Министерство образования и науки Российской Федерации
ГОУВПО «Мордовский государственный университет им. ёва»
Математический факультет
Кафедра прикладной математики
«УТВЕРЖДАЮ»
Декан
«______»__________2011 г.
РАБОЧАЯ ПРОГРАММА УЧЕБНОЙ ДИСЦИПЛИНЫ
Финансовая математика
Наименование дисциплины (модуля)
Наименование магистерской программы
«Математическое моделирование»
Направление подготовки
010400.68 – Прикладная математика и информатика
Профиль подготовки
Математическое моделирование
Квалификация (степень) выпускника
Магистр
Форма обучения
очная
(очная, очно-заочная, заочная, экстернат)
г. Саранск
2011 г.
1. Цели и задачи учебной дисциплины:
Основными целями освоения студентами учебной дисциплины «Финансовая математика» являются: усвоение основных понятий и способов количественного анализа финансовых операций, методы и техника финансово-экономических расчетов, выявление зависимости конечных результатов от основных параметров финансовой операции, изменение взаимосвязи этих параметров, определение их допустимых граничных значений, разработка алгоритмов проведения финансовых операций, нахождение параметров эквивалентного изменения условий операции.
Финансовая математика, как дисциплина, дает методы количественного анализа финансовых операций. Предметом изучения финансовой математики являются деньги, ценные бумаги и различные операции с ними на финансовом рынке. Методы расчета заимствованы из различных разделов математики.
Финансовая математика имеет большое практическое значение и предполагает использование различных пакетов прикладных программ.
Предлагаемые методы количественных финансовых расчетов могут быть использованы в дальнейшем при изучении специальных финансовых и коммерческих дисциплин в профильном вузе теми студентами, которые решат продолжить образование, а также при решении практических жизненных задач.
Курс содержит систематизированное изложение основных понятий и методов финансовых вычислений и количественного анализа финансовых операций. Содержание курса охватывает: базовые разделы финансовой математики; построение плана погашения кредита; финансовый анализ инвестиций; финансовые расчеты по ценным бумагам; методы оптимизации в инвестиционном анализе.
2. Место учебной дисциплины в структуре ООП:
Финансовая математика, являясь базовым разделом количественного финансового анализа, изучает функциональные зависимости возникающие между параметрами лежащими в основе финансовой операции (стоимостные характеристики, временные данные, характеристики эффективности финансовой операции), и на основе этих зависимостей предлагает методы решения финансовых задач.
Для успешного освоения студентами дисциплины «Финансовая математика» кроме изучения предметов основных разделов программы по направлению 010400.68 – «Прикладная математика и информатика» необходимо дополнительное изучение (возможно в факультативном порядке) таких экономических дисциплин, как «Макроэкономика», «Микроэкономика». Эти дисциплины раскрывают методы исследования экономики в целом и отдельные ее секторы с помощью агрегированных показателей и их связи с денежным обращением, процентными ставками, государственными расходами, инвестициями и позволяют в полной мере овладеть навыками количественного анализа финансовых операций.
3. Требования к результатам освоения дисциплины
Процесс изучения дисциплины направлен на формирование следующих компетенций: способность и готовность к активному общению в научной, производственной и социально-общественной сферах деятельности (ОК-6); способность проводить научные исследования и получать новые научные и прикладные результаты (ПК-1); способность участвовать в деятельности профессиональных сетевых сообществ по конкретным направлениям (ПК-12); способность осознавать корпоративную политику в области повышения социальной ответственности бизнеса перед обществом, принимать участие в ее развитии (ПК-13).
По завершении курса студент должен
знать:
− инструментарий анализа потоков платежей;
− классификацию инвестиций;
− методы анализа инвестиционных проектов;
− методы оптимизации в инвестиционном анализе;
уметь:
− рассчитывать наращение и дисконтирование денежных сумм;
− рассчитать параметры ренты;
− использовать для расчетов изученные прикладные программные средства;
− оценивать эффективность инвестиций;
− составлять оптимальный портфель инвестиций.
4. Структура и содержание дисциплины «Финансовая математика»
Общая трудоемкость дисциплины составляет 2 зачетных единиц, 72 часа.
№ п/п | Раздел учебной дисциплины | Курс | Семестр | Неделя семестра | Виды учебной работы, в т. ч. СРС и трудоёмкость (в часах) | Формы текущего контроля успеваемости (по неделям семестра) | ||
лекции | лабораторные | СРС | ||||||
1 | Инвестиции и их классификация | 1 | 1 | 1,2 | 2 | 2 | 4 | 1,2 недели: ИДЗ 1, опрос |
2 | Методы анализа инвестиционных проектов | 1 | 1 | 3-10 | 8 | 8 | 16 | 3-10 неделя: ИДЗ 2, опрос |
3 | Методы оптимизации в инвестиционном анализе | 1 | 1 | 11-18 | 8 | 8 | 16 | 11-18 неделя: ИДЗ 3, опрос |
5 Образовательные технологии
В соответствии с требованиями ФГОС ВПО по направлению подготовки магистров программа по данной дисциплине предусматривает использование в учебном процессе следующие образовательные технологии: кейс метод; лекция-диалог.
Кейс метод позволяет демонстрировать академическую теорию количественного анализа финансовых операций с точки зрения реальных финансово-экономических расчетов. Он позволяет заинтересовать студентов в изучении предмета, способствует активному усвоению знаний и навыков сбора, обработки и анализа информации, характеризующей различные ситуации
Выделяют следующие основные этапы создания CASEов: определение целей, критериальный подбор методов финансового анализа, подбор необходимых источников информации, подготовка первичного материала в CASE, экспертиза, подготовка методических материалов по его использованию.
Технология работы с кейсом в учебном процессе включает в себя следующие этапы: 1) индивидуальная самостоятельная работы обучаемых с материалами кейса (идентификация проблемы, формулирование ключевых альтернатив, предложение решения или рекомендуемого действия); 2) работа в малых группах по согласованию видения ключевой проблемы и ее решений; 3) презентация и экспертиза результатов малых групп на общей дискуссии (в рамках учебной группы).
В лекциях, помимо передачи субъектам обучения программных знаний, предусматривается подключение студентов к активной поисково-познавательной деятельности, проводимой в форме диалога лектора со слушательской аудиторией. Ее цель: научить магистрантов на основе функциональной зависимости возникающей между параметрами лежащими в основе финансовой операции выбирать методы решения финансовых задач; развить инициативность, самостоятельность и креативность мышления. В общении, в обмене мнениями, в полемике, студенты, направляемые вопросами преподавателя, приходят к совместному решению проблемной задачи. Темой для диалога может стать, например проблема оценки эффективности инвестиций. В диалогах по выбранной теме студенты должны аргументировать свою точку зрения, привлекая для этого сведения из других дисциплин вузовской программы обучения («Математические модели эконометрики», «Методы оптимизации»). Задания данного типа способствуют оптимизации мыслительной деятельности обучающихся и, в известной мере, приближают их к пониманию процесса научного творчества.
6. Оценочные средства для текущего контроля успеваемости,
промежуточной аттестации по итогам освоения дисциплины и учебно-
методическое обеспечение самостоятельной работы студентов
Вопросы к коллоквиуму
1. Какие две основные группы инвестиций Вам известны?
2. Назовите основные подходы к классификации инвестиций.
3. Перечислите и охарактеризуйте виды инвестиций относительно объекта приложения.
4. Перечислите и охарактеризуйте виды инвестиций с точки зрения направленности действий.
5. Какие виды инвестиций можно назвать реинвестированием?
6. Перечислите методы анализа инвестиционных проектов.
7. Охарактеризуйте метод чистой современной стоимости инвестиционного проекта.
8. Для чего используется метод индекса рентабельности?
9. Охарактеризуйте метод внутренней нормы доходности.
10. Как автоматизировать вычисление индекса рентабельности?
11. Назовите функции для вычисления внутренней нормы доходности периодических платежей переменной величины?
12. Назовите функции для вычисления внутренней нормы доходности нерегулярных платежей переменной величины?
13. Как проанализировать предел безопасности инвестиционного проекта?
14. Как составить оптимальный портфель инвестиций при ограниченном бюджете?
15. Как определить оптимальный инвестиционный портфель методом целочисленного программирования?
16. Как пользоваться командой «Подбор параметра» из меню «Сервис»? Для чего используется команда «Таблица подстановки» из меню «Данные»?
Вопросы к экзамену
Инвестиции и их классификация
1 Классификация относительно объекта приложения
2 Классификация инвестиций с точки зрения направленности действий
3 Другие наиболее характерные подходы к классификации инвестиций
Методы анализа инвестиционных проектов
4 Метод чистой современной стоимости.
5 Автоматизация расчета критерия чистой современной стоимости
6 Метод использования индекса рентабельности
7 Автоматизация метода расчета индекса рентабельности
8 Метод внутренней нормы доходности
9 Автоматизация метода расчета внутренней нормы доходности
10 Метод определения дисконтированного срока окупаемости инвестиций.
11 Оценка эффективности инвестиций на основе Таблицы подстановки
Методы оптимизации в инвестиционном анализе
12 Анализ предела безопасности для оценки потока платежей
13 Оптимизация портфеля инвестиций при ограниченном бюджете
14 Целочисленная оптимизация
7. Учебно-методическое и информационное обеспечение учебной дисциплины:
а) основная литература
1. Лукасевич финансовых операций (методы, модели, техника вычислений) : учеб. пособие для вузов / . – М. : Финансы, 1998. – 312 с.
2. Лукасевич вычисления в программной среде EXCEL 5.0/7.0. / – М. : Финансы, 1996. – 347 с.
3. Малыхин математика : учеб. пособие для вузов / В. И. Малыхин. – М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2000. – 247 с.
4. Мамедова математика / , Д. К. Егорова – Саранск.: Из-во Морд. ГУ, 2008. – 88 с.
5. Четыркин финансовых и коммерческих расчетов. – М.: «Дело Лтд», 2004. – 320с.
Б) дополнительная литература
1. Математическое программирование в примерах и задачах / И. Акулич – М. : Высш. шк. 1993. – 336 с.
2. , , Солодовников в экономике. Теория вероятностей. Часть 2: Курс лекций / , А. В. Браилов., . Под ред. . – М. : Финанс. акад., 1999.
3. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом? / И. Балабанов – М. : Финансы и статистика, 1995. – 384 с.
4. Башарин финансовой математики / . – М. : Инфа-М, 1997.
5. Бочаров математика : Учебник / , Ю. Ф. Касимов. – М. : Гардарики, 2002.
6. Бублик компьютерные технологии прогнозирования финансовых показателей и рисков / , , С. В. Попенов. – Уфим. фил. ВЗФЭИ. – Уфа, 1998.
7. Бублик финансовыми и банковскими рисками / Н. Д. Бублик, , . – Уфим. фил. ВЗФЭИ. – Уфа, 1998.
8. Бухвалов по финансовым расчетам / , А. В. Идельсон. – М. : Мир : Пресс-Сервис, 1997.
9. Додж М. Эффективная работа с EXCEL 7.0 для Windows 95 / М. Додж, К. Кината, К. Стинсон; пер. с англ. Широкова. – М. : Питер, 1997. – 1040 с.
10. Учет и анализ активов : акции, облигации, векселя / В. Едронова, Е. Мезиковский. – М. : Финансы и статистика, 1995. – 272 с.
11. Жуленев математика: введение в классическую теорию / . – М. : Изд-во МГУ, 2001.
12. Касимов теории оптимального портфеля ценных бумаг / Ю. Ф. Касимов. – М. : Филинъ, 1998.
13. Ковалев финансовых вычислений / , В. А. Уланов. – М.: Финансы и статистика, 2001. – 456 с.
14. Финансирование и инвестиции. Неоклассические основы теории финансов / Л. Крушвиц. – СПб : Питер, 2000.
15. Кутуков финансовой и страховой математики / В. Б. Кутуков. – М. : Дело, 1998.
16. Липсиц проект. Методы подготовки и анализа: учеб.-справ. пособие / , . – М. : БЕК, 1996.
17. Начальный курс финансовой математики / Г. Медведев. – М. : Остожье, 2000. – 265 с.
18. Мельников рынки. Стохастический анализ и расчет производных ценных бумаг / . – М. : ТВП, 1997.
19. Носитер Дж. EXCEL 7.0 без проблем для Windows 95 : рук. Пользователя / Дж. Носитер. – М. : BINOM, 1996. – 348 с.
20. Первозванский риск : расчет и риск / А. А. Первозванский, . – М. : Инфа-М, 1994.
21. Подшиваленко : учеб. пособие / , М. В. Лахметкина., и др. – 2-е изд., перераб. и доп. – М. : КНОРУС, 2004. – 208 с.
22. Саркисян финансовые инструменты. Хеджирование, спекуляция, арбитраж / . – М. : Прогресс, 1998.
23. Смирнова финансовых вычислений на Excel / Е. Ю. Смирнова. – СПб. : Питер, 2001. – 210 с.
24. Дж. Количественные методы в финансах : учеб. пособие для вузов / Т. Дж. Уотшем, К. Паррамоу. – М. : Финансы, ЮНИТИ, 1999.
25. Фомин математика : 300 примеров и задач : учебное пособие / . – М. : Гном-Пресс, 2000.
26. Четыркин математика: учебник / . – М.: Дело, 2004. – 400 с.
27. Шарп / . – М. : Инфра – М, 2003. – 165 с.
28. Швандар инвестиционными проектами : учеб. пособие для вузов / , . – М. : ЮНИТИ – ДАНА, 2001. – 208 с.
29. Шведов финансовые инструменты : оценка и хеджирование / . – М. : ГУ ВШЭ, 2001.
30. Ширяев стохастической финансовой математики в 2 т. / А. Н. Ширяев. – М. : Фазис, 1998.
8. Материально-техническое обеспечение дисциплины:
Для выполнения заданий лабораторных и индивидуальных работ по разделам данной дисциплины необходимо использовать вычислительные средства (ПЭВМ) с установленной операционной системой Windows, MathLab, Mathcad, Maple и основными офисными программами.
Автор (ы) к. ф.м. н.
Рецензент (ы)__________________
Программа одобрена на заседании
(Наименование уполномоченного органа вуза (УМК, НМС, Ученый совет)
от________ года, протокол №____ .
