 9 сентября 2009 г.
Ежедневный аналитический обзор
«Ваш консультант»
" width="471" height="82"/> |
Важные новости прошлой торговой сессии Опубликованные статистические данные: · Положительное внешнеторговое сальдо РФ в январе-июле составило $65,1 млрд. · Промпроизводство в Великобритании в июле выросло больше, чем ожидалось - на 0,5%. · Промпроизводство в Германии неожиданно снизилось в июле 2-й месяц подряд (-0,9%, ожидался рост на 1,6%). Важная корпоративная информация: · Акции Седьмого континента перешли в залог к французскому банку Natixis. · Газпром подтвердил намерения инвестировать в 2010г. на развитие дальневосточных проектов 100 млрд руб. Газпром приступит к строительству газопровода из Якутии ориентировочно в 2012г. · Убыток ГК "Дикси" по МСФО в первом полугодии составил 99 млн руб. Валовая прибыль "Дикси" за отчетный период выросла на 28,8% и достигла 7 млрд 254 млн 206 тыс. руб. Показатель EBITDA вырос на 14,3% и достиг 1 млрд 464 млн 104 тыс. руб. Чистый долг компании по состоянию на 30 июня 2009г. составлял 8,274 млрд руб. · Ханты-Мансийский банк планирует разместить выпуск облигаций серии 02 на 3 млрд руб. · Fitch подтвердило краткосрочный РДЭ Газпрома на уровне "F3". · Правительственная комиссия одобрила предоставление госгарантий предприятиям "Металлоинвеста" на 30,75 млрд руб. · Совет директоров "Атомэнергопрома" принял решение разместить облигации 01-10 серий на сумму до 195 млрд руб. · France Telecom и Deutsche Telekom договорились о слиянии операций в Англии. · Совет директоров "ТрансКонтейнера" утвердил основные параметры инвестпрограммы на 2010-2012гг. · Акционеры ОАО "ГАЗ" переизбрали совет директоров в прежнем составе · IBM подтвердила прогноз прибыли на год. Ожидаемые на 9 сентября 2009 г. события Ожидаемые макроэкономические данные из США · В 18:30 МСК публикуются запасы нефти и нефтепродуктов (барр.) за неделю до 4 сентября. Прогноз: н/д. Предыдущее значение: - · В 22:00 МСК публикуется отчет ФРС - Бежевая Книга. Ожидаемые макроэкономические данные из Европы · В 10:00 МСК публикуются следующие данные: · - Индекс потребительских цен в Германиии (мес./мес.) за август. Прогноз: 0,2%. Предыдущее значение: без изм. · - Индекс потребительских цен в Германиии (год/год) за август. Прогноз: без изм. Предыдущее значение: 0,5%. · В 12:30 МСК публикуется сальдо торгового баланса Великобритании (млрд. фунт.) за июль. Прогноз: -6,3. Предыдущее значение: -6,5. Ожидаемые корпоративные события · ОАО "Ситроникс" опубликует финансовые результаты по US GAAP за первое полугодие и II квартал 2009г. · "Газпром нефть" представит финансовые показатели за II квартал 2009г. по US GAAP. · Закроется реестр акционеров ОАО "НОВАТЭК". · "РусГидро" утвердит схему финансирования ремонтных работ на Саяно-Шушенской ГЭС. · Арбитраж рассмотрит заявление "Стром Холдинг" о банкротстве "Главмосстроя". | Внешний фон Внешний фон для российского рынка сегодня сложился слабо негативный. Американские рынки накануне показали небольшой рост. При этом фьючерсы утром демонстрируют негативную динамику, уже почти отыграв его обратно. Торги в Азии проходят с негативными настроениями. АДР на российские акции в США показали дружный рост, но лишь догнали локальный рынок. Срочный рынок FORTS вечером показал нейтральную динамику. Цены на нефть значительно выросли, снова вернувшись выше $70, но российский рынок уже отыграл это накануне. Открытие российского рынка, с учетом всего этого, ожидаем в районе вчерашнего закрытия с незначительной негативной динамикой. Индексы российского рынка
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Ведущие мировые индексы (на 9:00 мск)
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Сырье
Валютные курсы
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Прогноз по рынку на 9 сентября 2009 г. Внешний фон сегодня сложился слабо негативный, так что открытия ждем недалеко от вчерашних уровней, с незначительной минусовой динамикой основных фишек. Особое внимание сегодня стоит уделить сырьевому рынку, а именно «черному золоту». После закрытия российского рынка накануне фьючерс на нефть марки Brent дважды протестировал психологически значимый уровень $70 за баррель, однако пробить его так и не удалось. Перед открытием российского рынка фьючерс на нефть мраки Brent торгуется вблизи тех уровней, на которых его оставил отечественный рынок накануне, что также располагает к нейтральному открытию. После столь стремительного роста накануне фьючерс на нефть не может продолжить восходящую динамику без драйверов роста, которые могут появиться уже сегодня. Нефть сегодня будет торговаться под давлением ожидания итогов заседания ОПЕК и данных по запасам нефти и нефтепродуктов в США. Согласно прогнозам, квоты на добычу нефти будет оставлена без изменений, что уже заложено в котировки. Интерес представляет прогноз спроса на нефть, что будет активно отыгрываться на сырьевом рынке. Таким образом, бумаги нефтегазовых компаний сегодня окажутся под наибольшим давлением, что может привести к фиксации прибыли, полученной в ходе роста накануне. Публикации важных статданных сегодня не ожидается. После закрытия российского рынка будет опубликована Бежевая Книга ФРС, что может скорректировать ход торгов на фондовом рынке США и открытие российского рынка завтра. Технически по индексу ММВБ вчера был сформирован существенный потенциал для роста: сопротивлением для рублевого индикатора является 1200 пунктов. Уровнем сопротивления выступит отметка 1130 пунктов. В случае ухудшения внешнего фона (падения фьючерсов на индексы США и коррекции в ценах на нефть в преддверии насыщенной сессии) индекс ММВБ может пойти вниз, но отметка 1130 пунктов может выступить мощной поддержкой и приостановить «медвежьи» настроения. Более вероятна незначительная коррекция как на фондовом рынке после роста накануне, так и во фьючерсах на нефть в преддверии прогнозов ОПЕК и данных по запасам, что также может быть поддержано технической коррекцией на валютном рынке. Обзор торгов 8 сентября 2009 г. Во вторник рост российского рынка продолжился. На открытии игроки начали покупать бумаги. Подъем индексов продолжался почти до закрытия сессии. Однако с началом торгов в США настроение российских участников несколько ухудшилось, и началась консолидация на достигнутых уровня - 1150 пунктов по индексу ММВБ. Кстати, это максимальные уровни с начала года. Настроение на фондовых рынках России продолжило улучшаться. Возобновившийся рост нефти совпал с раллийным ростом драгоценных металлов, в частности золото превысило отметку 1000 долл./унция, что позитивно сказалось на котировках компаний, добывающих драгоценные металлы. Объемы торгов на ФБ ММВБ существенно выросли, что свидетельствует о наличии спроса на российские акции со стороны внешних инвесторов. А основной бумагой для игры на повышение вновь стали привилегированные акции Сбербанка, они подорожали на 12,47%. Существенный рост котировок показали и обыкновенные акции банка (+5,61%). Нефть на мировых биржах с начала дня подорожала почти на 2 долл., однако до отметки 70 долл./барр. котировки не добрались. Тем не менее, раллийный рост на товарных площадках позволил бумагам российских нефтегазовых компаний продемонстрировать существенное повышение стоимости. Акции "Роснефти" подорожали на 3,47%, "Транснефти" - на 4,72%, "Татнефти" - на 4,69%, "Сургутнефтегаза" - на 4,48% Бумаги "Газпром нефти" выглядели несколько слабее остальных в преддверии публикации данных отчетности по US GAAP за первое полугодие 2009г. Ее акции подорожали на 3,5%. Акции ЛУКОЙЛа подорожали на 2,94%. В преддверии закрытия реестра акционеров к внеочередному собранию инвесторы также воздерживались от приобретения бумаг НОВАТЭКа (+1,32%). "Газпром" подтвердил намерения инвестировать в 2010г. на развитие дальневосточных проектов 100 млрд руб. Концерн сохраняет в планах на 2010г. существенные траты на развитие новых проектов, невзирая на значительное сокращение доходной базы. Бумаги "Газпрома" выглядели слабее рынка и подорожали на 2,22%. Рост стоимости драгоценных металлов стимулировал покупки акций "Полюс золота" (+5,59%) и "Полиметалла" (+3,53%). | ADR (США)
ADR (Европа)
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Комментарии к корпоративным новостям
Акции «Седьмого континента» перешли в залог к французскому банку Natixis.
По сообщению сразу двух изданий, Ведомостей и Коммерсанта, французский Natixis Bank выкупил у Deutsche Bank долговые обязательства Александра Занадворова, обеспечением по которым являются акции Седьмого континента. Информацию изданиям подтвердили источники в Deutsche Bank, по словам которых сделка о переуступке долга в $560 млн была закрыта около трех недель назад.
Комментарий аналитика: Акции компании накануне взлетели на ММВБ на 13,09%, закрывшись на откетке 255руб. Такой отпимизм вполне оправдан, так как новость является действительно позитивной для компании. Долгое время нависавшая над владельцем пакета акций г-м Занадворовым угроза «маржин колла» теперь отпадает (или по крайней мере сщественно отодвигается). По всей вероятности, новый держатель долга г-на Занадворова продолжит дело Deutsche Bank по поиску стратегического инвестора для «Седьмого континента». Не исключено что французский банк вновь обратится с предложением к Carrefour. В краткосрочной перспективе данные новости могут оказать поддержку акциям эмитента, возобновив ожидания относительно скорого прихода нового инвестора в компанию. Несмотря на сильный рост в предыдущий день, акции по-прежнему существенно недооценены и привлекательны для покупок.
Северсталь закончила полугодие с убытком.
Убыток "Северстали" по МСФО в первом полугодии достиг 944 млн долл. по сравнению с чистой прибылью в размере 1,97 млн долл. в первом полугодии 2008г. Выручка компании сократилась на 47,3% - до 5 млрд 648 млн долл., операционный убыток составил 623 млн долл. против прибыли в 2 млрд 325 млн долл. годом ранее. Показатель EBITDA компании составил отрицательную величину в 161 млн долл. против положительного в 2 млрд 807 млн долл. годом ранее. Вместе с тем чистый убыток "Северстали" во II квартале 2009г. по сравнению с I кварталом 2009г. сократился в 2,2 раза - до 290 млн долл., выручка выросла на 2% - до 2 млрд 852 млн долл., операционный убыток сократился в 1,7 раза - до 228 млн долл., отрицательная EBITDA составила 5 млн долл. по сравнению с отрицательным показателем в 156 млн долл. в I квартале 2009г.
Комментарий аналитика: Мы нейтрально оцениваем отчетность «Северстали». Финансовая отчетность компании в целом находится в рамках общей тенденции. Второй квартал оказался значительно лучше первого, хотя и в немполучен убыток. Третий квартал будет более успешным для «Северстали», однако, по нашим ожиданиям, EBITDA по итогам года так и не выйдет в положительную зону. Бумаги металлургов мы рекомендуем только для спекулятивных покупок, от среднесрочных инвестиций в них лучше пока воздержаться.
Технический анализ
по итогам торгов 8 сентября 2009г
СБЕРБАНК России
Обыкновенные акции Сбербанка накануне вновь чувствовали себя лучше остального рынка и по итогам прошлой торговой сессии закрылись на отметке 58,61руб., поднявшись еще на 5,62%. Сбербанк продолжает свой полет вверх, покоряя новые вершины. Накануне бумага уверенно обновила свои годовые максимумы, что дает позитивный сигнал. Внешний фон, сложившийся к сегодняшнему утру, для Сбербанка слабо негативен. Открытие торгов акциями Сбербанка ожидаем в районе 58,2руб. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI в зоне перекупленности, MACD разворачивается и может сформировать сигнал вниз, скользящие средние говорят о росте. Отметим, что на дневных графиках эти же индикаторы также указывают на продолжение роста. Ближайшие поддержки: 58руб., 56,5руб., 55руб., 53руб. Уровни сопротивления: 59руб., 60руб. Открытые от уровня 55руб. среднесрочные короткие позиции продолжаем держать.
ГМК Норильский Никель
Акции Норильского Никеля на предыдущей торговой сессии выросли на 2%, закрывшись на отметке 3409,99руб. Внешний фон сегодня сложился негативный. Открытие торгов ожидаем в районе 3390руб. Акции ГМК после пробития месячной линии поддержки в районе 3350руб. Несколько дней консолидировались под отметкой 3300руб. В итоге вчера продолжился отскок от этих уровней. Напомним, что у ГМК оставался еще незакрытый гэп на 3400руб. Вчера его успешно закрыли. Средесрочно же пока цена по-прежнему пребывает в границах привычного бокового коридора с границами 3150руб. и 3500руб. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI нейтрален, MACD без сигнала, скользящие средние дают сигнал вниз. Ближайшим уровнем поддержки является 3400руб., 3300руб., 3250руб., 3200руб. Ближайшие сопротивления: 3450руб., 3500руб. Открытые по 3300руб. «длинные» позиции накануне закрыли по 3400руб., от покупок пока воздерживаемся, рекомендуем открывать короткие позиции пр иприближении цены к 3500руб.
ВТБ
Акции ВТБ по результатам прошлой торговой сессии взлетели еще на 3,29%, закрывшись на отметке 0,0471руб. Акции ВТБ в поендельник резким движением вверх на корпоративных новостях об объеме размещеной допэмиссии сумели выйти из двухмесячного боковика, прорвав его верхнюю границу на 0,045руб. Вчера они продолжили рост, двинувшись к своим локальным максимумам. Теперь цель у них расположена на 0,05руб. Помимо красивой отметки, там проходит отскок 38.2% по фибоначии от глобального падения 2008 года. На пути к этом отметки есть еще от дна сильная отметка — 0,048руб. Там проходит верхняя граница восходящего широкого тренда. Внешний фон сегодня сложился слабо нагтивный, открытие торгов акциями ВТБ ожидаем в районе 0,0465руб. На текущий момент индикатор RSI на часовом графике нейтрален, MACD дает сигнал вверх, скользящие средние такженастроены на рост. Ближайшие уровни поддержки: 0,045руб., 0,0432руб., 0.042руб. Ближайшие сопротивления: 0,048руб., 0,05руб. Рекомендуем открывать короткие позиции при приближении к отметке 5коп..
Сургутнефтегаз
Обыкновенные акции Сургутнефтегаза на предыдущей торговой сессии выросли на 4,48%, закрывшись на отметке 25,89руб. Внешний фон сегодня сложился слабо негативный. Открытие торгов ожидаем в районе 25,8руб. Акции реализовали весь свой потенциал снижения и достигли среднесрочной линии поддержки в районе 24,5 рублей. Как и ожидалось, после этого начался отскок. Бумаги, однако, смотрятся хуже рынка, что внушает определеннные опасения в реализации полноценного движения вверх. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI нейтрален MACD дает сигнал вверх, скользящие средние указывают на снижение. Ближайшие уровни поддержки: 25руб, 24,4-24,5руб., 24руб. Уровни сопротивления: 26руб., 26,6руб., 27руб., 30руб. Открытые в пятницу от уровня 24,5руб. «длинные» позиции накануне закрыли у цели в 26руб., от новых пока воздерживаемся.
ЛУКОЙЛ
Акции ЛУКОЙЛа на предыдущей торговой сессии выросли на 3,05%, закрывшись на отметке 1578,7руб. Внешний фон сегодня сложился слабо негативный. Открытие торгов ожидаем в районе 1570руб. Лукойл на вчерашних торгах постарался наверстать отставание и показал уверенный рост, который позволил вернуть цены к уровню 1590руб., тем самым, преодолев нисходящий тренд. Теперь эта линия выступает поддержкой. Основной причиной, которая позволила нефтяным бумагам разогнаться стала нефть, которая показала 3% рост. Несмотря на рост пока ситуация выглядит неуверенно и говорить об устойчивой тенденции не приходится. Сигналы технических индикаторов на часовом графике: RSI нейтрален, MACD смотрит вниз, скользящие средние дают сигнал вверх. Дневные индикаторы настроены негативно. Ближайший уровень поддержки находится у 1550руб., затем у 500руб., 1450руб., 1400руб. Уровни сопротивления: 1600руб., 1630руб., 1670руб., 1750руб. Пока воздерживаемся от сдлок с ЛУКОЙЛом.
Наименование организации Общество с ограниченной ответственностью Брокер Капитал» Место нахождения РФ, 630087, 9, оф. 503 Контактные телефоны (3, 346-30-16, 8-800-55555-10 | ||
Отдел брокерского обслуживания Новосибирск, ул. Щетинкина, 49, оф. 503 Тел.: (3 Факс: (3 | ||
Начальник отдела брокерского обслуживания Тел.: (3, доб. | Старший специалист отдела брокерского обслуживания Тел.: (3, доб. E-mail: *****@***ru | Старший специалист отдела брокерского обслуживания Тел.: (3, доб. |
Начальник отдела дилерских операций E-mail: *****@***ru | ||
Отдел клиентского сервиса Новосибирск, Тел.: (3 Факс: (3 | ||
Начальник отдела клиентского сервиса E-mail: *****@***ru Тел.: (3, доб. Отдел международных рынков Новосибирск, Тел.: (3 Факс: (3 | Специалист отдела клиентского сервиса Тел.: (3, доб. | |
Начальник отдела международных рынков E-mail: *****@***ru Тел.: (3, доб. Настоящий информационный обзор содержит оценки и прогнозы Брокер Капитал» касательно будущих событий и/или действий, перспектив развития ситуации, вероятности наступления определённых событий и совершения определённых действий. Инвесторы не должны полностью полагаться на оценки и прогнозы, содержащиеся в настоящем обзоре, так как фактическое положение дел в будущем может отличаться от прогнозируемых результатов по многим причинам. Настоящий информационный обзор не является офертой – предложением купить или продать какие-либо ценные бумаги или связанные с ними финансовые инструменты либо принять участие в какой-либо стратегии торговли. Описание любой компании или компаний, или их ценных бумаг, или рынков, или направления развития, упомянутых в данном обзоре, не предполагает полноты их описания. Представленные информация и мнения не были специально подготовлены для конкретной операции любых третьих лиц и не представляют детальный анализ конкретной ситуации, сложившейся у третьих лиц. Информация и заключения, изложенные в настоящем обзоре, не заменяют независимую оценку инвестиционных потребностей и целей какого-либо лица. Данный обзор может использоваться только для информационных целей. Цитирование или использование всей или части информации, содержащейся в настоящем обзоре, допускается только с прямого оговорённого разрешения компании. | ||
