Тема №1: Экономические категории и финансы предприятий (стр. 7 )

("26") Финансы - категория, которая наиболее отчетливо проявляется в жизни в двух главных формах. Первая, - фактические взаимные, или односторонние платежи. Вторая, - тот процесс, который в широком спектре финансовой работы связан с планированием этих платежей производимых самим предприятием, и платежей к получению им от своих контрагентов. Финансы и финансовое планирование паллиативы. Они производны от содержания, характера, степени активности, удачливости наконец, самого бизнеса. Бизнес задает параметры денег, кредита и финансов. В этом смысле бизнес-планирование стоит над финансами и финансовым планированием.

Однако, бизнес либо создает, стабилизирует, укрепляет, либо разрушает финансы производственной, коммерческой структуры. Создает, - когда внутренние потребности и объективность проявления финансов, как категории, не игнорируются. Разрушает, - когда закономерности функционирования и объективная природа финансов не учитываются.

Парадокс состоит в том, что бизнес-планирование по своему содержанию, целям и задачам может быть буквально любым. Финансовое планирование нет. Категория финансов задает ему не устраняемый волеизъявлениями, непреходящий параметр - сбалансированность. Финансы, проявляемые в финансовом плане, таким образом, выступают тем оселком, который не только корректирует, но обладает свойством останавливать, или лишать перспектив тот или иной бизнес. Через бизнес-план можно как угодно накладывать свои волеизъявления на развитие и эффективность конкретного бизнеса.

При соответствии или не стыковке намерений с денежно-финансовым аспектом такого развития и фактической впоследствии эффективностью - финансы отреагируют объективно закономерно. Это реагирование проявляется через финансовое состояние конкретной структуры.

Бизнес-планирование представляет собой экономическое планирование. В нем проявляется экономическая политика предприятия, фирмы, компании. Основа бизнес- планирования - натурально-вещественный аспект бизнеса, его организация, позиционирование в рынке. Без собственно этих реальных составляющих теряется смысл планирования и финансовой составляющей бизнеса. Финансы выступают важной и неотъемлемой частью бизнес планирования. Бизнес-планирование и финансовое планирование - важные организационные, а значит управленческие формы проявления товарного производства, обращения, функционирования таких экономических категорий как деньги, кредит, финансы, налоги, бюджет. Эти формы имманентно присущи экономике, непосредственно вытекают из объективных потребностей организации производства и ведения другого бизнеса. Они направлены на практическую реализацию мер по поддержанию и развитию деловой активности.

Рассматриваемые организационные формы обобщают, фокусируют количественные и качественные параметры существования и выражения категорий экономических и финансовых в их числе. Бизнес-планирование и его составная часть - финансовое планирование выступают неотъемлемым принципом организации системы экономических и финансовых отношений. Система экономического и финансового планирования на предприятиях и в организациях может находиться в ранге государственной экономической и финансовой политику или быть за ее пределами. От этого во многом зависит наличие на предприятиях, в организациях научно и практически обоснованной методологии, методики и формы планирования своей деятельности.

В качестве базовой основы процесса финансового планирования на предприятии промышленности, сельского хозяйства, строительства, транспорта, торговли, связи выступает специфический процесс производства, связанный с созданием и движением новой стоимости. Исключение составляет строительство, где вновь созданная стоимость в виде построенного объекта не движется. На тех предприятиях и в организациях, где стоимость в процессе производства вновь не создается, - она добавляется в результате ведения бизнеса не связанного непосредственно с производством. Такое добавление с экономической точки зрения равносильно созданию стоимости, поскольку с теоретических позиций не созданная стоимость реализована быть не может.

Созданная или добавленная стоимость получает денежное выражение и попадает в орбиту системы стоимостных и имеющих денежное выражение планов и расчетов. Они составляются для контроля за возникновением, распределением и использованием финансовых ресурсов, а также других денежных средств. Природа финансов и финансовых ресурсов - товарная. Движение конкретных денежных сумм в экономике и на предприятиях, фирмах, компаниях имеет лишь частично товарную природу. Такое движение и особенно по отдельным видам широко распространенного бизнеса (например, финансовая компания, посредническая деятельность) часто лишь опосредовано, или вовсе свободно от сопровождения производством и даже простым движением товара. Нередко денежные средства движутся не только вне товарного движения, но даже без всякого, например, ценно-бумажного эквивалента.

Специфика финансового планирования как раз состоит в том, что в своих различных разрезах оно учитывает не только чисто финансовый, но весь денежный оборот предприятия, фирмы, компании. В процессе финансового планирования на предприятиях и в организациях весь их денежный оборот воспринимается как финансовый, хотя таковым является лишь частично. Это обусловлено тем простым обстоятельством, что деньги и их движение вне всякой опосредующей товарной формы, безразлично по отношению к наличию или отсутствию эквивалента их движения обладают всеобщим свойством организации финансов. Это закон. Там где имеются и движутся деньги неизбежно возникают финансы. Но это не означает, что они равны самим деньгам. Финансы не нужны самим деньгам, деньги необходимы финансам.

На действующих и относительно устойчивых предприятиях денежный и финансовый оборот год от года имеет тенденцию к нарастанию. Общая сумма денежных доходов, или расходов равных им по каждому из составляемых на предприятии финансовому плану называется валютой конкретного финансового плана. Валюта финансового плана предприятия, фирмы, компании практически всегда не совпадает по размеру с данными исполнительных балансов по финансовым ресурсам и денежным средствам.

Если годовые финансовые планы обычно исполняются как сбалансированный документ, то оперативные финансовые планы часто страдают наличием в их составе не покрытой источниками потребности в краткосрочном финансировании денежных расходов. Следует иметь в виду, что сбалансированный финансовый план может быть составлен с разными качественными характеристиками этого сбалансирования. Это само по себе ставит перед финансовой наукой и практикой задачу оценки степени ликвидности, понимаемого в широком смысле финансового плана, через выработку системы показателей, отражающих эффективность сбалансирования источников с плановыми расходами.

Валюта финансового плана растет не потому, что увеличиваются масштабы финансовых операций, а потому что растут масштабы производства и ведения другого бизнеса. Эти масштабы приобретают товарные и не товарные формы, но всегда и везде связаны с движением денежной формы стоимости. Финансы везде и всегда выступают отражением комплекса составных элементов производства или ведения другого бизнеса. Фундаментальные основы возникновения источника финансирования коренятся всегда в реальных обстоятельствах возникновения, возрастания и движения денежной формы стоимости. Эти обстоятельства управляемы, т. е. подлежат организации и корректировке их протекания.

Практической формой такого управления выступает система производственного и технического планирования. Эта система не зависит от форм собственности и методов ведения хозяйства. Она характерна и для планового и для рыночного хозяйства. Материализуется в обоих случаях через разработку, составление, утверждение и исполнение, соответственно, - показателей техпромфинплана, а в рыночной экономике - плана экономического и социального развития предприятия, а чаще - показателей бизнес-плана предприятия.

Техпромфинплан предприятия, т. е. план промышленного, технического и финансового развития, составлялся в хозяйстве до начала 90-х годов прошлого века ежегодно всеми хозрасчетными предприятиями и организациями. Он утверждался руководством предприятия и состоял из нескольких разделов, представляющих собой сводные таблицы-расчеты основных показателей натурального и стоимостного (денежного) плана на предстоящий год. Это была своего рода главная книга экономического и социального развития предприятия и организации, обязательно включавшая в себя следующие наиболее важные разделы: выпуск продукции и номенклатура производства, технический контроль качества продукции, труд и заработная плата, капитальное строительство, новая техника, технология и освоение новых видов продукции, экономия материальных и топливно-энергетических ресурсов, снабжение и сбыт, финансы, экспорт, охрана труда, техника безопасности и другие.

Между техпромфинпланом и рыночными формами планирования производственного и технического развития предприятия отсутствует принципиальная сущностная разница. Это формы по существу бизнес планирования одной и той же экономической деятельности
предприятий и организаций. Предмет планирования в сущности один натуральные и стоимостные показатели плана. Все эти формы планирования направлены на техническое, технологическое, экономическое и финансовое развитие. Основа такого развития – укрепление производственной и финансовой мощи, предмета ведения бизнеса (деятельности) на основе разработки, установления, принятия и безусловного исполнения плановых натуральных, а также обязательно стоимостных, денежных, финансовых показателей. Возрастание числа видов деятельности дифференцирует проявления специфики бизнес планирования по хозяйствующим субъектам. Эта специфика накладывает на финансы определенный отпечаток. Он выражается в особенностях организации и функционирования денежно-финансовых отношений.

Классические формы экономического и социального планирования - техпромфинплан и бизнес-план предприятия представляют собой годовые плановые документы. Все их разделы до финансового по существу выступают основой денежно-финансового планирования. Последнее, взятое как система, определяет содержание понятия система финансового плана предприятий, фирм, компаний.

Она включает:

виды и разновидности финансовых планов, составляемых предприятиями и организациями; систему плановых и отчетных документов и дифференцированных расчетов к ним; установленный бизнесом порядок составления, рассмотрения и утверждения каждого из финансовых планов; ("27") наличие свода финансовых планов организационно сложных структур; принятый предприятием, фирмой, компанией порядок исполнения каждого из финансовых планов, включая систему денежно-финансового контроля.

Результаты исполнения системы финансовых планов во многом зависят от надлежащего исполнения предусмотренных в бизнес-планах натуральных показателей.

Годовые техпромфинплан и бизнес-план - две формы единого производственно-финансового планирования. Они призваны отражать и обеспечивать взаимосвязь производственного и финансового планирования. Неотъемлемыми составными частями этих планов выступает баланс доходов и расходов (годовой финансовый план) предприятия, фирмы, компании, или финансовые бюджеты. Следует различать годовой бизнес-план производственно-хозяйственной деятельности и бизнес-план осуществления отдельного или ряда взаимосвязанных мероприятий (например бизнес-план внедрения услуги телекоммуникационной компании, или бизнес-план осуществления проекта инвестиций). Система бизнес планирования - многообразна и зависит от объекта планирования, целевых установок, сроков, уровней планирования.

Бизнес планирование как планирование всей производственно-хозяйственной и финансовой деятельности может отличаться от бизнес-плана, носящего тематический характер. Примерами тематических и, в этом смысле, частных бизнес-планов выступают например, бизнес-план организации филиала, бизнес-план рекламной компании, бизнес-план эмитента и т. п. Однако, любой частный тематический бизнес - план должен быть увязан с общим бизнес-планом всей текущей и перспективной деятельности предприятия, фирмы, компании. Например, бизнес-план внедрения инвестиционного мероприятия (проекта) представляет специфическую составную часть системы годового, общего и функционального, частного бизнес планирования. Эта составная часть - инвестиционный аспект бизнес планирования, который как и весь процесс бизнес планирования неразрывно связан с финансовым состоянием предприятия, фирмы, компании. Процесс финансового планирования, включая финансовое, инвестиционное бюджетирование, а также система финансовых и экономических расчетов эффективности выступают важнейшими инструментами управления финансами и финансовым состоянием предприятия, фирмы, компании. Следовательно, инвестиционный бизнес-план неразрывно связан с финансовым планированием как всей деятельности структуры, так и с системой плановых финансово-экономических расчетов собственно внутри проекта через этот бизнес-план реализуемого. Бизнес-план инвестиционного проекта может входить как составляющая не в один годовой бизнес-план предприятия, фирмы, компании. Длительность такого вхождения определяется сроком реализации принятого к исполнению утвержденного проекта инвестиций.

Тема № 12: Долгосрочное планирование и финансовый план

Долгосрочный план материализует стратегию развития предприятия, фирмы, компании в конкретные натурально-вещественные и стоимостные показатели. Долгосрочное планирование экономического и социального развития, независимо от уровня управления на котором оно осуществляется, всегда имеет финансовую составляющую, но не сводится к ней, что представляет собой важный методологический аспект понимания долгосрочного плана. Это означает, что в основе долгосрочного плана лежит не план по финансам, а производственный план в широком понимании этого понятия.

Следующий методологический момент состоит в том, что любой перспективный (долгосрочный) план несет иную функциональную нагрузку нежели текущий (годовой). Финансовая основа здесь - ответ на вопрос о том, какова будет и какая требуется конфигурация финансово-кредитного обеспечения при намечаемом выходе на конкретные параметры и пропорции экономического и социального, или просто бизнес развития. Третий методологический момент, который характерен для долгосрочного планирования связан с особой и закономерно возрастающей в ходе долгосрочного планирования ролью кредита.

Четвертый аспект научной методологии долгосрочного плана состоит в том, что долгосрочный план не есть план для исполнения и этим, в том числе в финансовой его части, принципиально отличается от текущих планов, которые надо непременно исполнять. Диалектика здесь такова, что экономический выход на проектировки долгосрочного плана может быть обеспечен единственным путем - через исполнение и перевыполнение планов текущих.

Пятый аспект состоит в том, что долгосрочное планирование любого вида (производственное, финансовое, денежно-кредитное) всегда было и будет выглядеть особо проблематичным. Расхождения в ожидаемом, планируемом и фактическом в долгосрочном планировании на пять и более лет могут достигать значительных, опрокидывающих величин, что в общем не характерно для текущего в рамках года и оперативного планирования.

Шестой методологический момент долгосрочного плана связан с пятым. Заключается в том, что планируется наличие и движение стоимости в натуральной и денежной формах. Стоимость, выраженная в денежной форме, и будучи распределенной и разделенной по темпам и пропорциям движения отдельных показателей долгосрочного плана, лишь увеличивает потенциальные возможности расхождений. Это происходит потому, что движение стоимостных, денежно-финансовых показателей не произвольно. Оно зависимо и производно. Не просто производно от натуральных количественных показателей долгосрочного плана, а обратимо производно от них. При этом обратимость - есть и зависимость, и стоящее над ней влияние, а также определение натуральных показателей. Обратимость финансов, денег и кредита вообще может быть, и это часто проявляется на практике, сильнее производности. Обратимость может создавать эффект отрыва финансовых показателей долгосрочного плана от реальных впоследствии. Обратимость финансов на практике не увязана жестко с финансовыми ресурсами, обращаемыми на рост производственных и капитальных показателей.

Седьмой момент связан с отсутствием привязки долгосрочного планирования к единым порядкам и практическим формам осуществления и оформления этого процесса. Методы же расчета долгосрочных показателей плана напротив, фактически выступают в качестве унифицированных статистических, индексных, экстраполирующих, математических, расчетных, экспертно-аналитических. Долгосрочное финансовое планирование ошибочно ассоциировать с бюджетированием. Любая повышенная детализация и дифференциация - антипод долгосрочного плана.

Долгосрочное финансовое планирование - форма существования процесса разработки, составления, утверждения и исполнения финансового плана. Долгосрочный финансовый план фиксирует показатели, отражающие перспективное целеполагание в области финансов. Это финансовое обеспечение, распределение источников и их использование для выполнения поставленных задач. Фиксация показателей долгосрочного финансового плана есть результат стоимостного, денежного отражения намерений бизнеса. Последние фактически не просто фиксируются, а фокусируются в рассматриваемом плане. Долгосрочный финансовый план и процесс его составления производен, как и финансы в целом, от проектировок на перспективу по товарному производству и обращению, других объемных и качественных показателей бизнеса.

Важный элемент финансовой политики предприятия, фирмы, компании. Особенность этого элемента состоит в том, что он реально существует и практически проявляется, главным образом, у достаточно крупных и находящихся в надлежащем финансовом состоянии структур. Долгосрочного финансового планирования не существует вне составления долгосрочного финансового плана. Просто набор прогнозных оценок на долгосрочный период по отдельным финансовым показателям не может рассматриваться в качестве финансового плана. Долгосрочный финансовый план есть процесс составления, рассмотрения и утверждения основного финансового документа системы долгосрочных планов, составляемого по форме баланса доходов и расходов.

Другая особенность долгосрочного финансового плана состоит в том, что процесс его составления не предстает обязательным элементом финансовой политики предприятия. Это означает, что долгосрочное финансовое планирование, также как и текущее, не обладает всеобщностью своего существования и фактического проявления в практике финансово-хозяйственной деятельности предприятий, фирм, компаний. Они могут проводить финансовую политику без составления долгосрочного финансового плана. В этом случае долгосрочные цели и задачи предприятия оказываются не подкрепленными по финансовой составляющей необходимой для их реализации.

Долгосрочное финансовое планирование - важная составная часть долгосрочного планирования системы производственных и иных не финансовых показателей. Ведущую роль по отношению к долгосрочному финансовому планированию играет производственный план. Долгосрочный производственный и долгосрочный бизнес-план не только определяют финансовые показатели. Последние могут активно влиять на формирование перспективных показателей и пропорций в производственно-техническом и коммерческом планировании. Основная функция долгосрочного финансового планирования - проверка полноты и реальности финансового обеспечения целевых программ расширения деловой активности и развития производственно-коммерческой деятельности. Способ составления - усредненные прогнозные расчеты показателей по номенклатуре статей годового финансового плана с применением укрупнений отдельных статей и методов их расчета. Способ оформления - баланс доходов и расходов (финансовый план). Валюта финансового плана - рубль. Ценовое выражение расчетов и показателей - текущие цены, цены соответствующих лет. Базовые прогнозы в основе показателей долгосрочного финансового плана - прогноз инфляции, прогноз движения валютного курса рубля.

Значение долгосрочного финансового планирования состоит в том, что оно позволяет получить важные индикаторы степени полноты финансового обеспечения деловой активности на перспективу, сопоставить вектор увеличения финансовых ресурсов с денежным аспектом намерений развития. Долгосрочное финансовое планирование устанавливает также минимальную планку динамики денежных доходов и поступлений для выполнения уже принятых предприятием и предстоящих обязательств по реализации экономических и социальных программ. Одновременно, может быть задана и максимальная планка денежных расходов и отчислений.

Чем крупнее и сложнее бизнес с организационной, производственной, технической, технологической, снабженческой, сбытовой, финансовой сторон, тем большее значение для него приобретают вопросы и проблемы оптимизации финансово-экономического развития. Развитие лишь выглядит текущим, поскольку осуществляется в повседневности. На самом деле природа развития и его финансового обеспечения имеет долгосрочный характер.

Корни такого развития - правильные и своевременные направления, минимально необходимые объемы финансирования и их финансовое обеспечение, т. е. источники финансовых ресурсов. Эти вопросы решаются в ходе перспективного или долгосрочного финансового планирования. При этом не только потребности развития определяют содержание долгосрочного финансового плана, но и сам процесс финансового планирования влияет на корректировку и выбор этих потребностей. В этой возможности влиять и проявляется роль долгосрочною финансового планирования.

Реальное место, которое занимает долгосрочный финансовый план в финансово-хозяйственной деятельности предприятий, фирм и компаний определено следующими главными факторами: масштабы производственной, торговой и иной деятельности; организационная структура; уровень экономической и финансовой работы; финансовое состояние, рейтинг, залоговые возможности; уникальность производства и инвестиционная привлекательность.

("28") Долгосрочный финансовый план есть один из инструментов денежного выражения стратегии предприятия. Так экономическая и политическая часть стратегии проявляется через финансы. Проведение любой стратегии дорого стоит. Следовательно, долгосрочное финансовое планирование доступно немногим предприятиям, фирмам, компаниям.

Реальность долгосрочного финансового плана обеспечивается не точностью расчетов (это требование само собой разумеется), а надежностью возможностей к практической реализации долгосрочной стратегии. Применительно к долгосрочному финансовому плану - надежностью возможностей обеспечить доходы и расходы. Подчеркнем - обеспечить не только доходы, но и расходы долгосрочного финансового плана. Доходы и расходы не противостоят друг другу в финансовом планировании вообще и долгосрочном в частности/а выступают двумя сторонами одной медали. Доход есть расход. Расход есть доход. Глубокое осознание этого есть квинтесенция содержания финансового плана и долгосрочного особенно. Не таблица цифр, а реальные экономические и финансовые процессы за ними. Не таблица цифр, а результаты взаимодействия этих процессов, возможности которые открывают эти результаты расчетов.

Для долгосрочного финансового планирования может быть использована принятая на предприятии (организации) форма годового финансового плана. Эта форма имеет сокращенный, долгосрочный вид. Особенностью такого финансового плана является укрупненное отражение в нем отдельных позиций. Это означает, что особенностью долгосрочного финансового планирования выступает укрупненная методология, применяемая для определения состава статей финансового плана. Здесь, как правило, не приводятся парные, дублирующие друг друга по суммам статьи в доходной и расходной частях. Основа формы долгосрочного финансового плана - годовой сальдированный баланс доходов и расходов предприятия, составляемый по трем разделам. Долгосрочный финансовый баланс обычно выступает как полностью сальдированный, т. е. не допускающий разворота показателей в нем. Долгосрочный финансовый план охватывает достаточно длительный период, обычно в пять лет. План предусматривает разбивку каждой позиции доходов и расходов, платежей и ассигнований по годам. Эти показатели служат исходной основой для последующей проработки текущих финансовых планов. Методологически правильно выстроенная философия управления финансами предусматривает, что не текущий план определяет долгосрочный, а ровно наоборот. Общее и главное определяет частности, стратегия - тактику, но не иначе. В противном случае отсутствует сама стратегия, ее роль становится трансформированной. В этом состоит одна из важнейших и острейших проблем долгосрочного финансового планирования.

Пониженная детализация долгосрочного финансового плана выступает как средство выделения и обеспечения главного. Основа для составления - план долгосрочного экономического и социального развития или долгосрочный бизнес-план по основным технико-экономическим показателям, фокусируемым в стоимостной, денежной форме в виде финансового баланса в заключительном разделе. Показатели производства, выполнения работ и оказания услуг по направлениям бизнеса лежат в основе расчетов показателей долгосрочного финансового плана.

Долгосрочный финансовый план составляется в ценах года составления расчетов к нему, т. е. в реальных, действующих, текущих ценах. Следует иметь в виду, что основная задача долгосрочного финансового плана - выявить и отразить изменения в объемах и пропорциях распределения собственных финансовых ресурсов, а также определить движение потребности в привлечении денежных средств по годам под планируемые расходы. Эти денежные расходы выступают воплощением желаемых, или принятых стратегических - установок предприятия, фирмы, компании. Прогнозирование цен связано с установлением истинных размеров собственных финансовых ресурсов в номинальном выражении, т. е. в ценах соответствующих лет долгосрочного финансового плана.

Методы расчета статей - укрупненные, аналитические. Они методологически соответствуют укрупненной форме долгосрочного финансового плана. Последняя может предусматривать группировку доходов и расходов предприятия, фирмы, компании не по четырем разделам, как в годовом финансовом плане, а по двум. В доходах и поступлениях в этом случае отражается дополнительно к первому разделу содержание четвертого раздела годового финансового плана, а в расходах и отчислениях дополнительно ко второму разделу содержание третьего. При этом отдельные показатели годового финансового плана могут объединяться (укрупняться), а в отдельных случаях опускаться. По доходным статьям например, может не предусматриваться такой источник как излишек собственных оборотных средств на начало планируемого периода, или временно свободные средства фондов потребления и накопления предприятия, фирмы, компании. По расходным статьям могут быть свернуты и отражены, укрупненно расходы на образование резервного и других фондов. Отдельными строками могут отражаться все платежи из прибыли, все инвестиции независимо от их видов и разновидностей, а ряд статей объединяться в доходной и расходной частях по позициям "Прочие доходы", "Прочие расходы".

Акценты в определении долгосрочной прибыли и ряда других доходов и расходов смещаются в сторону экспертных оценок, корректирующих полученные расчетным путем показатели. Для долгосрочного финансового планирования прибыли могут быть использованы аналитически обработанные данные о значениях операционных рычагов за ряд лет. Во всех случаях в основе расчетов прибыли лежат показатели объемов производства и реализации продукции, выполняемых работ и оказываемых услуг.

По отношению к финансовым ресурсам, остающимся в распоряжении предприятий и организаций, налоги играют не одинаковую роль. Налоги на прибыль, относимые на финансовые результаты и себестоимость продукции, уменьшают размер финансовых ресурсов, которыми располагает предприятие, фирма, компания. Поэтому в ходе годового и долгосрочного финансового планирования должны быть учтены намерения правительства по изменению этих налогов.

В системе финансового планирования налог на прибыль отражается всегда отдельной строкой, как важнейший элемент распределения прибыли. Другие вышеперечисленные налоги могут отражаться в долгосрочном финансовом плане укрупненно - совокупными позициями, например "налоги относимые на себестоимость", либо вовсе не отражаться, но учитываться при планировании прибыли, т. е. в расчетах ее размера. Та часть, обычно местных налогов и сборов, которая относится на прибыль остающуюся в распоряжении, отдельной строкой в долгосрочном финансовом плане может также не выделяться. Сумма прибыли в части таких изъятий оказывается учтенной при ее распределении по целевым денежным фондам.

Предполагается, что выпадающие доходы из этих фондов в связи с уплатой подобных местных налогов и сборов, будут компенсированы за счет сверхплановой прибыли полученной в ходе исполнения долгосрочного финансового плана, или другими источниками, например суммой амортизационных отчислений сверх принимаемой в расчетах. Возмещаемые в составе цены продавца налоги в долгосрочном финансовом плане отражению не подлежат. В целом они не увеличивают и не уменьшают финансовых ресурсов. При соизмерении уплаченных и полученных сумм налога на добавленную стоимость у производителей, а также при наличии иных законодательно установленных возможных возмещениях налогов, или уменьшениях за счет отдельных налогов финансовых ресурсов, в составе финансового плана отдельной строкой подлежит отражению сальдо таких изменений на увеличение, или уменьшение финансовых ресурсов.

Тема № 13: Сводное финансовое планирование и финансовые ресурсы объединенных структур

Финансовое планирование на предприятиях и в организациях обладает всеобщим свойством, не зависящим от политической структуры общества, форм собственности наличествующих и преимущественных в конкретной структуре экономики. Это свойство - быть всегда целевым финансовым планированием. Подобно тому, как не бывает не целевых денежных фондов, резервов и не целевых фондов финансовых ресурсов; теоретически и практически отсутствует не целевое финансовое планирование. Целевой характер финансового планирования проявляется одинаково отчетливо в текущем и перспективном финансовых планах, в оперативных плановых документах, в сводном и специальном финансовом планировании предприятий, фирм, компаний и управляющих ими структур.

Обязательное наличие сводного денежно-финансового планирования среди инструментов управления экономикой - объективная закономерность форм и методов управления финансами. Таких закономерностей в финансах, носящих устойчивый характер присутствия в качестве элемента системы денежно-финансовых отношений, в экономике немало: дотирование на удержание цен по отдельным видам продукции; наличие механизмов перераспределения финансовых ресурсов в объединенных структурах; объективная убыточность определенной части предприятий и организаций промышленности, сельского хозяйства и других отраслей; бюджетное финансирование части расходов инвестиционного характера с участием средств предприятий, фирм, компаний и другие.

Сводное финансовое планирование существует двух видов: текущее (чаще годовое, реже квартальное) и долгосрочное (на средний срок двух-трех лет и перспективное на срок обычно пять лет, реже более лет). Сводное финансовое планирование оперативного характера, связанное с объединением в одно оперативных финансовых планов, составленных на операционный день, в управлении финансами проявляется редко. Такое объединение нижестоящих оперативных финансовых планов обычно не целесообразно. Оно теряет актуальность под влиянием значительных затрат времени на составление и уточнение свода оперативных финансовых планов.

Сводное финансовое планирование на неделю, декаду, месяц не выдвигает повышенных оперативных требований к составителю. В принципе оно вполне может быть реализовано при необходимости.

Сводное оперативное и текущее финансовое планирование проявляется в своеобразной форме - производной от индивидуально составленных годовых и оперативных финансовых планов. Часто сопровождается планированием и осуществлением внутрисистемного перераспределения денежных средств. Сводное финансовое планирование имеет место всегда, когда проводится объединение показателей двух, а чаще нескольких финансовых планов. Обычно это делается в управляющих компаниях, головных предприятиях, в других структурированных формах объединения предприятий, фирм, компаний.

Объединенные рыночные структуры по характеру своего создания бывают двух типов. Структуры, которые изначально объединены по признаку их создания в виде сети сформированных дочерних структур и принадлежности собственнику; другие формы объединения, возникающие по признаку производственного, торгового и другого сотрудничества в бизнесе на основе объединения в сущности самостоятельных и независимых предприятий и организаций. Они, как правило, стоят в определенной схеме или цепочке, которая нуждается в сводном финансовом регулировании и контроле. Оба типа таких объединенных рыночных структур представляют собой сложные образования. В организационном и финансовом отношении образованные по отраслевому, территориальному, финансово-групповому и иным принципам, вытекающим из экономических интересов учредителей и признанной ими хозяйственной целесообразности.

Под этими сложными объединенными для ведения бизнеса структурами понимаются производственные объединения, фирмы и агропромышленные фирмы, коммерческие фонды и агентства, компании и корпорации, торговые дома, производственные и непроизводственные холдинги, концерны и финансово-промышленные группы, а также другие формы объединения производства и ведения бизнеса, имеющие в своем составе систему организаций и головную структуру (головной офис), финансовый аппарат которой выполняет функцию сводного финансового планирования. При этом функции головного офиса и сводного финансового планирования может выполнять не только специально созданная организация, но и один из участников объединенной системы или сети предприятий и организаций.

Для объединенных рыночных структур характерно в разной степени, но наличие подчинения. Нередко весьма жесткого, основанного на отношениях собственности, финансовом интересе и финансовой зависимости членов объединенной структуры от головной организации. Это позволяет рассматривать головную организацию как вышестоящую. Капитал и финансовые ресурсы такой объединяющей структуры формируются за счет следующих основных источников: рублевых и валютных доходов от собственной производственной и иной обычной деятельности по внутренним и внешним заказам (договорам, контрактам); вкладов (паевых, долевых, вступительных, членских взносов и т. п.) участников объединенной структуры, осуществляемых денежными рублевыми и валютными средствами, правами на ноу-хау и другими нематериальными активами, акциями, облигациями и другими ценными бумагами; амортизации на реновацию по основным производственным фондам на собственном балансе; амортизации по собственным нематериальным активам; денежных и вексельных рублевых и валютных кредитов коммерческих банков; доходов от реализации ценных бумаг; полученных дивидендов по акциям, процентов по облигациям; прочих поступлений.

В составе прочих поступлений могут иметь место: ассигнования из бюджетной системы по бюджетной части выполняемых программ; доходы от проведения взаимозачетов; целевое финансирование на компенсацию, или долевое участие в компенсации отдельных расходов; минимальный постоянный остаток средств мобилизованных по счету перераспределения финансовых ресурсов системы (сети); разовые поступления денежных средств из различных внебюджетных источников. Капитал и финансовые ресурсы всей объединенной структуры формируется как диверсифицированный капитал и финансовые ресурсы с учетом особенностей осуществляемой финансово-хозяйственной деятельности участников или членов объединенной структуры. В принципиальных основах формирования капитала и финансовых ресурсов здесь отсутствует непреодолимая грань различий.