Оглавление (стр. 2 )

-  слабые горизонтальные структурные связи между подразделениями из-за отсутствия концепции развития и информационно-аналитического поля банка. Это приводит к автономизации деятельности каждого структурного подразделения, профессиональной взаимной неосведомленности и, на этой почве, - к принятию несогласованных и поспешных и, вследствие этого, неэффективных решений.

Целью управления активами и пассивами является достижение максимальной прибыльности при минимизации уровня риска. При этом менеджмент банка находится как бы меж двух огней. С одной стороны стоят владельцы банка – учредители и акционеры, которых интересует доходность и повышение или, как минимум, сохранение стоимости их акций. С другой стороны – владельцы обязательств банка, а именно, вкладчики, кредиторы, депозиторы и т. п. Их, помимо очевидного процентного дохода, более всего интересует сохранность и доступность предоставленных ими средств. И если в плане сохранности и доходности цели владельцев и вкладчиков совпадают, то в плане доступности или ликвидности вкладов наблюдается явный конфликт интересов.

В сущности, управление активами и пассивами сводится к балансированию между этими тремя целями: сохранностью, ликвидностью и доходностью финансовых ресурсов банка.

Анализ этих категорий в плане управления активами и пассивами будет осуществляться по следующим показателям:

Таблица 1.

Базовые показатели анализа в управлении активами и пассивами

Категории	Активные операции	Пассивные операции	Bonus
Сохранность	Риски	Внешние риски
Доходность	Доходность активов	Затраты на пассивы	Рентабельность
Ликвидность	Срочность покрытия	Срочность возврата

Как бы ни осуществлялся анализ финансовой деятельности банка, в разбивке ли по продуктам, по центрам прибыли или как-то иначе, конечные показатели будут сводиться именно к тому, что:[16]

·  банк обеспечивает определенную, заданную учредителями доходность,

·  у банка определенный, удовлетворяющий кредиторов, уровень ликвидности и

·  банк в состоянии сохранить текущее состояние ликвидности и прибыльности.

Таблица 2.

Виды банковских рисков

Основные типы рисков банка	Компоненты рисков, подлежащие регулированию	Инструментарий
Риск снижения достаточности капитала	Достаточность капитала – поддержание достаточного уровня капитала для решения стратегических задач и для выполнения требований контролирующих органов.	Планирование и исполнение бюджета (бюджетирование); расчет минимально допустимой маржи по сделкам.
Кредитный риск	Качество активов – минимизация убытков, возникающих в результате кредитной или инвестиционной деятельности	Установление поинструментальных лимитов на контрагентов
Риск несбалансированной ликвидности	Ликвидность (мгновенная и перспективная) – доступность недорогих средств (через реализацию без потерь активов или привлечение дополнительных пассивов)	Ведение текущих позиций по счетам и перспективных платежных календарей; установление лимитов на трансформацию краткосрочных ресурсов в долгосрочные активы.
Процентный риск, ценовой риск, Валютный риск	Чувствительность активов и пассивов банка к изменению процентной ставки, валютных курсов, рыночной стоимости ценных бумаг и других финансовых инструментов	Установление персональных лимитов открытой позиции на дилеров; поинструментальных лимитов; лимитов stop-loss по торгуемому инструменту; управление дисбалансами (ГАП) для удержания риска в границах общей политики банка
Технологический риск (операционный)	Совершение несанкционированных операций	Эта категория рисков не может контролироваться с помощью количественных параметров. Управление данной категории рисков требует утверждения поло­жений структурных подразделений банка, разграничивающих полно­мочия и функции; принятие проце­дурных норм по операциям.

Как показывает практика, последняя характеристика становится основополагающей в задаче анализа, так как недостатки анализа рисков могут напрямую отразиться на доходности и/или ликвидности банка.

Таким образом, управление финансами в значительной степени фокусируется на управлении банковскими рисками. Каждый компонент финансового риска требует конкретной политики и характеристики параметров. Эту политику и параметры рисков и должна вырабатывать финансово-аналитическая служба банка.

Целью политики банка по управлению финансами, проводимой его финансовой службой, является организация четкого процесса по эффективному управлению названными финансовыми рисками через жесткое установление границ, лимитных параметров для каждого типа рисков, соблюдение которых для всех подразделений строго обязательно.

Финансовая служба банка осуществляет балансирование между взаимосвязанными типами рисков. Полное равновесие здесь невозможно, поскольку действия, предпринимаемые для снижения одних рисков, могут повлиять на возрастание других.

Управление финансами банка есть управление рисками, которые имеют временные характеристики. Различные временные диапазоны действия рисков требуют различных подходов и методов их анализа и прогноза.

Глава 2. Анализ управления активами и пассивами в «Петрокоммерц»

2.1 Экономическая характеристика объекта исследования

Открытое акционерное общество Коммерческий банк "Петрокоммерц" ( "Петрокоммерц") основано в апреле 1992 г. Основной акционер Банка – компании Финансовой Группы "ИФД КапиталЪ".

В качестве стратегической цели акционеры ставят перед Банком задачу его дальнейшего развития как универсального кредитного учреждения, занимающего прочные позиции на финансовом рынке.
С 1998 года "Петрокоммерц" определен как "опорный Банк" крупнейшей нефтяной компании России - ОАО "ЛУКОЙЛ".
С целью приближения банковских услуг к клиентам и оптимизации системы расчетов крупных компаний национального масштаба и других клиентов, Банком открыто 18 региональных филиалов и 1 представительство. Общее количество точек продаж продуктов и услуг Банка, включая филиалы, дочерние и зависимые банки, дополнительные офисы и пункты выдачи наличных, достигло 250.

Являясь центром банковской группы, "Петрокоммерц" располагает дочерними банками: "Ухтабанк" (Республика Коми), Ставропольпромстройбанк-ОАО (Ставропольский край), ЗАО "Банк Петрокоммерц-Украина" (Украина), КБ "UNIBANK" А. О. (Республика Молдова).

Среди крупных российских предприятий, которые обслуживаются Банком: ОАО "ЛУКОЙЛ" и его крупнейшие дочерние предприятия, а также такие предприятия, как "Соликамский магниевый завод", "Протон-Пермские моторы", "Краснодарнефтегазстрой", "Новочеркасский электродный завод", "Северо-Каспийское морское пароходство", "Новороссийский судоремонтный завод", "Волгоградский судостроительный завод", корпорация "Лизингстроймаш", "Московская телекоммуникационная корпорация", группа агропромышленных компаний "Агрико", дочерние компании РАО ЕЭС России, одна из дочерних компаний , предприятия, входящие в холдинг "Базовый элемент", торговая сеть "Техносила", ГНК Нафта-Москва и другие компании.

Банк располагает всеми необходимыми возможностями для осуществления банковских операций на высоком технологическом уровне. Системы удаленного управления счетами "Клиент-Банк", банковские Интернет-технологии, электронные системы доступа к российским и мировым финансовым рынкам "Reuter's" и "Bloomberg" в сочетании с четкой и гибкой системой управления позволяют Банку стабильно сохранять лидирующие позиции на российском банковском рынке.

"Петрокоммерц" исходит из приверженности политике открытости, одним из важных направлений которой является сотрудничество с международными и российскими рейтинговыми агентствами. В настоящее время Банку присвоены следующие кредитные рейтинги:

Standard&Poor's:
"B+" (долгосрочный кредитный); "B" (краткосрочный кредитный); "Стабильный" (прогноз); "ruА+" (рейтинг по российской национальной шкале); Moody's Investors Service:
"Ba3" (долгосрочный кредитный); "NP" (краткосрочный кредитный); "Стабильный" (прогноз); "D-" (рейтинг финансовой устойчивости); Moody's Interfax Rating Agency:
"*****" (долгосрочный кредитный рейтинг по российской национальной шкале); "RUS-1" (краткосрочный кредитный рейтинг по российской национальной шкале); "Эксперт РА":
"A+" (рейтинг по российской национальной шкале).

11 января 2005 года Банк включен в Реестр банков-участников системы обязательного страхования вкладов. Номер по реестру - 420.

В основе взаимоотношений Банка с клиентами лежит принцип партнерства, предполагающий баланс интересов Банка и Клиента. Предлагая широкий спектр финансовых продуктов - от самых массовых до эксклюзивных, Банк ориентируется на построение программ долгосрочного взаимовыгодного сотрудничества.

По итогам 2005 года «Петрокоммерц» занимает высокие позиции по основным финансовым показателям (согласно данным, опубликованным журналом «Эксперт»): по размеру активов – 17-е место, по объему клиентского кредитования – 17-е место, по собственному капиталу – 15-е место, по объему средств клиентов – 14-е место, по объему депозитов физических лиц – 12-е место; на 7 пунктов улучшилась позиция по прибыли – до 11-го места.

Таблица 3.

 

В 2005 году завершен период развития Банка, определявшийся «Стратегическим планом развития «Петрокоммерц» на период до 2006 года» – документом, принятым Советом директоров Банка в 2001 году. Итоги деятельности Банка демонстрируют успешную реализацию этого стратегического плана. Банк достиг устойчивых позиций в ТОР-15 российских банков, обеспечено выполнение целевых показателей по уровню активов, капиталу и привлечению средств физических лиц. Уровень рентабельности активов и капитала Банка поддерживается на уровне банковской системы и превышает средние значения по ТОР-30 российских банков, обеспечивая высокую доходность вложений акционеров. Необходимость разработки новой стратегии определялась требованием приведения целей, задач и путей развития Банка в соответствие как со сложившимися новыми внутренними условиями, так и с требованиями новых мажоритарных акционеров – Финансовой группы «ИФД КапиталЪ».

В 2005 году силами ключевого персонала Банка с привлечением независимого консультанта – компании Ernst & Young разработана стратегия «Петрокоммерц» на 2006–2010 годы, которая получила одобрение Совета директоров.

Разработанная стратегия ориентирована на удовлетворение требований акционеров Банка, основными из которых являются:

·  вхождение в TOP-15 российских банков по размеру активов, обеспечение рентабельности собственного капитала (ROE)

·  не ниже 15% годовых в долларах США, дальнейшее обслуживание и расширение услуг компаниям группы «ЛУКОЙЛ»

·  и интеграция с Финансовой группой «ИФД КапиталЪ».

Анализ внутреннего развития Банка, структуры клиентов и продуктового ряда показывает, что Банк обладает значительным потенциалом развития в обслуживании корпоративных клиентов, их сотрудников, а также VIP-клиентов – частных лиц. Это связано с тем, что Банк изначально был ориентирован на предоставление широкого спектра услуг группе компаний «ЛУКОЙЛ» и их сотрудникам. Опыт обслуживания этих клиентов постепенно переносился на рыночные сегменты. В рамках построения отношений с клиентами крупные корпоративные клиенты рассматриваются как конгломерат нескольких клиентских групп – корпоративный бизнес (сама корпорация и ее контрагенты – юридические и физические лица), VIP - сегмент (владельцы и TOP-менеджеры), государственный сектор и сотрудники корпорации.

Стратегия Банка это:

·  концентрация усилий на развитии наиболее успешных направлений – комплексное индивидуальное обслуживание корпоративных клиентов и обеспеченных частных лиц с развитием долгосрочных отношений;

·  обслуживание физических лиц – в рамках взаимосвязи клиентских сегментов «Корпорации – руководители (владельцы) как VIP-клиенты – сотрудники корпоративных клиентов»;

·  работа с государственными органами и администрациями – как в контексте отношений с крупными корпоративными клиентами, так и с самостоятельным прибыльным клиентским сегментом;

·  работа с группой компаний «ЛУКОЙЛ» – по всему возможному спектру банковских продуктов и услуг;

·  продажа клиентам комплексных продуктов, включающих продукты Финансовой группы «ИФД КапиталЪ»;

·  отказ от затратных розничных проектов, включая развитие сети, ориентированной на массовые продажи;

·  глубокая внутренняя технологическая сбалансированность, мобильность, целенаправленность.

Из этих ключевых предпосылок вытекает миссия банка – построение долгосрочных и комплексных взаимоотношений с клиентами на основе первоклассного продуктового предложения, гибко учитывающего специфику клиента и обеспечивающего эффективное партнерство клиента и Банка.

Иллюстрируя планируемые результаты реализации стратегии Банка в цифрах, приведем планируемые основные показатели Банка в 2010 году: активы на уровне $6,8 млрд., капитал – свыше $800 млн., чистая прибыль – свыше $100 млн., кредитный портфель – $3,7 млрд., средства клиентов – свыше $4 млрд., привлечение на финансовых рынках – свыше $1 млрд.

2.2 Анализ активов и пассивов банка

В 2005 году Банк продемонстрировал самый высокий уровень показателей рентабельности капитала и активов за последние пять финансовых лет. Уровень рентабельности активов по чистой прибыли на 01.01.06 г. составил 4%, рентабельности капитала по чистой прибыли – 29,8%; оба показателя значительно превышают показатели как банков, входящих в ТОР-30, так и банковской системы в целом.

Диаграмма 1.

Динамика основных финансовых показателей банка в 2005 году свидетельствует о сохранении значительных темпов роста бизнеса Банка. По подавляющему большинству показателей Банк демонстрирует опережающую динамику темпов роста по сравнению с банками, входящими в ТОР-30, и банковской системой в целом.

Диаграмма 2.

Активы Банка в 2005 году возросли до 78 млрд. руб., превысив на 44% показатель предыдущего года. Результативная работа в области наращивания кредитного портфеля привела к увеличению в отчетном году объема выданных кредитов более чем в два раза. Кредитный портфель достиг 48,16 млрд. руб., его доля в активах увеличилась на 18% и составила 62%.

Таблица 4.

Структура активов «Петрокоммерц», тыс. руб.

№ п\п	Наименование статей	На конец отчетного периода	На начало отчетного периода	% изм
1	Денежные средства	2 ,00	1 ,00	44,16
2	Средства кредитных организаций в ЦБ РФ	8 ,00	11 ,00	-25,74
2.1	Обязательные резервы	1 ,00	,00	39,84
3	Средства в кредитных организациях	,00	3 ,00	-80,03
4	Чистые вложения в торговые ценные бумаги	8 ,00	6 ,00	27,32
5	Чистая ссудная задолженность	48 ,00	24 ,00	94,68
6	Чистые вложения в ценные бумаги, удерживаемые до погашения	2 375,00	2 289,00	3,76
7	Чистые вложения в ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи	7 ,00	4 ,00	74,28
8	Основные средства, нематериальные активы и материальные запасы	1 ,00	1 ,00	21,66
9	Требования по получению процентов	54 445,00	16 285,00	234,33
10	Прочие активы	,00	,00	0,13
Итого:	78 ,00	54 ,00	43,93

Значительный опережающий рост кредитного портфеля Банка позволил Банку компенсировать относительное отставание по показателю доли кредитов в активах и обеспечить повышение устойчивости бизнеса.