Задание 1.
Кейс «Профессиональный судья»
Г-н Иванов сделал себе отличную репутацию за последние 3 года. Теперь он подумывает над тем, чтобы стать профессиональным футбольным судьей. Это его цель. Но у него есть жена и двое маленьких детей, поэтому решение не должно быть поспешным. Для того чтобы стать судьей, необходимы первоначальные инвестиции (Примечание: в целях бюджетного процесса инвестиции осуществляются в январе 200Хг.)
Статья | Затраты |
Тренинг и лицензия для профессиональных судей (срок действия - 4 года) капитализируются в балансе и списываются в течение всего срока | 700 000.00 |
Автомобиль (срок эксплуатации 4 года) | 2 800 000.00 |
Новый компьютер с большим экраном (срок полезной службы 4 года) | 140 000.00 |
Небольшой офис, оплата аренды производится ежемесячно | 280 000.00 |
Оплата Интернета (ежемесячная) | 2 100.00 |
Услуги мобильной связи, ежемесячно | 3 500.00 |
Прочие расходы в год | 7 000.00 |
Годовые проценты по кредиту | 210 000.00 |
Расходы на проезд и проживание при проведении одного матча | 14 000.00 |
Г-ну Иванову необходимо 140 000 рублей в месяц для покрытия всех своих постоянных расходов (включая указанные в выше). (Примечание: в бюджетном отчете о прибылях и убытках следует учесть все эти факторы, кроме налогообложения).
В июне г-н Иванов планирует осуществить следующие инвестиции:
Телевизор с большим экраном для анализа матчей. Срок полезного использования 5 лет | 105 000.00 |
Стиральная машинка с сушилкой. Г-н Иванов планирует самостоятельно стирать свою одежду. Срок эксплуатации 8 лет | 56 000.00 |
На текущий момент г-н Иванов на депозитном счете хранит 1 260 000 рублей.
Он договаривается о получении долгосрочного кредита в банке на сумму 2 800 000 рублей (в январе 200Х). Проценты по кредиту составят 210 000 рублей в год. Первый платеж должен быть осуществлен в декабре первого года. (Примечание: все тело кредита подлежит погашению в конце срока использования).
Располагая первоначальными инвестициями в сумме 4 060 000 руб, г-н Иванов может оплатить тренинг, покупку автомобиля и компьютера. У него еще останется 420 000 рублей наличными.
Национальная футбольная лига платит 105 000 руб. за проведенный матч. Выплата зарплаты производится накопительным итогом за 4 месяца (начало мая, начало сентября, начало января).
Как профессиональный судья г-н Иванов обязан провести 48 матчей за год. Ниже приведен график матчей.
Месяц | Количество матчей |
январь | 0 |
февраль | 2 |
март | 5 |
апрель | 5 |
май | 5 |
июнь | 5 |
июль | 5 |
август | 4 |
сентябрь | 5 |
октябрь | 5 |
ноябрь | 5 |
декабрь | 2 |
Задание:
Составьте бюджетный баланс на начало года (1 января 200Х г.). Подготовьте бюджетный отчет о прибылях и убытках. Рассчитайте также валовую прибыль и денежный поток. Составьте бюджет движения денежных средств за первый год с ежемесячной разбивкой. Определите в какие месяца г-на Иванова ждет избыток и недостаток денежных средств Подготовьте бюджетный баланс на конец года (31 декабря 200Хг.) Рассчитайте и прокомментируйте следующие финансовые показатели:- Рентабельность собственного капитала (на основании данных бюджетного отчета о прибылях и убытках и баланса на начало года) Коэффициент финансовой автономии (на основании бюджетного баланса на конец года).
Задание 2.
По данным финансовой отчетности рассчитать:
- коэффициенты ликвидности, период оборачиваемости дебиторской задолженности период оборачиваемости запасов период оборачиваемости кредиторской задолженности коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами средневзвешенную цену капитала (WACC)
Учитывая, что вся задолженность перед поставщиками и задолженность покупателей является торговой. Требуемая доходность собственников 7%, а половина банковских кредитов была получена под 12% годовых, в то время как другая часть под 15%. По итогам расчетов сделайте выводы.
Бухгалтерский баланс | |||
Форма №1 по ОКУД: | 710001 | Отчетный период: | 2014 |
ОКВЭД: | 65.21 | Единица измерения: | 1 x 1000 руб. |
Наименование показателя | Код | На отчетную дату отчетного периода | На 31 декабря предыдущего года |
АКТИВ | |||
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | |||
Нематериальные активы | 1110 | - | - |
Результаты исследований и разработок | 1120 | - | - |
Нематериальные поисковые активы | 1130 | - | - |
Материальные поисковые активы | 1140 | - | - |
Основные средства | 1150 | 145 691 | 202 251 |
Доходные вложения в материальные ценности | 1160 | 114 950 277 | 107 535 724 |
Финансовые вложения | 1170 | 143 005 289 | 78 699 992 |
Отложенные налоговые активы | 1180 | 4 362 452 | 1 760 465 |
Прочие внеоборотные активы | 1190 | 114 128 912 | 101 900 515 |
Итого по разделу I | 1100 | 376 592 621 | 290 098 947 |
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | |||
Запасы | 1210 | 1 296 396 | 371 679 |
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 1220 | 151 134 | 593 312 |
Дебиторская задолженность | 1230 | 72 505 451 | 46 698 973 |
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) | 1240 | 3 774 173 | 10 000 123 |
Денежные средства и денежные эквиваленты | 1250 | 2 386 110 | 9 666 889 |
Прочие оборотные активы | 1260 | 26 719 267 | 21 649 666 |
Итого по разделу II | 1200 | 106 832 531 | 88 980 642 |
БАЛАНС (актив) | 1600 | 483 425 152 | 379 079 589 |
ПАССИВ | |||
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ | |||
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей) | 1310 | 8 172 | 8 172 |
Собственные акции, выкупленные у акционеров | 1320 | - | - |
Переоценка внеоборотных активов | 1340 | - | - |
Добавочный капитал (без переоценки) | 1350 | 12 427 558 | 12 427 558 |
Резервный капитал | 1360 | 409 | 409 |
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 1370 | 8 660 372 | 6 375 632 |
Итого по разделу III | 1300 | 21 096 511 | 18 811 771 |
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА | |||
Заёмные средства | 1410 | 238 194 953 | 163 172 547 |
Отложенные налоговые обязательства | 1420 | - | - |
Оценочные обязательства | 1430 | - | - |
Прочие обязательства | 1450 | - | - |
Итого по разделу IV | 1400 | 238 194 953 | 163 172 547 |
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА | |||
Заёмные средства | 1510 | 119 896 760 | 104 101 332 |
Кредиторская задолженность | 1520 | 5 125 755 | 9 571 198 |
Доходы будущих периодов | 1530 | 99 081 228 | 83 384 772 |
Оценочные обязательства | 1540 | 29 945 | 37 969 |
Прочие обязательства | 1550 | - | - |
Итого по разделу V | 1500 | 224 133 688 | 197 095 271 |
БАЛАНС (пассив) | 1700 | 483 425 152 | 379 079 589 |
Отчет о финансовых результатах (Отчет о прибылях и убытках) | |||
Форма №2 по ОКУД: | 710002 | Отчетный период: | 2014 |
ОКВЭД: | 65.21 | Единица измерения: | 1 x 1000 руб. |
Наименование показателя | Код | За отчетный период | За аналогичный период предыдущего года |
Выручка | 2110 | 80 687 388 | 59 023 238 |
Себестоимость продаж | 2120 | 63 613 908 | 48 079 924 |
Валовая прибыль (убыток) | 2100 | 17 073 480 | 10 943 314 |
Коммерческие расходы | 2210 | - | - |
Управленческие расходы | 2220 | - | - |
Прибыль (убыток) от продаж | 2200 | 17 073 480 | 10 943 314 |
Доходы от участия в других организациях | 2310 | 38 800 | - |
Проценты к получению | 2320 | 9 701 008 | 7 082 659 |
Проценты к уплате | 2330 | 21 517 478 | 16 221 295 |
Прочие доходы | 2340 | 102 465 290 | 44 900 194 |
Прочие расходы | 2350 | 107 568 779 | 44 597 304 |
Прибыль (убыток) до налогообложения | 2300 | 192 321 | 2 107 568 |
Текущий налог на прибыль | 2410 | - | 732 108 |
в т. ч. постоянные налоговые обязательства (активы) | 2421 | 2 461 604 | 157 114 |
Изменение отложенных налоговых обязательств | 2430 | 178 847 | 264 906 |
Изменение отложенных налоговых активов | 2450 | 2 601 987 | 732 614 |
Прочее | 2460 | 324 721 | 17 |
Чистая прибыль (убыток) | 2400 | 2 290 740 | 1 843 151 |
