Финансово экономический анализ результатов деятельности Банка (стр. 2 )

Для расчета средств-нетто (табл. 4) стати, включаемые в состав собственных источников, уменьшаются на статьи активов, имеющих целевое назначение – основные средства за вычетом амортизационных отчислений, материальные запасы, участия, вложения в ценные бумаги, а также на сумму резервов на возможные потери.

Таблица 4. Собственные средства-нетто

Наименование показателя	Сумма, в тыс. руб.
01.01.06	01.04.06	01.07.06	01.10.06
Собственные средства-брутто	4	3	5	7
Исключаются:
Резервы на возможные потери	825679	1056779	1338409	1712837
ОС за минусом АО, земля, вложения в строительство…	1	1	1	1
НМА за минусом АО	432	418	403	389
Материальные запасы	3 229	4 439	4 704	4 712
Участия	20 169	20 168	20 170	20 170
Всего исключаются	2	2	2	2
Собственные средства-нетто	2	1	2	4	Доля СС-нетто в СС-брутто	49,81%	37,39%	54,73%	61,19%

("4") Из таблицы 4 видно, что собственные источники банка в среднем на 40-50% размещены в основные средства. Собственные средства-нетто на 1.01.2006 составляли 49,81% от собственных средств-брутто. Как положительный факт следует отметить значительный рост за анализируемый период собственных средств-нетто как в абсолютном (на 2 123 734 тыс. руб.), так и в относительном (до 61,19% к собственным средствам-брутто) выражении. Положительной оценки заслуживает тот факт, что объем собственных средств-нетто, находится на уровне выше оплаченного уставного капитала.

Собственные средства являются основным и, по существу, единственным источником развития и укрепления материальной базы коммерческого банка. Вопрос, до какой степени собственные средства могут направляться на развитие материально-технической базы банка, в разные периода решался по-разному. Так, сегодня до 20% уставного капитала может быть внесено основными фондами, но еще несколько лет назад уставный капитал формировался исключительно в денежной форме. Вложения в основные средства исключались при расчете капитала до 2004г. Сегодня они не исключаются, но нельзя не предположить, что регулирующие органы вновь вернутся к прежней практике. Для обеспечения устойчивости банка к колебаниям политики регулирующих органов можно рекомендовать банкам поддерживать собственные средства-нетто в размере не ниже оплаченного уставного капитала.

Одним из важных показателей оценки состояния собственных средств банка является их сохранность в ликвидной, денежной форме. Таким показателем является иммобилизация собственных средств. Иммобилизация представляет собой отвлечение собственных средств в затраты сверх имеющихся источников. Иммобилизация является отрицательным показателем в работе банка и, как правило, свидетельствует о недостатках в собственной хозяйственной деятельности. Банк, допустивший иммобилизацию, обязан в возможно более короткие сроки возместить отвлеченные средства.

ИМ=Ф+ПС+А-ОС-КЗ-НА

ИМ – сумма иммобилизации;

Ф – фонды банка;

ПС – прирост стоимости имущества при переоценке;

А – амортизация основных средств;

ОС – основные средства по балансу, включая землю;

КЗ – капитальные затраты (вложения);

НА – нематериальные активы

Таблица 5. Расчет иммобилизации

Наименование показателя	Сумма, в тыс. руб.
01.01.06	01.04.06	01.07.06	01.10.06
Ф			1	1
ПС
А	44 370	52 090	60 528	64 227
ОС	1	1	1	1
КЗ	14 820
НА	579	579	579	579
ИМ	-	-			Ким	9,81%	15,42%	2,24%	1,34%

("5") Если ИМ>0, иммобилизация отсутствует, если ИМ<0, банк допустил иммобилизацию.

Из таблицы 5 видно, что банк допускал иммобилизацию в первом, втором и четвертом периодах. Следует отметить, что сумма иммобилизации на конец анализируемого периода существенно ниже, чем на начало периода (-94 704 и -431 960 тыс. руб. соответственно)

Если сумма иммобилизации – это количественная оценка, то качественной оценкой иммобилизации является коэффициент иммобилизации (Ким). Он рассчитывает как отношение суммы иммобилизации к капиталу банка или к собственным средствам-брутто.

Снижение коэффициента иммобилизации заслуживает положительной оценки и свидетельствует об улучшении работы банка.

Влияние отдельных факторов на коэффициент иммобилизации можно определить с помощью следующей факторной модели:

КИМ=Ф/К+ПС/К+А/К-ОС/К-КЗ/К-НА/К

Таблица 6. Влияние отдельных факторов на коэффициент иммобилизации

	∆Ким
Наименование показателя	2-1 квартал	3-2 квартал	4-3 квартал	4-1 квартал
Ф	0,00	-16,70	0,00	-12,81
ПС	0,00	0,00	0,00	0,00
А	-0,21	-0,15	-0,05	-0,28
ОС	0,25	1,10	0,97	1,94
КЗ	3,54	3,11	2,14	6,36
ИМ	-3,58	12,64	-3,06	-4,77

("6") За анализируемый период на рост уровня иммобилизации оказали влияние такие факторы, как фонды, амортизация основных средств, основные средства и капитальные затраты:

Ф=-12,81 – изменение фондов снизило уровень иммобилизации на 12,81 пункта

А= - 0,28 – изменение амортизации снизило уровень иммобилизации на 0,28 пункта

ОС =1,9 – рост ОС повысил уровень иммобилизации на 1,9 пункта.

КЗ =6,36 – наиболее существенным фактором, повлиявшим на повышение коэффициента иммобилизации во втором периоде, явился рост капитальных затрат. За счет этого фактора уровень иммобилизации повысился на 6,36 пункта.

К = -4,77 – рост капитала банка во втором периоде снизил уровень иммобилизации на 4,77 пункта.

Анализ коэффициента иммобилизации раскрывает причины существенного расхождения сумм собственных средств-брутто и нетто и указывает, какие меры необходимо принять для качественного улучшения использования собственных средств. С учетом того, что капитальные вложения носят долгосрочный характер, мерами снижения уровня иммобилизации могут быть повышенные отчисления от прибыли в фонды и жесткий режим экономии для увеличения массы прибыли.

Анализ уставного капитала

Отдельного анализа в рамках представленных выше таблиц заслуживает анализ уставного капитала банка.

По результатам проведенного анализа можно отметить, что уставный капитал банка за анализируемый период увеличился и на конец периода составил 1 тыс. руб., что в 1,5% раза превышает его значение на начало анализируемого периода. При этом анализ структуры уставного капитала в разрезе объема регистрации акций, позволяет сказать, что уставный капитал банка формируется преимущественно за счет зарегистрированных обыкновенных акций.

Таблица 5. Анализ структуры уставного капитала (в разрезе собственников – акционеров (участников) банка)

Наименование статьи	Сумма, в тыс. руб.	Структура, в %
01.01.06	01.04.06	01.07.06	01.10.06	01.01.06	01.04.06	01.07.06	01.10.06
Уставный капитал			1	1	100,00%	100,00%	100,00%	100,00%
Негосударственных организаций			1	1	92,50%	92,50%	92,49%	92,49%	Собственников - нерезидентов	54 740	54 740	82 924	82 924	7,50%	7,50%	7,51%	7,51%

("7") В разрезе собственников, анализ уставного капитала (таблица 5) позволяет определить форму собственности банка, которая представлена частная формой собственности, в основном (92,50%) за счет средств негосударственных организаций и физических лиц.

Далее рассчитывается ряд показателей, характеризующих эффективность использования УК банка (Таблица 6).

Таблица 6. Отдельные показатели, отражающие формирование и использование уставного капитала

№ п/п	Обозначение показателя	Значение показателя, в%	Рекомендуемое значение
		01.01.06	01.04.06	01.07.06	01.10.06
1.	КП	2,46%	2,14%	2,35%	2,03%
2.	К СС	24,27%	20,94%	23,10%	19,19%	15%-50%
3.	К' СС	412,08%	477,49%	432,87%	521,17%
4.	К ПС	2,74%	2,39%	2,61%	2,28%
5.	К КВ по ссудной задолженности	3,82%	3,21%	3,48%	2,82%
6.	Кр УК (по балансовой прибыли)	63,41%	58,95%	335,33%	211,91%

("8") 1) КП коэффициент соотношения УК и всех пассивов банка: КП = УК/П. Характеризует размер УК, приходящегося на рубль всех пассивов банка, и показывает уровень обеспечения всех обязательств банка его УК. Показывает соотношение уставного капитала и пассивов банка и говорит, что на 1.01.2006 г. 2,46% уставного капитала приходится на 1 руб. пассивов банка и характеризует уровень обеспечения всех обязательств банка его уставным капиталом (а также отражает возможность использования уставного капитала в активных операциях банка), на 1.10.2006 г. данный показатель снизился до 2,03%. Такая тенденция заслуживает отрицательной оценки и может говорить о «снижении» надежности банка.

2) К СС коэффициент соотношения УК и величины СС банка за период: КСС=УК/СС. Показывает степень формирования СС за счет акционерного капитала или за счет средств учредителей банка. Минимальное рекомендуемое значение показателя КСС = 0,15; максимальное значение = 0,5. Показывает, что на 1.01.2006 г. собственные средства формируются за счет уставного капитала на 24,27 %, при этом на 1.10.2006 г. он возрос до 19,19 %, но с точки зрения рекомендуемого значения данный показатель не превышает установленный норматив (максимальное значение 50 %), что может оценивается положительно. Тем не менее, следует обратить внимание на тенденцию к снижению показателя.

3) К' СС коэффициент соотношения СС и УК – обратный коэффициент КСС. Характеризует общий уровень капитализации прибыли за отчетный период. К`СС=СС/УК показывает, что общий уровень капитализации прибыли на 1.01.2006 г. составил 412,08 %, а на 1.01.2006 г. – 521,17 %.

4) КПС коэффициент соотношения УК и привлеченных средств банка: КПС=УК/ПС. Характеризует размер уставного капитала, приходящегося на 1 руб. всех привлеченных средств и показывает степень покрытия привлеченных средств за счет уставного капитала. Так, на 1.01.2006 г данный показатель составил 2,74 %, а на 1.10.2006 г. он снизился до 2,28 %.

5) К КВ коэффициент соотношения УК и кредитных вложений банка: ККВ=УК/КВ, где КВ – кредитные вложения банка. Этот коэффициент отражает размер УК, приходящегося на рубль всех кредитных вложений банка и показывает обеспеченность кредитных вложений банка за счет такого источника как УК банка.

Показывает, что на 1.01.2006 г. уставный капитал может быть задействован в кредитные вложения на 3,82 %, а на 1.10.2006 г. на 2,82 %.

6) КР УК (БП) коэффициент рентабельности УК (этот показатель также называют показателем эффективности использования УК): КРУК = БП(ЧП)/УК, где БП (ЧП) – балансовая прибыль (чистая прибыль). Этот показатель предназначен для оценки нормы прибыли на УК и отражает эффективность использования средств собственников банка. При этом на 1.01.2006 г. данный показатель был равен 63,41 %, а на 1.10.2006 г. – 211,91 %, что свидетельствует о повышении эффективности использования банком собственных средств.

Стоит заметить, что нормативных значений по всем приведенным показателям как таковых не существует. Банк в большинстве случаев сам закладывает их при разработке политики по управлению своей ресурсной базой.

Анализа фондов банка

Анализ фондов банка в общем виде сводится к определению величины, динамики и структуры фондов. При оценке абсолютного изменения фондов банка за период его увеличение может свидетельствовать, прежде всего, о росте чистой прибыли за анализируемый период (и это понятно, так как указанные фонды, как правило, создаются за счет чистой прибыли банка), соответственно, сокращение – будет свидетельствовать о расходовании банком средств фондов, исходя из целевого назначения того или иного фонда.

Таблица 7. Динамика и структура фондов банка

№ п/п	Наименование статьи	Сумма, в тыс. руб.	Структура, в %
		01.01.06	01.04.06	01.07.06	01.10.06	01.01.06	01.04.06	01.07.06	01.10.06
	Фонды банка, в т. ч.:			1	1	100,00%	100,00%	100,00%	100,00%
1.	Резервный фонд			1	1	93,58%	93,58%	98,42%	98,42%
2.	Фонд специального назначения	300	300	300	300	0,10%	0,10%	0,03%	0,03%
3.	Фонд накопления	18 676	18 676	18 676	18 676	6,32%	6,32%	1,56%	1,56%	4.	Прочие фонды	0	0	0	0	0,00%	0,00%	0,00%	0,00%

("9") В анализируемом периоде произошел рост фондов банка, который был вызван ростом резервного фонда на 904 256 тыс. руб., доля которого в составе фондов в первые два квартала составляла 93,58% а в последующие два – 98,42%. Как уже отмечалось выше, рост фондов в первую очередь может свидетельствовать о росте чистой прибыли, а следовательно, такая тенденция может считать положительной.