«Панасоник Авионикс» о доходности услуг связи на борту самолета: «окончательного решения по-прежнему нет»

«Сегодня для нас это является наиболее серьезным вызовом на рынке. Рост – не проблема. Действительной проблемой является прибыльность» — Дэвид Бранер, вице-президент по мировым продажам и маркетингу компании «Панасоник Авионикс».


«Панасоник Авионикс», один из крупнейших провайдеров спутникового широкополосного вещания для воздушных судов, сообщает, что долгосрочная и устойчивая прибыльность услуг связи на борту самолета остается открытым вопросом.

Более низкая стоимость спутникового ресурса, обычно положительно оцениваемая клиентами, действует как палка о двух концах, сообщил Дэвид Бранер, вице-президент по мировым продажам и маркетингу компании «Панасоник Авионикс», что заставляет беспокоиться о понижении уровня прибыльности.
Рост не является проблемой, но как добиться прибыльности?

Г-н Бранер сообщил, что компания «Панасоник» обеспечила услуги связи приблизительно для 1600 самолетов и в течение этого года предполагает увеличить это число приблизительно на 700 самолетов при плановом количестве 2500 самолетов. Значительное число авиакомпаний, являющихся клиентами компании «Панасоник», расположены в Азиатско-Тихоокеанском регионе, включая «Сингапур Эйрлайнз», «Эйр Чайна», и базирующуюся на Тайване компанию «Ева Эйр» — это побудило компанию «Панасоник» стать основным клиентом для спутника Eutelsat-172b, запущенного 1 июня.

После того, как спутник завершит выход на орбиту при помощи электрической установки и будет введен в эксплуатацию, что по словам г-на Бранера произойдет в ноябре, компания «Панасоник» будет использовать емкость Ku-диапазона с высокой пропускной способностью для «быстро растущего сегмента авиационных сервисов, а также для стремительно развивающегося сегмента морских сервисов».

«Необходимо обеспечить значительный объем нового спутникового ресурса для поддержки роста мобильных услуг в данном регионе. Дополнительная емкость не может появиться достаточно быстро в соответствии с существующим спросом» - сообщил г-н Бранер.

Но даже с учетом осуществляемых компанией «Панасоник» исследований спроса и инвестиций в спутниковую емкость, - отметил г-н Бранер – снижение стоимости, связанное с переизбытком емкости и более высокой пропускной способностью новых спутниковых систем, делает услуги связи на борту самолета бизнесом с низким уровнем прибыли.

«Цены быстро снижаются, однако провайдерам услуг, таким как наша компания, необходимо позиционировать себя таким образом, чтобы зарабатывать пенни или два на каждом обеспечиваемом мегабите», заявил г-н Бранер. «В противном случае, бизнес не будет устойчивым. Это является наиболее значимой задачей в нашем сегменте рынка. Рост не является проблемой. Действительную проблему представляет прибыльность».

«Бизнес интенсивно развивается, но никто на этом не зарабатывает», - заявил Клод Руссо, директор по исследованиям компании «Northern Sky Research», добавив, что перед провайдерами услуг связи на борту самолета стоит ряд задач по обеспечению прибыльности, которые требуют решения.

«Данная задача требует значительных капиталовложений, а число привлекаемых пользователей по-прежнему слишком низкое. Мы видим, что стоимость услуг связи на борту не подвергается значительным изменениям, за исключением предложения бесплатного соединения. Однако, при предоставлении бесплатной услуги кто-то должен возмещать расходы. Если расходы не возмещаются за счет пассажиров, их должна возмещать авиакомпания или провайдер услуг, и в последнем случае провайдер услуг сталкивается с непростой задачей по возмещению расходов», – отметил г-н Руссо.

Г-н Бранер отметил, что компания «Панасоник» будет испытывать сложности в случае неуспеха своего бизнеса в сфере развлечения во время полетов и своей группы по предоставлению технических сервисов. Компания-конкурент «Глобал Игл Интертейнмент» также развивает устойчивый бизнес в сфере услуг развлечения во время полетов, не зависящий от спутниковой связи, а также сервисы морской связи и другие сервисы, приобретя для этого компанию EMC.

Компания «Гого», еще один провайдер услуг связи на борту самолета, является менее диверсифицированной. Несмотря на увеличения прибыли на 17 процентов на 31 марта, базирующаяся в Чикаго компания несет убытки с момента преобразования в открытую компанию в 2013 г., и не ожидает положительной прибыли до 2019 г.

По словам г-на Бранера, компания «Панасоник» доверяет рыночным исследованиям, указывающим на рост спроса на услуги связи на борту самолета в двузначном процентном соотношении. Однако, еще предстоит определить, будет ли этого достаточно для обеспечения положительной прибыли.

«Возможно ли будет получить прибыль при предоставлении данного сервиса авиакомпаниям даже при данном уровне роста? Полагаю, что этот вопрос является по-прежнему открытым. Нам всем еще предстоит найти на него ответ», – отметил г-н Бранер.

НЕ нашли? Не то? Что вы ищете?
Клиентская полезная нагрузка и будущая спутниковая емкость

Существующие сомнения не означают, что компания «Панасоник» откажется от полноценного развития проектов по созданию дополнительной спутниковой емкости. Компания «Панасоник» сотрудничает со спутниковыми операторами в части разработки полезной нагрузки, оптимизированной для предоставления услуг связи на борту самолета. Существует три активных проекта: Intelsat-29e, SES-15 и Intelsat-33e, для каждой из которых компания «Панасоник» участвовала в определении полезной нагрузки. Г-н Бранер заявил, что в этом году будут объявлены еще три программы с полезной нагрузкой, в разработке которых принимала участие компания «Панасоник». Данные три полезные нагрузки будут включать характеристики, определенные компанией «Панасоник», так как компания планирует арендовать большую часть ресурса этих нагрузок.

Г-н Бранер сообщил, что компания «Панасоник» планирует подождать с анонсированием данных полезных нагрузок, чтобы предотвратить попытки конкурентов последовать по их стопам. Он отметил, что следующая значительная совместная полезная нагрузка также будет рассчитана на Азиатско-Тихоокеанский регион, она дополнит емкость Eutelsat-172b. По оценке г-на Бранера «Панасоник» будет использовать не менее 60 процентов емкости нового спутника, который будет анонсирован в ближайшие месяцы.

«Наша бизнес-модель позволяет нам арендовать новые спутники. Мы увеличим ресурс в Ku-диапазоне, поскольку мы перерастаем наши существующие возможности», - отметил г-н Бранер.

Повторяя заявление компании «Гого», отметившей в прошлом месяце, что она скорее будет открыто покупать емкость у различных операторов спутников, чем осуществлять эксплуатацию собственных космических аппаратов, г-н Бранер отметил, что затраты и сложность эксплуатации спутников заставляют компанию «Панасоник» отказаться от модели, предполагающей использование собственных спутников.

«Мы не стремимся стать оператором спутников», - заявил г-н Бранер. «Мы работаем с рядом операторов спутников и будем продолжать это сотрудничество, главным образом, в связи с тем, что данные орбитальные позиции и права на частотные диапазоны контролируются различными компаниями-операторами, и, с учетом роста нашей компании, нам требуются все большие ресурса, и мы не можем ограничивать себя сотрудничеством с одним или двумя операторами».

С учетом увеличения на орбите числа спутников с высокой пропускной способностью, обычно называемых HTS спутниками, компания «Панасоник» продолжает развивать систему «сверхвысокой пропускной способности» или «XTS» сеть для обеспечения дополнительных возможностей для воздушных и морских судов.
Г-н Бранер заявил, что «Панасоник» нацелено на «XTS» ресурс, включая будущую полезную нагрузку для Азиатско-Тихоокеанского региона, что предполагает обеспечение более высокой пропускной способности для зон интенсивного воздушного и морского трафика.

«Мы делаем то же самое в Европе, на Среднем Востоке и в Индии, а также реализуем XTS сервис для обеспечения покрытия в Северной и Южной Америке», - отметил г-н Бранер. «Северная и Южная Америка представляют существенную сложность с учетом необходимости огромного объема спутникового ресурса, что предполагает более высокие долларовые финансовые затраты. Сложно соотнести все это, но мы делаем это».

Антенны и модемы

Г-н Бранер сообщил, что два проекта антенн компании «Панасоник» в действительности подтвердили большее количество сложностей, чем предполагалось изначально, но в скором времени усовершенствованный модем обеспечит в 26 раз более высокую пропускную способность, чем существующий модем «Панасоник».

С 2014 г. компания «Панасоник» сотрудничала с компанией «Боинг» для создания новой фазированной системы - антенны с электронным управлением, впервые выведенной на рынок в 2016 г. Г-н Бранер заявил, что результатом этой работы стала «невероятно хорошая антенна» стоимостью 1 миллион долларов каждая, что слишком дорого, чтобы конкурировать с антеннами с механическим управлением.

Для услуг связи на морских судах компания «Панасоник» заключила соглашение об эксклюзивном сотрудничестве с компанией «Каймета» по разработке антенн на основе метаматериалов, однако г-н Бранер отметил, что антенна «не обеспечивает требуемых радиочастотных характеристик».

Компания «Панасоник» по-прежнему сотрудничает с обеими компаниями по разработке соответствующих антенн, заявил г-н Бранер.

«Данные компании предлагают действительно хорошие идеи, однако ни одна из них не было реализована в виде готовой системы антенны, которая обеспечила бы необходимые характеристики, в частности для воздушных судов», - отметил г-н Бранер. «Воздушные суда являются наиболее требовательной сферой, со сложными экологическими задачами, требующими наиболее эффективных решений, и мы продолжим искать решение, удовлетворяющее нашим требованиям».

В сфере модемов, - отметил г-н Бранер – поставщик наземных спутниковых систем «Ньютек» в Бельгии разработал модем третьего поколения, который компания «Панасоник» планирует начать использовать «как максимально возможно быстрый» в 2018 г. на телепортах и на воздушных судах.

«Наши клиенты, использовавшие модем первого поколения, обеспечивавший порядка 15 Мбит/сек, перейдут на мощность 250 - 400 Мбит/сек», - заявил г-н Бранер, добавив, что авиакомпании также могли бы при желании использовать несколько модемов для воздушного судна.

Г-н Бранер заявил, что новый модем может обеспечивать бесшовное переключение между лучами сигнала, с одновременной обработкой данных и приемом видеосигнала. Модем является частью мульти-сервисной платформы «Ньютек Дайлог», заявил г-н Бранер.

Изначально компания «Панасоник» планировала использовать модем второго поколения, обеспечивающий мощность на уровне 60 - 80 Мбит/сек, однако реализация проекта затянулась на столько, что компания была вынуждена изменить решение. Компания «Сауфвест Эйрлайнз» будет первой использовать данную систему, отметил г-н Бранер. Затем система будет более широко внедряться в Северной Америке и в остальной части мира.

Продолжающееся исследование Министерства юстиции

Г-н Бранер сообщил, что ни один из реализуемых проектов компании «Панасоник» не был остановлен в результате расследования в рамках Закона о противодействии коррупции за рубежом, проводимого Министерством юстиции США, о котором материнская компания «Панасоник Корп.» сообщила в феврале.

Главный исполнительный директор компании «Панасоник Авионикс» Пол Маргис и директор по финансовым вопросам Пол Боттио покинули компанию сразу после начала расследования. Эти должности в компании заняли Хидео Накано, ранее занимавший пост заместителя главного исполнительного директора, и Сейго Тада, работающий в компании «Панасоник» с 1985 г.

Массовое увеличение спутникового ресурса к 2020 году

В своем новейшем отчете парижская исследовательская компания «Евроконсалт» (Спутники с высокой пропускной способностью: вертикальный анализ рынка и прогнозы) утверждает, что в течение ближайших нескольких лет ожидается значительный рост количества спутников с высокой пропускной способностью (HTS спутников), и каждый из таких новых спутников будет обеспечивать дополнительные возможности для рынка.


«Евроконсалт» напоминает, что в течение последнего десятилетия было запущено лишь 36 коммуникационных HTS спутников, использовавшихся, главным образом, для широкополосного DTH вещания. «Евроконсалт» утверждает, что спутниковая промышленность инвестировала порядка 19 миллиардов долларов в новую емкость, и в эксплуатацию вводятся новые спутники. «В период с 2017 г. По 2025 г. предполагается запуск приблизительно 100 геостационарных HTS систем, приблизительно по 11 запусков в год».

«После относительно низкого темпа роста HTS-систем в 2015 и 2016 г. г., частично в связи с отставанием от графика запуска, в настоящее время предполагается более чем двукратное увеличение емкости приблизительно до 2000 Гб/сек к 2018 г., и к 2020 г. пропускная способность достигнет приблизительно 3600 Гб/сек», - сообщил Брент Прокош, старший консультант «Евроконсалт» и один из участников подготовки отчета. «Тем не менее, рост ГСО-HTS емкости отодвинут на задний план за счет реализуемых проектов негеостационарных (NGSO) спутников. Реализуемые проекты группировок NGSO-HTS спутников создают условия, обещающие огромные объемы емкости, низкую задержку и глобальное (или практически глобальное) покрытие. Несмотря на низкую вероятность того, что все они будут реализованы, такие NGSO-HTS проекты, как развивающаяся группировка MEO-спутников O3b компании SES, проекты «OneWeb», «SpaceX», «Telesat» и «LeoSat» обеспечат совместно более 20 миллиардов долларов требуемого инвестиционного капитала и дополнительную мощность до 40 Тб/сек».

Сокращение прибыли «Интелсат», прогноз EBITDA на 2017 г., корректировка планируемых капитальных затрат

«Интелсат» делает ставку на спутники Epic Ku-диапазона с высокой пропускной способностью, чтобы открыть новые рынки с более низкими тарифами за мегагерц. Однако, чтобы компенсировать падение прибыли и повлиять на динамику текущего бизнеса, новому спросу требуется больше времени, чем предполагалось.


ПАРИЖ — 16 июня спутниковый оператор «Интелсат» откорректировал прогноз прибыли и EBITDA на 2017 г., а также понизил уровень планируемых капитальных затрат в соответствии с более низкими, чем предполагалось, продажами емкости HTS-спутников Epic Ku-диапазона.

Пересмотр прибыли в сторону понижения был незначительным. EBITDA на 2017 г. был сокращен на 23 миллиона долларов со средней точки прогноза, до 1,655 миллиардов долларов.

Капитальные затраты на 2017 г. были сокращены на 138 миллионов долларов, до 525 миллионов долларов. Предполагаемые расходы в 2018 г. составляют 437,5 миллионов долларов, сокращены на 38 миллионов долларов.

Планируемые капитальные затраты компании в 2019 г. составят около 450 миллионов долларов. Ранее компания не предоставляла прогноз на 2019 г.

В период с 2017 г. по 2019 г. «Интелсат» планирует ввести в эксплуатацию пять HTS спутников Epic, что обеспечит компании 10% совокупный годовой темп роста количества эквивалентных транспондеров к декабрю 2019 г., без учета мощностей, выведенных из эксплуатации или переведенных в статус спутников на наклонной орбите с более низким уровнем прибыли.

Снижение активности в сфере сетевых услуг

В дополнение к медленному спросу на HTS спутники Epic компания «Интелсат» заявила о низкой интенсивности возобновления контрактов своего подразделения Сетевых услуг. Компания не смогла достаточно быстро продать освободившиеся мощности для своевременной компенсации падения прибыли, чтобы откорректировать прогноз на 2017 г.

Тем не менее, компания «Интелсат» заявила, что мировые тенденции ценообразования «сохраняют общую стабильность и соответствуют нашим ожиданиям на 2017 г. в отношении нового бизнеса и возобновляемых контрактов».

Ряд держателей облигаций «Интелсат» провели переговоры с «СофтБанком» Японии касательно соглашения о замене обязательств, включающего наличный и фондовый опцион. Владельцы долговых обязательств массово отказались от сделки, и в настоящее время данный аспект для прогнозов не учитывается.

Данная сделка сократила бы возможности регулирования компании «Интелсат» и обеспечила бы более высокий уровень управления сроками погашения задолженности.
Компания «Интелсат» заявила, что ее предложение мощностей HTS спутников обеспечит более низкие тарифы за мегагерц для продаваемого ресурса, при одновременном значительно более высоком спросе, с учетом существовавшего недостаточного предложения новых услуг, включая подключение автомобилей, резервирование сотовых станций, а также аэронавигационные и морские навигационные приложения.
С учетом уровня задолженности компании, существенным аспектом для «Интелсат» является продолжительность периода между ростом спроса и увеличением прибыли.
Неизвестно, сделает ли «СофтБанк» более выгодное повторное предложение владельцам долговых обязательств. Официальные представители отрасли заявили, что другие компании, предлагающие фиксированные спутниковые сервисы, обращались в «СофтБанк» для разработки альтернативного соглашения, предполагая, что «СофтБанк», уже сделавший инвестиции в «OneWeb», бизнес-стартап по созданию группы низкоорбитальных спутников для предоставления широкополосных услуг по всему миру, по-прежнему заинтересован в развитии сотрудничества с каким-нибудь FSS оператором геостационарных спутников.

ГП КС переоборудовало систему компрессии и мультиплексирования в Техническом центре «Шаболовка»

Модернизация оборудования позволит телеканалам и медиа-компаниям более эффективно использовать орбитально-частотный ресурс, а также улучшить качество трансляций без увеличения затрат.

В Техническом центре «Шаболовка» ГП КС в Москве завершились работы по модернизации оборудования системы компрессии, которая является частью собственной Технологической платформы ГП КС. С её помощью предприятие предоставляет комплексную услугу телерадиовещателям в режиме одного окна. Платформа включает в себя: спутниковую емкость, радиотехнические средства центров космической связи, комплекс формирования пакетов программ и наземную сеть. Услуги, предоставляемые через платформу ГП КС, ориентированы прежде всего на медиа-структуры, которые распространяют свой контент в кабельных телевизионных сетях на территории России.


По словам заместителя генерального директора по развитию бизнеса ГП КС Ксении Дроздовой, «ГП КС осуществляет инвестиции в наземную инфраструктуру предприятия с целью развития услуг с добавленной стоимостью на основе сложных комбинированных решений. Таким образом, мы изменяем подход предприятия к предоставлению услуг».

Состоялось годовое Общее собрание акционеров «Газпром космические системы»

27 июня 2017 года состоялось годовое Общее собрание акционеров компании.

Повестка дня Общего собрания включала следующие основные вопросы:

    Об утверждении Годового отчёта, годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности «Газпром космические системы» за 2016 год. О распределении прибыли (убытков) космические системы» по результатам 2016 года. Об избрании членов Совета директоров и членов Ревизионной комиссии Общества. Об утверждении аудитора Общества на 2017 год.

Собрание утвердило Годовой отчёт «Газпром космические системы» и годовую бухгалтерскую (финансовую) отчётность за 2016 год.

Избран Совет директоров в составе 11 человек и Ревизионная комиссия компании. Аудитором компании утверждено Аудит. Группа ПРАУД».

В Годовом отчете отмечено, что выручка компании в 2016 году составила 5 479 млн. руб., что на 9% больше, чем годом ранее. Выросла доля выручки, получаемой на международном рынке (на конец 2016 года она составила ~35%).

Компания Inmarsat расширила свою дистрибьюторскую сеть.

Компания Inmarsat объявила о том, она существенно увеличила количество портов, в которых возможно оснащение кораблей системами спутниковой связи. В частности, согласно сообщению оператора, по состоянию на середину 2017 года потребители могут подключить свои судна к услуге Fleet Xpress в 33 портах (первоначально установка была возможна только в шести). При этом:

    в Азиатско-Тихоокеанском регионе установка возможна в 12 портах; в Европе, Ближнем Востоке и Африке в 11 портах; в Северной и Южной Америках в 10 портах.

В компании также отметили, что услугу предоставляют сервисные компании инженеры которых ранее прошли обучение и получили сертификат от Inmarsat.

Компания Inmarsat предоставила отчет о состоянии рынка связи Интернета для вещей.

Согласно обнародованному отчету (базируется на опросе более чем 500 пользователей):
1. Интернет Вещей является приоритетным для более чем 92 процентов компаний. По сегментам опрошенные компанией потребители распределились следующим образом:

    машинное обучение - 38 процента; автоматические системы - 35 процента; 3Д печать - 31 процент.


2. В качестве выгоды от Интернета Вещей было названо:

    47 процентов - улучшение качества услуг; 46 процентов - улучшение качества медицинского обслуживания; 45 процентов - улучшение производительности труда.


3. К недостаткам систем Интернета Вещей отнесли необходимость пересмотра вопросов безопасности.
Согласно отчету, основными потребителями на данном рынке будут являться сельхозпроизводители, энергетические и транспортные компании.