Управление инновационными проектами (стр. 7 )

В результате планирования качества формируется план управления качеством, который должен описывать конкретные мероприятия по реализации политики в области качества с указанием сроков выполнения, ответственных за выполнение, критериев оценки, бюджета. В план управления качеством должны входить описания процедур проведения контрольных испытаний и перечень контрольных показателей по всем работам и видам продукции, а также могут входить технологические карты отдельных сложных процессов и проверочные листы, предписывающие выполнение конкретных шагов процедур или процессов.

Результаты оценки качества – это функциональное определение, описывающее в специальных терминах параметры, используемые в управлении качеством, и способы измерения этих параметров. Измерение – это фактическая величина. Например, недостаточно указать, что критерием для управления качеством проекта является выполнение запланированных сроков. Команда управления проектом определяет, должна ли каждая работа непременно начинаться в определенное время или только завершиться не позже определенного срока, а также все ли операции должны контролироваться или только отдельные результаты поставки, и, если так, то какие именно. Результаты оценки качества используются в процессах обеспечения качества и контроля качества.

15.4. Процессы обеспечения и контроля качества

Процесс обеспечения качества – это принятие плановых систематических мер, обеспечивающих выполнение всех предусмотренных процессов, необходимых для того, чтобы проект удовлетворял требованиям по качеству. Наблюдение за процессом обеспечения качества могут выполнять: команда проекта, руководящий состав управляющей организации, заказчик, а также другие участники проекта, не принимающие активного участия в работе проекта.

Обеспечение качества происходит на основе ранее утвержденного плана управления качеством, технологических карт, проверочных листов и иной документации по качеству, а также данных о качестве, полученных в результате контроля и испытаний. Обеспечение качества осуществляется путем плановых и внеплановых проверок, инспекций и иных контрольных и испытательных мероприятий с последующей оценкой качества и идентификацией статуса контроля и испытаний.

С процессом обеспечения качества связан постоянный процесс улучшения или совершенствования. Он предусматривает выполнение итеративных мер по повышению качества всех процессов и способствует снижению количества излишних или бесполезных операций, что, в свою очередь, повышает уровень производительности и экономической эффективности. Улучшение процесса производится вследствие изучения, анализа и внесения изменений в организационные или производственные процессы.

Процесс контроля качества включает в себя мониторинг определенных результатов проекта для того, чтобы установить, удовлетворяют ли они соответствующим стандартам качества, и определить пути устранения причин, вызывающих неудовлетворительные результаты. Стандарты качества включают в себя процессы проекта и цели продукта; результаты проекта – результаты поставки и результаты управления проектом, например, стоимость и выполнение расписания. Контроль качества может включать в себя операции по устранению причин, вызывающих неудовлетворительное исполнение проекта. Для контроля качества необходима информация о ходе реализации проекта, план качества, документация по качеству. Контроль качества осуществляется с применением следующих методов и инструментов:

– проверок и контрольных карт, которые представляют собой графическое изображение результатов процесса;

– диаграммы Парето, которая представляет собой гистограмму появления различных причин несоответствий, упорядоченных по частоте; она логически связана с законом Парето, который заключается в том, что относительно малое число причин обычно приводит к большинству проблем или дефектов. Этот закон также известен как принцип 80/20, согласно которому 80% проблем создается 20% причин;

– статистических выборок, анализа динамических рядов, корреляционно-регрессионного анализа и других статистических методов;

– диаграммы Ишикавы («рыбьего скелета»);

– контрольных диаграмм для отображения жизненного цикла, как проекта, так и продукта. Например, использование контрольных диаграмм в проекте позволяет определить, насколько отклонения по стоимости и отклонения по срокам выходят за рамки допустимых пределов (например, ± 10%). Использование контрольных диаграмм в продукте позволяет определить, насколько приемлемо или неприемлемо количество обнаруженных во время испытания дефектов с точки зрения принятых стандартов качества.

Контроль качества может завершиться следующими решениями: улучшением качества, принятием продукции, идентификацией брака и реализацией действий по управлению несоответствующей продукцией, переработкой продукции с целью дальнейшего представления для контроля и испытаний, исправлением процессов.

Команда управления проектом должна обладать знаниями и навыками статистического анализа качества, особенно методом выборочных оценок и теорией вероятности, необходимых для того, чтобы выразить в цифрах результаты управления качеством.

15.5. Сертификация продукции проекта

Сертификация продукции является обязательным требованием со стороны государства и поэтому представляет собой важнейшую деятельность в рамках управления проектом. В России в соответствии с законом о сертификации продукции и услуг создана государственная система сертификации продукции, которая действует под руководством Госстандарта России как национального органа по сертификации. Основными схемами сертификации, принятыми в этой системе, являются:

-  проведение типовых испытаний образцов продукции и последующий надзор за стабильностью качества сертифицированной продукции;

-  предварительная проверка производства на способность обеспечить выпуск продукции стабильного качества, типовые испытания образцов продукции и последующий надзор за стабильностью качества сертифицированной продукции.

Работы по подготовке и проведению сертификации включают:

– выбор, доработку при необходимости и принятие нормативно-технических документов на продукцию, в соответствии с которыми будет проводиться сертификация;

– разработку документа (положения) о порядке сертификации данной продукции, устанавливающего, в том числе схему ее проведения;

– предварительную проверку производства сертифицируемой продукции;

– испытания сертифицируемой продукции;

– выдачу сертификата соответствия и права на использование знака соответствия, а также работы по их признанию, если сертификат выдан другим национальным или международным органом;

– заключение соглашений о сертификации продукции с зарубежными или международными органами;

– надзор за стабильностью качества сертифицированной продукции и состояния ее производства;

– информацию о результатах сертификации.

Правила проведения этих работ устанавливаются соответствующими руководящими документами Госстандарта РФ. Испытания для сертификации проводятся в испытательных лабораториях (центрах), аккредитованных и признанных Госстандартом РФ. Расходы по проведению обязательной сертификации оплачивают производители или поставщики продукции (при импорте), добровольной – заявители.

Вопросы и задания

1.  Назовите ключевые аспекты качества проекта.

2.  Перечислите стандарты качества.

3.  Какие подпроцессы включает в себя процесс управления качеством?

4.  Определите состав методологических инструкций по элементам качества.

5.  Какие инструменты используются в процессе планирования качества?

6.  Какие документы включаются в план управления качеством?

7.  Какие меры используются для обеспечения качества проекта?

8.  Какие методы применяются для контроля качества продукции?

9.  Укажите основные схемы сертификации продукции.

10.  Определите работы по подготовке и проведению сертификации.

Глава 16. УПРАВЛЕНИЕ ПРОЕКТНЫМИ РИСКАМИ

16.1. Процессы управления рисками

Процессы принятия решений в управлении проектами происходят, как правило, в условиях риска и неопределенности. Неопределенность – неполнота или неточность информации об условиях реализации проекта, в том числе связанных с ними затратах и результатах. Проектный риск – это степень опасности для успешного осуществления проекта. Процесс управления рисками направлен на нейтрализацию факторов рисков и смягчение их воздействия на конечные результаты реализации проекта. Управление рисками осуществляется на всех фазах жизненного цикла проекта с помощью планирования, мониторинга, анализа, контроля и необходимых корректирующих воздействий.

Основными элементами процесса управления рисками являются:

– выявление и идентификация предполагаемых рисков;

– анализ и оценка рисков;

– выбор методов управления риском;

– применение данных методов и принятие решений в условиях рисков;

– неагирование на наступление рискового события;

– разработка и реализация мер снижения рисков;

– контроль, анализ и оценка действий по снижению рисков и выработка корректирующих воздействий.

К основным методам управления рисками относятся:

-  разработка и реализация стратегии управления рисками;

-  методы компенсации рисков, включающие прогнозирование внешней среды проекта, маркетинг проектов и продуктов проекта, мониторинг экономической и правовой среды, создание системы резервов проекта;

-  методы распределения рисков, включающие распределение рисков по времени, распределение рисков между участниками;

-  методы локализации рисков, применяемые для высокорисковых проектов, подразумевающие создание отдельных специальных подразделений для реализации особо рисковых проектов;

-  методы ухода от рисков, включающие отказ от рискованных проектов и ненадежных партнеров, страхование рисков, поиск гарантов.

Роль главного исполнителя всех процедур, связанных с управлением риском, исполняет менеджер проекта или команда с его участием. Управлением рисками можно заниматься до начала разработки проекта или в случае риска. Оценивая риски, которые в состоянии принять на себя команда и заказчик проекта при его реализации, исходят из специфики и важности проекта, наличия необходимых ресурсов для его реализации и возможностей финансирования вероятных последствий рисков.

16.2. Качественный анализ проектных рисков

Управление проектами включает процедуры анализа рисков, измерение рисков и возможного ущерба. Измерение рисков – определение вероятности наступления рискового события. Анализ рисков включает оценку рисков и методы снижения рисков. Существует два взаимно дополняющих друг друга вида анализа: качественный и количественный. Качественный анализ имеет целью определить факторы, области и виды рисков. Количественный – должен дать возможность определить размеры отдельных рисков и риска проекта в целом.

Качественный анализ проектных рисков проводится на стадии разработки бизнес-плана проекта. Процесс проведения данного типа анализа рисков должен включать описание конкретных видов рисков данного проекта, выявление возможных причин их возникновения, анализа предполагаемых последствий их реализации, предложений по минимизации выявленных рисков и стоимостную оценку конкретного проекта мероприятий.

Первым шагом определения (идентификации) рисков является классификация рисков применительно к разрабатываемому проекту (табл. 16).

Таблица 16

Общая классификация рисков

Признак классификации	Виды рисков в соответствии с классификацией
1	2
По степени ущерба	Частичные риски – запланированные показатели, действия, результаты выполнены частично, но без потерь
Допустимые риски – запланированные показатели, действия, результаты не выполнены, но нет потерь
Критические риски – запланированные показатели, действия, результаты не выполнены, есть определенные потери, но сохранена целостность
Катастрофические риски – невыполнение запланированного результата влечет за собой разрушение субъекта (предприятия, направления деятельности)

Окончание табл. 16

1	2
По источникам возникновения	Несистематические риски, присущие конкретному субъекту, зависящие от его состояния и конкретной специфики
Систематические риски, связанные с изменчивостью рыночной конъюнктуры, риски не зависящие от субъекта и не регулируемые им, определяются внешними обстоятельствами: непредсказуемые меры регулирования в сферах законодательства, ценообразования, нормативов, рыночных конъюнктур; природные катастрофы и бедствия; преступления; политические изменения
По отношению к проекту как замкнутой системе	Внешние риски, связанные с нестабильностью экономического законодательства и текущей экономической ситуации, условий инвестирования и использования прибыли Возможность ухудшения политической ситуации, риски неблагоприятных социально-политических изменений в стране или регионе; возможность природно-климатических изменений и стихийных бедствий; неправильная оценка спроса, конкурентов и цен на продукцию проекта, колебания рыночной конъюнктуры, валютных курсов Внешнеэкономические риски (возможность введения ограничений на торговлю и поставки, закрытия границ)
Внутренние риски, связанные с неполнотой или неточностью проектной документации (затраты, сроки реализации проекта, параметры техники и технологии); производственно-технологические риски (аварии и отказы оборудования, производственный брак)
По результирующим потерям или доходам	Динамические риски, обусловленные непредвиденными изменениями стоимостных оценок проекта вследствие изменения первоначальных управленческих решений, а также изменениями рыночных или политических обстоятельств (могут вести как к потерям, так и к дополнительным доходам)
Статические риски, связанные возможными потерями реальных активов вследствие нанесения ущерба собственности или неудовлетворительной организации (могут вести только к потерям)
Внешние риски по степени предсказуемости	Непредсказуемые
- неожиданные меры государственного регулирования в сферах материально-технического снабжения, охраны окружающей среды, проектных нормативов, производственных нормативов, землепользования, экспорта-импорта, ценообразования, налогообложения
- нестабильность экономического законодательства и текущей экономической ситуации
- изменение внешнеэкономической ситуации (возможность введения ограничений на торговлю и поставки, закрытия границ)
- политическая нестабильность, риск неблагоприятных социальных и политических изменений
- неполнота или неточность информации о динамике технико-экономических показателей
- колебания рыночной конъюнктуры, цен, валютных курсов; неопределенность природно-климатических условий, возможность стихийных бедствий
- экологические риски (природные катастрофы), в том числе: наводнения; землетрясения; штормы; климатические катаклизмы

Окончание табл. 16

1	2
	- социально-опасные риски и риски, связанные с преступлениями, в том числе: вандализм; саботаж; терроризм
- риски, связанные с возникновением непредвиденных срывов, в том числе: в создании необходимой инфраструктуры; из-за банкротства подрядчиков по проектированию, снабжению, строительству; несвоевременном финансировании; аварии и отказ оборудования, производственный брак; возможность неплатежей, срывов договорных обязательств
Предсказуемые
Рыночные риски, связанные с ухудшением возможности получения сырья и повышением его стоимости; изменением потребительских требований; усилением конкуренции и потерей позиций на рынке
Операционные риски, вызванные невозможностью поддержания рабочего состояния элементов проекта; нарушением безопасности; отступлением от целей проекта

В теории рисков различают понятия фактора (причины), вида рисков и вида потерь (ущерба) от наступления рисковых событий. Вид рисков – классификация рисковых событий по однотипным причинам их возникновения. Вид потерь, ущерба – классификация результатов реализации рисковых событий (табл. 17). Под факторами рисков понимают такие незапланированные события, которые могут потенциально осуществиться и оказать отклоняющее воздействие на планируемый ход реализации проекта.

Основные факторы рисков для инновационных проектов включают:

-  ошибки в проектно-сметной документации;

-  недостаточную квалификацию специалистов;

-  форс-мажорные обстоятельства (природные, экономические, политические);

-  нарушение сроков поставок;

-  низкое качество исходных материалов, комплектации, технологических процессов, продукции;

-  нарушение условий контрактов, разрыв контракта.

Таблица 17

Виды потерь от реализации проектных рисков

Виды потерь	Характеристика видов
1	2
Трудовые	Потери фондов времени, в том числе и рабочих, вызванные случайными, неопределенными обстоятельствами
Финансовые	Прямой денежный ущерб, связанный с непредусмотренными платежами: выплатой штрафов, уплатой дополнительных налогов, потерей денежных средств и ценных бумаг, а также с задержкой в финансировании проекта

Окончание табл. 17

1	2
Особые виды потерь	Потери, связанные с инфляцией, изменением валютного курса, изъятием дополнительных финансовых ресурсов в республиканский и местный бюджеты
Потери времени	Замедление процесса выполнения проекта по сравнению с запланированными показателями
Социальные	Ущерб здоровью и жизни людей, окружающей среде, престижу организации, имиджу участников проекта

Основными результатами качественного анализа рисков являются:

-  выявление конкретных рисков проекта и порождающих их причин;

-  результаты анализа рисков и оценка гипотетических последствий возможной реализации отмеченных рисков;

-  предложения по минимизации ущерба и их стоимостная оценка.

16.3. Количественный анализ проектных рисков

Количественный анализ проектных рисков проводится на основе математических методов принятия решений и поведения проекта. Рассмотрим наиболее распространенные в проектном управлении методы анализа рисков (табл. 18).

Таблица 18

Методы анализа рисков проекта

Метод	Характеристика метода
Вероятностный анализ рисков	Вероятность возникновения потерь определяется на основе статистических данных предшествующего периода с установлением области рисков, достаточности инвестиций, коэффициента рисков (отношение ожидаемой прибыли к объему всех инвестиций по проекту)
Экспертный анализ рисков	Применяется в случае отсутствия или недостаточного объема исходной информации и состоит в привлечении экспертов для оценки рисков. Отобранная группа экспертов оценивает проект и его отдельные процессы по степени рисков
Метод аналогов	Использование базы данных осуществленных аналогичных проектов для переноса их результативности на разрабатываемый проект
Анализ показателей предельного уровня	Определение степени устойчивости проекта по отношению к возможным изменениям условий его реализации. Основным показателем этой группы является точка безубыточности проекта
Анализ чувствительности проекта	Позволяет оценить, как изменяются результирующие показатели реализации проекта при различных значениях заданных переменных, необходимых для расчета
Анализ сценариев развития проекта	Предполагает разработку нескольких вариантов (сценариев) развития проекта и их сравнительную оценку. Рассчитываются пессимистический вариант (сценарий) возможного изменения переменных, оптимистический и наиболее вероятный вариант
Метод построения дерева решений проекта	Предполагает пошаговое разветвление процесса реализации проекта с оценкой рисков, затрат, ущерба и выгод

Вероятностный анализ рисков

Риск, связанный с проектом, характеризуется тремя факторами:

–  событие, связанное с риском;

–  вероятность рисков;

–  сумма, подвергаемая риску.

Чтобы количественно оценить риски, необходимо знать все возможные последствия принимаемого решения и вероятность последствий этого решения. Выделяют два метода определения вероятности: объективный и субъективный. Объективный метод определения вероятности основан на вычислении частоты, с которой происходят некоторые события. Частота при этом рассчитывается на основе фактических данных. Например, частота возникновения некоторого уровня потерь А в процессе реализации инновационного проекта рассчитывается по формуле

f (A) = n (A) / n ,

где f – частота возникновения некоторого уровня потерь; n (А) – число случаев наступления этого уровня потерь; n – общее число случаев в статистической выборке, включающее как успешно осуществленные, так и неудавшиеся инновационные проекты.

При вероятностных оценках рисков в случае отсутствия достаточного объема информации для вычисления частот используются показатели субъективной вероятности, то есть экспертные оценки. Субъективная вероятность является предположением относительно определенного результата, на основе суждения или личного опыта оценивающего, а не на частоте, с которой подобный результат был получен в аналогичных условиях.

Важными понятиями, применяющимися в вероятностном анализе рисков, являются понятия альтернативы, состояния среды и исхода. Альтернатива – это последовательность действий, направленных на решение некоторой проблемы. Например, следует ли внедрять в производство новый продукт или нет. Состояние среды – окружение проекта, например, благоприятный рынок данного товара. Исходы (возможные события) возникают в случае, когда альтернатива реализуется в определенном состоянии среды. Это некая количественная оценка, показывающая последствия определенной альтернативы при определенном состоянии среды, например, величина прибыли.

Итак, если известны (предполагаются) исходы или последствия каждого решения о выборе варианта инвестирования и известны вероятности наступления определенных состояний среды, то требуется рассчитать следующие стандартные характеристики рисков:

а) математическое ожидание (среднее ожидаемое значение) — средневзвешенное всех возможных результатов, где в качестве весов используются вероятности их достижения:

E = Σ (xj × pj),

где xj – результат (событие или исход, например величина дохода); pj – вероятность получения результата xj;

б) дисперсия – средневзвешенное суммы квадратов отклонений случайной величины от ее математического ожидания (то есть отклонений действительных результатов от ожидаемых):

S2 = Σ ((xj – E)2 × p (xj)).

Квадратный корень из дисперсии – стандартное отклонение (S);

в) коэффициент вариации – относительная мера рисков:

V = S / E.

При проведении анализа проектных рисков сначала определяются вероятностные пределы изменения всех его рисковых факторов, а затем проводятся последовательные расчеты при допущении, что переменные случайно изменяются в области своих допустимых значений. На основании расчета результатов проекта при большом количестве различных обстоятельств анализ рисков позволяет оценить распределение вероятности различных вариантов проекта и его ожидаемую стоимость.

Экспертный анализ рисков

Экспертный анализ рисков применяют на начальных этапах работы с проектом в случае, если объем исходной информации является недостаточным для количественной оценки эффективности (погрешность результатов превышает 30%) и рисков проекта. Достоинствами экспертного анализа рисков являются: отсутствие необходимости в точных исходных данных и дорогостоящих программных средствах, возможность проводить оценку до расчета эффективности проекта, а также простота расчетов. К основным недостаткам следует отнести трудность в привлечении независимых экспертов и субъективность их оценок.

Алгоритм экспертного анализа рисков имеет следующую последовательность шагов:

-  по каждому виду рисков определяется предельный уровень, приемлемый для организации, реализующей данный проект; предельный уровень рисков определяется по 100-балльной шкале;

-  устанавливается дифференцированная оценка уровня компетентности экспертов, являющаяся конфиденциальной; оценка по 10-балльной шкале;

-  риски оцениваются экспертами с точки зрения вероятности наступления рискового события (в долях единицы) и опасности данных рисков для успешного завершения проекта (по 100-балльной шкале); форма № 1 таблицы, подлежащей заполнению каждым экспертом, приведена в табл. 19;

-  оценки, проставленные экспертами по каждому виду рисков, сводятся разработчиком проекта в таблицы, в которых определяется интегральный уровень по каждому виду рисков; форма № 2 приведена в табл. 20;

-  сравниваются интегральный уровень рисков и предельный уровень для данного вида риска, и выносится решение о приемлемости данного вида риска для разработчика проекта; форма № 3 представлена в табл. 21;

-  если принятый предельный уровень одного или нескольких видов рисков ниже полученных интегральных значений, разрабатывается комплекс мероприятий, направленных на снижение влияния выявленных рисков на успех реализации проекта, и осуществляется повторный анализ рисков.

Таблица 19

Форма № 1 для экспертного анализа рисков

№ п/п	Наименование рисков	Опасность	Вероятность	Важность
1	2	3	4	гр. 5 = гр. 3 гр. 4

Таблица 20

Форма № 2 для экспертного анализа рисков

№ п/п	Фамилия, имя, отчество эксперта	Уровень компетентности эксперта	Важность рисков (гр. 5. табл. 1)	Интегральный уровень рисков
1	2	3	4	гр. 5 = гр. 3 гр. 4
…
Итого	сумма по столбцу 3	(сумма по столбцу 3)/(сумма по столбцу 5)

Таблица 21

Форма № 3 для экспертного анализа рисков

№ п/п	Наименование рисков	Интегральный уровень рисков	Предельный уровень рисков	Заключение (приемлем/ неприемлем)
1	2	3	4	5

Анализ показателей предельного уровня

Показатели предельного уровня характеризуют степень устойчивости проекта по отношению к возможным изменениям условий его реализации. Предельным значением параметра для t-гo года является такое значение, при котором чистая прибыль от проекта равна нулю. Основным показателем этой группы является точка безубыточности (ТБ) − уровень физического объема продаж на протяжении расчетного периода времени, при котором выручка от реализации продукции совпадает с издержками производства.

Для подтверждения устойчивости проекта необходимо, чтобы значение точки безубыточности было меньше значений номинальных объемов производства и продаж. Чем дальше от них значение точки безубыточности (в процентном отношении), тем устойчивее проект. Проект обычно признается устойчивым, если значение точки безубыточности не превышает 75% от номинального объема производства.

Точка безубыточности определяется по формуле

ТБ = FC / (Р – VC),

где FC − постоянные затраты, размер которых напрямую не связан с объемом производства продукции (руб.); Р − цена за единицу продукции (руб.); VC − переменные затраты, величина которых изменяется с изменением объема производства продукции (руб./ед.).

Уровень резерва прибыльности (РП) как доли от планируемого объема продаж (ОП) определяется по формуле

РП = (ОП – ТБ) / ОП

Показатель точки безубыточности позволяет определить:

− зависимость прибыли предприятия от изменения цены;

− требуемый объем продаж, обеспечивающий получение прибыли;

− значение каждого продукта в доле покрытия общих затрат.

Показатель точки безубыточности следует использовать в случаях:

− введения в производство нового продукта;

− модернизации производственных мощностей;

− создания нового предприятия;

− изменения производственной или административной деятельности предприятия.

Анализ чувствительности проекта

Задача количественного анализа состоит в численном измерении влияния изменений рискованных факторов на эффективность проекта. Анализ чувствительности (устойчивости) проекта происходит при последовательно-
единичном изменении каждой переменной: только одна из переменных меняет свое значение (например, на 10%), на основе чего пересчитывается новая величина используемого критерия (например, NPV). После этого оценивается процентное изменение критерия по отношению к базисному случаю и рассчитывается показатель чувствительности, представляющий собой отношение процентного изменения критерия к изменению значения переменной на один процент (так называемая эластичность изменения показателя). Таким же образом исчисляются показатели чувствительности по каждой из остальных переменных. Затем на основании этих расчетов происходит экспертное ранжирование переменных по степени важности (например, очень высокая, средняя, невысокая) и экспертная оценка прогнозируемости значений переменных (например, высокая, средняя, низкая). Далее эксперт может построить так называемую «матрицу чувствительности», позволяющую выделить наименее и наиболее рискованные для проекта показатели.

Пример. На основании данных табл. 22 определяем рейтинг факторов проекта. Наибольшее отношение процента изменений NPV наблюдается у таких факторов, как объем продаж, переменные издержки и ставка процента. Два первых фактора будут обладать высокой чувствительностью и возможностью прогнозирования.

Таблица 22

Определение рейтинга факторов проекта, проверяемых на риски

Переменная (х)	Изме-нение х, %	Изменение , NPV%	Отношение процента изменений NPV к проценту изменений х	Рейтинг
Ставка процента	2	5	2,5	3
Оборотный капитал	1	2	2	4
Остаточная стоимость	3	6	2	4
Переменные издержки	5	15	3	2
Объем продаж	2	8	4	1
Цена реализации	6	9	1,5	5

В табл. 23 представлены показатели чувствительности и прогнозируемости проектных данных.

Таблица 23

Показатели чувствительности и прогнозируемости данных в проекте

Переменная (х)	Чувствительность	Возможность прогнозирования
Объем продаж	Высокая	Низкая
Переменные издержки	Высокая	Высокая
Ставка процента	Средняя	Средняя
Оборотный капитал	Средняя	Средняя
Остаточная стоимость	Средняя	Высокая
Цена реализации	Низкая	Низкая

Табл. 24 называется матрицей чувствительности, степени которой отражены в сказуемом таблицы (по горизонтали) и предсказуемости, степени которой представлены в подлежащем (по вертикали). На основе результатов анализа каждый фактор займет свое соответствующее место в поле матрицы.

Таблица 24

Матрица чувствительности и предсказуемости

Предсказуемость переменных	Чувствительность переменной
Низкая	I	I	II
Средняя	I	II	III
Высокая	II	III	III

В соответствии с экспертным разбиением чувствительности и предсказуемости по их степеням матрица содержит девять элементов, которые можно распределить по зонам. Попадание фактора в определенную зону будет означать конкретную рекомендацию для принятия решения о дальнейшей с ним работе по анализу рисков. Итак, первая зона (I) − левый верхний угол матрицы − зона дальнейшего анализа попавших в нее факторов, так как к их изменению наиболее чувствительна NPV проекта, и они обладают наименьшей прогнозируемостью. Вторая зона (II) совпадает с элементами побочной диагонали матрицы и требует пристального внимания к происходящим изменениям расположенных в ней факторов (в частности, для этого и производился расчет критических значений каждого фактора). Наконец, третья зона (III) – правый нижний угол таблицы − зона наибольшего благополучия: в ней находятся факторы, которые при всех прочих предположениях и расчетах являются наименее рискованными и не подлежат дальнейшему рассмотрению. В соответствии с данными табл. 23 и 24 распределение факторов по зонам в нашем условном примере следующее:

− объем продаж необходимо подвергнуть дальнейшему исследованию на рискованность (зона I);

− внимательного наблюдения в ходе реализации проекта требуют переменные издержки, ставка процента, оборотный капитал и цена реализации (зона II);

− остаточная стоимость при сделанных экспертами-исследователями предпосылках не является для проекта рискованным фактором (зона III).

Анализ чувствительности проекта позволяет оценить, как изменяются результирующие показатели реализации проекта при различных значениях заданных переменных, необходимых для расчета. Этот вид анализа позволяет определить наиболее критические переменные, которые в наибольшей степени могут повлиять на осуществимость и эффективность проекта. В качестве варьируемых исходных переменных принимают: объем продаж, цену за единицу продукции, инвестиционные затраты или их составляющие, график строительства, операционные затраты или их составляющие; срок задержек платежей, уровень инфляции, процент по займам, ставку дисконта. В качестве результирующих показателей реализации проекта могут выступать: показатели эффективности (чистый дисконтированный доход, внутренняя норма доходности, индекс доходности, срок окупаемости, рентабельность инвестиций), ежегодные показатели проекта (балансовая прибыль, чистая прибыль, сальдо накопленных реальных денег). При относительном анализе чувствительности сравнивается относительное влияние исходных переменных (при их изменении на фиксированную величину, например, на 10%) на результирующие показатели проекта.

Этот анализ позволяет определить наиболее существенные для проекта исходные переменные, изменение которых должно контролироваться в первую очередь, абсолютный анализ чувствительности – численное отклонение результирующих показателей при изменении значений исходных переменных. Значения переменных, соответствующие нулевым значениям результирующих показателей, соответствуют рассмотренным показателям предельного уровня.

Анализ сценариев развития проекта

Анализ сценариев развития проекта позволяет оценить влияние на проект возможного одновременного изменения нескольких переменных через вероятность каждого сценария. Этот вид анализа может выполняться как с помощью электронных таблиц (например, Microsoft Excel версии не ниже 4.0), так и с применением специальных компьютерных программ, позволяющих использовать методы имитационного моделирования. В первом случае формируются три-пять сценариев развития проекта (табл. 25). Каждому сценарию должны соответствовать: набор значений исходных переменных, рассчитанные значения результирующих показателей, некоторая вероятность наступления данного сценария, определяемая экспертным путем. В результате расчета определяются средние значения результирующих показателей. Проект считается устойчивым, если при всех сценариях он оказывается эффективным и финансово реализуемым, а возможные неблагоприятные последствия устраняются мерами, предусмотренными организационно-экономическим механизмом проекта.

Таблица 25

Сценарии развития проекта

Сценарии	Вероятность	NPV, млн руб.	NPV с учетом вероятности
Оптимистичный	0,1	100	10
Нормальный	0,5	80	40
Пессимистичный	0,4	50	20
Всего	1	–	70

Метод построения дерева решений проекта

В случае небольшого числа переменных и возможных сценариев развития проекта для анализа рисков можно также воспользоваться методом дерева решений. Преимущество данного метода заключается в его наглядности. Последовательность сбора данных для построения дерева решений при анализе рисков включает следующие шаги:

− определение состава и продолжительности фаз жизненного цикла проекта;

− определение ключевых событий, которые могут повлиять на дальнейшее развитие проекта;

− определение времени наступления ключевых событий;

− формулировка всех возможных решений, которые могут быть приняты в результате наступления каждого ключевого события;

− определение вероятности принятия каждого решения;

− определение стоимости каждого этапа осуществления проекта (стоимости работ между ключевыми событиями).

На основании полученных данных строится дерево решений. Его узлы представляют собой ключевые события, а стрелки, соединяющие узлы, − проводимые работы по реализации проекта. Кроме того, на дереве решений приводится информация относительно времени, стоимости работ и вероятности принятия того или иного решения.

В результате построения дерева решений определяется вероятность каждого сценария развития проекта, эффективность по каждому сценарию, а также интегральная эффективность проекта. Положительная величина показателя эффективности проекта (например, NPV) указывает на приемлемую степень рисков, связанныхс осуществлением проекта.

Общая результативность анализа проектных рисков оценивается следующим образом:

-  совершенствует уровень принятия решений по инновационным проектам;

-  помогает сэкономить деньги, потраченные на получение информации;

-  освещает сектора проекта, требующие дальнейшего исследования;

-  выявляет слабые места проекта и дает возможность внести поправки;

-  предполагает неопределенность и возможные отклонения факторов от базовых уровней.

В связи с тем, что присвоение распределений и границ варьирования переменных несет оттенок субъективизма, необходимо критически подходить даже к результатам анализа рисков.

16.4. Методы снижения рисков

Минимизация рисков увеличивает не только проектные затраты, и проектную прибыль. Все методы, позволяющие минимизировать проектные риски можно разделить на три группы.

1. Диверсификация рисков, позволяющая эффективно распределить риски между участниками проекта.

Распределение рисков между участниками повышает надежность достижения результата. Ответственным за конкретный вид риска является тот участник, который обладает возможностью точнее и качественнее рассчитывать и контролировать данный риск. Распределение рисков оформляется при разработке финансового плана проекта и контрактных документов. Следует иметь в виду, что повышение рисков у одного из участников должно сопровождаться адекватным изменением в распределении доходов от проекта, поэтому при переговорах необходимо:

-  определить возможности участников проекта по предотвращению последствий наступления рисковых событий;

-  определить степень рисков, которую берет на себя каждый участник проекта;

-  договориться о приемлемом вознаграждении за риски;

-  следить за соблюдением паритета в соотношении рисков и дохода между всеми участниками проекта.

2. Резервирование средств на покрытие непредвиденных расходов.

Данный метод представляет собой способ борьбы с риском, предусматривающий установление соотношения между потенциальными рисками, влияющими на стоимость проекта, и размером расходов, необходимых для преодоления сбоев в выполнении проекта. Величина резерва должна быть равна или превышать величину колебания параметров системы во времени. В этом случае затраты на резервы должны быть всегда ниже затрат (потерь), связанных с восстановлением отказа. Зарубежный опыт допускает увеличение стоимости проекта от 7 до 12% за счет резервирования средств на форс-мажор. Российские эксперты рекомендуют следующие примерные нормы непредвиденных расходов, представленные в табл. 26.

Таблица 26

Нормы резервирования средств на непредвиденные расходы

Вид затрат	Изменение непредвиденных расходов, %
Затраты/продолжительность работ российских исполнителей	+20
Затраты/продолжительность работ зарубежных исполнителей	+10
Увеличение прямых производственных затрат	+20
Снижение производства	–20
Увеличение процента за кредит	+20

Работы по резервированию средств:

– проводится оценка потенциальных последствий рисков – сумм на покрытие непредвиденных расходов;

– определяется структура резерва на покрытие непредвиденных расходов, которая может соответствовать заключаемым контрактам или категориям затрат;

– определяются направления использования установленного резерва;

– выделяются средства на работу, для выполнения которой было выделено недостаточно средств;

– формируется вариант бюджета с учетом работ, для которых необходимые средства еще не выделены;

– проводится компенсация непредвиденных изменений трудозатрат, накладных расходов, возникающих в ходе работы над проектом.

После выполнения работы, для которой выделен резерв на покрытие непредвиденных расходов, необходимо сравнить плановое и фактическое распределение непредвиденных расходов. Неиспользованная часть выделенного резерва возвращается в резерв проекта. Часть резерва всегда должна находиться в распоряжении менеджера проекта (остальной частью резерва распоряжаются в соответствии с контрактом другие участники проекта). Кроме того, необходимо предусмотреть дополнительные источники финансирования проекта и создание резервных фондов с отчислением в них определенного процента с выручки от реализации новой продукции.

3. Страхование рисков. Когда участники проекта не в состоянии обеспечить реализацию проекта при наступлении того или иного рискового события собственными силами, необходимо осуществить страхование рисков. Страхование рисков означает передачу определенных рисков страховой компании. Поскольку с увеличением роста рисков сумма ставок страхования растет, то страховой компании выгодно страховать события при незначительном проценте оплаты рисков. Зарубежная практика страхования использует полное страхование инновационных проектов. Условия российской действительности позволяют пока только частично страховать риски проекта: здания, оборудование, персонал, некоторые экстремальные ситуации.

Заказчик и руководитель проекта вместе решают, какие методы снижения проектных рисков они будут использовать.

Вопросы и задания

1.  Назовите основные элементы процесса управления рисками.

2.  Какие существуют методы управления рисками?

3.  Опишите основные признаки классификации проектных рисков.

4.  Определите внешние и внутренние, систематические и несистематические риски, допустимые, критические и катастрофические риски проекта.

5.  Перечислите основные факторы рисков для инновационных проектов.

6.  Какие потери могут быть от реализации проектных рисков?

7.  Определите основные результаты качественного анализа рисков.

8.  Какие используются методы анализа рисков проекта?

9.  Определите процедуру вероятностной оценки проектного риска.

10.  Разработайте алгоритм экспертного анализа рисков.

11.  Определите сущность метода дерева решений.

12.  Общая результативность анализа проектных рисков

13.  Какие существуют методы снижения рисков проекта?

14.  Опишите последовательность работ по резервированию средств на покрытие возможного ущерба.

15.  Проведите анализ рисков реализации компьютерного проекта.

ГЛОССАРИЙ

Американский институт управления (Project Management Institute) – организация, занимающаяся в США обобщением знаний по управлению проектами.

Базовый план (baseline) – согласованная и утвержденная версия плана проекта на момент начала работ по проекту; служит в качестве отправной точки для последующего анализа отклонений.

Бюджет проекта (project budget) – документ, определяющий объемы расходов по проекту.

Выравнивание ресурсов (resource levelling) – процесс разрешения ресурсных конфликтов путем разнесения во времени конфликтующих работ.

График проекта (project schedule) – расписание работ проекта, лишенное ресурсных конфликтов и утвержденное всеми заинтересованными сторонами.

Декларация проекта (project charter) – документ, формально заявляющий существование проекта; содержит описание продуктов проекта и причин, по которым проект был предпринят.

Движение денежных средств (cash flow) – диаграмма, иллюстрирующая соотношения прихода и расхода денежных средств во времени.

Диаграмма Гантта (gantt chart) – способ представления графика проекта, в котором каждая работа обозначается линейкой, наложенной на календарь.

Диаграмма предшествования (precedence diagram) – способ представления сетевого графика, при котором в узлах показываются работы, а стрелками – связи между ними.

Директивная дата (target date) – дата начала/завершения работ по проекту, установленная директивным образом, например контрактом.

Жизненный цикл проекта (project life cycle) – условное деление проекта на следующие фазы: концепция – проектирование – реализация – завершение.