Оценка финансовой устойчивости и платежеспособности страховой организации (стр. 1 )

Работа №2

Оценка финансовой устойчивости и платежеспособности страховой организации

2.1. Цель работы

Освоить методику оценки финансовой устойчивости страховой организации путем расчета соотношения между фактическим и нормативным размерами маржи платежеспособности.

2.2. Вопросы для подготовки к работе

1.  Что понимается под финансовой устойчивостью страховой организации и в чем она проявляется?

2.  С какой целью производится оценка финансовой устойчивости и платежеспособности страховых организаций?

3.  Дать определение нормативной и фактической маржи платежеспособности.

4.  С какой периодичностью производится расчет маржи платежеспособности?

5.  От каких показателей зависит фактическая маржа платежеспособности?

6.  В чем состоит алгоритм расчета нормативной маржи платежеспособности, какие показатели необходимо вычислять на отдельных этапах ее расчета?

7.  Какие процедуры системы SPSS используются при оценивании финансовой устойчивости и платежеспособности страховых организаций?

2.3. Основные определения и соотношения

Под финансовой устойчивостью страховой организации понимается поддержание такого соотношения между активами и принятыми ею страховых обязательств, которое позволяет обеспечить страховой организации бесперебойное осуществление своей деятельности и ее развитие. Эта устойчивость проявляется в постоянной сбалансированности или превышения доходов страховой организации над ее расходами. Главным признаком финансовой устойчивости страховой организации является ее платежеспособность, т. е. ее способность своевременно и в полном объеме выполнять свои денежные обязательства имеющимися активами.

Зависимость финансового состояния страховой организации от большого числа факторов обусловлена тем, что ее деятельность состоит из нескольких элементов, а именно: а) проведения страховых операций, б) инвестирования финансовых ресурсов, в) осуществления функций, обычных для любого субъекта хозяйствования (финансирование собственной деятельности, получение кредитов, расчеты с бюджетом и т. д.). Таким образом, функционирование страховой организации включает три вида рисков, оказывающих влияние на ее финансовое положение: страховой, инвестиционный и общий финансовый риск.

В соответствии с приказом Министерства финансов РФ от 2 ноября 2001 года № 90Н (Об утверждении положения о порядке расчета страховщиками активов и принятых ими страховых обязательств) страховые организации должны обеспечивать фактический размер своих свободных

активов (фактическая маржа платежеспособности) не ниже размера нормативной маржи.

Фактическая маржа платежеспособности (FMP) рассчитывается как сумма уставного (складочного) (UK), добавочного (DK) и резервного (RK) капитала, нераспределенной прибыли прошлых лет (NP) и отчетного года, уменьшенная на сумму:

·  непокрытых убытков отчетного года и прошлых лет (NU),

·  задолженности акционеров (участников) по взносам в уставной (складочный) капитал (ZA),

·  собственных акций, выкупленных у акционеров (SA),

·  нематериальных активов (NA),

·  дебиторской задолженности, сроки погашения которой истекли (DZ).

Таким образом, с использованием принятых обозначений фактическая маржа платежеспособности определяется по формуле:

FMP = UK + DK + RK + NP – NU – ZA – SA – NA – DZ.

Нормативный размер маржи платежеспособности (NMPCJ) страховой организации по страхованию жизни равен произведению 5% резерва по страхованию жизни (RCJ) на поправочный коэффициент (PK1).

Поправочный коэффициент (PK1) определяется как отношение резерва по страхованию жизни (RCJ) за вычетом доли перестраховщиков в резерве по страхованию жизни (DPRCJ) к величине указанного резерва. Если поправочный коэффициент (PK1) меньше 0,85, то при расчетах принимается PK1 = 0,85.

Таким образом, с использованием принятых обозначений нормативный размер маржи платежеспособности по страхованию жизни определяется по формуле:

NMPCJ = 0,05 × RCJ × max [0,85; (RCJ – DPRCJ) / RCJ].

Нормативный размер маржи платежеспособности по страхованию иному, чем страхование жизни, (NMPInCJ) равен максимуму из двух показателей (P1) и (P2), умноженному на поправочный коэффициент (PK2).

Первый показатель (P1) равен 16% от суммы страховых премий (взносов) (SSP), начисленных по договорам страхования, сострахования и договорам, принятым в перестрахование, за расчетный период, уменьшенной на сумму:

·  страховых премий (взносов), возвращенных страхователям (перестрахователям) в связи с расторжением (изменением условий) договоров страхования, сострахования и договорам, принятых в перестрахование, за расчетный период, (SVCP);

·  отчислений от страховых премий (взносов) по договорам страхования и сострахования в резерв предупредительных мероприятий за расчетный период (ORPM);

·  других отчислений от страховых премий (взносов) по договорам страхования и сострахования в случаях, предусмотренных действующим законодательством, за расчетный период (DOSP).

Таким образом, с использованием принятых обозначений показатель P1 определяется по формуле:

P1 = 0,16 × (SSP – SVCP – ORPM – DOSP),

при этом расчетным периодом для вычисления показателя P1 является год (12 месяцев), предшествующий отчетной дате.

Второй показатель (P2) равен 23% от одной трети суммы:

·  страховых выплат, фактически произведенных по договорам страхования, сострахования и начисленных по договорам, принятых в перестрахование, (FPSV.3) за вычетом сумм поступлений, связанных с реализацией перешедшего к страховщику права требования, которое страхователь имеет к лицу, ответственному за убытки, возмещенные в результате страхования, за расчетный период (PRPST.3);

·  изменения за расчетный период двух резервов: а) резерва заявленных, но неурегулированных убытков, (IRZNU.3) и б) резерва происшедших, но незаявленных убытков по договорам страхования, сострахования и договорам, принятым в перестрахование, за расчетный период (IRPNU.3). При этом под изменением резерва понимается разность между величиной резерва на дату расчета (в конце имени – буква z) и величиной резерва на начало 3-летнего периода (в конце имени – буква a), а именно:

·  для резерва заявленных, но неурегулированных убытков –

IRZNU.3 = IRZNU.3z - IRZNU.3a,

·  для резерва происшедших, но незаявленных убытков по договорам страхования, сострахования и договорам, принятым в перестрахование –

IRPNU.3 = IRPNU.3z - IRPNU.3a.

Таким образом, с использованием принятых обозначений показатель P2 определяется по формуле:

P2 = 0,23 × (FPSV.3 – PRPST.3 + IRZNU.3 + IRPNU.3)/3,

при этом расчетным периодом для вычисления показателя P2 являются 3 года (36 месяцев), предшествующих отчетной дате.

Для расчета поправочного коэффициента (PK2) сначала вычисляется отношение (OPK2) двух сумм (S1PK1) и (S2PK2):

OPK2 = S1PK1/S1PK2,

Сумма (S1PK1) включает в себя:

·  страховые выплаты, фактически произведенные по договорам страхования, сострахования и начисленных по договорам, принятых в перестрахование, (FPSV.1) за вычетом начисленной доли перестраховщиков в страховых выплатах за расчетный период (DPFPSV.1);

·  изменение резерва заявленных, но неурегулированных убытков по договорам страхования, сострахования и договорам, принятых в перестрахование, (IRZNU.1) за вычетом доли перестраховщиков в указанных резервах за расчетный период (DPIRZ.1). При этом под изменением резерва (доли перестраховщиков) понимается разность между величиной резерва (соответственно – доли перестраховщика) на дату расчета (в конце имени – буква z) и величиной резерва на начало расчетного года (в конце имени – буква a), а именно:

·  для резерва заявленных, но неурегулированных убытков –

IRZNU.1 = IRZNU.1z - IRZNU.1a,

·  для резерва происшедших, но незаявленных убытков по договорам страхования, сострахования и договорам, принятым в перестрахование –

IRPNU.1 = IRPNU.1z - IRPNU.1a,

·  для доли перестраховщиков в резерве заявленных, но не урегулированных убытков –

DPIRZ.1 = DPIRZ.1z – DPIRZ.1a

·  для доли перестраховщиков в резерве происшедших, но не незаявленных убытков –

DPIRP.1 = DPIRP.1z – DPIRP.1a.

Сумма (S1PK2) включает в себя:

·  страховые выплаты, фактически произведенные по договорам страхования, сострахования и начисленных по договорам, принятых в перестрахование, за расчетный период (FPSV.1);

·  изменения резерва заявленных, но неурегулированных убытков по договорам страхования, сострахования и договорам, принятых в перестрахование, за расчетный период (IRZNU.1). При этом под изменением резерва (доли перестраховщиков) понимается разность между величиной резерва (соответственно – доли перестраховщика) на дату расчета (в конце имени – буква z) и величиной резерва на начало расчетного года (в конце имени – буква a), а именно:

·  для резерва заявленных, но неурегулированных убытков –

IRZNU.1 = IRZNU.1z - IRZNU.1a,

·  для резерва происшедших, но незаявленных убытков по договорам страхования, сострахования и договорам, принятым в перестрахование –

IRPNU.1 = IRPNU.1z - IRPNU.1a,

·  для доли перестраховщиков в резерве заявленных, но не урегулированных убытков –

DPIRZ.1 = DPIRZ.1z – DPIRZ.1a

·  для доли перестраховщиков в резерве происшедших, но не незаявленных убытков –

DPIRP.1 = DPIRP.1z – DPIRP.1a.

Таким образом, с использованием принятых обозначений поправочный коэффициент (PK2) определяется по формуле:

OPK2 = (S1PK2 – S2PK2)/ S1PK2 =

= [(FPSV.1 – DPFPSV.1) + (IRZNU.1 – DPIRZ.1)]/(FPSV.1 + IRZNU.1),

при этом расчетным периодом является год (12 месяцев), предшествующий отчетной дате.

Окончательная величина поправочного коэффициента PK2 зависит от величины отношения OPK2:

при 0,5 ≤ OPK2 ≤ 1,0 PK2 = OPK2

при OPK2 < 0,5 PK2 = 0,5

при OPK2 > 1,0 PK2 = 1,0

Итак, нормативный размер маржи платежеспособности по страхованию иному, чем страхование жизни, (NMPInCJ) определяется с помощью следующего соотношения:

NMPInCJ = max [P1, P2] × PK2.

Окончательная величина нормативной маржи платежеспособности страховой организации, осуществляющей страхование жизни и страхование иное, чем страхование жизни, (NMP) рассчитывается путем сложения нормативных размеров маржи платежеспособности по страхованию жизни и по страхованию иному, чем страхование жизни:

NMP = NMPCJ + NMPInCJ.

Для окончательного вывода о финансовой устойчивости страховой организации рассчитывается процент превышения (PP) фактической маржи платежеспособности FMP над нормативной NMP:

PP = (FMP/NMP) × 100%.

В том случае, если на конец отчетного года фактический размер платежеспособности страховой организации превышает нормативный менее чем на 30%, страховая организация представляет для согласования в Министерство финансов РФ в составе годовой бухгалтерской отчетности план оздоровления финансового положения.

2.4. Порядок выполнения работы

2.4.1. Ввести исходные данные заданного преподавателем варианта в соответствии с таблицами приложения 1. При вводе данных необходимо иметь в виду, что:

а) при записи числа используется десятичная запятая (а не точка);

б) с целью более компактного представления таблиц исходных данных целая часть числа опускается, т. е. под числом,20 следует понимать 0,20 (а не 20).

2.4.2. Алгоритм составления формул с использованием арифметических операций был подробно изложен в работе № 1. Помимо выполнения арифметических операций, в данной работе требуется средствами системы SPSS уметь:

а) определять максимум из двух показателей (в данной работе, например, максимум из показателей P1 и P2) и

б) решать систему неравенств (в данной работе при определении поправочного коэффициента PK2):

при 0,5 ≤ OPK2 ≤ 1,0 PK2 = OPK2

при OPK2 < 0,5 PK2 = 0,5

при OPK2 > 1,0 PK2 = 1,0

Для определения максимума из двух показателей следует ввести новую переменную, например, MAXP12, равную max [P1, P2], вычисляемую с помощью процедуры Compute (Вычислить) меню Transform (Доступ к процедурам вычисления и преобразования данных). Для этого используется встроенная функция MAX(value, value): в качестве первого параметра этой функции подставляется P1, в качестве второго параметра – P2 (рис. 2.1).

Рис. 2.1. Вычисление максимума из двух показателей MAXP12= max [P1, P2]

Система неравенств решается путем введения новой переменной, например, переменной PK2A, равной min [OPK2, 1.0] и вычисляемой с помощью той же процедуры Compute (Вычислить) меню Transform (Доступ к процедурам вычисления и преобразования данных) (рис. 2.2).

Рис. 2.2. Вычисление минимума из двух показателей PK2A = min [OPK2, 1.0]

Внимание. При задании констант в качестве параметров встроенных функций MAX(value, value) и MIN(value, value) в константах должна стоять десятичная точка.

Далее вычисляется поправочный коэффициент PK2 = max [0.5, PK2A] (рис. 2.3).

Рис. 2.3. Вычисление поправочного коэффициента PK2 = max [0.5, PK2A]

Примечание. Поправочный коэффициент PK2 можно рассчитать и без введения новой переменной PK2A по формуле PK2 = max [0.5, min [OPK2, 1.0]], при этом в качестве второго параметра функции MAX(value1,value2) подставляется value2 = min [OPK2, 1.0] (рис. 2.4).

Рис. 2.4. Вычисление поправочного коэффициента PK2 без введения новой

переменной PK2A

2.5. Требования к отчету

Отчет должен содержать:

а) фамилию, инициалы и группу студента;

б) номера пунктов задания работы;

в) таблицу исходных данных заданного преподавателем варианта;

г) использованные процедуры системы SPSS;

д) заполненную таблицу результатов (по форме приложения 2);

е) выводы и предложения по улучшению финансовой устойчивости и платежеспособности страховой организации.

ПРИЛОЖЕНИЕ 1

Таблицы исходных данных

Таблица 1

№	УК	ДК	РК	НП	НУ	ЗА	СА	НА	ДЗ	РСЖ	ДПР СЖ	ССП
1	24,0	2,00	4,0	,12	1,4	4,00	,5	2,00	2,00	200	20,0	108,0
2	36,0	3,00	6,0	,14	1,8	6,00	1,0	3,00	3,00	300	30,0	162,0
3	42,0	4,00	8,0	,16	2,0	8,00	1,1	4,00	4,00	400	40,0	216,0
4	54,0	5,00	10,0	,18	2,5	10,00	1,3	5,00	5,00	500	50,0	270,0
5	10,0	,50	1,0	,00	,5	1,00	1,2	,50	,50	50	5,0	27,0
6	12,0	,75	1,5	,02	1,0	2,00	1,4	,75	,75	75	7,5	40,5
7	60,0	5,25	2,5	,04	1,1	3,00	1,5	5,25	5,25	525	12,5	67,5
8	18,0	1,50	3,0	,05	1,3	3,00	1,6	1,50	1,50	150	15,0	81,0
9	21,0	1,75	3,5	,06	1,2	4,00	1,3	1,75	1,75	175	17,5	94,5
10	27,0	2,25	4,5	,07	1,4	5,00	1,2	2,25	2,25	225	22,5	121,5
11	30,0	2,50	5,0	,09	1,5	5,00	1,6	2,50	2,50	250	25,0	135,0
12	33,0	2,75	5,5	,11	1,6	6,00	1,7	2,75	2,75	275	27,5	148,5
13	39,0	3,25	6,5	,12	1,3	7,00	1,5	3,25	3,25	325	32,5	175,5
14	42,0	3,50	7,0	,14	1,2	7,00	1,3	3,50	3,50	350	35,0	189,0
15	51,0	4,25	8,5	,16	1,6	9,00	1,2	4,25	4,25	425	42,5	229,5
16	54,0	4,50	9,0	,18	1,7	9,00	1,1	4,50	4,50	450	45,0	243,0
17	57,0	4,75	9,5	,19	1,5	10,00	1,3	4,75	4,75	475	47,5	256,5
18	63,0	5,25	10,5	,20	1,3	11,00	1,2	5,25	5,25	525	52,5	283,5
19	66,0	5,50	11,0	,22	1,2	11,00	1,3	5,50	5,50	550	55,0	297,0
20	69,0	5,75	11,5	,23	1,1	12,00	1,5	5,75	5,75	575	57,5	310,5
21	72,0	6,00	12,0	,25	1,3	12,00	1,6	6,00	6,00	600	60,0	324,0
22	75,0	6,25	12,5	,27	1,2	13,00	1,7	6,25	6,25	625	62,5	337,5
23	78,0	6,50	13,0	,30	1,3	13,00	1,8	6,50	6,50	650	65,0	351,0
24	81,0	6,75	13,5	,31	1,5	14,00	2,0	6,75	6,75	675	67,5	364,5
25	84,0	7,00	14,0	,34	1,6	14,00	2,1	7,00	7,00	700	70,0	378,0
26	87,0	7,25	14,5	,36	1,7	15,00	2,2	7,25	7,25	725	72,5	391,5
27	90,0	7,50	15,0	,38	1,8	15,00	2,1	7,50	7,50	750	75,0	405,0
28	93,0	7,75	15,5	,40	2,0	16,00	2,3	7,75	7,75	775	77,5	418,5
29	96,0	8,00	16,0	,42	2,1	16,00	2,1	8,00	8,00	800	80,0	432,0
30	99,0	8,25	16,5	,44	2,2	17,00	2,0	8,25	8,25	825	82,5	445,5
31	102	8,50	17,0	,45	2,1	17,00	1,9	8,50	8,50	850	85,0	459,0
32	105	8,75	17,5	,46	2,3	18,00	1,8	8,75	8,75	875	87,5	472,5
33	108	9,00	18,0	,47	2,1	18,00	1,7	9,00	9,00	900	90,0	486,0
34	111	9,25	18,5	,48	2,0	19,00	1,6	9,25	9,25	925	92,5	499,5
35	114	9,50	19,0	,49	1,9	19,00	1,8	9,50	9,50	950	95,0	513,0
36	117	9,75	19,5	,50	1,8	20,00	1,9	9,75	9,75	975	97,5	526,5
37	120	10,00	20,0	,50	1,7	20,00	2,0	10,00	10,00	1000	100,0	540,0
38	123	10,25	20,5	,52	1,6	21,00	2,1	10,25	10,25	1025	102,5	553,5
39	126	10,50	21,0	,52	1,8	21,00	2,1	10,50	10,50	1050	105,0	567,0
40	10,0	,500	1,00	,000	,50	1,00	1,20	,500	,500	50,0	5,00	27,00
41	11,0	,750	1,50	,020	1,00	2,00	1,40	,750	,750	75,0	7,50	40,50
42	65,0	5,250	2,50	,040	1,10	3,00	1,50	5,250	5,250	525,0	12,50	67,50
43	20,0	1,500	3,00	,050	1,30	3,00	1,60	1,500	1,500	150,0	15,00	81,00
44	23,0	1,750	3,50	,060	1,20	4,00	1,30	1,750	1,750	175,0	17,50	94,50
45	31,0	2,500	5,00	,090	1,50	5,00	1,60	2,500	2,500	250,0	25,00	135,00

Таблица 2