4. Источники данных, используемые для построения финансового счета


Есть три способа получения данных, используемых для построения финансового счета: напрямую из данных, предоставленных соответствующей институциональной единицей; косвенным путем для институциональной единицы через ее аналог; посредством использования баз микроданных «инструмент за инструментом». К источникам данных, применяемых для построения финансового счета, относятся:

1) денежная и финансовая статистика;

2) статистика платежного баланса;

3) статистика ценных бумаг;

4) статистика государственных финансов;

5) статистика корпоративных бухгалтерских балансов.

Денежная и финансовая статистика относится к данным финансовых корпораций (S12). Такие данные охватывают статистику банков второго уровня (БВУ) и ипотечных компаний (подсектор S122). В Казахстане отсутствуют фонды денежного рынка (S123). Валютно-финансовые учреждения (S121 и S122) принимают депозиты или выпускают ценные бумаги, выдают займы и инвестируют в ценные бумаги за свой счет. Для годовых балансовых данных для страховых корпораций (S128) и пенсионных фондов (S129) применяются данные Национального Банка Республики Казахстан. Главными обязательствами страховых компаний и пенсионных фондов являются их технические резервы или пенсионные отчисления, тогда как их активы покрывают финансовые инвестиции в ценные бумаги, котируемые акции и депозиты. Другие финансовые активы получают держатели страховых полисов, другие финансовые посредники и перестрахователи. С оставшихся финансовых корпораций (от S124 до S127) прямые данные не собираются. К ним относятся инвестиционные фонды неденежного рынка (подсектор S124), другие финансовые посредники, кроме страховых корпораций и пенсионных фондов (подсектор S125); финансовые посредники (подсектор S126); и кэптивные финансовые учреждения и ростовщики (подсектор S127). В части указанных единиц применяются их сводные бухгалтерские балансы. Поскольку данные бухгалтерских балансов отражаются в запасах, финансовые операции рассчитываются из них следующим образом:

Финансовые операции = остаток на конец года

НЕ нашли? Не то? Что вы ищете?

– остаток на начало года

– переоценка стоимости

– другие изменения в объеме активов и обязательств


Для составления финансового счета по остальному миру используется официальная статистика Национального Банка Республики Казахстан по платежному балансу, из которой рассчитываются транзакции. Статистика платежного баланса основана на функциональном подходе, который дифференцирует прямые инвестиции, инвестиции в ценные бумаги, производные финансовые инструменты, другие инвестиции и резервные активы. В целях полной и последовательной интеграции данных платежного баланса в отчет для стран остального мира, в СНС-2008 и в Руководстве по платежному балансу и международной инвестиционной позиции (далее – РПБ-6) даются рекомендации, как соотнести счета СНС для остальных стран мира со счетом платежного баланса и международной инвестиционной позицией. Статистика по выпуску ценных бумаг формируется в Казахстане из базы данных по выпуску и приобретению ценных бумаг Центрального депозитария ценных бумаг, а также Единого регистратора. Данная информация, собираемая ежемесячно, является инструментом для завершения формирования финансового счета в разбивке по институциональным секторам, в частности в части секторов нефинансовых корпораций и домашних хозяйств. Информация охватывает все ценные бумаги, выпущенные секторами-резидентами в Казахстане. Данные формируются по приобретению ценных бумаг с разбивкой на физические лица (домохозяйства) и юридические лица (корпорации). Для формирования финансового счета в части сектора государственного управления применяется официальная статистика Министерства финансов Республики Казахстан по исполнению государственного бюджета. Для расчета данных по сектору нефинансовых корпораций применяется ежегодный статистический бюллетень Комитета по статистике «Финансово-хозяйственная деятельность крупных и средних предприятий в Республике Казахстан», размещенный на официальном Интернет-ресурсе.

5. Практический подход к составлению финансового счета с использованием различных источников информации


Составление финансового счета производится по алгоритму, показанному в приложении 4 к настоящей Методике. В процессе построения финансового счета прямые данные дополняются данными, полученными косвенно в отношении соответствующих вовлеченных секторов. Часть статистических данных собирается в целях проведения денежной или налогово-бюджетной политики на основе «от кого кому» (и, соответственно, является источником данных). Использование «косвенных» данных необходимо для секторов домашних хозяйств, НКООДХ, нефинансовых корпораций и некоторых подсекторов финансовых корпораций, для которых не существует комплексных систем прямого сбора данных. Денежная статистика является наиболее подробным статистическим источником, из которого данные собираются для соответствующих единиц или секторов. Данные по депозитам, долговым ценным бумагам и займам, предоставленным финансовыми учреждениями, являются доступными наряду с соответствующими разбивками на соответствующие сектора, сроки погашения и валюту. Данные по остальному миру собираются путем использования соответствующей информации из данных по платежному балансу. Статистика государственных финансов формируется с отчета по исполнению государственного бюджета. Указанный отчет по исполнению государственного бюджета не показывает информации «от кого кому». Проводится сопоставление статистики государственных финансов с денежной статистикой. Денежная статистика предоставляет данные по кредитам с разбивкой на соответствующие сектора-заемщики, правительство является одним из них. В то же время, такие активы валютно-финансовых учреждений отображаются в качестве государственного долга в статистике государственных финансов. Статьи из двух видов статистики должны быть идентичными. Они не корреспондируют по ряду причин, например, соответствующие учреждения не были правильно классифицированы в денежной статистике или государственные органы сообщили неполные данные. Процедура корректировки данных зависит от качества каждого источника данных и иерархии источников, заданной составителем информации. К сектору, используемому для корректировки, относится сектор нефинансовых корпораций, потому что основной причиной несоответствия, является неправильная классификация по кредитам, предоставленным валютно-финансовыми учреждениями сектору государственного управления и нефинансовых корпораций, выступающих в качестве заемщиков. Предприятия могут указывать некорректные данные при заполнении статистических форм. Ниже рассмотрим пример отражения финансовых операций по инструменту «Ссуды» в каждом секторе экономики (детальная таблица отражения операций показана в приложении 5 к настоящей Методике): Сектор нефинансовых корпораций (S11).

Согласно данным статистического бюллетеня «Финансово-хозяйственная деятельность крупных и средних предприятий в Республике Казахстан» в активной части нет данных о ссудах. Но по данным сектора остального мира числится сумма 1. Это ссуды, полученные нефинансовым сектором от сектора остального мира. Указанная сумма заносится в активы сектора остального мира, и в пассивы нефинансового сектора.

Сектор финансовых корпораций (S12).

Используются данные сводных бухгалтерских балансов финансовых учреждений. Сумма выданных в течение года краткосрочных ссуд Национального Банка Республики Казахстан банкам второго уровня составила 2. В данном случае отражаются операции сектора финансовых корпораций с самим сектором финансовых корпораций (Национальный Банк Республики Казахстан с банками второго уровня), т. е. операции внутри одного сектора.

Сектор органов государственного управления (S13).

Для расчетов используются данные расходов государственного бюджета кассовым методом, а именно статья «Прочие внутренние бюджетные кредиты» в сумме 5, выданных сектору нефинансовых корпораций. В данную статью расходов государственного бюджета включаются кредиты, выданные АО «КазАгро», АО ФНБ «Самрук Казына». В данном случае отражаются операции органов государственного управления с сектором нефинансовых корпораций.

Сектор домашних хозяйств (S14).

По данным сектора финансовых корпораций числятся суммы ссуд, взятых домашними хозяйствами на общую сумму 8. В данном случае отражаются операции сектора домашних хозяйств с сектором финансовых корпораций. Эта сумма отражается в активной части финансового сектора, и в обязательствах домашних хозяйств.

Сектор НКООДХ (S15).

Данный сектор не выдает ссуд. Но по данным сектора финансовых корпораций числятся суммы полученных ссуд НКООДХ, которые равны (-2) – это обязательства перед сектором финансовых корпораций по краткосрочным ссудам. Сумма будет отражаться в пассивной части у сектора НКООДХ, и в активной части финансовых корпораций.

Сектор «остального мира» (S2).

Используются данные отчета «Финансовые обязательства перед остальным миром». Данные по кварталам переводятся в национальную валюту с использованием среднеквартальных курсов валюты. Затем находится общая сумма по всем кварталам по всем видам инструментов. Из полученных сумм берется сумма 7 сектора финансовых корпораций – сумма изменений остатков выданных ссуд за год. Сумма будет отражена в требованиях к остальному миру у сектора финансовых корпораций и в обязательствах сектора финансовых корпораций перед остальным миром.

Примечание: Отличительной особенностью построения финансового счета по остальному миру является то, что требования к остальному миру рассматриваются со стороны внутренней экономики, и поэтому все суммы требований к остальному миру отражаются в активной части финансового счета.

6. Проверка данных и балансирование


Проверка данных и балансирование начинается с матричной таблицы, которая будет предназначена для составления финансового счета. Она составлена в соответствии с шаблоном по запасам и потокам финансовых активов и обязательств. Рекомендации обеспечивают обзор того, какие данные по запасам и операциям должны быть отражены. В приложении 6 к настоящей Методике приведен шаблон для запасов и потоков финансовых активов и обязательств. Горизонтальное балансирование связано с поддержанием эквивалентности для каждой операции; потоки и запасы уравновешиваются, когда суммируются по всем секторам-резидентам и остальному миру. Счета горизонтально соотносятся таким образом, что общее использование равняется сумме ресурсов, а сумма изменений в активах должна равняться сумме изменений в обязательствах. Все операции и позиции имеют  горизонтальное согласование: баланс операций, представленный для любого вида операций или активов в виде суммы по использованиям/изменениям в активах институциональных секторов, равен сумме ресурсов/изменений в обязательствах институциональных секторов. Это соотношение составляется  на национальном уровне для всех национальных секторальных наборов данных, с учетом того, что все данные, включенные в матрицу, являются неконсолидированными. Частично консолидированные наборы данных, включенные в матрицу, приводят к несоответствиям. Набор горизонтальных учетных ограничений рассматриваются как система линейных уравнений. Балансирование в данном контексте представляет собой процесс решения системы, для которых необходимым условием является то, что количество уравнений, по крайней мере, равно количеству неизвестных переменных. Уравнение определяется таким образом, что все выпуски долгосрочных долговых ценных бумаг равны сумме выпусков всех институциональных секторов-резидентов. Такое уравнение для выпусков (сальдо взятых на себя обязательств (I) долгосрочных долговых ценных бумаг (F32) по всем секторам, кроме домашних хозяйств, включая некоммерческие организации, обслуживающие домашние хозяйства) – это:

I (F32(S1)) = I (F32(S11)) + I (F32 (S121 … S129)) + I (F32(S131 … S1314))

Из за большого объема этот материал размещен на нескольких страницах:
1 2 3 4