Российский сегмент глобальных финансов (стр. 2 )

Код модуля в составе дисциплины	Промежуточная аттестация	Текущий контроль
Виды	Сроки	Формы	Сроки
очная форма обучения
Модули 1, 2, 3			тест	4 неделя
Модуль 2
Модуль 3
Модуль 4			тест	10 неделя
Модуль 5			тест	13 неделя
Модуль 6			тест	15 неделя
Модуль 7
Итоговая аттестация	Зачет	17 неделя

1.7. Структура и содержание учебных занятий.

Модуль 1. Введение в курс.

Интеграционные процессы второй половины ХХ в. привели к глобализации экономики государств, регионов, международных и национальных рынков. Глобализация финансов – как системы глубокой интеграции международных рынков денег, капитала и валюты – породила новые финансовые центры, институты, инструменты. Глобализация стала формой развития международных финансовых рынков.

Глобализация подтолкнула к изменению форм государственных и корпоративных финансов, породила новую систему взаимоотношений между глобальными и национальными финансами. Либерализация валютного законодательства открыла путь потокам капитала в планетарном масштабе, которые связали финансовые центры и периферию. Развивающиеся страны с помощью прямых и портфельных инвестиций и переданных ТНК технологий получили импульс для интенсивного экономического роста. За привлечение инвестиций развернулась острая конкурентная борьба. Информационные технологии открыли международные и национальные рынки миллионам частных и институциональным инвесторам, позволили в режиме реального времени вести арбитражные сделки на всех торговых площадках мира.

Кризисы 90-х-00-х гг. (Мексика-1994, Япония-1996–02, страны ЮВА-1997, Россия-1998, Бразилия-1999, Аргентина-2001/02, Турция-2001, США-2001/02, глобальный финансово-экономический кризис гг.) – стали первыми кризисами глобальных финансов. Вспыхивая на валютном или как в последнем случае на ипотечном рынке США, они отражали глубинные слабости финансового сектора, векторы движения потоков мирового капитала. Возник новый клубок противоречий между глобальным и национальным.

Россия, проведя либерализацию валютного законодательства, заняла в 90-е гг. свое место в системе глобальных финансов.

Модуль 2. Глобализация – современная форма развития международных финансовых рынков:

Теоретические аспекты глобализации.

Признаки и институты глобальных финансов.

Этапы развития системы глобальных финансов.

Модификация функций государственных финансов.

Методологические проблемы соотношения глобальных и национальных финансов.

Природа, причины, механизмы распространения кризисов глобальных финансов.

Глобальный финансово-экономический кризис гг.: природа, причины возникновения, механизмы глобального распространения, антикризисная политика G20.

Модуль 3. Закономерности и особенности становления российского сегмента глобальных финансов:

Правовая основа формирования российского сегмента глобальных финансов.

Этапы становления российского сегмента глобальных финансов.

Формы становления российского сегмента глобальных финансов.

Модуль 4. Закономерности кризисов глобальных финансов:

Природа первых кризисов глобальных финансов.

Кризис 1997 г. в странах ЮВА и его влияние на мировую экономику.

Банковский кризис в России 1998 г.: сущность, макроэкономические и отраслевые причины, сценарии и стратегии выхода из кризиса, внешний аспект дефолта коммерческих банков.

Природа, причины, механизмы распространения глобального финансово-экономического гг.

Антикризисные меры монетарных властей США, Великобритании, Франции, Германии, Бразилии, России, Индии, Китая. Индекс эффективности антикризисных программ.

Направления посткризисной реформации регуляторов системы глобальных и национальных финансов.

Уроки кризиса для монетарной политики России и Китая.

Модернизация экономики России в свете глобального финансово-экономического кризиса гг.

Модуль 5. Инфраструктурное обеспечение системы глобальных финансов:

Международные рейтинговые агентства Moody`s Investors Services, Standard & Poor`s, Fitch-IBCA, Dun & Bradstreet: система их рейтингов и методология кредитного анализа.

Рейтингование российских финансовых институтов и промышленных компаний.

Международные юридические фирмы (Linklaters, Clifford Chance, Baker & MacKenzie): юридические посредники в организации сделок на международном финансовом рынке: задачи, функции, применяемое право.

Международные аудиторские фирмы (PriceWaterhouseCoopers, Ernst & Young, KPMG, Deloit Touche): цели, функции, методология анализа.

Информационные торгово-аналитические системы Bloomberg, Reuters Dealing, Dow Jones Telerate: цели, функции, принципы работы.

Модуль 6. Теоретические, правовые и рыночные аспекты операций на международных рынках денег и капитала

Международный денежный рынок: синдицированные кредиты (структура сделки, работа заемщика и лид-менеджера синдиката).

Международный рынок долговых обязательств и капитала: инструменты финансирования: еврооблигации, акции, АДР/ГДР/ЕДР (структура сделки, работа эмитента, лид-менеджера и андеррайтера).

Фидуциарные сделки по швейцарскому финансовому праву (структура сделки).

Практические вопросы выбора сегмента международного финансового рынка, финансового инструмента
, экономического обоснования, использования, обслуживания и возврата долга на примерах синдицированных заимствований и эмиссий еврооблигаций российских заемщиков и эмитентов.

Модуль 7. Развивающиеся рынки в системе глобальных финансов

Модернизация ведущих экономик развивающихся рынков (БРИКС, страны Персидского залива, НИС, АСЕАН): общее и особенное.

Новые явления, тенденции и черты развивающихся рынков в условиях глобализации.

Финансовые рынки стран БРИКС.

Стратегия БРИКС в глобальной экономике.

Проблема соотношения национального и глобального в российской экономике.

Выгоды и угрозы глобализации для Российской экономики, российских компаний и домашних хозяйств.

Раздел II. Обеспечение учебных занятий

2.1. Методическое обеспечение

2.1.1. Методическое обеспечение аудиторной работы.

Учебное пособие по курсу «Российский сегмент глобальных финансов». Презентации лекций в «Powerpoint».

Активные методы обучения

В качестве активных методов обучения используется в ходе семинарского занятия метод малых групп.

В качестве технических средств преподавания возможно использование мультимедийного комплекса и презентационной программы PowerPoint.

Учебно-методическими рекомендациями для студентов и преподавателей по данной дисциплине служит пособие: Шавшуков российского сегмента глобальных финансов /учебно-методическое пособие. – СПб.: Издательство «Сезам-Принт», 2005. – 32 с.

Учебно-методические рекомендации по написанию ВКР и магистерской диссертации. См.: , . Подготовка и защита магистерской диссертации. Методические указания: – 3-е изд. СПб.: ОЦЭиМ, 2007. – 54 с.

2.1.2. Методическое обеспечение самостоятельной работы/

Примеры контрольного задания

Case-Study

Студентов следует разделить на группы по 5-7 человек для более динамичного обсуждения деловой ситуации, конкуренции между командами, наиболее полного проявления социальной роли каждого студента в коллективе.

Предложить командам (группам студентов) подготовить рекомендации Правительству РФ, российским финансовым институтам (Банку России, коммерческим банкам) по модификации их политики в условиях цикличности, трендов, противоречий, риской глобальной экономики.

Проверочный тест.

Глобальный финансовый кризис гг. – это кризис самой финансовой системы или кризис элементов внутри системы. На какой базе следует выстроить систему регуляторов международной финансовой системы – на базе национального суверенитета или на основе международного регулирования.

№№/пп	Варианты ответа
1	1.  Глобальный финансовый кризис гг. – это кризис элементов системы глобальных финансов. Система нуждается в модификации в сторону ревизии действующих регуляторов (достаточности капитала, резервов, забалансовых обязательств, оценки рисков деривативов, налогообложения), введения новых регуляторов, повышения надзорной пруденциальной роли международных финансовых организаций, роста розничного инвестирования. 2.  Международное регулирование системы глобальных финансов, в которой национальные финансы и рынки являются ее органичным сегментом, является более эффективным и действенным. Базелькие стандарты достаточности капитала, МСФО, стандарты SWIFT, условия INCOTERMS, наконец, тому подтверждение.
2	Глобальный финансовый кризис – это кризис монетаристской модели. Необходима не модификация регуляторов действующей системы, а создание новой системы с новыми регуляторами.
3	Глобальный финансовый кризис – это кризис капитализма как системы. Необходима новая система экономических отношений с принципиально новыми регуляторами.
4	Глобальный финансовый кризис – это кризис модели смешанной, плюральной экономики. Необходима не модификация регуляторов действующей системы, а создание новой системы с новыми регуляторами.
5	Глобальный финансовый кризис – это кризис монетаристской модели и однополярного мира. Необходима новая система регуляторов: построение системы многополярного мира, учитывающей новую роль и место Е7 в мировой экономике и политике; создание новой (новых) мировой (мировых) резервных валют; увеличение роли Е7 в международных финансовых организациях; создание новой системы регуляторов международных финансов; жесткое регулирование спекулятивных операций на международном рынке капитала, валюты, деривативов; закрытие оффшорных зон, раскрытие информации о счетах клиентов швейцарских банков для Интерпола.
6

2.1.3. Методика проведения текущего контроля успеваемости и промежуточной аттестации и критерии оценивания.

Текущий контроль успеваемости проводится с помощью тестов (тесты приводятся в РПУД)

Курсовая работа по данной дисциплине не предусмотрена компетентностно-ориентированным учебным планом ООП ВПО «Экономика»

Итоговый контроль проводится по тестам и/или вопросам.

Перечень вопросов к зачету

·  «Экономическая стратегия и промышленная политика России сквозь призму глобализации».

·  «Модернизация экономики России сквозь призму финансово-экономического кризиса гг.».

·  «Система образование, профессиональной подготовки кадров сквозь призму глобализации».

·  «Российские банки в международном банковском сообществе».

·  «Место России в глобальной экономике».

·  «Глобализация и иностранные инвестиции в России».

·  «Международные платежные системы SWIFT, Target, VISA».

·  «Операции банков на международном рынке денег».

·  «Операции банков на международном рынке капитала и долговых обязательств».

·  «Операции банков на международном валютном рынке»

·  «Фидуциарные сделки».

·  «Клиринговая система расчетов в системе глобальных финансов».

·  «Глобальный финансово-экономический кризис гг.: причины возникновения, природа, механизмы распространения в мировой экономике».

·  «Глобальный финансово-экономический кризис гг.: антикризисные меры G20, эффективность антикризисных программ».

·  «Глобальный финансово-экономический кризис гг.: риски посткризисного развития мировой экономки и стратегия группы БРИКС».

·  «Новая архитектура системы глобальных финансов в свете мирового финансово-экономического кризиса гг.».

·  «Международный кредитный рейтинг: назначение, методология, процедуры, практика рейтингования суверена, финансовых институтов и компаний (на примере России)».

2.1.4. Методические материалы для проведения текущего контроля успеваемости и промежуточной аттестации (контрольно-измерительные материалы).

Методическими материалами для проведения текущего контроля успеваемости и промежуточной аттестации являются тесты (См. Приложение)

2.2. Кадровое обеспечение.

2.2.1. Требования к образованию и (или) квалификации штатных преподавателей и иных лиц, допущенных к преподаванию дисциплины.

2.2. Кадровое обеспечение учебной дисциплины

2.2.1. Требования к образованию и/или квалификации штатных преподавателей и иных лиц, допущенных к преподаванию дисциплины «Российский сегмент глобальных финансов».

К чтению лекций должны привлекаться преподаватели, имеющую степень кандидата или доктора наук (в т. ч. PhD, прошедшую установленную процедуру признания и установления эквивалентности). Преподаватели, привлекаемые к проведению практических занятий, должны иметь базовое экономическое образование и/или ученую степень, соответствующие профилю преподаваемой дисциплины. Лекторы должны обладать теоретическими знаниями в области глобальных финансов и практическим опытом сделок и/или консалтинга на международных рынках денег, капитала и валюты.

2.2.2. Требования к обеспеченности учебно-вспомогательным и/или иным персоналом

Учебно-вспомогательный и инженерно-технический персонал должен иметь соответствующее высшее образование.

2.2.3. Методические материалы для оценки обучающимся содержания и качества учебного процесса

Для оценки обучающимися содержания и качества учебного процесса применяется анкетирование в соответствии с методикой и графиком, утвержденными в установленном порядке на экономическом факультете.

Анкета-отзыв

на дисциплину «Российский сегмент глобальных финансов»

Просим Вас заполнить анкету-отзыв по прочитанной дисциплине «Российский сегмент глобальных финансов». Обобщающие данные анкет будут использованы для ее совершенствования. По каждому вопросу поставьте соответствующие оценки по шкале от 1 до 10 баллов (обведите выбранный Вами балл). В случае необходимости впишите свои комментарии.

1. Насколько Вы удовлетворены содержанием дисциплины в целом?

9 10

Комментарий _____________________________________________________________________

2. Насколько Вы удовлетворены общим стилем преподавания?

9 10

Комментарий _____________________________________________________________________

3. Как Вы оцениваете качество подготовки предложенных методических материалов?

9 10

Комментарий _____________________________________________________________________

4. Насколько Вы удовлетворены использованием преподавателем активных методов обучения (моделирование процессов, кейсы, интерактивные лекции и т. п.)?

9 10

Комментарий _____________________________________________________________________

5. Какой из модулей дисциплины вы считаете наиболее полезным, ценным с точки зрения дальнейшего обучения и/или применения в дальнейшей практической деятельности?

9 10

Комментарий

_____________________________________________________________________

6. Что бы Вы предложили изменить в методическом и содержательном плане для совершенствования преподавания данной дисциплины

Комментарий

_____________________________________________________________________

СПАСИБО!

2.3. Материально-техническое обеспечение.

2.3.1. Требования к аудиториям (помещениям, местам) для проведения занятий.

Стандартно оборудованные компьютерной техникой лекционные аудитории. Для проведения отдельных занятий (по заявке) - выделение компьютерного класса, а также аудитории для проведения интерактивных лекций: видеопроектор, экран настенный, др. оборудование.

2.3.2. Требования к аудиторному оборудованию, в том числе к неспециализированному компьютерному оборудованию и программному обеспечению общего пользования.

2.3.3. Требования к специализированному оборудованию.

Не требуется.

2.3.4. Требования к специализированному программному обеспечению.

Не требуется.

2.3.5. Требования к перечню и объёму расходных материалов.

Фломастеры цветные, губки, бумага формата А4, канцелярские товары, картриджи принтеров, диски, флеш-накопители и др. в объёме, необходимом для организации и проведения занятий, по заявкам преподавателей, подаваемым в установленные сроки
.

2.4. Информационное обеспечение.

2.4.1. Список обязательной литературы.

1.  Финансовые институты, рынки и деньги. – СПб: Издательство «Питер», 2000. – 752 с.

2.  Швейцарское финансовое право и международные стандарты /П. Нобель; (пер. с англ.).– М.: Волтерс Клувер, 2007. – 1152 с.

3.  Ключевые рыночные концепции /Настольная книга по операциям на рынках денег, капитала и валюты //Пер. с англ. под ред. . – СПб.: Издательский дом «Нева», 2004. – 240 с.

4.  Шавшуков российского сегмента глобальных финансов. – СПб.: Изд-во С.-Петербургского университета, 2001. – 368 с.

5.  Мировые финансы. – М.: Дека, 1998. – 778 с.

6.  International Finance /ed. J. J.Kirton. – London: Ashgate, - 2009. – XXI, 559 p.

7.  Pilbeam, K. International Finance. New York: Palgrave Macmillan, 2005. – XXVI, 497 p.: il

2.4.2. Список дополнительной литературы

1.  Андрианов в мировой экономике. – М.: Владос, 1999. – 296 с.

2.  Глобальный капитализм: необходимость в обновлении универсальной модели // МЭМО. 1998. №12.­ С.94-96.

3.  IPO как путь к успеху /руководство фирмы «Эрнст энд Янг». – Нью-Йорк: Дж. Уилей энд Сонс, 2002. – 277 с.

4.  Эбке. Международное валютное право. – М.: Международные отношения, 1997 – 336 с.

5.  Вишневский право Европейского Союза. – М.: Статус, 2000. – 388 с.

6.  Вишневский право Англии. – М.: Статус, 2000. – 300 с.

7.  ВТО: механизмы взаимодействия национальных экономик. Угрозы и возможности в условия выхода на международный рынок /Под ред. . –– М.: Эксмо, 2008. – 400 с.

8.  ван, Брайович Анализ банковских рисков. Система оценки корпоративного управления финансовым риском /пер. с англ. – М.: Издательство «Весь мир», 2004. – 304 с.

9.  Международная экономика. В 2-х ч. – М.: Международные отношения, 1999. – 488 с.

10.  Когда корпорации правят миром. – СПб: «ВиТ-принт», 2002.– 338 с.

11.  Что такое глобализация? // МЭМО.1998..№2. С. 12-15. №3. ­ С.14-17.

12.  Долги и непрозрачность закрывают нашим банкам и ФПГ доступ на мировые рынки // Бюллетень финансовой информации. 2001. №5. С.8-97.

13.  -П., Западная глобализация: атака на процветание и демократию. – М.: «Альпина», 2001. – 335 с.

14.  Глобализация мировой экономики и Россия // МЭМО.2001. №3. ­ С.23-34.

15.  Банковское право США: Пер. с англ. – М.: Прогресс, 1992. – 768 с.

16.  Практика глобализации: игры и правила новой эпохи /Под ред. . – М.: Инфра-М, 2000. – 344 с.

17.  Постиндустриальная эпоха: вызов российским политикам // МЭМО. 2001. №3. ­ С.45-53.

18.  Саркисянц международных долгов. – М.: Дека, 1999. – 720 с.

19.  VII международный банковский конгресс «Глобализация финансовых рынков: движущие силы и последствия». – СПб.: Культ-Информ-Пресс, 1998. – 225 с.

20.  Глобализация и неравномерность мирового развития // МЭМО. 2001. №3. ­ С.35-44.

21.  Сорос Дж. Кризис мирового капитализма.– М. Инфра-М, 1999. – 262 с.

22.  Финансовые системы Франции и других стран. В 2-х т.– М.: Финансы и статистика, 1994.

23.  Мировая экономика: прогноз до 2020 года /Под ред. . – М.: Магистр, 2007. – 429 с.

24.  , Бляхман содружества независимых государств накануне третьего тысячелетия. – СПб.: Наука, 1998. – 580 с.

25.  , Погорлецкий и налоговое планирование в мировой экономике. – СПб.: Изд-во Михайлова: Полиус, 1998. – 112 с.

26.  , Викулин и власть: теория разделения властей и современность. – М.: Дело, 1998. – 87 с.

27.  Федоров -русский банковский энциклопедический словарь. – СПб.: Лимбус Пресс, 1995. – 496 с.

28.  Шавшуков рынки стран БРИК в системе глобальных финансов / Международная научная конференция «БРИК – прорыв в мировую экономику XXI века», 22-23 мая 2008 г. Санкт-Петербург, Смольный. – СПб.: Издательство Комитет по внешним связям Санкт-Петербурга, 2009. – С.65-77.

29.  Шавшуков и место России в мировой экономике. – Проблемы современной экономики //Евразийский международный научно-аналитический журнал, 2005, №1/2 (13/14).– С.109-122.