Филиал федерального государственного бюджетного
образовательного учреждения
высшего профессионального образования
«Кемеровский государственный университет» в г. Юрге
РАБОЧАЯ ПРОГРАММА
дисциплины «Финансовая математика»
для специальности 080107 Налоги и налогообложение
(повышенный уровень)
2011
ОДОБРЕНА Составлена в соответствии
цикловой комиссией с Государственными требованиями
учетно - экономических дисциплин к минимуму содержания и уровню
подготовки выпускника по специаль-
Председатель_________________ ности 080107 Налоги и налогооложе-
ние (повышенный уровень)
Зам. директора по УР
___________________
Финансовая математика
Рабочая программа для студентов специальности 080107Налоги и налогообложение (повышенный уровень). Кемеровская обл., г. Юрга, Филиал Кемеровского Государственного университета.
Настоящая рабочая программа соответствует рекомендациям Управления учебных заведений среднего профессионального образования Минообразования России по разработке рабочих программ учебных дисциплин и включает все требуемые структурные элементы.
Составитель: преподаватель .
СОДЕРЖАНИЕ
1. Пояснительная записка………………………………………….4
2. Тематический план……………………………………………….5
3. Содержание учебной дисциплины………………………………6
4. Потемный перечень практических работ……………………...8
5. Список литературы……………………………………………….9
ПОЯСНИТЕЛЬНАЯ ЗАПИСКА
Дисциплина «Финансовая математика» является одной из обще-профессиональных дисциплин, посвященных изучению вопросов теории и практики осуществления количественного финансового анализа - одного из самых динамичных направлений экономической науки, который сформировался на стыке финансовой науки и математики. Он нацелен на решение широкого круга задач: от элементарного начисления процентов до анализа сложных инвестиционных, кредитных и коммерческих проблем в различных их постановках, зависящих от конкретных условий. К ним, в частности, можно отнести:
- измерение конечных финансовых результатов операции для каждой из участвующих в ней сторон;
- выявление зависимости конечных результатов от основных параметров операции или сделки, измерение взаимосвязи этих параметров, определение их допустимых граничных значений;
- разработку планов, в том числе оптимальных, выполнения финансовых операций;
- нахождение параметров эквивалентного (безубыточного) изменения условий сделки.
Фактор времени, особенно в долгосрочных операциях, играет не меньшую, а иногда даже большую роль, чем размеры денежных сумм. Необходимость учета временного фактора вытекает из сущности финансирования и кредитования и выражается в принципе неравноценности денег, относящихся к разным моментам времени.
Любая финансовая, кредитная или коммерческая операция предполагает совокупность согласованных ее участниками условий, а именно: сумму кредита (займа, инвестиций) цену товара, сроки, способы начисления процентов и погашения основного долга и т. д. Множественность влияющих в каждом случае факторов приводит к тому, что их совместный результат часто неочевиден (кроме, разумеется, простейших ситуаций). Необходим количественный анализ, часто выходящий за рамки элементарных расчетов. Совокупность методов расчетов, объединяемых под общим названием финансовые и коммерческих расчеты, финансовая математика, высшие финансовые вычисления, являются предметом данной дисциплины.
Целью дисциплины «Финансовая математика» является формирование у будущих специалистов знаний об инструментах, методах проведения количественного финансового анализа, навыков осуществления необходимости расчетов.
Дисциплина «Финансовая математика», связана с дисциплинами «Математика»», «Финансовый анализ», «Финансовый менеджмент», «Теория экономического анализа», «Финансы кредит» и другими общепрофессиональными и специальными дисциплинами.
Данная дисциплина является дисциплиной «по выбору». Программа рассчитана на 44 часа, в том числе 30 часов – практические занятия. Самостоятельной работы студентов не предусмотрено.
Рабочая программа дисциплины «Экономика недвижимости» составлена в соответствии с учетом требований Государственного образовательного стандарта по специальности 080107 Налоги и налогообложение (повышенный уровень).
ТЕМАТИЧЕСКИЙ ПЛАН
Наименование тем | Количество часов | ||
Всего | В том числе | ||
лекции | практ. занятия | ||
Введение. | 1 | 1 | |
1. Проценты, виды процентных ставок. | 1 | 1 | |
2. Простая процентная ставка: нараще-ние, варианты расчета для краткосроч-ных ссуд. | 12 | 2 | 10 |
3. Сложные проценты: наращение, номинальная и эффективная ставки. | 8 | 2 | 6 |
4. Дисконтирование. Учет простых и сложных процентов. | 6 | 2 | 4 |
5. Потоки платежей: основные параметры, классификация видов. | 16 | 6 | 10 |
Итого по дисциплине: | 44 | 14 | 30 |
СОДЕРЖАНИЕ ДИСЦИПЛИНЫ
Ведение.
Содержание дисциплины. Связь с другими дисциплинами, с теорией и практикой рыночной экономики. Значение дисциплины в условиях значительного развития кредитных, коммерческих, финансовых аспектов функционирования экономики.
Студент должен знать:
- что такое «процент»,
- виды процентных ставок,
- эффективную ставку процента,
- понятия «наращенной» и «дисконтированной» суммы,
- потоки;
должен уметь рассчитывать процентные ставки, наращенные суммы, дисконтные ставки процента, потоки.
Тема 1. Проценты, виды процентных ставок
Понятия «процент», «процентная ставка», «период начисления», капитализация процентов, «наращение». Факторы, влияющие на размер процентной ставки измерителя степени доходности (эффективности). Виды процентных ставок:
- простые и сложные (по базе их начисления);
- ставки наращения и учетные ставки (по выбору принципа расчетов процентов);
- декурсивные и антисипативные;
- фиксированные и « плавающие», и другие.
Тема 2. Простая процентная ставка: наращение, варианты расчета для краткосрочных ссуд
Формула наращения. Множитель наращения простых процентов. Три варианта расчета простых процентов для краткосрочных ссуд, применяемых на практике:
- точные проценты с точным числом дней ссуды (английский метод),
- обыкновенные проценты с точным числом дней ссуды (французский метод),
- обыкновенные проценты с приближенным числом дней ссуды(германский метод).
Начисление процентов в смежных календарных периодах. Переменные ставки. Реинвестирование . Формулы.
Тема 3. Сложные проценты: наращение, номинальная и эффективные ставки
Формула наращения по сложным процентам. Множитель наращения по сложным процентам. Капитализация процентов. Начисление сложных процентов в смежных календарных периодах. Переменные ставки. Начисление процентов при дробном числе лет. Рост по процентам: срок ссуды и формулы удвоения, номинальная и эффективная (действительная) ставки процента. Дисконтирование по сложной ставке процента.
Тема 4. Дисконтирование. Учет простых и сложных процентов.
Сущность дисконтирования. Текущая или капитализированная (современная) стоимость (величина). Методы дисконтирования: математическое дисконтирование и банковский (коммерческий) учет. Наращение по учетной ставке. Формулы.
Тема 5 Потоки платежей: основные параметры, классификация видов
Понятия: поток платежей, член потока. Классификация потоков: регулярные, нерегулярные. Финансовая рента (аннуитет): понятие, параметры ренты (член ренты, период ренты, срок ренты, процентная ставка). Классификация рент: дискретные, непрерывные; постоянные, переменные; верные, условные; ограниченные, бесконечные; немедленные, отсроченные; обыкновенные, постнумерандо, пренумерандо, с ежегодным начислением, с начислением m раз в году, с непрерывным начислением. Обобщающие параметры потоков платежей: наращенная сумма, современная стоимость. Прямой метод расчета наращенной суммы и современной стоимости потока платежей. Наращенная сумма постоянной ренты постнумерандо: годовая рента, коэффициент наращения, параметры постоянных рент постнумерандо, определение члена ренты.
Потемный перечень практических работ
Тема 2. Простая процентная ставка: наращение, варианты расчета для краткосрочных ссуд.
Практическая работа 1 « Наращение по простой процентной ставке» (2 часа).
Практическая работа 2 «Расчет простой процентной ставки различными методами (4 часа).
Практическая работа 3 «Расчет переменных ставок и реинвестирования» (2 часа).
Тема 3 Сложные проценты: наращение, номинальная и эффективная ставки.
Практическая работа 4 «Расчеты по сложным процентам» (6 часов).
Тема 4 Дисконтирование. Учет простых и сложных процентов.
Практическая работа 5 «Дисконтирование по простой процентной ставке»
(2 часа).
Практическая работа 6 «Расчеты по простым и сложным процентам» (4 часа).
Тема 5 Потоки платежей: основные параметры, классификация видов.
Практическая работа 7 «Расчет потока лизинговых платежей равномерным методом» (4 часа).
Практическая работа 8 «Расчет доходности и стоимости ценных бумаг» (6 часов).
ЛИТЕРАТУРА
Ковалев анализ.- М.: Финансы и статистика 199г.- 432 с. Ковалев задач по финансовому анализу: Учеб. пособие. - М.: Финансы и статистика. 2000. – 128 с. Черкасов руководство по финансово-экономическим расчетам.- М.: Метаинформ, АО «Консалт-банкир», 1995.-128 с. Четыркин финансовых и коммерческих расчетов.- 2-е изд., испр. и доп.-М.: «Дело Лтд»,1995.-320 с.