Валовый доход предприятия, источники его образования (стр. 2 )

Рис. 2.2. Гистограмма динамики валового дохода -Хабаровск»

Очевидна общая тенденция валового дохода к росту за четыре года. При этом наибольший рост валового дохода наблюдается в 2006 году (табл. 2.1), когда он вырос на 7,62 % по сравнению с 2005 годом, наибольшее снижение валового дохода приходится на 2007 год (темп прироста валового дохода снизился до 3,43 %). Такую же тенденцию можно отметить при анализе базисных темпов роста. За четыре года валовой доход увеличился на 118,02 %, причем такой рост во многом достигнут именно за счет темпов прироста 2005 и 2006 годов.

Обычно при анализе доходов проводится исследование отдельных его видов. Итак, основными видами деятельности -Хабаровск» являются: туризм, услуги гостиницы, общественное питание, торговля. Туризм, услуги гостиницы и торговля носят сезонный характер. Сезон туризма и гостиничной деятельности приходится на май – октябрь, сезон торговой деятельности на октябрь - апрель.

Информация о структуре валового дохода по этим видам деятельности представлена в таблице 2.2. Более наглядно эти данные показаны на рисунке 2.3.

Таблица 2.2 – Структура валового дохода -Хабаровск» по видам деятельности (тыс. руб.)

	туризм	Услуги гостиницы	общественное питание	торговля	Всего
2004	19959,16	54	59877,48	8	498979
2005	21163,28	32	63489,84	6	529082
2006	22776	148044	68328	330252	569400
2007	23556,36	34	70669,08	2	588909

("12")

Рисунок 2.3 – Диаграмма структуры валового дохода -Хабаровск» по видам деятельности (2007 г.)

Таким образом, наибольшую долю в объеме валового дохода занимает торговля – 58%. Туризм, услуги гостиницы и общественные питание занимают в общем объеме валового дохода 4, 26 и 12 % соответственно. На протяжении последних четырех лет эта структура валового дохода значительно не изменялась.

Так как абсолютные суммы не могут в полной мере отразить изменение валового дохода, после их изучения анализируется уровень валового дохода и его динамика. Данные о характере изменения уровня валового дохода -Хабаровск» по видам деятельности представлены в таблице 2.3.

Таблица 2.3 – Уровень валового дохода -Хабаровск» по видам деятельности (в %)

	туризм	услуги гостиницы	общественное питание	торговля
2004	2,4%	27,6%	12,8%	11,2%
2005	2,5%	27,8%	13%	11,4%
2006	3,1%	28,7%	13,5%	11,7%
2007	3,3%	31,3%	13,7%	11,8%

("13") Таблица 2.3 является источником данных о доходоемкости различных видов деятельности -Хабаровск». Очевидно, что наиболее доходоемкими являются услуги гостиницы, общественное питание и торговля (уровень валового дохода составляет порядка 2,4-3,3, 27,6-31,3, 12,8-13,7 и 11,2-11,8 % соответственно), что объясняет значительные доли этих видов деятельности в структуре валового дохода.

На деятельность – Хабаровск» влияют отраслевые, финансовые, страновые и региональные факторы.

По основным видам деятельности предприятия возможное ухудшение ситуации в отрасли не должно оказать существенного влияния на его деятельность и исполнения по ценным бумагам в связи со стабильностью положения. Производство новых видов продукции и услуг предприятием не планируется. На существующие виды продукции и услуг резкого изменения цен не прогнозируется. Повышение цен на услуги естественных монополий может привести к повышению себестоимости услуг. Для уменьшения влияния негативных факторов – Хабаровск» проводит мероприятия по внедрению энергосберегающих схем.

Подверженность предприятия рискам, связанным с изменением процентных ставок невысока, поскольку – Хабаровск» не использует в настоящее время кредиты банков как источник финансирования.

Колебание валютного курса оказывает влияние на деятельность предприятия в сфере туристических услуг. Товарно-материальные ценности – Хабаровск» не импортирует, в связи с этим подверженность валютным рискам отсутствует. В случае роста инфляции предприятие намерено уделять особое внимание повышению оборачиваемости оборотных активов, сокращению дебиторской задолженности. Рост инфляции может привести снижению прибыли.

-Хабаровск» зарегистрировано в качестве налогоплательщика в г. Хабаровске Российской Федерации и подвержено всем политическим и экономическим факторам, присущим России в целом. В случае отрицательного влияния изменения ситуации в России на деятельность предприятия, предполагается осуществить все действия, направленные на снижение влияния таких изменений, в том числе сокращения расходов. В случае возникновения военных конфликтов -Хабаровск» несет риски выведения из строя его основных средств. Введение чрезвычайного положения и проведение забастовок окажут существенное влияние на его деятельность в связи с ограничением пассажиропотока. Повышенная опасность стихийных бедствий и возможное прекращение транспортного сообщения в связи с удаленностью или труднодоступностью отсутствует.

2.3. Факторный анализ доходов -Хабаровск»

Важным этапом анализа валового дохода является факторный анализ, предполагающий изучение и измерение влияния факторов на величину валового дохода. Без глубокого всестороннего анализа факторов невозможно сделать обоснованные выводы о результатах деятельности торгового предприятия, выявить резервы, обосновать планы и принимать верные управленческие решения.

Количественная оценка влияния основных факторов на валовой доход -Хабаровск» будет представлена ниже. При этом будут проанализированы годовые данные за период с 2004 по 2007 год.

Величина валового дохода находится в прямой зависимости от изменения объема товарооборота и среднего уровня валового дохода. Их влияние измеряется приемом абсолютных разниц. Исходные данные для расчета представлены в таблице 2.4.

Таблица 2.4 – Объем товарооборота и услуг, уровень валового дохода и валовый доход -Хабаровск» по видам деятельности

Показатели	Виды деятельности	2004	2005	2006	2007
Объем товарооборота и услуг (тыс. руб.)	туризм	8316,32	8465,31	7347,1	7138,29
услуги гостиницы	4700,53	4948,25	5158,33	4891,9
общественное питание	4677,93	4883,83	5061,33	5158,33
торговля	25839,98	26918,21	28226,67	28946,37
Уровень валового дохода (%)	туризм	2,4%	2,5%	3,1%	3,3%
услуги гостиницы	27,6%	27,8%	28,7%	31,3%
общественное питание	12,8%	13%	13,5%	13,7%
торговля	11,2%	11,4%	11,7%	11,8%
Валовый доход (тыс. руб.)	Туризм	19959,16	21163,28	22776	23556,36
Услуги гостиницы	54	32	148044	34
общественное питание	59877,48	63489,84	68328	70669,08
Торговля	8	6	330252	2

("14") Факторный анализ влияния на валовой доход изменения объема товарооборота и среднего уровня валового дохода представлен в приложении А.

На основе проведенного анализа можно сделать вывод, что валовый доход -Хабаровск» увеличивался в абсолютной сумме по всем видам деятельности предприятия. Однако по торговле и общественному питанию увеличение доходов связано в первую очередь с ростом объема товарооборота и услуг, в то время как по туризму и гостиничным услугам увеличение доходов связано главным образом с увеличением уровня валового дохода, а объем товарооборота и услуг даже имеет тенденцию к снижению.

Значительное влияние на валовой доход оказывает также изменение структуры валового дохода. Влияние этого фактора на уровень валового дохода определятся способом цепных подстановок (Приложение Б).

Как видно из представленных в приложении Б расчетов, прирост валового дохода -Хабаровск» происходит в основном за счет прироста дохода в торговле.

Проведенный анализ является основой для принятия дальнейших управленческих решений по валовому доходу и поиска резервов его роста. Необходимо учесть различный характер влияния факторов на динамику валового дохода и в дальнейшем снижать отрицательное воздействие отдельных факторов.

2.4. Анализ безубыточности хозяйственной деятельности -Хабаровск»

Безубыточность - такое состояние, когда бизнес не приносит ни прибыли, ни убытков. Это выручка, которая необходима для того, чтобы покрыть расходы предприятия. Такой объем валового дохода принято называть критическим. Все расчеты по определению этого объема сводятся к определению точки безубыточности предприятия.

В процессе осуществления хозяйственной деятельности предприятие несет определенные расходы, которые в практике экономического анализа принято подразделять на:

условно-постоянные затраты, сумма которых остается неизменной в течение длительного периода времени (аренда, амортизация, расходы на содержание зданий, помещений, сооружений, коммунальные расходы и т. д.). Постоянные затраты не находятся в прямой зависимости от динамики объема товарооборота и услуг; переменные расходы, т. е. затраты, связанные с покупкой товаров и оказанием услуг. Предполагается, что переменные расходы развиваются в том же направлении и с теми же темпами, что и объем товарооборота и услуг.

Однако темп изменения совокупных затрат в связи с включением в них не только переменных, но и постоянных расходов будет отклоняться от темпа изменения объема товарооборота и услуг. В результате объем товарооборота и услуг в своей критической точке позволяет покрыть не только постоянные, но и переменные затраты. При этом минимально необходимый объем товарооборота и услуг и минимально необходимый валовый доход позволят обеспечить предприятию только безубыточную работу.

Разность между фактическим валовым доходом предприятия и безубыточным валовым доходом - это зона безопасности (зона прибыли), и чем она больше, тем прочнее финансовое состояние предприятия.

Безубыточный валовый доход, зона безопасности предприятия являются основополагающими показателями при разработке бизнес-планов, обосновании управленческих решений, оценке деятельности предприятий.

Информация, необходимая для определения точки безубыточности -Хабаровск», представлена в таблице 2.5.

Таблица 2.5 - Исходные данные для определения точки безубыточности -Хабаровск» в 2007 году

Показатели	Значение
Валовый доход, тыс. руб.	588909
Издержки обращения постоянные, тыс. руб.	166476
Издержки обращения переменные, тыс. руб.	104887

("15") Исходя из представленных данных можно определить маржинальный доход по формуле 2.1:

Маржинальн. доход =Валовый доход - Издержки обращения перемен. (2.1)

Точку безубыточности можно рассчитать по формуле 2.2:

Точка безубыточности=Издержки обращения пост./доля маржин. дохода (2.2)

В свою очередь:

Доля маржин. дохода = Маржинальн. доход/ Валовый доход (2.3)

Тогда, исходя из данных по -Хабаровск» (Таблица 2.5), получаем:

Маржинальн. доход = 588909 – 104887 = 484022 тыс. руб.

Точка безубыточности = 166476 / 0,82 = 51 тыс. руб.

Доля маржин. дохода = 484022 / 588909 = 0,82

Таким образом, при настоящем объеме издержек обращения -Хабаровск» должно иметь валовый доход не менее 51 тыс. руб. При этом прибыль предприятия будет равна нулю.

Прогнозирование и пути увеличения валового дохода -Хабаровск»

3.1. Прогнозирование валового дохода -Хабаровск»

Планирование валового дохода является важной стадией экономического обоснования финансового плана. В современных условиях торговое предприятие самостоятельно разрабатывает план валового дохода на год. Такие плановые расчеты служат в дальнейшем основой для планирования прибыли.

Для экономического обоснования планируемой суммы доходов используется следующая информация:

намеченный объем розничного товарооборота и услуг в целом и по отдельным видам деятельности предприятия; перечень поставщиков товаров; проектируемые показатели издержек обращения и других расходов; размеры налогов, устанавливаемых от суммы валовых доходов; ("16") прогнозируемые размеры торговых надбавок; материалы анализа за предшествующий период и выявленные резервы повышения доходности.

Для повышения обоснованности рекомендуется проводить многовариантные плановые расчеты доходов.

Для прогнозирования валового дохода используются следующие методы:

технико-экономических расчетов (метод прямого счета); расчетно-аналитический; экономико-статистические; экономико-математические; оптимизационные модели; на основе прогнозируемой величины прибыли.

Метод технико-экономических расчетов можно использовать в трех вариантах. По первому расчет валового дохода на планируемый период базируется на прогнозируемой структуре товарооборота и услуг и действующих нормах торговых надбавок, в том числе регулируемых государством по социально значимым и свободным (на уровне сложившихся в ближайшем прошедшем сравнимом периоде).

По второму варианту прогнозируемая величина валового дохода определяется путем прямого расчета доходности каждого источника поступления товаров, каждого заключенного договора поставки с учетом звенности товародвижения, влияния основных факторов. Общий объем валового дохода рассчитывается как сумма валового дохода, который может быть получен торговым предприятием от реализации товаров по всем заключенным договорам, всем возможным источникам поступления товаров и от действия каждого фактора в отдельности.

Метод технико-экономических расчетов позволяет дать полное экономическое обоснование валового дохода и рассчитать различные варианты плана, но его применение на практике ограничено ввиду отсутствия к моменту планирования необходимой исходной информации, долгосрочных контактов с поставщиками, неустойчивости хозяйственных связей, налогового законодательства, нереальности прогнозов товарного обеспечения, кризисного состояния экономики.

Наиболее прост в использовании расчетно-аналитический метод прогнозирования валового дохода. Его сущность состоит в том, что на основе отчетных данных за истекший период текущего года и изучения динамики уровня валового дохода за два предшествующих года определяется ожидаемый уровень валового дохода за текущий год. Этот ожидаемый уровень валового дохода принимают за базовую величину для прогнозирования суммы валового дохода.

Расчетно-аналитический метод на практике применяется часто, но и он не лишен недостатков, поскольку не учитывает предполагаемые изменения в структуре товарооборота и услуг и др. Поэтому рекомендуется полученный результат скорректировать на возможные изменения структуры товарооборота и услуг, звенности товародвижения и другие показатели, характеризующие изменения в хозяйственных связях и т. д.

Сделаем прогноз валового дохода в таблице 3.1, исходя из данных таблицы 2.4.

Таблица 3.1 - Расчетно-аналитический метод прогнозирования валового дохода -Хабаровск»

Показатели	Виды деятельности	2006	2007	Темп прироста (%)	2008
Объем товарооборота и услуг (тыс. руб.)	туризм	7347,1	7138,29	97,16	6935,41
услуги гостиницы	5158,33	4891,9	94,83	4639,23
общественное питание	5061,33	5158,33	101,92	5257,19
торговля	28226,67	28946,37	102,55	29684,42
Всего:	45793,4	46135		46516,26
Уровень валового дохода (%)	туризм	3,1%	3,3%	106,45	3,52 %
услуги гостиницы	28,7%	31,3%	109,06	34,14 %
общественное питание	13,5%	13,7%	101,48	13,9 %
торговля	11,7%	11,8%	100,85	11,9 %
Валовый доход (тыс. руб.)	Туризм	22776	23556,36	103,43	24363,46
Услуги гостиницы	148044	34	103,43	47
общественное питание	68328	70669,08	103,43	73090,37
Торговля	330252	2	103,43	09
Всего:	569400	588909		38

("17") Среди экономико-статистических методов наиболее широко в целях прогнозирования используется метод скользящей средней. Суть метода заключается в выравнивании по методу скользящей средней динамического ряда (4—5 лет) уровня валового дохода и распространения выявленной тенденции в развитии валового дохода на перспективу.

Расчет валового дохода при помощи экономико-математических методов предполагает решение многофакторной модели с использованием ЭВМ. Чаще всего в этих целях применяется трендовое уравнение множественной регрессии вида:

y = a0 + a1x1 + a2x2 + ... + anxn, (3.1)

где y - темп изменения или уровень валового дохода;

a0, a1, a2, an - коэффициенты множественной регрессии;

х1, x2, хn - факторы, определяющие изменение (или прогнозную величину) валового дохода.

Оптимизационное моделирование валового дохода основано на применении экономико-математических методов. Прогнозный уровень валового дохода по критерию оптимальности определяется как лучший вариант из нескольких возможных при различных размерах товарооборота, прибыли, соотношения удельных весов продовольственных и непродовольственных товаров, уровнях издержек обращения (валовых, условно-постоянных, переменных).

Прогнозирование валового дохода с учетом целевой нормы прибыли осуществляется на основе зависимости:

ВДпл. j = ИОпл. j +  Ппл. j (3.2)

ВДпл. j – планируемый валовый доход;

ИОпл. j – планируемые издержки обращения;

Ппл. j – планируемая прибыль.

Надежными прогнозные расчеты валового дохода от реализации, произведенные с использованием каждого из вышеизложенных методов в отдельности или в комплексе, считаются тогда, когда их расчетная величина удовлетворяет требованию обеспечения, с одной стороны, безубыточности работы предприятия, с другой - получению необходимой чистой прибыли для финансирования его производственного и социального развития (для самофинансирования).

3.2. Пути увеличения валового дохода -Хабаровск»

Под путями увеличения валового дохода понимаются возможности повышения эффективности деятельности предприятия на основе использования достижений научно-технического прогресса и передового опыта.

Учитывая, что наибольшее влияние на сумму валового дохода оказывают такие факторы, как объем реализации товаров и услуг, уровень цены закупки товаров и уровень цены реализации товаров и услуг, в разрезе этих основных факторов на предприятиях и осуществляется поиск резервов повышения доходов, обеспечивающих достижение их плановых показателей.

Основными путями повышения доходов за счет снижения уровня цен закупки товаров являются:

а) сокращение числа посредников при закупке товаров. Наиболее низкий уровень цены может быть обеспечен при закупке товаров у непосредственных производителей;

б) использование всей системы ценовых скидок в процессе "уторговывания" партий закупаемых товаров, в первую очередь, скидок на количество или сумму закупаемых товаров, а также скидок постоянным партнерам;

("18") в) закупка отдельных товаров за рубежом в периоды благоприятных соотношений курсов национальной и иностранных валют (снижении курсов иностранных валют);

г) осуществление товарообменных (бартерных) операций при благоприятном соотношении уровней цен на обмениваемые товары на различных региональных рынках;

д) закупка партий товаров на сезонных и предпраздничных их распродажах по существенно сниженным ценам. Это мероприятие может осуществляться в увязке с возможностями и стоимостью хранения таких товаров и лишь при гарантии последующей быстрой их реализации.

Основными резервами повышения доходов за счет увеличения объема реализации товаров и услуг являются:

а) осуществление эффективной маркетинговой политики на предприятии;

б) диверсификация ассортимента путем включения в ассортиментный перечень взаимозаменяемых и взаимодополняющих товаров и услуг, позволяющих повысить комплексность покупок;

в) предоставление потребительского кредита при реализации дорогостоящих товаров и услуг;

г) интенсификация рекламной и информационной деятельности предприятия.

Основными резервами повышения доходов за счет увеличения уровня цен реализации товаров являются:

а) эффективное осуществление разработанной ценовой политики предприятия на потребительском рынке; обеспечение своевременной ее корректировки в необходимых случаях;

б) использование благоприятной торговой конъюнктуры на отдельных этапах планового периода, особенно при реализации сезонных товаров и услуг;

в) повышение уровня и модернизация имеющегося торгового обслуживания с соответствующим повышением уровня цен на отдельные товары.

3.3. Предложения по оптимизации структуры валового дохода -Хабаровск»

На основе анализа таблиц 2.2 и 2.4 и рисунка 2.3 можно оптимизировать структуру валового дохода -Хабаровск».

Необходимо запланировать на 2008 год хотя бы сохранение объема оказанных в 2007 году туристических услуг (7138,29 тыс. руб.) с целью их дальнейшего увеличения (валовый доход - 23556,36).

Загрузка гостиницы в 2007 году составила 70 %. При увеличении загрузки гостиницы до 80 % (посредством указанных выше путей увеличения валового дохода) объем гостиничных услуг составит 5590,74 в 2008 году:

4891,9 – 70 %

Х - 80%

Х= 4891,9 * 80 /70 = 5590,74 тыс. руб.

При сохранении уровня валового дохода 2007 года (31,3%) доход по гостиничным услугам составит 16 тыс. руб.

("19") По общественному питанию -Хабаровск» проведем анализ товарооборачиваемости в таблице 3.2.

Таблица 3.2 – Анализ товарооборачиваемости по общественному питанию -Хабаровск», 2007 год

Год	Товарооборот (тыс. руб.)	Среднегодовые товарные запасы (тыс. руб.)	Товарооборачиваемость/ Время обращения товаров (дн)
2007	5158,33	143,29	10

С учетом низкого показателя товарооборочиваемости по общественному питанию необходимо в 2008 году сократить время оборота запасов до 7 дней. Тогда:

Таблица 3.3 – Прогнозный расчет товарооборота по общественному питанию -Хабаровск», 2008 год (с учетом ускорения товарооборачиваемости до 7 дней)

Год	Товарооборот (тыс. руб.)	Среднегодовые товарные запасы (тыс. руб.)	Товарооборачиваемость/ Время обращения товаров (дн)
2008	7369,2	143,29	7

("20") Таким образом, прогнозный объем валового дохода по общественному питанию при уровне дохода 2008 года (13,9 %) составит 88 тыс. руб.

С учетом высокого уровня валового дохода и объема товарооборота и услуг по торговле, предполагается открытие нового магазина.

Для расчета эффективности этого мероприятия рассчитаем товарооборот на 1 кв. м. торговой площади по формуле 3.3:

ТО1кв. м. = Объем товарооборота / торговая площадь (3.3)

ТО1кв. м. = 28946,37 / 3685 = 7,86 тыс. руб.

Таким образом, прогнозный объем товарооборота нового магазина торговой площадью 30 кв. м. составит 235,8, а прогнозный объем дохода магазина при уровне дохода 2008 года (11,9 %,02 тыс. руб.