Российский финансовый рынок (стр. 3 )

Котировки еврооблигаций российских эмитентов

Эмитент	Купон	Погашение	Цена	Доходность	Цена акции
МНБ Финанс	3,79813%	28.06.04	100,25	3,06%
МТС Финанс	10,95%	21.12.04	105,44	4,16%
ММК Финанс	10,0%	18.02.05	104,53	5,15%
Вымпелком	10,45%	26.04.05	106,35	4,81%
Газинвест €	9,75%	04.10.05	106,85	5,17%
Роснефть	12,75%	20.11.06	117,22	5,85%
Сибнефть	11,5%	13.02.07	113,79	6,33%
Газпром	9,125%	25.04.07	110,10	5,60%
ТНК Интерн.	11,0%	06.11.07	115,30	6,29%
Газпром	10,5%	21.10.09	117,43	6,74%

В пятницу, накануне продолжительных выходных и на фоне высокой рублевой ликвидности, подорожало большинство корпоративных бумаг. Одним из факторов роста стало снижение доходности субфедеральных долговых обязательств облигаций, и, в первую очередь, облигаций Москвы. В результате бумаги УралСвзИн6 подорожали на 26 б. п., ЦентрТел-3 – на 40 б. п., ЕЭС-обл-2в – на 2 б. п., ГАЗПРОМ А2 – на 9 б. п., РусАлФ-2в – на 11 б. п., СибТлк-3об – на 37 б. п., ЮТК-01 об. – на 23 б. п. Суммарный объем биржевых торгов составил 718.12 млн. рублей по сравнению с 570.48 млн. рублей в ходе предыдущей сессии. Оборот в режиме переговорных сделок составил 1.29 млрд. рублей по сравнению с 1.33 млрд. рублей накануне.

В ходе сегодняшних торгов котировки большинства облигаций, по всей видимости, не претерпят существенных изменений, при этом активность участников рынка вряд ли будет высокой.

Планируемые выпуски корпоративных облигаций

Дата	Эмитент	Размещение	Объем, руб.	Срок обращения	Доход инвестора *	Андеррайтер
25 февраля	Красный Восток Инвест	ММВБ	1.5 млрд.	3 года	К(2)	Банк Зенит
26 февраля	Башкирэнерго	ММВБ	500 млн.	3 года	К(2), О(1.5)	Альфа-Банк
18 марта	Елисеев Палас Отель	СПВБ	300 млн.	3 года	К(2)	Сбербанк-Капитал
февраль 2004	Свердловэнерго	ММВБ	500 млн.	3 года	К(2)
февраль-март	МТС Капитал	ММВБ	5 млрд.	3 года	К(2)	Райффайзенбанк, Ренессанс Капитал
март 2004	МиГ-Финанс	ММВБ	1 млрд.	5 лет	К(2), О(1,2)	ИГ Русские фонды
I кв. 2004	БИН-банк	ММВБ	1 млрд.	2 года	К(2), О(1)	АВК
апрель 2004	ИНПРОМ-Финанс		500 млн.	3 года	О(1), К(2)
апрель-май	ВТБ	ММВБ	5 млрд.	5 лет	К(2),О(1)
II кв. 2004	АИЖК	ММВБ	1.5 млрд.	6 лет
2004	Абсолют-банк	ММВБ	500 млн.	2 года	К(4)
2004	Банк Авангард		1 млрд.	3 года	К(4)
2004	Авиакомпания Самара	ММВБ	350 млн.	3 года	К(2)	Ингосстрах Союз
2004	Аквариус		500 млн.
2004	АКБ АК Барс	ММВБ	500 млн.	2 года	К(2)
2004	АльфаФинанс	ММВБ	2 млрд.	6 лет		Альфа-Банк
2004	Аптечная сеть 36,6		600 млн.	3 года		Внешторгбанк
2004	Арсенал		2 х 150 млн.			Ленстройинвестменеджмент
2004	Аском (СПб)
2004	Бабаевский		500 млн.	2 года	К(2, А) ≈20%	ДИБ
2004	ПК Балтика	ММВБ	1 млрд.	3 года		Райффайзенбанк Австрия
2004	Банк Авангард		1 млрд	3 года	К(4), О(1)
2004	Банк Зенит	ММВБ	1 млрд.	3 года	K(2), О(1)
2004	ВБРР		575 млн.	8 лет	К(4)
2004	Волга	ММВБ	1.5 млрд	3 года	К(2)	Райффайзенбанк Австрия, Альфа-Банк
2004	Волжский абразивный завод	ММВБ	300 млн.	3 года		Промсвязьбанк
2004	Волжское пароходство		500 млн.	>1 года
2004	Владимирский Химзавод		30 млн.	3 года	К(14%-16%),О
2004	ВБТК-Финанс		2 млрд.	3 года	К(2)	ИКБ "Номос-банк"
2004	ГАЗ		1 млрд.
2004	Газпромбанк		500 млн.	1 год	К(2)	Регион
2004	Газэнергопромбанк		1 млрд.
2004	Дзержинская ТЭЦ		2,3 млрд.
2004	Детский мир		2 млрд.	10 лет
2004	Донской Табак	ММВБ		3 года	К(3), О(1)	Банк Москвы
2004	ЕБРР	ММВБ	до 1 млрд.
2004	Евросервис-Финанс	ММВБ	600 млн.	3 года	К(2)	Вэб-инвест Банк
2004	Елисеев Палас Отель	ММВБ	300 млн.	3 года		Сбербанк-Капитал
2004	Завод им. Дегтярева					Промсвязьбанк
2004	Ижмаш-авто	ММВБ	1.2 млрд.	3 года	К(2)	Альфа-Банк
2004	ИМПЕКСБАНК		1 млрд.	2 года	К(4)
2004	Иркутскпищепром		330 млн.	3 года		Гута-банк
2004	КВАРТ	ММВБ	100 млн.			ИФК Солид
2004	КМБ-банк		$10-15 млн.
2004	Красфарма		200-300 млн.	2-3 года
2004	Кредиттраст-Финанс	ММВБ	400 млн.	9 месяцев
2004	Кубаньэнерго	ММВБ	1.2 млрд.	3 года
2004	Кузбассэнерго	ММВБ	800 млн.	3 года	О(1)
2004	КБ МИА		2,17 млрд.		Ипотечные
2004	ЛЕНСТРО		500 млн.	3 года	К(2)	ВЭБ-Инвест Банк
2004	Ленстройматериалы		250-300 млн.	3 года
2004	Ленэнерго	ММВБ	3 млрд.	3 года	К(2)
2004	МГТС	ММВБ	1.5 млрд.	5 лет	К(2)	АКБ МБРР
2004	МДМ-Банк		3 млрд.	3 года
2004	Мегафон	ММВБ	1.5 млрд.	3 года	К(2)	Ренессанс Брокер, АВК
2004	Менатеп СПб	ММВБ	300 млн.
2004	Минтранс		3 млрд.
2004	Минудобрения		950 млн.			Альфа-Банк
2004	Московский комбинат шампанских вин		155 млн.	3 года	К(2)	Еврофинансы
2004	Банк ИБГ НИКОЙЛ		1,5 млрд.	3 года	К(2)	Никойл
2004	Нижновэнерго		2 млрд.	5 лет
2004	Новосибирский оловянный комбинат	ММВБ	100 млн.	1 год	К(4)
2004	Новосибирскэнерго		$10 млн.
2004	Нэфис Косметикс		400 млн.	3 года		Банк Зенит
2004	Омскэнерго		500 млн.	2 года
2004	Гостиница "Останкино"		100 млн.
2004	Планета Финанс	ММВБ	3 млрд.	3 года	К(2), О(1)	ИК Тройка Диалог
2004	Промсвязьинвест		500 млн.	3 года
2004	Промышленный экспортно-импортный банк	ММВБ	200 млн.	З года	К(2), О(0,5)	НОМОС-банк
2004	ПСБ-ФИНАНС	ММВБ	900 млн.	3 года	К(2)	Промстройбанк
2004	АК PROвиант		500 млн.	3 года	К(2)	Федеральная фондовая корпорация
2004	РИТЭК	ММВБ	2,2 млрд.	3 года	К (17%)	Никойл
2004	РосинтерРесторантc	ММВБ	400 млн.	4 года		Альфа-банк
2004	Русагрокапитал		1 млрд.
2004	РусПромАвто		500 млн.
2004	Русский уголь		500 млн.			Никойл
2004	Севкабель		500 млн.	3 года
2004	Седьмой континент		1,5 млрд.	3 года		Тройка Диалог
2004	Сибирьтелеком		2 млрд.	3 года		АКБ Промсвязьбанк
2004	Система Финанс Инвестментс	ММВБ	2 млрд.	3 года	К(2)	ТРАСТ, ИК АВК
2004	Славинвестбанк	ММВБ	500 млн.	2 года	К(2)	Промсвязьбанк
2004	Стройметресурс		800 млн.	3 года
2004	Стройтрансгаз		3 млрд.
2004	СУ-155 Капитал		1.5 млрд.	3 года	О(1), К(4)	Банк Москвы
2004	Татнефтепродукт		100 млн.	3 года	К(4)	Ак Барс
2004	Таттелеком		600 млн.	3 года
2004	Татфондбанк	ММВБ	1 млрд.	2 года
2004	Транснефть	ММВБ	12 млрд.	3 года	К(2)	Альфа-банк, Росбанк, МДМ, Ренессанс Капитал, Тройка Диалог, НИКойл
2004	Челябинский трубопрокатный завод		3 млрд.	5 лет
2004	Силовые машины		1 млрд.	3 года		Росбанк
2004	Ютэйр		1 млрд.	2 года

Планируемые выпуски еврооблигаций российских эмитентов