Приложение

к Приказу [1]

ВТБ 24 (ЗАО)

РЕГЛАМЕНТ

проведения конверсионных арбитражных операций в иностранных валютах

на условиях «Margin Trading» для физических лиц

Москва 2010 год

1.1. Настоящий Регламент (далее – Регламент) представляет собой стандартную форму Договора о проведении конверсионных арбитражных операций в иностранных валютах на условиях «Margin Trading», который может быть заключен между ВТБ 24 (ЗАО) и любым физическим лицом, которое удовлетворяет условиям, предъявляемым Регламентом к потенциальным Клиентам (далее по тексту – Стороны).

1.2. Предметом Регламента являются общие условия проведения Сторонами конверсионных арбитражных операций на условиях «Margin Trading».

НЕ нашли? Не то? Что вы ищете?

1.3. Распространение текста Регламента должно рассматриваться всеми заинтересованными лицами как публичное предложение (публичная оферта) ВТБ 24 (ЗАО), адресованное физическим лицам, резидентам и нерезидентам Российской Федерации, заключить Договор о проведении конверсионных арбитражных операций в иностранных валютах на условиях «Margin Trading» на условиях, зафиксированных в Регламенте.

1.4. Настоящая публичная оферта имеет силу исключительно на территории Российской Федерации и не может рассматриваться в таком качестве за ее пределами.

1.5. Содержание Регламента раскрывается без ограничений по запросам любых заинтересованных лиц.

1.6. Заключение упомянутого в пункте 1.1 Договора о проведении конверсионных арбитражных операций в иностранных валютах на условиях «Margin Trading» (далее по тексту – Договор) производится путем простого присоединения (акцепта) к условиям Регламента в соответствии со статьей 428 Гражданского Кодекса Российской Федерации. Для заключения Договора заинтересованные лица должны представить в ВТБ 24 (ЗАО) Заявление о проведении конверсионных арбитражных операций в иностранных валютах на условиях «Margin Trading», составленное по форме Приложения №1 к Регламенту (далее по тексту – Заявление), и документы, необходимые для заключения Договора, в соответствии со списком, указанным в пункте 3.1 Регламента. Договор будет считаться заключенным с момента регистрации указанного Заявления в ВТБ 24 (ЗАО). В случае изменения данных, содержащихся в представленных документах, физическое лицо обязано незамедлительно представить в ВТБ 24 (ЗАО) документы, подтверждающие внесение указанных изменений.

1.7. Заявление должно быть представлено физическим лицом по адресу: « Москва, ул. Мясницкая, дом 35, ВТБ 24 (ЗАО), Инвестиционный департамент», или иному адресу, дополнительно объявленному ВТБ 24 (ЗАО) на интернет-сайте Банка http://www. *****/.

1.8. Лица, присоединившиеся к Регламенту в порядке, предусмотренном пунктом 1.6 , принимают на себя все обязательства, предусмотренные Регламентом в отношении таких лиц.

1.9. Обязательства, принимаемые на себя лицами, присоединившимися к Регламенту, равно как и обязательства, принимаемые на себя ВТБ 24 (ЗАО) в отношении этих лиц, будут считаться действительными исключительно в рамках, установленных законодательством Российской Федерации.

1.10. Стороны Регламента могут заключать двусторонние соглашения, изменяющие и/или дополняющие отдельные положения Регламента, при условии, что это не приведет к изменению Регламента в целом. В этом случае Регламент действует в части, не противоречащей условиям указанных соглашений.

1.11. Любые справки по вопросам, связанным с проведением конверсионных арбитражных операций в иностранных валютах, предоставляются консультантами Инвестиционного департамента ВТБ 24 (ЗАО) по телефону (495) либо по иному телефону, дополнительно объявленному ВТБ 24 (ЗАО) на интернет-сайте Банка http://www. *****/.

2. Термины и определения

Для целей Регламента используются следующие термины и определения:

· Банк – Банк ВТБ 24 (закрытое акционерное общество), именуемый в Регламенте также как Сторона.

· Валюта – безналичная иностранная валюта и валюта Российской Федерации (рубли).

· Валютный своп – операция, состоящая из двух противоположных конверсионных сделок на одинаковую сумму торгуемой валюты с разными датами валютирования и разными обменными курсами. Своп типа “tom/next“ (том/некст) означает проведение двух конверсионных сделок, расчеты по первой из которых осуществляются на дату валютирования “том“ (tom), то есть первый рабочий день после дня заключения сделки, не считая выходные и праздничные дни, а по противоположной ей - на дату “спот“, то есть второй рабочий день после дня заключения сделки, не считая выходные и праздничные дни.

· Вариационная маржа – сумма средств на Гарантийно-торговом счете Клиента и финансового результата по открытым и закрытым позициям в долларовом эквиваленте с учетом переоценки открытых позиций по текущим рыночным курсам в режиме реального времени.

· Гарантийно-торговый счет – банковский счет в долларах США, открываемый Банком Клиенту для проведения расчетов по операциям, предусмотренным Регламентом.

· Дата валютирования – дата проведения расчетов по заключенным операциям. Для арбитражных операций расчеты проводятся датой “спот“ (spot).

· Дилер – уполномоченный на проведение операций от имени Банка работник Банка.

· Заявка (ордер) – заявка Клиента на заключение конверсионной арбитражной сделки в соответствии с Регламентом (а также на внесение изменений или отмену ранее поданной Заявки), которая представляет собой распорядительное Сообщение.

· Клиент – физическое лицо, являющееся резидентом или не являющееся резидентом Российской Федерации в соответствии с валютным законодательством, именуемое в Регламенте также как Сторона.

· Кодовая таблица – пронумерованный список 20-ти восьмиразрядных цифровых паролей (кодов), служащий для идентификации Клиента Банком при обмене сообщениями по телефону, предоставляемый Банком Клиенту согласованным Сторонами способом. Для каждого номера соответствует свой код. При идентификации Клиента Дилер называет номер из таблицы, а Клиент называет в ответ соответствующий номеру код.

· Конверсионные арбитражные (арбитражные) операции, операции – сделки между Банком и Клиентом по покупке или продаже безналичной иностранной валюты за безналичную иностранную валюту другого вида или за рубли (далее – сделки), с расчетом на согласованную дату валютирования. Перечень покупаемых и продаваемых Банком в соответствии с Регламентом валют, а также порядок изменения такого перечня приводятся в Приложении № 2 к Регламенту. Указанные операции предполагают осуществление как минимум двух противоположных сделок по покупке и продаже валют на одинаковую сумму.

· Контрвалюта – валюта, в которой выражена цена торгуемой валюты, а также результат проведения арбитражных операций.

· Курс ММВБ – курс совершения сделок купли-продажи в ходе торгов по соответствующей иностранной валюте за российские рубли со сроком исполнения обязательств в первый рабочий день в стране местонахождения расчетного банка и в Российской Федерации, следующий за днем проведения торгов, проводимых в соответствии с Правилами проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты на Единой торговой сессии межбанковских валютных бирж, применяемыми межбанковская валютная биржа» (например, для долларов США - инструмент USDRUB_TOM ) .

· «Margin Trading» – условия проведения арбитражных операций, осуществляемых на сумму открытой позиции, превышающую в несколько раз размер вариационной маржи, с обязательным закрытием позиции Клиента на дату валютирования. При этом возможный убыток по арбитражным операциям на дату валютирования в контрвалюте должен быть покрыт текущим размером вариационной маржи Клиента.

· Открытая позиция – совокупная сумма купленной (или проданной) торгуемой валюты против контрвалюты, не покрытая противоположной продажей (покупкой) аналогичной суммы этой же торгуемой валюты против контрвалюты того же вида.

· Пароль – буквенно-цифровая или иная комбинация (не более 10 символов), присваиваемая Клиенту Банком или передаваемая Банку Клиентом, необходимая для аутентификации Клиента при обмене сообщениями по телефону.

· Рабочее время Банка – для операций, контрвалютой в которых является рубль, – время с 10-00 ч. до 17-00 ч. по московскому времени в рабочие дни по законодательству Российской Федерации, для операций, контрвалютой в которых является иностранная валюта, - промежуток времени с 03-00 ч. в понедельник и далее круглосуточно до 24-00 ч. в пятницу по московскому времени. Исключение составляют выходные и праздничные дни, временные изменения внутреннего распорядка Банка, а также время, в течение которого обслуживание Клиентов невозможно по техническим причинам. В этих случаях Банк обязан предпринять все возможные меры, чтобы известить Клиента об изменении режима работы и дать возможность Клиенту устранить возникающие при этом валютные риски. В частности, надлежащим извещением считается публикация сообщения о временном изменении внутреннего распорядка Банка на интернет-сайте Банка http://www. *****.

· Рынок FOREX (FOREX) – валютный рынок, на котором осуществляются сделки по купле-продаже безналичной иностранной валюты одного вида за безналичную иностранную валюту другого вида или рубли.

· Система удаленного доступа – комплекс программно-технических средств, обеспечивающий посредством сети Интернет взаимодействие Клиента (уполномоченного представителя Клиента) с Банком в процессе совершения операций на фондовых и денежных рынках (в частности, система Онлайн-брокер).

· Сообщения – любые распорядительные и/или информационные сообщения (далее соответственно «распорядительные Сообщения» и «информационные Сообщения»), направляемые Банком и Клиентом друг другу в процессе исполнения Регламента. Под распорядительным Сообщением понимается сообщение, направляемое Клиентом и содержащее все обязательные для выполнения такого Сообщения реквизиты в соответствии с требованиями Регламента. Сообщения, направляемые без соблюдения указанных условий, принимаются Банком как информационные Сообщения.

· Стоп-лосс (stop-loss) – заявка на покупку базовой валюты за контрвалюту по цене большей, чем текущий рыночный курс, либо заявка на продажу базовой валюты за контрвалюту по цене меньшей, чем текущий рыночный курс.

· Стороны – Банк и Клиент, упоминаемые в настоящем Регламенте совместно.

· Суммарная открытая позиция – совокупность всех открытых позиций в долларовом эквиваленте по Текущему рыночному курсу.

· Текущий рыночный курс – текущий курс, определяемый Банком, по которому Банком заключаются конверсионные сделки по соответствующей паре валют на рынке FOREX в данный момент времени.

· Торгуемая (Базовая) валюта – валюта, на покупку или продажу которой Клиент запрашивает котировку. Сумма проданной и купленной торгуемой валюты должна быть равна нулю для расчетов на дату валютирования.

· Тэйк-профит (take-profit) – заявка на покупку базовой валюты за контрвалюту по цене меньшей, чем текущий рыночный курс, либо заявка на продажу базовой валюты за контрвалюту по цене большей, чем текущий рыночный курс.

· Уполномоченные представители – физические лица, которые имеют полномочия в силу закона или доверенности, выданной Клиентом, совершать от имени Клиента действия, предусмотренные Регламентом.

· Уровень стоп-аут (stop-out level) – уровень вариационной маржи Клиента, определенный Регламентом, при котором Банк в целях предотвращения возможных убытков имеет право автоматически ликвидировать (закрыть) все открытые позиции Клиента в одностороннем порядке по текущему рыночному курсу.

· Электронная Цифровая подпись (ЭЦП) – реквизит электронного документа, предназначенный для защиты данного электронного документа от подделки, полученный в результате криптографического преобразования информации с использованием закрытого ключа ЭЦП и позволяющий идентифицировать владельца сертификата ключа подписи, а также установить отсутствие искажения информации в электронном документе в соответствии с Правилами использования электронной цифровой подписи при обслуживании физических лиц.

3. Общие положения

3.1. Для присоединения к Регламенту Клиентом представляются в Банк следующие документы:

· Анкета Клиента – физического лица по форме Приложения № 3 к Регламенту.

· Документ, удостоверяющий личность (с предоставлением подлинника на обозрение и ксерокопии документа Банку в целях надлежащего исполнения Регламента).

3.2. Совершение операций по Регламенту начинается не ранее открытия Клиентом Гарантийно-торгового счета и внесения на него денежных средств в размере, необходимом для проведения операций и обеспечения покрытия возможных курсовых потерь при проведении Клиентом операций с Банком. Минимальный размер денежных средств на Гарантийно-торговом счете, достаточный для проведения Клиентом операций на условиях Регламента, составляет:

- для проведения операций, контрвалютой в которых является иностранная валюта, Две тысячи) долларов США,

- для проведения операций, контрвалютой в которых является рубль, - 10 000 (Десять тысяч) долларов США.

3.3. Клиент принимает на себя риски изменения валютного курса, возникающие при проведении арбитражных операций, и риск потери средств, перечисленных на Гарантийно-торговый счет для проведения указанных операций, для чего Клиент предоставляет Банку право в безакцептном порядке списывать средства, находящиеся на Гарантийно-торговом счете, для покрытия убытков по проводимым арбитражным операциям в рамках Регламента.

3.4. Для идентификации Клиента при подаче распорядительных Сообщений по телефону Банк предоставляет Клиенту кодовую таблицу и/или Банк присваивает Клиенту (Клиент предоставляет Банку) индивидуальный пароль. Пароль фиксируется в Заявлении и используется для целей идентификации Клиента при заключении сделки по телефону. Пароль может быть изменен по требованию любой Стороны. При изменении пароля Клиенту направляется соответствующее письменное уведомление.

3.4.1. Банк обязуется по первому требованию Клиента, заявленному устно, письменно или любым иным способом, незамедлительно приостановить действие пароля и/или кодовой таблицы и информировать об этом Клиента наиболее быстрым доступным способом.

3.4.2. Действие пароля и/или кодовой таблицы во всех случаях, указанных в пункте 3.4.1 Регламента, возобновляется Банком только после получения от Клиента официального оригинального документа на бумажном носителе о возобновлении действия выданного пароля и/или кодовой таблицы.

3.4.3. Срок действия пароля (кодовой таблицы) может быть ограничен Банком. По истечении срока действия пароля (кодовой таблицы) Банк бесплатно предоставляет новый пароль (новую кодовую таблицу) по первому требованию Клиента.

3.4.4. Банк рассматривает любое лицо, осуществляющее с использованием кодовой таблицы обмен Сообщениями по телефону с Банком, как Клиента, и интерпретирует любые Сообщения этого лица как Сообщения Клиента, если это лицо осуществит двухэтапную процедуру идентификации:

1 Этап. Указанное лицо правильно назовет фамилию, имя, отчество Клиента и сообщит об использовании кодовой таблицы.

2 Этап. В ответ на запрос сотрудника Банка указанное лицо правильно назовет код, ранее переданный Банком Клиенту.

3.4.5. Банк рассматривает любое лицо, осуществляющее с использованием индивидуального пароля обмен Сообщениями по телефону с Банком, как Клиента, и интерпретирует любые Сообщения этого лица как Сообщения Клиента, если это лицо правильно называет фамилию, имя, отчество и индивидуальный пароль Клиента. При этом Банк вправе отказать Клиенту в проведении идентификации с использованием только индивидуального пароля и потребовать идентификации с использованием кодовой таблицы в порядке, определенном пунктом 3.4.4. Регламента.

3.5.Банк принимает от Клиента следующие виды распорядительных Сообщений:

A. Заявки на заключение сделок (в свободной форме в соответствии с пунктами 4.3., 4.4. Регламента);

B. Распорядительные Сообщения на отзыв (заявления на перевод) денежных средств с Гарантийно-торгового счета (по форме Приложения № 10 к Регламенту).

Банк также принимает распорядительные Сообщения на бумажных носителях, оформленные по иной форме, при условии наличия всех указанных в рекомендуемой форме реквизитов.

3.6. Прием Заявок производится Банком в Рабочее время Банка. Исполнение Заявок может производиться Банком в любое время.

3.7. Банк вправе в одностороннем порядке вводить любые ограничения на способы передачи Сообщений, за исключением предоставления оригинальных документов на бумажных носителях.

3.8. Клиент подтверждает, что операции, предусмотренные Регламентом, проводятся Клиентом не для целей осуществления предпринимательской деятельности.

4. Порядок проведения операций

4.1. Право проведения арбитражных операций от имени Банка имеют уполномоченные Банком дилеры.

Право проведения арбитражных операций от имени Клиента, помимо самого Клиента, имеют также уполномоченные представители. Клиент представляет доверенность на уполномоченных представителей, составленную по форме Приложения № 4 к Регламенту, заверяемую уполномоченным сотрудником Банка. Клиент обязан незамедлительно уведомлять Банк в письменной форме в случае изменения в составе и/или полномочиях представителей.

Стороны принимают на себя всю ответственность за полномочия своих уполномоченных лиц в рамках Регламента.

4.2. Клиент имеет право запрашивать у дилера Банка котировки иностранных валют на сумму базовой валюты, кратную 100 тысячам и относящуюся в эквиваленте к текущей вариационной марже Клиента:

Ø для операций, контрвалютой в которых является иностранная валюта, при условии отсутствия у Клиента открытых позиций, контрвалютой в которых является рубль, - не более чем 100:1 (например, для вариационной маржи в размере 100 тысяч долларов США Клиент имеет право запросить курс покупки или курс продажи для суммы до 10 млн. долларов США),

Ø для иных операций - не более чем 20:1.

Банк обязуется предоставлять Клиенту котировки иностранных валют в соответствии с общепринятой банковской практикой. При этом Банк предоставляет котировки на торгуемую сумму, выраженную только в базовой валюте данной котировки. На основании данных котировок Клиент имеет право заключать сделки на суммы, не превышающие указанные в настоящем пункте. При запросе Клиентом котировки на сумму базовой валюты, относящуюся в эквиваленте к текущей вариационной марже Клиента больше чем 100:1 и 20:1 соответственно, Банк вправе, но не обязан отказать Клиенту в предоставлении котировки. Банк также вправе отказать Клиенту в предоставлении котировки в случаях:

Ø если размер вариационной маржи составляет менее 2 000 (Двух тысяч) долларов США - для операций, контрвалютой в которых является иностранная валюта, при условии отсутствия у Клиента открытых позиций, контрвалютой в которых является рубль;

Ø если размер вариационной маржи составляет менее 10 000 (Десяти тысяч) долларов США - для иных случаев.

4.3. При заключении сделки уполномоченные на совершение арбитражных операций лица Банка и Клиента согласовывают следующие существенные условия:

- торгуемая валюта и контрвалюта;

- сумма торгуемой валюты в соответствии с пунктом 4.2 Регламента;

- курс сделки;

- дата валютирования (по умолчанию датой валютирования является дата «спот»).

4.4. Согласование существенных условий сделки, указанных в пункте 4.3 Регламента, производится любым из следующих способов:

- путем проведения переговоров по телефону;

- посредством обмена сообщениями с использованием систем удаленного доступа;

- предоставлением оригинальных документов на бумажных носителях, в которых перечислены все существенные условия сделки.

4.5. Телефонные переговоры, проводимые в целях заключения сделок на условиях Регламента, должны проходить по схеме, изложенной в Приложении № 2 к Регламенту, и не допускать отклонений от предмета сделки.

При заключении сделок путем переговоров по телефону идентификация Клиента происходит на основании фамилии, имени, отчества Клиента и его индивидуального пароля или кодовой таблицы. В случае использования Клиентом для идентификации кодовой таблицы идентификация происходит в соответствии с двухэтапной процедурой, изложенной в пункте 3.4.4 Регламента.

4.6. При достижении договоренности по всем существенным условиям сделка считается заключенной.

4.7. Клиент обязан предоставить в Банк подтверждение основных условий сделок, заключенных в рамках Регламента, которое оформляется на бумажном носителе за подписью Клиента или его уполномоченного лица. Для облегчения процедуры формирования Клиентом такого подтверждения Банк не позднее второго рабочего дня каждого месяца направляет Клиенту по электронной почте реестр всех сделок, совершенных Клиентом с Банком в течение предшествующего календарного месяца. Вне зависимости от выполнения Банком такой рассылки, подтверждение сделок, содержащее все существенные условия сделок и подпись Клиента, должно быть передано Клиентом в Банк в оригинале на бумажном носителе, по факсу или по электронной почте, в предварительно отсканированном виде не позднее 10 (десятого) рабочего дня месяца, следующего за месяцем, в котором были заключены сделки. Требование настоящего пункта распространяется на все сделки, заключенные между Банком и Клиентом в рамках Регламента.

4.8. В случае если Клиентом не выполнены обязательства, предусмотренные пунктом 4.7 Регламента, Банк имеет право отказаться от заключения с Клиентом новых сделок до момента получения подтверждения по заключенной сделке. При этом Банк не вправе отказаться от заключения сделок, направленных на закрытие имеющихся у Клиента открытых позиций.

4.9. Стороны признают, что сделки, заключенные по телефону либо посредством систем удаленного доступа в порядке, предусмотренном Регламентом, имеют юридическую силу сделок, заключаемых в письменной форме. Также Стороны признают, что подтверждения сделок, переданные по факсимильной связи (или по электронной почте, в предварительно отсканированном виде), имеют юридическую силу оригиналов. Стороны признают в качестве достаточного доказательства (пригодного для предъявления при разрешении споров в суде) запись телефонного разговора между уполномоченными представителями Банка и Клиента, осуществленную Банком при помощи собственных специальных технических и программных средств на магнитных или иных носителях.

4.10. Каждая из Сторон несет ответственность за обеспечение допуска к техническим средствам связи, с помощью которых осуществляется обмен Сообщениями, только уполномоченных лиц. Стороны не вправе ссылаться на несоблюдение данного условия с целью оспаривания действительности заключенных сделок.

4.11. Клиент имеет право предоставлять Банку Заявки на проведение сделок путем проведения переговоров по телефону либо посредством систем удаленного доступа в порядке, зафиксированном в разделе «Порядок обмена Сообщениями посредством систем удаленного доступа» Регламента.

4.12. Заявка на проведение сделки должна содержать следующие инструкции:

- количество и название торгуемой валюты и контрвалюты для покупки или продажи;

- валютный курс;

- время, до которого действительна Заявка.

4.13. Исполнение Заявки производится Банком только в случае достижения рыночными котировками курса, указанного в соответствующей Заявке. В противном случае исполнение Заявки не является обязательным. В случае исполнения Заявки Банк информирует об этом Клиента путем переговоров по телефону либо посредством систем удаленного доступа. Заключенная сделка подлежит подтверждению в порядке, установленном пунктами 4.7 и 4.8 Регламента.

4.14. Заключение первой сделки на определенную дату валютирования равносильно открытию Клиентом позиции на сумму базовой валюты. В случае если:

- открытая Клиентом позиция, контрвалютой в которой является иностранная валюта, не будет закрыта до 01:00 по московскому времени дня, следующего за датой заключения сделки (до окончания Рабочего времени Банка дня заключения сделки – в случае, когда следующий день является не рабочим выходным/праздничным днем для Банка),

- открытая Клиентом позиция, контрвалютой в которой является рубль, не будет закрыта до 17:00 по московскому времени дня заключения сделки,

Банк самостоятельно переносит позицию на следующий рабочий день путем проведения валютного свопа типа “tom/next”. При этом он закрывает существующую позицию на дату валютирования и одновременно открывает ее вновь на следующую дату валютирования.

Положения настоящего пункта рассматриваются Сторонами как безотзывная Заявка Клиента на совершение с Банком в случае, описанном в предыдущем абзаце, сделки валютный своп на следующих условиях:

- базовая валюта и контрвалюта свопа соответствуют базовой валюте и контрвалюте открытой позиции,

- курс первой сделки свопа определяется следующим образом: для операций, контрвалютой в которых является иностранная валюта, - текущий рыночный курс на момент проведения свопа; для операций, контрвалютой в которых является рубль, – соответствующий курс, установленный Банком России на дату проведения свопа,

- курс второй сделки свопа равен курсу первой сделки свопа, скорректированному на величину текущих рыночных своп-пунктов (положительная или отрицательная разница между рыночным курсом «tom» и «spot»),

- дата валютирования по первой сделке свопа – дата «tom»,

- дата валютирования по второй сделка свопа – дата «spot».

4.15. При определении количества и общей суммы вновь открываемых позиций на дату валютирования Клиент обязан соблюдать следующие условия:

- при наличии у Клиента открытых позиций, контрвалютой в которых является рубль, максимальный объем суммарной открытой позиции не должен превышать вариационной маржи Клиента, умноженной на 20; при отсутствии указанных позиций максимальный объем суммарной открытой позиции не должен превышать размера вариационной маржи Клиента, умноженной на 100,

- максимальный размер открытой позиции по каждой из пар валют, контрвалютой в которых является рубль (например, позиции USD/RUB), не может превышать 20 000 000 (двадцать миллионов) в базовой валюте.

В случае если заключение новой сделки может привести к нарушению указанных выше условий, Банк вправе, но не обязан отказать Клиенту в заключении такой сделки;

Основным требованием, предъявляемым Банком к Клиенту, является необходимость для Клиента иметь на дату валютирования закрытую позицию (то есть суммы купленной и проданной базовой валюты должны быть равны).

4.16. Уровень стоп-аут (stop-out level) определяется следующим образом:

- в случае наличия у Клиента открытых позиций, по которым контрвалютой является рубль, stop-out level составляет 1/40 (2,5%) от объема суммарной открытой позиции Клиента,

- в случае отсутствия открытых позиций, контрвалютой в которых является рубль, stop-out level составляет 1/500 (0,2%) от объема суммарной открытой позиции Клиента.

- при размере суммарной открытой позиции, превышающей в эквиваленте 30 миллионов долларов США, stop-out level составляет 1/200 (0,5%) от объема суммарной открытой позиции Клиента (при условии отсутствия у Клиента открытых позиций, контрвалютой в которых является рубль).

Если иное не предусмотрено настоящим пунктом в случае, если размер вариационной маржи Клиента понижается до вышеуказанных значений, Банк в целях предотвращения возможных убытков для Банка имеет право автоматически ликвидировать (закрыть) позицию Клиента в одностороннем порядке по текущему рыночному курсу. Закрытие позиций осуществляется в следующем порядке: при понижении уровня вариационной маржи до значения 2,5% Банком полностью закрываются позиции Клиента, в которых контрвалютой является рубль (при наличии таковых), после чего расчет уровня stop-out level по оставшейся суммарной открытой позиции осуществляется исходя из значений, указанных в абзацах третьем и четвертом настоящего пункта.

В случае если Клиент имеет открытые позиции на момент окончания Рабочего времени Банка, то:

а) при наличии позиций, контрвалютой в которых не является рубль – Банк фиксирует вариационную маржу Клиента по текущим рыночным курсам на момент окончания Рабочего времени Банка и делит ее пропорционально суммам открытых позиций Клиента по каждой паре валют. Затем по каждой открытой позиции Банк производит расчет курса, при котором значение вариационной маржи снизится до уровней, указанный в абзацах третьем и четвертом настоящего пункта (далее - Курсы закрытия). Банк считает принятыми от Клиента Заявки на совершение сделок по закрытию каждой открытой позиции при достижении текущим рыночным курсом по каждой паре валют соответствующего Курса закрытия со сроком действия Заявки до начала Рабочего времени первого после выходных или праздничных дней рабочего дня. На начало Рабочего времени следующего рабочего дня размер stop-out level пересчитывается заново для всей суммарной позиции;

б) при наличии позиций, контрвалютой в которых является рубль - при снижении в период, не являющийся Рабочим временем Банка по операциям с такими позициями, уровня вариационной маржи до значения 2,5% от объема суммарной открытой позиции Клиента - Банком не производится закрытие позиций Клиента. В случае снижения значения вариационной маржи до уровней, указанный в абзацах третьем и четвертом настоящего пункта, Банка имеет право автоматически ликвидировать (закрыть) все позиции Клиента, кроме позиций, контрвалютой по которым является рубль, в одностороннем порядке по текущему рыночному курсу.

В случае если Клиент имеет открытые позиции, контрвалютой в которых не является рубль, и оставляет их на период, являющийся Рабочим временем Банка по операциям, контрвалютой в которых является рубль, но не являющийся Рабочим временем Банка для иных операций (далее – Рабочий день в РФ), Банк на момент окончания рабочего дня, предшествующего Рабочему дню в РФ, фиксирует вариационную маржу Клиента по текущим рыночным курсам и делит ее пропорционально суммам открытых позиций Клиента по каждой паре валют. Затем по каждой открытой позиции производится расчет курса, при котором значение вариационной маржи снизится до уровней, указанный в абзацах третьем и четвертом настоящего пункта (далее - Курсы закрытия). Банк считает принятыми от Клиента Заявки на совершение сделок по закрытию каждой открытой позиции (кроме позиций, контрвалютой по которым является рубль) при достижении текущим рыночным курсом по каждой паре валют соответствующего Курса закрытия со сроком действия Заявки до начала Рабочего времени Банка в первый рабочий день, следующий за Рабочим днем в РФ. В течение Рабочего дня в РФ при понижении уровня вариационной маржи до значения 2,5% Банком полностью закрываются позиции Клиента, в которых контрвалютой является рубль, а перерасчет курсов по иным позициям не производится.

При размере суммарной открытой позиции, превышающей в эквиваленте 30 миллионов долларов США, Клиент не имеет права оставлять на выходные или праздничные дни суммарную открытую позицию, относящуюся в эквиваленте к текущей вариационной марже более чем 30:1. В случае нарушения этого условия Клиент обязан уменьшить суммарную открытую позицию до указанного соотношения до окончания рабочего времени Банка. В противном случае Банк вправе самостоятельно уменьшить до указанного соотношения данную позицию Клиента в одностороннем порядке по текущему рыночному курсу.

Положения настоящего пункта рассматриваются Сторонами как безотзывная Заявка Клиента на совершение сделок с Банком в случаях, порядке и на условиях, описанных выше в настоящем пункте.

4.17. В случае представления Клиентом заявления на перевод с Гарантийно-торгового счета денежных средств Банком с целью определения возможности исполнения данного заявления предварительно осуществляется оценка вариационной маржи Клиента с учетом исполнения заявления (плановой вариационной маржи), которая определяется как текущая вариационная маржа за вычетом суммы, указанной в заявлении на перевод.

Оценка производится Банком по состоянию на любой момент времени в интервале с 15-00 до 16-00 по московскому времени включительно в рабочий день, следующий за днем представления Клиентом заявления на перевод (с учетом Рабочего времени Банка), исходя из соответствующего уровня текущей вариационной маржи Клиента.

Банк вправе провести оценку уровня плановой вариационной маржи Клиента с 15-00 до 16-00 по московскому времени включительно в день представления Клиентом заявления на перевод, исходя из соответствующего уровня текущей вариационной маржи Клиента, при наличии такой возможности и с целью оперативного исполнения заявления Клиента.

Если уровень плановой вариационной маржи по результатам оценки составляет 1/20 объема суммарной открытой позиции Клиента в долларовом эквиваленте при наличии открытых позиций, контрвалютой в которых является рубль, и 1/100 объема суммарной открытой позиции Клиента в долларовом эквиваленте при отсутствии вышеуказанных позиций (далее – минимальная сумма) или превышает указанные значения, заявление на перевод исполняется в полном объеме.

Если по результатам проведенной оценки уровень плановой вариационной маржи Клиента ниже минимальной суммы, Банк осуществляет одно из следующих трех действий по своему выбору:

- если сумма денежных средств, указанная в заявлении на перевод, больше, чем разница между суммой денежных средств, находящихся на Гарантийно-торговом счете и минимальной суммой, Банк исполняет поручение Клиента в части суммы денежных средств, находящихся на Гарантийно-торговом счете, за вычетом минимальной суммы, и отказывает Клиенту в исполнении заявления в остальной части;

- отклоняет заявление на перевод, после чего Клиент должен самостоятельно уменьшить или закрыть открытые позиции и подать новое заявление на перевод;

Из за большого объема этот материал размещен на нескольких страницах:
1 2 3 4 5 6

ВТБ 24 (ЗАО). Регламент проведения конверсионных арбитражных операций в иностранных валютахна условиях «Margin Trading» для физических лиц (стр. 1 )

ОГЛАВЛЕНИЕ

1. Статус настоящего Регламента

2. Термины и определения

3. Общие положения

4. Порядок проведения операций

Домашний очаг

Справочная информация

Техника

Общество

Образование и наука

Мир

Бизнес и финансы