Тема: анализ и управление оборотными средствами на предприятии (стр. 3 )

Средний остаток денежных средств в 2011 году составил 510 тыс. руб. Остаток денежных средств снизился с 630 тыс. руб. на начало года до 390 тыс. руб. на конец года, что свидетельствует о росте отрицательного потока денежных средств. ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА

(служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)

аблицы 2.8 рассчитаем показатели неритмичности поставок и необеспеченности -Е» материально-производственными запасами в 2009 году.

Древесные материалы:

7,01

Лакокрасочные материалы:

ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА

(служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)

= 3,4

Клеевые материалы:

7,6

Таким образом, наибольший коэффициент неритмичности поставок принадлежит клеевым материалам КнерК=7,6, наименьший коэффициент неритмичности поставок принадлежит лакокрасочным материалам КнерЛК=3,4.

На протяжении 2011 года в наблюдается устойчивая тенденция неритмичности поставок всех видов материально-производственных запасов, что порождает простои, потери рабочего времени, необходимость сверхурочных работ. Простои не по вине рабочих оплачиваются, сверхурочные ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА

(служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)

запасами материальных ресурсов определяется умножением среднесуточного расхода материалов на необеспеченность в днях:

, (2.10)

Рассчитаем показатели необеспеченности материально-производственными запасами в 2010 году (таблица 2.8). Показатели среднесуточного расхода и обеспеченности запасов в днях взяты из таблицы 2.7.

Таблица 2.8

Показатели необеспеченности МПЗ

ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА (служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)			Клеевые материалы
								Iкв	IIкв	IIIкв	IVкв
									10	11	12	13
									4,2	4,8	5,3	6,2
									91,9	81,4	75,3	81,1
3. Необеспеченность, в днях (90-[2]), 90 - число дней в квартале	10,5	4,1	9,3	7,5	-26,2	-13,3	8,9	3,5	-1,9	8,6	14,7	8,9
4. Необеспеченнось, в тыс. руб., [1]*[3]	303,8	121,7	311,2	281,9	-428,4	-257,5	219,5	94,3	-8,1	41,2	78,1	54,9

Показатели необеспеченности запасов в днях определяются как разность числа дней в квартале (90 дн.) и фактическим показателем обеспеченности запасов в днях.

На основе рассчитанных показателей обеспеченности можно сделать вывод, что размер поставок материально-производственных запасов не оптимизирован, так, как наряду с недостатком древесных материалов в течение 2011 года, клеевых материалов в I квартале и лакокрасочных материалов в I и II квартале выявлен избыток.

Эффективность использования материально-производственных запасов, как части оборотных средств, характеризуется, прежде всего, их оборачиваемостью.

Анализ оборачиваемости материально-производственных запасов в за г. г. приведен в таблице 2.9.

Таблица 2.9

Показатели оборачиваемости запасов в

Показатель	2010 г.	2011 г.	Изменение
А	1	2	3
Выручка, тыс. руб. (Np)	57 300	56 700	-600
Количество дней анализируемого периода, (Т)	365	365	-
ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА (служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)

По данным таблицы 2.9 можно сделать вывод, что оборачиваемость запасов за 2011 год незначительно ускорилась на 0,5 дня - с 26,4 до 25,9 дней.

Это привело к увеличению коэффициента оборачиваемости запасов с 13,8 до 14,1 оборотов, что является положительной тенденцией, и к уменьшению коэффициента ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА

(служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)

).

Далее проанализируем динамику объема текущих финансовых потребностей (таблица 2.15).

Таблица 2.15

Расчет показателей текущих финансовых потребностей

Показатели	2010 г.	2011 г.	Изменение
А	1	2	3
1. Запасы, тыс. руб.	3 559	4 504	945
ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА (служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)			495
			1 045
			395
			1 283
			-0,02

Согласно данным таблицы 2.15, уровень текущих финансовых потребностей в увеличился в 2011 году по сравнению с 2010 годом на 395 тыс. руб. Положительное значение объема необходимого текущего финансирования оборотных активов с 2010 г. по 2011 г. свидетельствует о недостаточности обеспечения текущей деятельности, что произошло в основном за счет роста кредиторской задолженности.

Коэффициент текущего финансирования оборотных активов достаточно стабилен - 0,42-0,44, хотя имеет некоторую тенденцию к снижению в 2011 году.

Таким образом, на основе анализа политики финансирования оборотных активов можно сделать вывод о ее тенденции к агрессивному типу финансирования, поскольку снижаются показатели финансовой устойчивости предприятия.

3. Совершенствование политики управления оборотными средствами в

3.1. Основные направления повышения эффективности управления оборотными средствами предприятия

В современных условиях отрицательное влияние на изменение эффективности использования оборотных средств и замедление их оборачиваемости оказывают внешние факторы состояния экономики:

- недостаточно высокие темпы роста объемов производства и потребительского спроса; ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА

(служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)

отгрузки в начале месяца - 2%;

- банковская ставка по краткосрочному кредиту - 20% годовых;

- рентабельность альтернативных вложений капитала - 15% годовых.

Расчет результатов обоих вариантов приведён в таблице 3.1.

Таблица 3.1

Расчет финансового результата предоставления скидки клиентам

Показатель	Предоставление скидки	Кредит
1	2	3
ВЫРЕЗАНО. ЭТО ДЕМО-ВЕРСИЯ ФАЙЛА (служит для того, чтобы Вы убедились, что файл существует)

Продолжение таблицы 3.1