Обзор рынка стандартных контрактов ММВБ
26–30 мая 2003 г.
Общий оборот рынка стандартных контрактов за период с 26 по 30 мая 2003 г. составил 3,16 млн. рублей, при среднедневном обороте 0,63 млн. руб. Число открытых позиций на конец периода составило 116 контрактов. В предыдущий период результат составил 66 контрактов (рис. 1).
Рис. 1
В течение рассматриваемого периода дневной оборот рынка срочных контрактов достигал 1,19 млн. руб.
Фьючерсные контракты на доллар США
В период с 26 по 30 мая оборот на рынке фьючерсов на доллар США составил 0,49 млн. руб., число открытых позиций на конец недели — 16 контрактов (рис. 2, 3, 4).
Рис. 2
Рис. 3
Рис. 4
Рис. 5
С 26 по 30 мая реальный курс российской валюты укрепился относительно доллара США на 3 копейки, составив 30,69 руб./долл.
При этом:
- цена июньского контракта в течение недели снизилась до 30,4555 руб./долл.
- цена июльского контракта составила 30,682 руб./долл.
Динамика фьючерсных цен и курса доллара США на ЕТС представлена на рис. 6.
Рис. 6
Фьючерсные контракты на официальный курс евро
В течение рассматриваемого периода курс единой европейской валюты колебался и составил 36,5116 руб./евро в пятницу 30 мая (рис. 7).
Рис. 7
Доходность операций с фьючерсами на валюты
За прошедший период доходность по операциям с фьючерсами на доллар США (покупка долларов США на ЕТС и продажа фьючерсов на срочном рынке ММВБ) повысилась для средних контрактов (рис.8).
Рис. 8
Доходность за прошедшую неделю по операциям с государственными ценными бумагами с датой погашения в сентябре изменилась с 5,81 до 4,95%.
Результаты торгов производными инструментами на фондовые активы
За прошедший период общий оборот торгов по инструментам на фондовые активы составил 2,67 млн. руб. В рассматриваемый период весь оборот пришелся на контракты по обыкновенным акциям РАО «ЕЭС России». Оборот торгов инструментами на фондовые активы в предыдущий период (с 19 по 23 мая) составил 3,05 млн. руб., количество открытых позиций на конец отчетной недели – 100 контрактов (рис. 9). Размеры спрэдов по отдельным контрактам на фоне спотовых и фьючерсных курсов отражают графики на рис. 10-12.
Рис. 9
Рис. 10
Рис. 11
Рис. 12
Контракты на обыкновенные акции НК «Лукойл» не были заключены. Сделок по фьючерсам на другие обыкновенные акции и на Индекс ММВБ 10 в рассматриваемый период отмечено не было.
