Важнейшие события дня

ВАЖНЕЙШИЕ СОБЫТИЯ ДНЯ

1. ОАО "Роснефть" опубликует консолидированную отчетность по US GAAP за III квартал и 9 месяцев 2009г.

2. Банк "Возрождение" опубликует финансовые результаты по МСФО за 9 месяцев 2009г.

3. Пройдет внеочередное собрание акционеров "АНК "Башнефть".

4. ЦБ РФ снижает ставку рефинансирования на 0,5 п. п. - до 9% годовых.

В Великобритании

5. В 12:30 мск выйдут показатели ВВП в III квартале 2009г.

В США

6. В 16:30 мск выйдут данные о количестве первичных обращений за пособием по безработице за неделю, закончившуюся 21 ноября.

7. В 16:30 мск - данные о заказах на товары длительного пользования в октябре.

8. В 16:30 мск - данные о личных доходах в октябре.

9. В 16:30 мск - данные о личных расходах в октябре.

10. В 16:30 мск - данные стержневого индекса расходов на потребление в октябре.

11. В 17:55 мск - данные индекса настроений потребителей, рассчитываемого Мичиганским университетом, в ноябре.

12. В 18:00 мск - данные о продажах на первичном рынке жилья в октябре.

13. В 18:30 мск - данные о запасах нефти и нефтепродуктов.

В мире

14. Выйдут данные отчетности Deere & Company и Tiffany & Co.

Рынок сегодня

Сегодня есть несколько стимулов для умеренного позитивного отскока нашего рынка – это отошедшие вчера перед закрытием торгов от внутридневных минимумов американские индексы и несколько восстановившиеся к утру цены на нефть, после обновления месячного минимума. Воодушевить наших «быков» могут и азиатские фондовые индексы, торгующиеся по большей мере в символическом плюсе.

Но если рост придет на наши биржи, то стоит ли ему верить, восстанавливать долю «длинных» позиций в портфеле или нужно воспользоваться отскоком, чтобы окончательно порезать «лонги», и перевернуться в «шорт»?

Для себя однозначно мы можем ответить только на первую половину вопроса – в текущий момент нам кажется не стоит ничего покупать. Предпринимать активные торговые решения мы будем, если индекс ММВБ опустится к поддержке 1280/1285 пунктов (линия восходящего тренда от июля 2009 года), или пробьет сопротивление 1350 пунктов (линия краткосрочного нисходящего тренда от 01.01.01 года).

Что касается оставшихся «лонгов», открытых в конце прошлой недели или ранее, то тут каждый должен решать сам согласно своей торговой стратегии. Но помните глобальный тренд российского фондового рынка «бычий», и он будет оставаться таковым, пока индекс ММВБ выше поддержки 1120/1050 пунктов, а акции «Газпрома» выше уровня 160/158 рублей.

Исходя из этого можно составить для себя ответ по поводу «шортов». Вставать против глобального тренда можно лишь краткосрочно. А значит, для открытия «коротких» позиций нужно выбирать наиболее зазнавшиеся за время «бычьего» тренда бумаги, пусть и технический потенциал падения у них мал. Полтора–два процента для спекулянтов хороший улов за день. Нас визуально привлекают среди «голубых фишек» для открытия «коротких» позиций только акции «Роснефти». Немалую роль в нашей апатии к бумагам играет их дисконт с акциями «Газпрома». Сложный рубеж для акций, у которого их могут атаковать «медведи» 256,6/257 рублей. Ближайшая поддержка 250 рублей (линия восходящего тренда от 3 ноября 2009 года).

КОММЕНТАРИЙ К ПРЕДЫДУЩИМ ТОРГАМ И АНАЛИЗ СЫРЬЕВОГО РЫНКА

Слабость которая чувствовалась на российском фондовом рынке в понедельник продолжила свое существование и во вторник. Несмотря на то, что после обеда «быки» предприняли попытки отыграться, день наши индексы завершили в отрицательной зоне.

Не смогли оказать нашему рынку поддержку нефтяные котировки, снизившиеся до месячного минимума на фоне слухов о достаточно резком увеличении запасов в хранилищах США за прошлую неделю.

На рынке Америки царил негатив по двум причинам. Во-первых, пересмотренный результат по ВВП в 3-м квартале (+2.8%), оказался в существенном расхождении с предварительными фактами. Во-вторых, определенную роль в снижении заокеанских индикаторов играет желание игроков зафиксировать прибыль перед праздниками посвященных дню Благодарения.

Интересная ситуация складывается на рынке золота, здесь не веет новой волной кризиса. В начале кризиса золото не отставало от нефти по темпам снижения. А сейчас ситуация похожа на сентябрь прошлого года когда актив стал выбираться из ямы. Что не день, то новый рекорд. Если так пойдет далее, то цель, которую перерисовали для золота многие агентства - 1200 долларов за унцию до конца года, будет нарисована в первой декаде декабря.

В Америке среди наших АДР подозрительно сильно держались акции «Газпрома». На фоне падения других популярных бумаг на 1,5 -2%, они потеряли всего 0,45%.

НОВОСТИ КОМПАНИЙ

Сальдированный финансовый результат (прибыль минус убыток) предприятий и организаций РФ (без субъектов малого предпринимательства, предприятий сельского хозяйства, банков, страховых и бюджетных организаций) за январь-сентябрь 2009 года в действующих ценах составил 2805.7 млрд руб. ($88.4 млрд), снизившись на 35.9% по сравнению с показателем аналогичного периода прошлого года. Об этом свидетельствуют данные Росстата.

Прибыль в 3684.9 млрд руб. получили 44.3 тыс. организаций, 22.2 тыс. организаций имели убыток на 879.2 млрд руб.

Источник информации: www. *****

РЫНОК ОБЛИГАЦИЙ

БЛИЖАЙШИЕ РАЗМЕЩЕНИЯ	ПОГАШЕНИЯ
Выпуск	Дата	Объем	Выпуск	Дата	Купон
Акрон-03	25.11.09	3500 mln RUR	Банк Санкт-Петербург-2009	25.11.09
Атомэнергопром-01	26.11.09	30000 mln RUR	Парнас-М-02 *	25.11.09	2,87%
Атомэнергопром-02	26.11.09	30000 mln RUR	ЭнергоСтрой-Финанс-01 *	25.11.09	7,56%
Матрица Финанс-03	26.11.09	700 mln RUR	ЛБР-Интертрейд-01	26.11.09	7,23%
Россельхозбанк-08	26.11.09	5000 mln RUR	Талио-Принцепс-01 *	26.11.09	6,52%
Россельхозбанк-09	26.11.09	5000 mln RUR	Жилсоципотека-Финанс-03 *	27.11.09	11,58%
НЛМК-БО-01	01.12.09	5000 mln RUR
АФК Система-03	03.12.09	19000 mln RUR
МДМ Банк-БО-01	03.12.09	5000 mln RUR
Мосэнерго-03	04.12.09	5000 mln RUR
АиФ-МедиаПресса-финанс-02	- - Дек 2009	1000 mln RUR
Банк России-12-БК	- - Дек 2009	400000 mln RUR
			* - оферта