Обзор рынка стандартных контрактов ММВБ
марта 2003 г.
Общий оборот рынка стандартных контрактов за период с 10 по 14 марта 2003 г. составил 30,66 млн. рублей, при среднедневном обороте 7,66 млн. руб.
Число открытых позиций на конец недели составило 20051 контракта. Предыдущий период завершился результатом в 20154 контракт.
Динамика оборотов рынка в рублях и число открытых позиций в контрактах приведены на диаграмме ниже:
Диаграмма 1
В течение рассматриваемого периода дневные обороты рынка срочных контрактов снизились с уровня 9,58 млн. руб. во вторник 11 марта до уровня 6,4 млн. руб. в пятницу 14 марта.
Фьючерсные контракты на доллар США
В период с 11 по 14 марта оборот на рынке фьючерсов на доллар США отмечен не был.
Число открытых позиций на конец недели составило 341 контракт.
Диаграмма 2
Диаграмма 3
Диаграмма 4
Диаграмма 5
Диаграмма 6
В рассматриваемый период курс американской валюты на внутреннем рынке снизился с уровня 31,50 до 31,38 руб./доллар
При этом:
- цена мартовского контракта в течение недели держалась на уровне 31,6 руб./доллар.
- цена апрельского контракта держалась на отметке 31,7 руб./доллар.
Динамика фьючерсных цен и курса доллара США на ЕТС представлена на диаграмме 7.
Диаграмма 7
Фьючерсные контракты на официальный курс евро
В рассматриваемый период курс евро на мировых рынках держался на уровне примерно 1,08 -1,09 доллара за евро. На внутреннем валютном рынке курс единой европейской валюты колебался и в пятницу 14 марта снизился до уровня 33,949 рубля за евро.
Диаграмма 8
Доходность операций с фьючерсами на валюты
За прошедший период доходность по операциям с фьючерсами на доллар США (покупка долларов США на ЕТС и продажа фьючерсов на срочном рынке ММВБ) минимально повысилась по всем контрактам.
Диаграмма 9
Доходность за прошедшую неделю по операциям с государственными ценными бумагами с датой погашения в мае изменилась с 6,27% до 5,71%.
Результаты торгов производными инструментами на фондовые активы
За прошедшую неделю общий оборот торгов по инструментам на фондовые активы составил 30,66 млн. руб. В рассматриваемый период основной оборот пришелся на контракты по обыкновенным акциям РАО «ЕЭС России» ( 29,47 млн. руб.). Оборот торгов инструментами на фондовые активы в предыдущий период с 3 по 7 марта составил 63,14 млн. руб. Количество открытых позиций в ССР на конец отчетной недели – 19710 контрактов. Обороты торгов по контрактам на акции РАО «ЕЭС России» за последние 3 недели приведены в диаграмме 11. Диаграммы 12-14 отображают размеры спрэдов по отдельным контрактам на фоне спотовых и фьючерсных курсов.
Диаграмма 10
Диаграмма 11
Диаграмма 12
Диаграмма 13
По контрактам на обыкновенные акции НК «Лукойл» оборот торгов за прошедшую неделю составил 1,19 млн. руб. К концу недели, количество открытых позиций составило 1000 контрактов. Сделок по остальным фьючерсам на обыкновенные акции и на индекс ММВБ10 в рассматриваемый период отмечено не было.
