Регламент оказания брокерских услуг на финансовых рынках Кэпитал - Финансовые услуги» (стр. 5 )

21.11.  Если для расчетов по какой–либо сделке, совершенной на организованных рынках ценных бумаг (в ТС) в соответствии с правилами Регламента установлен срок урегулирования в день Т, то сроком расчетов считается момент не позднее, чем за 15 минут до окончания последней Торговой сессии этого дня.

21.12.  В случае, если при урегулировании сделок, совершенных в определенной торговой системе, денежных средств и ценных бумаг Клиента, зарезервированных в этой системе недостаточно для урегулирования сделок, Брокер имеет право по своему усмотрению осуществить исполнение данных сделок за счет активов Клиента, зарезервированных в любой из торговых систем путем перевода активов из одной торговой системы в другую.

21.13.  Если к дате расчетов по Торговой операции на Плановой позиции Клиента отсутствует необходимое количество ценных бумаг или денежных средств, то Брокер вправе приостановить выполнение всех или части принятых от Клиента Поручений на сделку и иных поручений.

21.14.  Расчеты по суммам собственного вознаграждения за сделки производятся Брокером, если иное не предусмотрено выбранным Клиентом тарифным планом, либо в день заключения сделки, либо в день урегулирования сделки. Расчеты по суммам вознаграждения за сделки в какой-либо торговой системе также производятся за счет средств, зарезервированных для совершения сделок/срочных сделок именно в этой системе, а в случае недостаточности таких средств за счет любых иных средств, зачисленных на Клиентский счет Клиента.

21.15.  В случае совершения срочной сделки Клиент обязан уплачивать Вариационную маржу, размер которой определяется Правилами торгов.

21.16.  Вариационная маржа списывается Брокером с Клиентского счета Клиента без предварительного или последующего согласования с Клиентом.

21.17.  В случае, если по результатам проведения урегулирования сделок на срочном рынке и рынке Стандарт ММВБ на Клиентском счете отсутствуют или недостаточно денежных средств для погашения задолженности по уплате ГО, Вариационной маржи, Гарантийного перевода, комиссии ТС или вознаграждения Брокера, Клиент обязан не позднее:

-  12-00 по московскому времени торгового дня, следующего за торговым днем, в который по итогам дневного Клирингового сеанса выявлена недостаточность Средств гарантийного обеспечения на срочном рынке и Стандарт ММВБ;

-  16-00 по московскому времени торгового дня, следующего за торговым днем, в который по итогам вечернего Клирингового сеанса выявлена недостаточность Средств гарантийного обеспечения на срочном рынке и Стандарт ММВБ

погасить возникшую задолженность:

-  путем поступления средств на Клиентский счет в размере, достаточном для погашения задолженности, указанной в Уведомлении, направленном Брокером;

-  либо путем совершения сделок по закрытию позиций.

В противном случае такие позиции закрываются Брокером после 12-00 по московскому времени торгового дня, следующего за торговым днем, в который по итогам дневного Клирингового сеанса выявлена недостаточность Средств гарантийного обеспечения, либо после 16-00 по московскому времени торгового дня, следующего за торговым днем, в который по итогам вечернего Клирингового сеанса выявлена недостаточность Средств гарантийного обеспечения, в порядке, предусмотренном разделом 22 “Особые случаи совершения сделок Брокером” Регламента.

21.18.  В целях определения размера обязательств Клиента по погашению задолженности на срочном рынке и рынке Стандарт ММВБ под задолженностью по средствам гарантийного обеспечение понимается положительное значение разности между суммой обязательств Клиента по внесению Гарантийного обеспечения по всем открытым позициям, уплате премий по опционам, Вариационной маржи, Гарантийного перевода, сборов ТС и суммой денежных средств Клиента, учитываемых как средства для операций на срочном рынке и рынке Стандарт ММВБ в соответствующей ТС и денежной оценки ценных бумаг, внесенных в качестве гарантийного обеспечения, рассчитанной в соответствии с правилами ТС.

Брокер начисляет, начиная со дня образования задолженности, штраф за каждый календарный день задолженности в соответствии с тарифами Брокера.

21.19.  При не выполнении Клиентом требований п.21.17. Брокер осуществляет в отношении Клиента следующие действия:

-  если задолженность по Гарантийному обеспечению образовалась в результате снижения коэффициента ликвидности гарантийного обеспечения и Клиент не погасил такую задолженность в сроки, определенные п.21.17 Регламента, Брокер имеет право реализовать неденежные активы Клиента в размере, обеспечивающем приведение уровня ликвидности Гарантийного обеспечения до установленного уровня;

-  если Брокер определит, по своему усмотрению, что Клиент может не быть в состоянии или не желать в будущем погасить свою задолженность перед Брокером в сроки, определенные в п.21.17. Регламента, то Брокер вправе без предварительного уведомления Клиента реализовать какие-либо активы Клиента по своему усмотрению с тем, чтобы высвободить средства, достаточные для покрытия любой суммы, причитающейся от Клиента.

21.20.  Если рассчитываемое Брокером текущее значение задолженности по Гарантийному обеспечению с учетом текущей вариационной маржи, оценки стоимости опционов, Гарантийного перевода, комиссии ТС и вознаграждения Брокера превышает значение 50% от требуемого Гарантийного обеспечения, Брокер имеет право незамедлительно без предварительного уведомления Клиента закрыть все или часть Открытых позиций по срочным контрактам или сделкам в режиме Стандарт ММВБ Клиента в целях ликвидации текущего значения задолженности по Гарантийному обеспечению.

21.21.  В случае принудительного закрытия позиций Клиента на срочном рынке или Стандарт ММВБ, Брокер выбирает позиции, подлежащие закрытию таким образом, чтобы количество закрытых позиций было минимальным и достаточным для полной ликвидации задолженности по Гарантийному обеспечению.

Примечание - В определенных случаях в целях минимизации риска неисполнения обязательств участниками биржевой торговли и их клиентами ТС имеет право принудительно закрыть позиции участников и их клиентов, приостановить или ограничить торги. При этом Клиент может недополучить прибыль, либо понести убытки. В этом случае Брокер не компенсирует Клиенту недополученную прибыль, либо убыток.

21.22.  Принудительное закрытие Брокером позиций Клиента по Срочным сделкам или сделкам в режиме Стандарт ММВБ осуществляется по текущей цене, сложившейся в ТС на момент выставления Брокером соответствующей заявки в ТС.

21.23.  При принудительном закрытии позиций Клиента Брокер не несет ответственности за любые убытки, причиненные Клиенту данными действиями.

22.  ОСОБЫЕ СЛУЧАИ СОВЕРШЕНИЯ СДЕЛОК БРОКЕРОМ

22.1.Одновременно с присоединением к настоящему Регламенту Клиент поручает (предоставляет право) Брокеру совершать сделки за счет Клиента в следующих случаях:

А. Если к сроку, установленному для расчетов по какой-либо сделке, совершенной Брокером по Поручению Клиента, на текущей Позиции Клиента отсутствует необходимая для расчетов сумма денежных средств и/или количество ценных бумаг (за исключением случаев совершения маржинальных и/или необеспеченных сделок, в том числе сделок в ТС Стандарт ММВБ и режиме Т+2), то Клиент поручает Брокеру совершить за счет Клиента сделку покупки/продажи необходимого количества ценных бумаг таким образом, чтобы приобретенные ценные бумаги либо денежные средства от продажи ценных бумаг могли быть зачислены на текущую Позицию Клиента и использованы для расчетов по ранее заключенным сделкам.

Б. Если в результате отсутствия денежных средств на Клиентском счете Клиента у Брокера отсутствует возможность удержать с Клиента вознаграждение или расходы, предусмотренные Регламентом, общие требования по оплате которых превышают 1000 рублей Российской Федерации, то Клиент поручает Брокеру самостоятельно продать любую часть ценных бумаг либо закрыть часть открытых позиций Клиента по срочным инструментам, таким образом, чтобы сумма, учитываемая на Клиентском счете после продажи, была достаточной для удовлетворения требований по просроченным обязательствам Клиента, с учетом штрафных процентов, предусмотренных Регламентом.

Примечание - В определенных случаях в целях минимизации риска неисполнения обязательств участниками биржевой торговли и их клиентами ТС имеет право принудительно закрыть позиции участников и их клиентов, приостановить или ограничить торги. При этом Клиент может понести убытки и в этом случае Брокер убыток Клиенту не компенсирует.

В. Если при наличии Короткой позиции по Клиентскому счету Клиента, к 17-00 по московскому времени Клиентом не было предоставлено Поручение на сделку РЕПО для закрытия короткой позиции в соответствии с Разделом 24 Регламента; либо при исключении Брокером ценной бумаги из списка ценных бумаг, предоставляемых для маржинального кредитования по необеспеченным сделкам, в случае, если сам Клиент не закрыл короткие позиции по данной ЦБ до 17-00 по московскому времени дня исключения.

Г. Если гарантийных активов на Текущей Позиции Клиента оказалось недостаточно для удержания открытых позиций по срочному инструменту и сделкам Стандарт ММВБ или позиции Клиента, оставшиеся открытыми по итогам торговой сессии дня, предшествующего последнему дню обращения фьючерса, не имеют достаточного обеспечения в ТС базового актива для исполнения, то Клиент поручает Брокеру закрыть все или часть открытых позиций Клиента по срочным инструментам или сделкам в ТС Стандарт ММВБ, т. е. совершить за счет Клиента сделки со срочными инструментами или инструментами ТС Стандарт ММВБ таким образом, чтобы ликвидировать задолженность Клиента перед Брокером по удержанию открытых позиций или обеспечить исполнение обязательств (или отсутствие обязательств) по поставочному фьючерсу или сделкам в ТС Стандарт ММВБ.

Д. Если при наличии обязательств по заключенным ранее за счет Клиента сделкам в ТС ММВБ Стандарт, исполнение которых предусмотрено на следующий день, к 14-00 по московскому времени Клиентом не были обеспечены на соответствующих счетах Активы в размере совокупных (нетто-обязательств) по сделкам, заключенным в ТС Стандарт ММВБ с расчетами в следующий торговый день, то Клиент поручает Брокеру совершить сделки по переносу обязательств в порядке, определенном разделом 26 Регламента.

Е. Если Клиент, выбравший режим совершения маржинальных сделок и имеющий Короткую позицию по Клиентскому счету Клиента, не предоставил до 10-00 по московскому времени дня предшествующего дню истечения полномочий Брокера как Попечителя счетов депо Клиента необходимые документы для продления назначения Брокера Попечителем открытых в Депозитарии Брокера счетов депо Клиента, то Клиент поручает Брокеру совершить сделки таким образом, чтобы закрыть короткие позиции Клиента.

22.2.Во всех случаях Брокер совершает сделки, предусмотренные настоящим разделом, таким образом, как если бы получил от Клиента Рыночное Поручение на сделку при наличии текущей рыночной цены в ТС, за счет Позиции, по которой должны быть произведены расчеты по сделкам.

22.3.В случаях, перечисленных в п. 22.1., Клиент уполномочивает Брокера исполнить поручение (поручения) от Клиента на совершение сделки со следующими параметрами:

Параметр Поручения	Случаи
А	Б	В	Г	Д	Е
Код Клиента	код Клиента, за счет средств которого заключается сделка в особом порядке
Номер Договора	номер Договора с клиентом, за счет средств которого заключается сделка в особом порядке
Дата и время Получения Поручения	дата и время расчетов по сделке, для расчета по которой на счете Клиента недостаточно денежных средств (ценных бумаг)	дата и время начисления вознаграждения (или иных предусмотренных Регламентом расходов)	дата возникновения короткой позиции, время – 17:50 по московскому времени	в случаях, определенных п. 21.17. – момент окончания срока для самостоятельного погашения задолженности Клиентом, для остальных случаев - дата, предшествующая дате исполнения контракта, время – время начала торговой сессии в эту дату	дата, предшествующая дате исполнения обязательств по сделке, время – 14-00 по московскому времени	дата, предшествующая дате истечения полномочий Брокера как Попечителя счетов депо Клиента
Вид сделки	при недостаточности на счете Клиента денежных средств – продажа, при недостаточности ценных бумаг – покупка*	продажа	покупка ценных бумаг для первой части РЕПО; продажа ценных бумаг для второй части РЕПО	при покупке срочного контракта – продажа, при наличии продажи срочного контракта – покупка	Первая сделка - сделка РПС с той же датой расчетов, что и для первичной сделки, обязательства по которой переносятся: при покупке ценных бумаг на Стандарт ММВБ - продажа; при продаже ценных бумаг на Стандарт ММВБ –покупка; Вторая сделка – сделка РПС идентичная первоначальной сделке с иной датой расчетов	покупка ценных бумаг, по которым у Клиента возникла короткая позиция
Вид, категория (тип), выпуск, транш, серия ценной бумаги	для покупки – указанные параметры ценных бумаг, количества которых на счете Клиента недостает для проведения расчетов по сделке, для продажи – параметры любой ценной бумаги из числа находящихся на счете Клиента по выбору Брокера	параметры любой ценной бумаги из числа находящихся на счете Клиента, по выбору Брокера.	указанные параметры ценных бумаг, по которым у Клиента возникла короткая позиция	-	указанные параметры ценных бумаг, по которым у Клиента возникли обязательства по поставке либо по покупке	указанные параметры ценных бумаг, по которым у Клиента возникла короткая позиция
Вид срочной сделки	-	в случаях, определенных п. 21.17. – по выбору Брокера	-	в случаях, определенных п. 21.17. – по выбору Брокера, в остальных случаях - фьючерсный (опционный) контракт, по которому у Клиента имеется открытая позиция, и за 2 дня до его исполнения Клиентом не было подано Заявление на исполнение контракта и/или на счете Клиента отсутствует необходимое для исполнения контракта количество денежных средств и/или ценных бумаг.	-
Наименование эмитента ценной бумаги	для покупки – эмитент ценных бумаг, количества которых недостает на счете Клиента для проведения расчетов по сделке; для продажи – эмитент любой ценной бумаги из числа находящихся на счете Клиента по выбору Брокера	эмитент любой ценной бумаги из числа находящихся на счете Клиента по выбору Брокера.	эмитент ценных бумаг, по которым у Клиента возникла короткая позиция	-	эмитент ценных бумаг, по которым у Клиента возникли обязательства по поставке либо по покупке на Стандарт ММВБ	эмитент ценных бумаг, по которым у Клиента возникла короткая позиция
Наименование (обозначение) фьючерсного или опционного контракта, принятое у организатора торговли на фондовом рынке	-	в случаях, определенных п. 21.17 – по выбору Брокера	-	в случаях, определенных п. 21.17 – по выбору Брокера, в остальных случаях наименование (обозначение) контракта, по которому у Клиента имеется открытая позиция и за 2 дня до его исполнения Клиентом не было подано Заявление на исполнение контракта и/или на счете Клиента отсутствует необходимое для исполнения контракта количество денежных средств и/или ценных бумаг.	-
Цена исполнения по опционному контракту	-	цена исполнения по опциону, по которому у Клиента имеется открытая позиция и которая подлежит закрытию	-	цена исполнения по опциону, по которому у Клиента имеется открытая позиция и которая подлежит закрытию	-
Количество ценных бумаг или однозначные условия его определения	для покупки – количество ценных бумаг, недостающее для проведения расчетов по сделке; для продажи - количество ценных бумаг определяется расчетным путем исходя из суммы денежных средств, подлежащих к расчету по сделке (максимально близкое значение).	определяется расчетным путем исходя из величины задолженности (максимально близкого ее значения).	количество ценных бумаг, по которым у Клиента возникла короткая позиция	-	количество ценных бумаг, по которым у Клиента возникли обязательства на поставку либо на покупку на Стандарт ММВБ	количество ценных бумаг, по которым у Клиента возникла короткая позиция
Количество фьючерсных контрактов, опционов или однозначные условия его определения	-	в случаях, определенных п. 21.17. – минимальное количество контрактов, при продаже (покупке) которых будет полностью погашена задолженность	-	в случаях, определенных п. 21.17. – минимальное количество контрактов, при продаже (покупке) которых будет полностью погашена задолженность по ГО, в остальных случаях размер открытой позиции Клиента по контракту, по которому за 2 дня до его исполнения Клиентом не было подано Заявление на исполнение контракта; в случае подачи такого Заявления, но при недостаточности средств (ценных бумаг) на счете – минимальное количество контрактов, при продаже (покупке) которых находящихся на счете Клиента средств (ценных бумаг) будет достаточно для исполнения контракта в объеме оставшейся открытой позиции.	-
Цена одной ценной бумаги	рыночная		-	Расчетная цена, определенная в ходе предшествующей заключению сделки клиринговой сессии ТС Стандарт ММВБ	Рыночная
Цена одного фьючерсного контракта (размер премии по опциону)	-	рыночная	-	рыночная
Срок действия поручения	до окончания дня, определенного как дата подачи поручения	без срока действия	до окончания дня, определенного как дата подачи поручения	до окончания дня истечения полномочий Брокера как Попечителя счетов депо Клиента

* - в случае, если к сроку, установленному для расчетов по сделке, совершенной Брокером по Поручению Клиента, на Текущей Позиции Клиента отсутствует необходимое для расчетов количество ценных бумаг и сумма денежных средств, достаточная для покупки данного количества ценных бумаг, Брокер совершает сделки по продаже ценных бумаг Клиента по выбору Брокера и покупку ценных бумаг, необходимых для расчетов по сделке.