Теоретические аспекты финансового состояния предприятия (стр. 2 )

При исправном техническом состоянии машин, правильной загрузке мелющими телами, соблюдении загрузочных рецептур съем эмали, краски с шаровой мельницы 80-100 кг/час, с бисерной мельницы 40-50 кг/час. Годовая мощность цеха составляет » 8785 тн ЛКМ на поликонденсационных смолах и масляной основе. отдельно на открытой технологической площадке смонтировано оборудование для производства красок на полимеризационных смолах - фасадной и для разметки дорог. Основное оборудование - 3 шаровых мельницы V= 4 м3. Съем краски с шаровой мельницы на этих продуктах » 100 кг/час. Примерный годовой выпуск с учетом времени на ППР и капитальный ремонты, замывки, зачистки оборудования (300 рабочих днейтн.

Производство охлаждающих жидкостей, моющих средств, товарного кислорода находится в специально построенном модуле “Кисловодск”.

("11") Охлаждающие жидкости - “тосолы”, предназначаются для охлаждения двигателей внутреннего сгорания всех типов. ОЖ производятся на технологической площадке внутри модуля и включает в себя 2 смесителя V= 2м3 и 60 литров, 14 емкостей, весов и насосного хозяйства, полуавтомата розлива и термоусадочной машины.

Производство моющих (ЖМС) освоено здесь же. Схема включает в себя смеситель V= 2 м3 с рамной мешалкой, емкость для готового продукта, насоса. Так как площадка примыкает к площадке производства “тосолов, полуавтомат розлива и термоусадочная машина у них - общие. Все процессы производства ОЖ и ЖМС чисто физического смешения, растворения, перекачки.

Объем производства их обуславливается наличием сырья и спросом на данный момент, проектной и зафиксированной мощности участка нет.

Для обеспечения основных цехов тарой на заводе имеется цех изготовления банки металлической №9 V= 2250 см3, участок полимерной тары, участок изготовления бочки металлической V= 150-200 л и барабана V= 20 л.

Рынки сбыта. Рынками сбыта продукции являются:

•По южному региону: Ставропольский край, Дагестан, Чеченская республика, Северная Осетия, Кабардино-Балкарская республика.

•По России: Краснодарский край, Ростовская область, Астрахань, Москва, Рязань, Волгоград, Казань, Владивосток.

•За рубежом: Казахстан, Узбекистан.

  Анализ размещения капитала и оценка имущественного положения предприятия

Находящееся в распоряжении предприятия имущество показывается в активе бухгалтерского баланса и равно его итогу (валюте баланса). Общая сумма имущества предприятия складывается из внеоборотных (иммобилизованных) и оборотных (мобильных) средств или долгосрочных и текущих активов.

Внеоборотные (иммобилизованные) средства или долгосрочные активы показываются в 1 разделе баланса. К ним относятся нематериальные активы, основные средства, незавершённое строительство, долгосрочные финансовые вложения в материальные ценности и прочие внеоборотные активы.

Оборотные (мобильные) средства или текущие активы показываются во 2 разделе актива баланса и состоят из запасов и затрат, а также денежных средств и расчётов. Они функционируют в сфере производства (запасы, незавершённое производство, расходы будущих периодов) и в сфере обращения (готовая продукция, расчёты и др.).

Активы предприятия различают также как монетарные и немонетарные. К монетарным активам относятся денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, средства в расчётах. Они отражаются в балансе в текущей денежной оценке и переоценке не подлежат. Немонетарные активы – это основные средства, незавершённое строительство, запасы, незавершённое производство, готовая продукция, товары. Определение их реальной стоимости требует периодической переоценки.

Для проведения анализа структуры имущества и изменения имущественного положения предприятия необходимо использовать следующие аналитические таблицы:

Для проведения анализа структуры имущественного положения используем следующие аналитические таблицы.

Таблица

Анализ структуры и изменения имущественного положения предприятия 2004.

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение (+,-)	Темп изменения, %
сумма тыс. руб.	в % к валюте баланса	сумма тыс. руб.	в % к валюте баланса	сумма тыс. руб.	% к итогу баланса
А	1	2	3	4	5	6	7
1.Основные средства и прочие внеоборотные активы в том числе: - основные средства - незавершённое строительство - долгосрочные финансовые вложения 2. Оборотные мобильные средства в том числе: - Запасы из них: сырьё, материалы затраты в незавершённом производстве готовая продукция - НДС по приобретённым ценностям - Дебиторская задолженность в том числе: покупатели и заказчики - Краткосрочные финансовые вложения - Денежные средства, расчёты и прочие активы	19010 19010 - - 43295 14221 4080 2035 8105 892 7010 6591 21000 172	30,5 30,5 - - 69,5 22,8 6,5 3,3 13,0 1,4 11,3 10,6 33,7 0,3	20944 20944 - - 45423 14655 4383 880 9392 628 8932 6695 21000 208	31,6 31,6 - - 68,4 22,1 6,6 1,3 14,2 0,9 13,5 10,1 31,6 0,3	1934 1934 - - 2128 434 303 -1155 1287 -264 1922 104 0 36	1,1 1,1 - - -1,1 -0,7 0,1 -2,0 1,2 -0,5 2,2 -0,5 -2,1 0,0	110,2 110,2 - - 104,9 103,1 107,4 43,2 115,9 70,4 127,4 101,5 100,0 120,9
Стоимость всего имущества предприятия	62305	100	66367	100	4062	0,0	106,5

("12") Анализируя таблицу можно сделать вывод, что на предприятии наблюдается рост основных средств в 2004 году по сравнению с 2003 годом на 1934 тыс. руб., что превышает данный показатель предыдущего периода на 10,2% (110,Оборотные мобильные средства (запасы, НДС, денежные средства) увеличились по сравнению с предыдущим периодом на 2128 тыс. руб., что больше в процентном отношении на 4,9% (104,Рост наблюдался по статье «Готовая продукция» – 15,9% (115,Стоимость всего имущества предприятия увеличилась на 6,5%.

Структуру и изменение внеоборотных активов рассмотрим в таблице.

Таблица

Анализ изменения структуры иммобилизованных активов.

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение ( +,-)
сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу
А	1	2	3	4	5	6
Основные средства и прочие внеоборотные активы в т. ч.: - нематериальные активы - основные средства - незавершённое строительство Долгосрочные финансовые вложения Доходные вложения в материальные ценности Прочие внеоборотные активы	- 19010 - - - -	- 100 - - - -	- 20944 - - - -	- 100 - - - -	- 1934 - - - -	- 0,0 - - - -
Итого основных средств и прочих внеоборотных активов	19010	100	20944	100	1934	0,0

("13") Анализируя таблицу можно сказать, что иммобилизованные активы представленыв2004 году только основными средствами. Наблюдается рост внеоборотных активов на 1934 тыс. руб.

Структуру и изменение оборотных мобильных средств рассмотрим в таблице :

Анализ изменения структуры оборотных мобильных средств.

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение (+,-)
сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в %к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу
А	1	2	3	4	5	6
Оборотные мобильные средства в том числе: - запасы из них: сырьё и материалы - денежные средства и расчёты - краткосрочные финансовые вложения	14221 4080 7182 21000	30,6 8,8 15,5 45,1	14655 4383 9140 21000	29,8 8,9 18,6 42,7	434 303 1958 0	-0,8 0,1 3,1 -2,4
Итого	46483	100	49178	100	2695	0,0

("14") Анализируя таблицу можно сказать, что произошло увеличение оборотных мобильных средств на 2695 тыс. руб. или на 5,8% (105,, в том числе за счет увеличения денежных средств и расчётов на 1958 тыс. руб., что соответствует увеличению на 3,1% в структуре оборотных мобильных средств по сравнению с предыдущем периодом. Наблюдается увеличение средств по статье «Сырьё и материалы» на 303 тыс. руб., что соответствует увеличению по сравнению с 2003 годом на 0,1%. Удельный вес краткосрочных финансовых вложений, наоборот, снизился на 2,4% в структуре мобильных средств, при том, что размер их оказался неизменным.

Анализ мобильных активов в части денежных средств и расчётов произведём в таблице.

Таблица

Анализ мобильных активов в части денежных средств и расчётов.

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение
сумма, тыс. руб.	в % к итогу	сумма, тыс. руб.	в % к итогу	сумма, тыс. руб.	в % к итогу
А	1	2	3	4	5	6
1. Денежные средства всего 2. Товары, работы и услуги 3. Краткосрочные финансовые вложения 4. Прочие оборотные активы	172 - 21000 -	0,8 - 99,2 -	208 - 21000 -	1,0 - 99,0 -	36 - 0 -	0,2 - -0,2 -
5. Итого денежных средств и расчётов	21172	100	21208	100	36	0,0

("15") Из таблицы можно сделать вывод, что сумма денежных средств и расчётов увеличилась на 36 тыс. руб. или на 0,2% (100,

В рамках внешнего финансового анализа анализ состояния денежных средств и расчётов является основной составной частью анализа оборотных мобильных средств. Денежные средства и расчёты показываются во 2 разделе актива баланса. В их состав входят денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, расчёты с дебиторами. Основная составная часть это расчёты с покупателями и заказчиками за отгруженную продукцию (лаки, краски, эмали, растворители).

Характеристику состояния денежных средств даёт анализ наличия средств на расчётном счёте. Отсутствие средств на расчётном счёте в необходимом размере при наличии задолженности поставщикам и непогашенных ссуд говорит о напряжённом финансовом положении предприятия, а наличие свободных средств и их постоянно переходящего остатка – об устойчивом финансовом положении.

Поскольку дебиторская задолженность показывает направление денежных расходов предприятия, а источниками их покрытия является кредиторская задолженность то изучение дебиторской задолженности проводят одновременно с кредиторской, что показано в таблице.

Таблица.

Баланс дебиторской и кредиторской задолженности.

Дебиторская задолженность	На нач. года	На кон. года	Отклонение (+,-)	Кредиторская задолженность	На нач. года	На кон. года	Отклонение (+,-)
1	2	3	4	5	6	7	8
Покупатели и заказчики, тыс. руб. - в к и итогу 2. Векселя к получению, тыс. руб. - в % к итогу 3. Зависимость дочерних и зависимых обществ, тыс. руб. - в % к итогу 4. Задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал, тыс. руб. - в % к итогу 5. Авансы выданные, тыс. руб. - в % к итогу 6. Прочие дебиторы, тыс. руб. - в % к итогу	6591 94,0 - - - - - - 127 1,8 292 4,2	6695 75,0 - - - - - - 110 1,2 2127 23,8	104 -19,0 - - - - - - -17 -0,6 1835 19,6	Поставщики и подрядчики - в % к итогу 2. Кредиты, тыс. руб. - в % к итогу 3.Займы, тыс. руб. - в % к итогу 4. Перед персоналом организации, тыс. руб. - в % к итогу 5. Перед бюджетом, тыс. руб. - в % к итогу 6. Перед государственными внебюджетными фондами, тыс. руб. - в % к итогу 7. Авансы полученные, тыс. руб. - в % к итогу 8. Прочие кредиторы, тыс. руб. - в % к итогу	6549 40,6 5996 37,2 1167 7,2 - - 657 4,1 198 1,2 187 1,1 1557 9,6	4257 21,1 6000 29,8 7426 36,9 - - 405 2,0 247 1,2 747 3,7 1311 6,5	-2292 -19,5 4 -7,4 6259 29,7 - - -252 -2,1 49 0,0 560 2,6 -246 -3,2
Итого дебиторская задолженность тыс. руб. - в % к итогу	7010 100	8932 100	0,0	Итого кредиторская задолженность тыс. руб. - в % к итогу	16113 100	20146 100	0,0
Превышение кредиторской задолженности			1922	Превышение дебиторской задолженности			4033

("16") Анализируя таблицу …. можно сделать вывод, что дебиторская задолженность сложилась в основном из задолженности покупателей и заказчиков и прочей дебиторской задолженности. На начало периода задолженность покупателей и заказчиков составляла 6591 тыс. руб., на конец периода дебиторская задолженность повысилась и составила 6695 тыс. руб., что говорит об увеличении задолженности покупателей и заказчиков лакокрасочной продукции, что является отрицательным моментом в расчётах между предприятием и покупателями. Прочая дебиторская задолженность существенно увеличилась - с 292 тыс. руб. до 2127 тыс. руб., что составило рост данного вида задолженности более чем в 7 раз. Общий рост дебиторской задолженности по сравнению с 2003 годом составил 1922 тыс. руб., т. е. 27,4% (127,4 -100).

Кредиторская задолженность также имела тенденцию к увеличению. Общее увеличение составило 4033 тыс. руб., оно сложилось в основном из кредиторской задолженности по займам, сумма займов увеличилась с 1167 до 7426 тыс. руб., т. е. рост займов составил 6259 тыс. руб. или произошло их увеличение в 6,4 раза. Возросли авансы полученные с 187 до 747 тыс. руб., т. е на 560 тыс. руб. или почти в 4 раза по сравнению с предшествующим периодом. Рост задолженности по кредитам был незначительным. Положительным моментом в работе предприятия явилось снижение задолженности перед поставщиками и подрядчиками на 2292 тыс. руб. и перед бюджетом на 252 тыс. руб., а также отсутствие задолженности перед персоналом завода.

Анализ изменения производственного потенциала приведём в таблице ….

Таблица ….

Анализ изменения производственного потенциала предприятия

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение (+,-)
сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу
А	1	2	3	4	5	6
1. Основные средства по остаточной стоимости 2. Производственные запасы 3. Незавершённое производство	19010 4080 2035	75,7 16,2 8,1	20944 4383 880	79,9 16,7 3,4	1934 303 -1155	4,2 0,5 -4,7
4. Итого реальных активов (производственный потенциал предприятия) 5. Всего имущества, тыс. руб. Удельный вес производственного потенциала в имуществе предприятия, % (4:5)*100%	25125 62305 40,3	100	26207 66367 39,5	100	1082	0,0

("17") Основные средства предприятия представлены в оценке по остаточной стоимости. Структура реальных активов, на начало года, представлена основными средствами (75,7%), производственными запасами (16,2%) и незавершённым производством (8,1%), на конец года соответственно – 79,9%, 16,7%, 3,4%. При росте имущества на 4062 тыс. руб. наблюдается снижение удельного веса производственного потенциала предприятия на 0,8% (39,5 -40,3), что говорит о снижении эффективности использования имущества предприятия. Соотношение основных средств и производственных запасов на предприятии является не оптимальным для предприятий данной отрасли.

Среднегодовой остаток основных средств:

,

где Фн. г., Фк. г. – остаточная стоимость основных средств на начало и конец года.

(19010+20944) = 19977 тыс. руб.

Коэффициент износа на начало года:

,

где И – износ ОФ на начало года,

Фб – балансовая (остаточная) стоимость ОФ на начало года.

Ки = или 65,0%

Коэффициент износа на конец года:

,

или 63,2%.

Коэффициент годности на начало года:

,

Кг = 100 – 65,0 = 35,0%.

Коэффициент годности на конец года:

Кг = 100 – 63,2 = 36,8%.

Абсолютный прирост основных средств:

,

("18") ΔФа = 20944 –19010 = 1934 тыс. руб.

Относительный прирост основных средств:

,

Темп роста основных средств:

,

.

Анализ изменения структуры источников средств.

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение (+,-)
сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу
А	1	2	3	4	5	6
1. Собственные средства 2. Из собственных средств - наличие собственных оборотных средств 3. В % к собственным средствам 4. Заёмные средства и средства в расчётах	46185 27175 58,8 16120	74,1 58,8 25,9	46221 25227 54,6 20146	69,6 38,0 30,4	36 -1948 -4,2 4026	-4,5 -20,8 4,5
Всего источников:	62305	100	66367	100	4062	0,0

("19") Анализируя изменение структуры источников средств, можно сделать вывод, что как на начало года, так и на конец года основным источником средств являются собственные средства, которые составили, соответственно, 74,1% и 69,6% в структуре средств. Заёмные средства увеличились на 4026 тыс. руб., что говорит о снижении финансовой независимости предприятия.

Таблица

Анализ наличия собственных оборотных средств.

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение (+,-)
А	1	2	3
1. Источники собственных средств 2. Вложения в основные средства 3. Наличие собственных оборотных средств 4. Долгосрочные пассивы 5. Наличие собственных оборотных и приравненных к ним средств (1+4-2)	46185 19010 27175 - 27175	46221 20994 25227 - 25227	36 1984 -1948 - -1948

("20") Изменения в структуре собственных оборотных и приравненных к ним средств, произошедшие в течение года характеризуются увеличением вложений в основные средства и на такую же сумму уменьшением величины собственных оборотных средств предприятия.

Анализ состава и структуры заёмных средств.

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение (+-)
сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу	сумма тыс. руб.	в % к итогу
А	1	2	3	4	5	6
1. Долгосрочные обязательства 2. Краткосрочные обязательства 3. Кредиторская задолженность 4. Другие пассивы	- 7227 8907 -14	- 44,8 55,3 -0,1	- 13425 6721 -	- 66,6 33,4 -	- 6198 -2186 14	- 21,8 -21,9 0,1
Итого заёмных средств:	16120	100	20146	100	4026	0,0

("21") Заёмные средства представленные в таблице сложились в основном, из краткосрочных обязательств: на начало года они составили 7227 тыс. руб., на конец года – 13425 тыс. руб. и кредиторской задолженности: на начало года 8907 тыс. руб., на конец года 6721 тыс. руб. Общая величина заёмных средств увеличилась на 4026 тыс. руб., увеличение составило 25,0% (125,0 -100).