачи определяют следующие основные направления магистерской программы.
1. Междисциплинарный характер подготовки специалистов, основанный на предоставлении универсальных академических знаний в области экономической теории и теории финансов, углубленной математической подготовки и свободного владения иностранным языком.
2. Специализированный принцип подготовки, обеспечивающий овладение знаниями по специальным дисциплинам в области финансовых рынков и финансовых институтов, ценных бумаг, управления инвестиционным портфелем, фундаментального и технического анализа, стратегического финансового планирования, оценки стоимости компании, управления рисками.
3. Привлечение студентов к активной научной деятельности и развитие у них исследовательских и аналитических способностей путем участия в реализации конкретных исследовательских проектах, участия в научных кафедральных и межкафедральных семинарах, презентации результатов на факультетских и университетских конференциях.
4. Закрепление полученных знаний и развитие практических навыков работы осуществляется студентами в ходе их практики и стажировок в ведущих российских и зарубежных корпорациях, инвестиционных компаниях и банках. Качественное развитие этого направления позволит студентам обрести навыки последующей самостоятельной профессиональной деятельности, умение работать в качестве финансовых аналитиков, портфельных менеджеров, финансовых контролеров ,специалистов по оценке рисками, преподавателей, научных работников.
Особенности программы:
1. Данная программа органически сочетает в себе изучение фундаментальных основ функционирования финансовых рынков с анализом конкретных ситуаций, которые изучаются в прикладных финансовых дисциплинах.
2. В процессе обучения рассматривается как механизм функционирования развитых финансовых рынков, так и особенности деятельности эмитентов и инвесторов на развивающихся рынках. Поэтому в рамках программы рассматриваются современные проблемы российской экономики, тенденции и перспективы развития финансового рынка России.
3. Магистерская программа предусматривает активное участие студентов в исследовательской деятельности, анализе деятельности российских и международных компаний, овладение навыками практической деятельности на финансовых рынках.
Руководитель программы: заведующий кафедрой фондового рынка и рынка инвестиций ГУ-ВШЭ, д. э.н., профессор Николай Иосифович Берзон. Специалист в области финансовых рынков и ценных бумаг. является автором книг и учебников: «»Фондовый рынок», «Ценные бумаги», «Ценообразование финансовых активов» и др. Ведет активную консультационную деятельность в российских компаниях по вопросам привлечения инвестиций с финансовых рынков и эмиссии ценных бумаг. Имеет большой опыт реализации программ обучения руководителей и специалистов компаний по вопросам эмиссионной деятельности и корпоративного управления. Руководитель программы «МВА – Финансы» в ГУ-ВШЭ.
Преподаватели: Программа реализуется силами кафедры фондового рынка и рынка инвестиций с привлечением ведущих ученых и специалистов других кафедр факультета экономики, факультета бизнес – информатики, а также специалистов – практиков, работающих в инвестиционных компаниях и фондах. Занятия проводят: академик , проф. , проф. , проф. , доценты , , и другие.
Общая характеристика учебного плана.
Учебный план магистерской программы призван обеспечить серьезную теоретическую и профессиональную подготовку магистров, владеющих широким арсеналом методов математического и экономического анализа, имеющих навыки их применения при анализе финансовых рынков и компаний, умеющих принимать качественные финансовые и инвестиционные решения, проводить оценку финансовых активов и компаний в целом, способных находить эффективные решения по инвестированию на российском и зарубежных фондовых рынках.
Ядро магистерской программы формируется профильными кафедрами факультета экономики ГУ-ВШЭ совместно с университетом Сорбона ( Париж-1). Лучшие студенты магистерской программы будут иметь возможность в рамках совместной конвенции обучаться по российско-французской программе с получением двух дипломов. Учебный план магистерской программы сформирован таким образом, чтобы студенты получили углубленные знания по экономической теории ( курсы « Микроэкономика – 3 » ), по теории финансовых рынков и денежного обращения (курсы « Теория финансов », «Монетарная экономика»),методами моделирования финансовых рынков ( курсы « Эконометрика финансовых рынков», « Стохастический анализ», « Нелинейное прогнозирование в экономике и финансах»). Блок теоретических дисциплин охватывает примерно половину учебных часов. Наряду с теоретическим блоком программа содержит блок специальных дисциплин по ценным бумагам и фондовому рынку, включающий обязательные курсы и курсы по выбору. Система курсов создает условия для глубокой теоретической подготовки магистров и получения профессиональных знаний для работы на фондовом рынке и в инвестиционных институтах.
Квалификационные требования к выпускнику магистерской программы
Выпускник ГУ-ВШЭ, окончивший обучение по магистерской программе "Финансовые рынки", будет иметь качественную университетскую подготовку как по общеэкономическим дисциплинам, так и по специальным дисциплинам в области финансов и финансового рынка, обладать знаниями и навыками, необходимыми для осмысления и решения конкретных практических задач в различных аспектах финансовой деятельности.
Подготовка студентов осуществляется по следующим основным видам их будущей деятельности:
- экспертно-аналитическая ( финансовый аналитик, портфельный менеджер);
- управленческая (финансовый менеджер, руководитель структурного подразделения в финансовом институте);
- консалтинговая ( финансовый консультант);
- преподавательская ( преподаватель финансовых дисциплин);
- научно - исследовательская.
При подготовке магистра по программе «Финансовые рынки»
профессорско-преподавательский состав исходит из того, что выпускник должен:
· знать общеэкономические дисциплины, теорию финансов, специальные дисциплины в области финансов и фондового рынка;
· иметь практические навыки ведения различных направлений финансового бизнеса, используя знания зарубежного и отечественного опыта;
· владеть методами экономического анализа и моделирования финансовых рынков, методами анализа деятельности предприятий и организаций, методами фундаментального и технического анализа, методами оценки финансовых рисков хозяйствующих субъектов, методами оценки стоимости ценных бумаг и компаний, основами корпоративного и финансового права;
· уметь анализировать отчетность предприятий и организаций и проводить диагностику их финансового состояния; управлять портфелем ценных бумаг; оценивать доходность финансовых активов, готовить аналитические обзоры; выявлять проблемные ситуации в финансовой деятельности компаний; работать с производными финансовыми инструментами; оценивать и разрабатывать мероприятия по управлению рисками;
· владеть на профессиональном уровне не менее чем одним иностранным языком, используемым в качестве языка профессионального общения;
· иметь навыки исследователя для ведения научной работы;
· подготовиться к преподаванию на профессиональном уровне дисциплин по фондовому рынку.
Практика и трудоустройство:
Спрос на экономистов, обладающих знаниями в области финансовых рынков и финансовых инструментов определяется темпом и уровнем развития фондового рынка и финансовых институтов. В настоящее время формируется отрасль финансовых услуг, которой требуются кадры высокой квалификации, которые изучали не только «общие принципы и теоретические модели», но и умеют применить эти модели к решению вполне конкретных практических задач. В настоящее время отрасль финансовых услуг представлена широким спектром финансовых организаций. В частности, в современной России действуют:
· Более 150 паевых инвестиционных фондов, нуждающихся в финансовых аналитиках, финансовых и портфельных менеджерах;
· Более 270 инвестиционных компаний, оказывающих услуги по доверительному управлению ценными бумагами, по брокерскому и депозитарному обслуживанию физических и юридических лиц, а также осуществляющих дилерскую деятельность;
· Более 50 фирм и более 1000 трансферт-агентов, осуществляющих регистраторскую деятельность по ведению реестров владельцев именных ценных бумаг;
· Около 1200 банков, имеющих в своем составе отделы по ценным бумагам и доверительному управлению средствами клиентов;
· Сеть фондовых бирж, депозитариев и клиринговых компаний ,обеспечивающих функционирование организованного рынка ценных бумаг, учет прав на ценные бумаги и систему взаимозачетов.
Кроме указанных финансовых институтов спрос на специалистов по ценным бумагам предъявляют крупные российские и зарубежные компании для проведения реструктуризации бизнеса, размещения денежных средств на финансовых рынках, проведения эмиссий ценных бумаги и привлечения капитала в компании, формирования оптимальной структуры капитала, оценки стоимости привлекаемых финансовых ресурсов.
По мере проведения экономических реформ и формирования финансового рынка будет развиваться финансовая инфраструктура, будут появляться новые финансовые институты, конструироваться новые финансовые инструменты, российские компании все более активно будут интегрироваться в мировую финансовую систему. Все это позволяет ожидать, что новая магистерская программа будет весьма привлекательна как для студентов столичных ВУЗов, так и на региональном уровне, где наиболее остро ощущается нехватка квалифицированных специалистов, о чем убедительно свидетельствует опыт функционирования наших филиалов. Опыт трудоустройства выпускников ГУ-ВШЭ, окончивших магистерскую программу по финансам, подтверждает наличие устойчивого спроса на рынке труда на специалистов нашего университета, обладающих прикладными знаниями по фондовому рынку, и свидетельствует об их востребованности в финансовых институтах.
