Курсовая работа (стр. 7 )

ОАпрог=(ОАкг-П)* ТsРпрог

Показатель	Расчет	Величина
Запасы и затраты	(2560-690)*1,1	2057
Краткосрочная дебиторская задолженность	(150744-37847)*1,1	124187
Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	(87610-56481)*1,1	34242
Итого		160486

Расчет прогнозной величины иммобилизованных средств

ИС=(ВАкг+Долг. ДЗ)* ТsРпрог=(437218+150744)*1,1=646758 тыс. р.

WА=ОА+ИС=160486+646758=807244 тыс. р.

Пассивы

СКпрог=СКкг+∆РК+∆Рнераспр=592774+1531+11067=605372 тыс. р.

Кредиторская задолженность:

∆КЗпосткг-КЗпостнг* ТsРфакт=5326-5221*1,018=107 тыс. р.

КЗпост=(КЗпосткг-П)* ТsРпрог=(5326-107)*1,1=5741 тыс. р.

КЗпрогпроч=(КЗкг-КЗпост. кг)* ТsРпрог=(57822-5326)*1,1=57746 тыс. р.

КЗпрог=КЗпрогпост+КЗпрогпроч=5741+57746=63487 тыс. р.

Определим потребность долгосрочных внешних источников финансирования:

По методу Шеремета для выполнения условия нормальной финансовой устойчивости должно выполняться следующее равенство:

ЗЗ=ДИ=СОС+ДО=(СК-ВА+ДДЗ))+ДО

ДО=ЗЗ-СК+ИС=2057-605372+646758=43443 тыс. р.

Есть потребность в долгосрочном внешнем финансировании. Определим потребность в краткосрочном внешнем финансировании:

Wп=СК+ДО+ККБ+КЗ=WА

ККБ=WА-СК-ДО-КЗ=807244-605372-43443-63487=94942 тыс. р.

Есть потребность в краткосрочном банковском кредите.

Wп=605372+43443+94942+63487=807244 тыс. р.

Агрегированный прогнозный бухгалтерский баланс, тыс. р.

Актив	Пассив
ИС=646758 ОА=160486	СК=605372 ДО=43443 ККБ=94942 КЗ=63487
WА=807244	Wп=807244

Прогнозный анализ составленной отчетности

Показатель	Факт	Прогноз	Отклонение
Показатели текущей платежеспособности
1.Коэффициент текущей ликвидности	3,04	1,46	-1,58
2.Чистый оборотный капитал, тыс. р.	212548	50808	-161740
3.Степень платежеспособности по текущим обязательствам, мес.	13,2	13,97	+0,77
4.Коэффициент покрытия всех обязательств чистыми активами	3,68	7,80	+4,12
5.Коэффициент восстановления или утраты платежеспособности	-	1,065	-
Коэффициенты финансовой устойчивости
1.Коэффициент финансовой активности	0,27	0,25	-0,02
2.Коэффициент долга	0,14	0,19	+0,05
3.Коэффициент автономии	0,79	0,75	-0,04
4.Индекс постоянного актива	0,64	0,99	+0,35
5.Коэффициент маневренности собственного капитала	0,26	0,08	-0,18
6.Коэффициент обеспеченности оборотными активами собственными источниками	0,49	0,29	-0,2
Показатели прибыльности, проц.
1.Рентабельность продаж	40,57	50,57	+10
2.Рентабельность основной деятельности	110,16	85,09	-25,07
3.Рентабельность активов	3,23	4,13	+0,9
4.Рентабельность собственного капитала	5,05	3,31	-1,74
Показатели деловой активности
1.Коэффициент оборачиваемости активов, оборот	1,76	1,46	-0,3
2.Коэффициент оборачиваемости собственного капитала, оборот	0,17	0,16	-0,01
3.Экономический рост компании, проц.	0,3	3,84	+3,54

Эпрог.= 0,75*0,27*2,22*0,39*0,14*2,67*0,51=0,384=3,84%

Вывод:

В прогнозном периоде коэффициент текущей ликвидности уменьшился и составил 1,46. Это говорит о том, что оборотные Кт. л в прогнозном периоде соответствует рекомендуемому уровню (Кт. л.= 1-2), следовательно можно сделать вывод, о том что предприятие рационально использует средства. Чистый оборотный капитал по факту составил 212548 млн. р., а в прогнозе  уменьшился и составил 50808 млн. р.. Коэффициент степени платёжеспособности по текущим обязательствам повысился, это отрицательная динамика, т. к. предприятию необходим больший срок, чтобы погасить свои краткосрочные обязательства.

Коэффициент финансовой активности  в прогнозе снизился на 0,02 и также, как и по факту находится в пределах  рекомендуемого  значения (≤1). Это хорошо, т. к. предприятию  меньше необходимо заемных средств.

 Коэффициент долга увеличился и  это значит, что предприятие на 19 % финансируется за счет заемных  средств. 

Индекс  постоянного актива увеличивается, следовательно, увеличивается часть собственных  средств направленных на формирование внеоборотных активов. Коэффициент маневренности собственного капитала повышается, это значит, что собственный  капитал в обороте снижается.

Коэффициенты рентабельности в прогнозе  растут, но не все и это является положительным явлением.

Коэффициент оборачиваемости актива в прогнозе снижается, а коэффициент оборачиваемости  собственного капитала в свою очередь так же снизился.

По прогнозным показателям у предприятия наблюдается существенный экономический  рост, по факту он составлял 0,3%, а в прогнозе он стал практически 3,84%, т. е. увеличился на 3,54%.

3.2. Пути укрепления финансового положения организации

Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, это положительно влияет на финансовое положение предприятия. Напротив, в результате спада производства происходит уменьшение выручки с суммы прибыли и как следствие – ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является делом случая, а итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Для эффективной деятельности предприятия важно объективно его возможности. Оценка достигнутых результатов позволяет определить оптимальный план работы предприятия, дает возможность руководителю предприятия избежать непредвиденных проблем, предусмотреть основные изменения на рынке и внести необходимые уточнения.

Во многом финансовое состояние предприятия зависит от результатов его производственно-коммерческой деятельности и характеризуется обеспеченностью финансовыми результатами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразность их размещения и эффективностью использования финансовых взаимоотношений с другими юридическими лицами.

Во второй главе нами был проведен анализ финансового состояния . На основании анализа динамики и структуры статей бухгалтерского баланса, показателей эффективности использования капитала (активов) и результатов финансово-хозяйственной деятельности организации были выявлены следующие проблемы финансового состояния организации:

На мой взгляд, для укрепления финансового состояния необходимо уменьшить дебиторскую задолженность, поскольку она увеличивается на конец отчетного года. Для этого следует провести ряд мероприятий:

1) сформировать систему кредитных условий на основании следующих элементов:

а) срок предоставления кредита;

б) размер предоставляемого кредита

в) стоимость предоставления кредита

г) система штрафных санкций за просрочку исполнения обязательств покупателями

2) Сформировать системы стандартов оценки покупателей, включая следующие элементы

3) Обеспечить использование в предприятии современных форм рефинансирования дебиторской задолженности.

а) факторинг

Также, я считаю, что необходимо уменьшить долю запасов в оборотных активах. Поскольку они в свою очередь растут (с 2055 млн. р. до 2057 млн. р.), что неблагоприятно влияет на финансовое состояние .

Заключение

Финансовое  состояние предприятия зависит  от обеспеченности финансовыми ресурсами, необходимыми для его нормального  функционирования, целесообразности их размещения и эффективности использования, финансовых взаимоотношений с другими  юридическими и физическими лицами, платежеспособности и финансовой устойчивости, а также от эффективности осуществления  операционной, финансовой и других видов деятельности предприятия. При  этом на финансовое состояние предприятия  оказывают влияние производственные (показатели интенсивного и экстенсивного  использования производственной мощности), организационные факторы (сбалансированность управленческих структур), факторы  обращения (управление дебиторской  и кредиторской задолженностями, надежность поставщиков и др.).