Учебно-методический комплекс по дисциплине «Инвестиции » (стр. 1 )

НОУ ВПО ИНСТИТУТ УПРАВЛЕНИЯ,

БИЗНЕСА И ПРАВА

Кафедра «Финансы и налоги»

В. И Карзаев

УЧЕБНО-МЕТОДИЧЕСКИЙ КОМПЛЕКС

ПО ДИСЦИПЛИНЕ

«Инвестиции »

для студентов очной формы обучения

Ростов-на-Дону

2010

Учебно-методический комплекс дисциплины «Инвестиции» разработан в соответствии с требованиями Государственного образовательного стандарта высшего профессионального образования для специальности 080105 "«Финансы и кредит"» и рекомендован к изданию кафедрой "Финансы и налоги" Института управления, бизнеса и права.

Учебно-методический комплекс рекомендован кафедрой «Финансы и налоги» (протокол от 14.09.10) и утвержден Учебно-методическим советом проекта «Экономика»» (протокол от 14.09.10)

Учебно-методический комплекс предназначен для студентов заочной формы обучения, содержит учебно-тематический план, учебную программу, содержание практических работ, темы контрольных работ, требования к уровню освоения программы.

Разработчик: к. э.н., доцент (ИУБиП)

Рецензент: к. э.н., доцент (ИУБиП)

к. э.н., (ИУБиП)

Доц., к. э.н.

E-mail: *****@***ru

[e-mail]

СОДЕРЖАНИЕ

	Стр.
1. Рабочая программа	4
1.1 Цели и задачи изучения дисциплины;	5
1.2 Требования к уровню освоению программы.	5
1.3 Аудиторная работа;	5
1.4 Самостоятельная работа;	8
1.5 Учебно-методическое обеспечение дисциплины	10
1.6 Информационное обеспечение дисциплины	13
2. Конспекты лекций или планы лекций со ссылками на страницы основной литературы (для каждой лекции рекомендуется определить цели, задачи, план, выводы), презентации лекций.	13
3. Практические занятия	25
Планы семинарских занятий	25
Содержание практических работ	26
4. План самостоятельной работы студентов	31
5. Модули (только для дневного обучения).	33
Модульная структура;	33
Описание дисциплины;	34
План аттестации дисциплины.	35
План изучения дисциплины;	38
6. Контроль	38
Структура и бальная оценка каждого модуля (включает баллы за посещаемость, домашнюю работу, аудиторную работу, итоговый контроль, работу в форуме, защиту проектных работ и др.);	38
Тестовые задания:	39
БТЗ для самопроверки;	39
БТЗ промежуточных итоговых тестирований;	41
БТЗ для проверки остаточных знаний;	44
7. Контактная информация преподавателя	50

1.  РАБОЧАЯ ПРОГРАММА ДИСЦИПЛИНЫ

УЧЕБНО-ТЕМАТИЧЕСКИЙ План ДИСЦИПЛИНЫ «ИНВЕСТИЦИИ»

для специальности «Финансы и кредит»

Очная и заочная формы обучения

ПЛАНОВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ	Очная форма	Заочная форма	Заочная сокр.
Всего часов на освоение учебного материала (по ГОС/по Учебному плану)	240	240	240
Часов аудиторных занятий всего	44	16	12
Часов лекций с разбивкой по семестрам (курсам)	28	8	8
Часов практических занятий с разбивкой по семестрам (курсам)	16	8	4
Часов самостоятельной работы	196	224	228
Число контрольных работ с разбивкой по семестрам (курсам)		1	1
Число курсовых работ с разбивкой по семестрам (курсам)
Число зачетов с разбивкой по семестрам (курсам)
Число экзаменов с разбивкой по семестрам (курсам)	1	1	1
Число кредитов	4	5	5
Число модулей	2

1.1 ЦЕЛИ И ЗАДАЧИ ДИСЦИПЛИНЫ

Целью и задачами дисциплины являются получение сту­дентами знаний по выработке инвестиционной политики субъектов Федерации, орга­низаций, формированию и обос­нованию инвестиционных проектов, на их основе приобрете­ние навыков принятия решений.

1.2 ТРЕБОВАНИЯ К УРОВНЮ УСВОЕНИЯ ДИСЦИПЛИНЫ

В процессе изучения дисциплины студенты должны:

Иметь представление: об инвестиционной политике государства и предприятия

Знать: методы управления инвестициями

Уметь: рассчитать основные показатели инвестиционного проекта

Овладеть компетенциями: управления инвестициями

1.3 АУДИТОРНАЯ РАБОТА

1.3.1 Лекции

№ п/п	Тема лекции	Краткое содержание	Кол. часов О/З/С
1	Инвестиции и инвестиционная деятельность	Экономическая сущность и виды инвестиций. Предмет и задачи дисциплины. Определение "инвестиции и инвестиционная деятельность". Пробле­мы инвестиционной привлекательности государства, региона, отдельного проекта. Роль инвестиций в воспроизводительном цикле, в реализации достижений научно-технического прогресса. Инвестиционный процесс. Макроэкономические предпосылки инвестиций. Анализ состояния экономики и инвестиций в России. Экономические предпосылки и условия для роста инвестиционной активности в РФ. Законодательная база инвестиционной деятельности в РФ.	2/1/1
2	Экономическое содержание инвестиционной деятельности в России	Инвестиционная деятельность, ее субъекты, объекты, формы. Периоды инвестиционной деятельности. Инвестиционный рынок и особенности его функционирования. Формирование инвестиционного спроса и предложения. Финансовый рынок и его элементы. Инвестиционный рынок как структурный элемент финансового рынка. Сущность и экономическое содержание инвестирования в рыночных условиях. Субъекты в процессе инвестирования: инвесторы, заказчики, исполнители работ, пользователи инвестиционной деятельности, поставщики, банки, страховые организации. Источники инвестиций.	2/1/1
3	Финансирование инвестиций. Инвестиционный проект предприятия	Сущность методов финансирования. Фи­нансовые ресурсы и капитал. Источники финансовых ресурсов. Источники собственных средств Инвестиции предприятия и формирование их портфеля. Недвижимость. Оценка недвижимости, в т. ч. рыночная. Инве­стиции в недвижимость. Виды переустройства предприятий: новое строительство, расширение, реконструкция, техническое переоснащение. Необ­ходимость составления инвестиционного проекта. Направления работ по обоснованию потребности в произ­водстве и реализации продукции: оценка производственной мощности; выбор технологического оборудования; определение сырьевой базы и потребности в материалах и полуфабрикатах; обоснование пункта строительства.	2/1/1
4	Инвестиции в ценные бумаги	Экономическое содержание инвестиций в ценные бумаги. Классификация ценных бумаг. . Фондовый рынок. Формирование портфеля инвестиций банка и его типы. Модели портфельного инвестирования. Управление портфелем ценных бумаг: содержание, организация. Факторы, определяющие структуру инвестиций банка. Ликвидность, доходность и риск ценных бумаг. Инвестиционные риски и их страхование. Оценка степени риска вложений в ценные бумаги. Доходность ценных бумаг и ее факторы.	2/1/1
5	Организация кредитования капитальных вложений	Сущность методов кредитования. Принципы долгосрочного кредитования. Денежный кредит и инвестиционный кредит. Задачи и основные свойства инвестиционного кредита. Функции банков в инвестиционной сфере. Принципы инвестиционного кредита. Три подхода к формированию инвестиционной стратегии банка в сфере инвестиционной деятельности. Организация кредитования банками капитальных вложений (нецентрализованных). Особенности залогового обеспечения инвестиционного кредита. Организация использования инвестиционного кредита.	2/1/1
6	Особенности организации и финансирования инновационной деятельности	Сущность и содержание инновационной деятельности. Стадии инновационного цикла. Организация инновационного процесса. Механизм инновационного финансирования. Финансово-кредитное стимулирование рискового предпринимательства. Опыт венчурного финансирования в условиях развитой рыночной экономической системы.	2/1/1
7	Оценка коммерческой состоятельности инвестиций	Инвестиционный проект: содержание и классификация. Обоснование необходимости составления проекта. Срок жизни проекта. Фазы раз­вития инвестиционного проекта: прединвестиционная, инвести­ционная, эксплуатационная. Виды деятельности: операционная (эксплуатационная), инвестиционная, финансовая. ТЭО проекта. Оценка ком­мерческой состоятельности проектов в соответствии с методоло­гией, применяемой в современной международной политике, методологией ЮНИДО. Основные принципы и методы оценки эффективности финансовой реализуемости инвестиционных проектов.	2/1/1
8	Программа реализации инвестиционной политики предприятия	Инвестиционная политика предприятия, ее сущность и со­держание. Основные факторы, влияющие на выработку инвестиционной политики. Формулирование идеи проекта. Организация и разработка графика увязки по срокам и объему финансирования, составле­ния проектно-сметной документации и рабочих чертежей проек­та; бизнес-плана проекта; согласование с местными органами власти вопросов об отводе земель всего участка. Подготовка производственных площадей для установки нового оборудова­ния. Закупка необходимого оборудования. Подготовка произ­водства и организация изготовления Формирование плана материально-технического обеспече­ния производства. Отбор платежеспособных поставщиков и по­купателей для осуществления проекта. Заключение независимых экспертов о коммерческой состоятельности инвестиционного проекта. Ежеквартальный анализ хода выполнения заданий бизнес-плана инвестиционного проекта и его оперативная корректиров­ка с целью достижения максимального конечного результата.	2/1/1
Итого	16/8/8

1.4 Самостоятельная работа

№ п/п	Содержание самостоятельной работы	Кол. часов О/З/С	Форма контр.
1	1. Инвестиции и инвестиционная деятельность Сущность и экономическое содержание инвестирования в рыночных условиях. Взаимосвязи инвестирования с цикличным характером развития национальной экономики. Объекты инвестирования: материальные активы; нематериальные активы; финансовые, их группировка. Зависимость между типом инвестиций (активные и пассивные) и уровнем риска. Инвестиционные стратегии и их экономические последствия.	20/22/24	Доклад реферат
2	2. Экономическое содержание инвестиционной деятельности в России Анализ состояния экономики и инвестиций в России. Выводы о необходимости и целесообразности качественного составления, обоснования и предварительного анализа инвестиций в экономику субъектов хозяйствования. Законодательная и нормативная база инвестиционной деятельности в РФ	24/26/28	Доклад реферат
3	3. Финансирование инвестиций. Инвестиционный проект предприятия Самостоятельное изучение вопросов подготовки бизнес-плана инвестиционного проекта. Классификация разделов бизнес-плана инвестиционного проекта и их содержание. Финансирование инвестиций. Классификация финансовых ресурсов, необходимых для реализации инвестиционного проекта. Деление ресурсов на собственные и заемные, привлекаемые на возвратной и безвозвратной основе; ассигнования из бюджета и внебюджетных фондов. Содержание инвестиционных проектов.	26/28/30	Доклад реферат
4	. 4. Инвестиции в ценные бумаги Рынок ценных бумаг (фондовый рынок), его место в структуре финансового рынка; роль и значение в системе рыночных отношений. Этапы развития рынка ценных бумаг, анализ современного состояния. Государственная политика и стратегия развития РЦБ в РФ. Ценные бумаги как объективный механизм регулирования финансовых потоков в приоритетные отрасли экономики РФ и субъектов предпринимательской деятельности. Структура ценных бумаг, выпускаемых в обращение. Типы акций и права в управлении АО, влияние на принимаемые решения. Факторы, влияющие на рыночную стоимость ценных бумаг. Действие экономических законов заинтересованности инвесторов. Система государственного контроля за выпуском ценных бумаг в обращение.	24/26/28	Доклад реферат
5	5. Организация кредитования капитальных вложений Состоятельное изучение вопросов понятия «капитальные вложения», их структура. Связь капитальных вложений с интенсификацией производства и повышением его эффективности. Изучение предпосылок обоснованности инвестиций в капитальные вложения предприятия: спрос на продукцию, услуги с учетом экспорта и импорта; уровень цен на аналогичную продукцию и услуги. Основы кредитования капитальных вложений. Анализ направления работ по обоснованию дополнительной потребности в производстве и реализации продукции: оценка производственной мощности; выбор технологического оборудования; определение сырьевой базы и потребности в материалах и полуфабрикатах; обоснование пункта строительства, реорганизации. Увязка с вопросами охраны окружающей среды. Проектно-сметная документация. Оценка стоимости и эффективности проекта с учетом размера собственных и инвестированных средств.	26/28/28	Доклад реферат
6	6. Особенности организации инновационной деятельности Инвестиционная и инновационная политика в РФ. Основы организации инновационной деятельности. Организационные формы инновационной деятельности. Источники финансирования инвестиционной и инновационной деятельности. Принятие инвестиционных и инновационных решений. Экономическая эффективность капитальных вложений и инновационных проектов.	22/24/26	Доклад реферат
7	7. Оценка коммерческой состоятельности инвестиционных проектов Самостоятельное изучение вопросов подготовки бизнес-плана инвестиционного проекта. Классификация разделов бизнес-плана инвестиционного проекта и их содержание. Классификация финансовых ресурсов, необходимых для реализации инвестиционного проекта. Деление ресурсов на собственные и заемные, привлекаемые на возвратной и безвозвратной основе; ассигнования из бюджета и внебюджетных фондов. Мобилизация средств путем эмиссии ценных бумаг. Анализ и оценка эффективности структуры ресурсов по формам заимствования. Содержание оценки состоятельности инвестиционных проектов. Расчет, оценка финансовой состоятельности инвестиционного проекта на прединвестиционной и инвестиционной стадиях по основным показателям: масса прибыли, балансовый отчет, коэффициенты финансовой оценки. Оценка эффективности проекта с учетом факторов риска и неопределенности. Оценка социальных последствий реализации проекта.	24/26/28	Доклад реферат
8	8. Программа реализации инвестиционной политики предприятия Самостоятельное изучение сущности и содержания инвестиционной политики предприятия. Основные факторы, влияющие на инвестиционную политику. Формулирование идеи инвестиционной политики предприятия. Составление графика реализации по этапам и срокам исполнения в пределах объема финансирования конкретной программы. Ознакомление с элементами программы инвестиционной политики и инвестиционного проекта. Сформулировать предложения по совершенствованию приемов и методов оценки конкретного проекта, функциональные обязанности специалиста по составлению программы и контролю за ее реализацией.	24/24/26	Доклад реферат
	Итого	196/224/228

1.5 УЧЕБНО-МЕТОДИЧЕСКОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ ДИСЦИПЛИНЫ