Комплексный инвестиционный план модернизации (стр. 5 )

-  высокий коэффициент дисконта к стоимости залога;

-  изменение в одностороннем порядке условий действующих кредитных договоров и решений кредитного комитета.

4.  Невозможность дальнейшего привлечения кредитных ресурсов и погашения краткосрочных кредитов.

Меры государственной поддержки предприятия

в гг. и в гг.

№ п/п	Период	Наименование организации	Сумма господдержки в гг., млн. руб.	Форма мер гос. поддерржки	Нормативный правовой документ	Сумма господдержки в гг., млн. руб.
1	2008	(«План развития и модернизации . Развитие Рубцовского филиала – крупное литье.)	34,57	Возмещение части банковской процентной ставки по кредитам на финансирование инв. проекта (Краевой бюджет)	Положение о субсидировании за счет средств краевого бюджета части банковской процентной ставки по кредитам, привлекаемым организациями края и индивидуальными предпринимателями в российских кредитных организациях (утв. Постановлением Администрации Алт. края «О мерах гос. стимулирования инв. деятельности в Алт. крае» Распоряжение от 01.01.2001	-
2	2008		1,63	Компенсация налога на имущество (Краевой бюджет)	Распоряжение администрации Алтайского края от 01.01.2001, от 01.01.2001, от 01.01.2001, от 01.01.2001, от 01.01.2001, от 01.01.2001, от 01.01.2001	-
3	2009		22,47	Возмещение части банковской процентной ставки по кредитам на финансирование инв. проекта	Положение о субсидировании за счет средств краевого бюджета части банковской процентной ставки по кредитам, привлекаемым организациями края и индивидуальными предпринимателями в российских кредитных организациях (утв. Постановлением Администрации Алт. края «О мерах гос. стимулирования инв. деятельности в Алт. крае» Распоряжение от 01.01.2001	-
4	2010			Возмещение части банковской процентной ставки по кредитам на финансирование инв. проекта		-
5	2011			Возмещение части банковской процентной ставки по кредитам на финансирование инв. проекта		-
6	2012			Возмещение части банковской процентной ставки по кредитам на финансирование инв. проекта	Распоряжение Администрации Алтайского края от 23.10.12 г.	2642,54

До настоящего времени предприятие не получало финансовой поддержки федерального Правительства, кроме обеспечения части работников предприятия общественными работами во время вынужденного простоя производства. Краевые власти существенно помогли предприятию в кризисные времена, обеспечив возмещение части банковской процентной ставки по кредитам на финансирование инвестиционных проектов.

Анализ тенденций развития в сфере основной деятельности предприятия

Доля рынка и основные рыночные перспективы предприятия. Рынок производства грузовых вагонов динамично рос с 2000 по 2012 г., что было обусловлено высоким уровнем износа основного парка грузовых вагонов и крупных компаний-перевозчиков, а также ежегодным увеличением объема железнодорожных грузоперевозок на пространстве СНГ, что требовало соответствующего увеличения вагонного парка.

Выпуском грузовых вагонов на территории СНГ на конец 2012 г. (до начала финансового кризиса) занималось 40 заводов, ключевыми из которых являлись «Уралвагонзавод», «Азовмаш», «Алтайвагон».

В 2012 г. занимал 7% рынка грузовых вагонов СНГ и 12% рынка России.

Снижение доли производства продукции ОАО "Алтайвагон" к 2012 году на российском рынке произошло вследствие нескольких причин:

·  Ужесточение требований к качеству производства крупного вагонного литья. Это привело к снижению объёмов производства крупного вагонного литья на Рубцовском филиале ОАО "Алтайвагон" и, соответственно, в условиях дефицита крупного литья на рынке, не позволило обеспечить 100%-ную загрузку производственных мощностей.

·  Сравнительно больший прирост объёмов производства прочих российских вагоностроителей по сравнению с ОАО "Алтайвагон" в 2011 году.

При этом следует учесть, что производственные мощности ограничены выпуском 9 000 вагонов в год, т. е. в 2012 г. они были загружены на 95%.

Прогноз динамики рынка. Министерство экономического развития РФ к 2012 году ожидает сокращения производства магистральных грузовых вагонов в РФ, по сравнению с 2008 годом, на 33,2-43,7%, до 24-28,4 тыс. шт. в год, говорится в уточненном прогнозе социально-экономического развития России на гг., опубликованном на сайте ведомства (дата составления прогноза – октябрь 2009г.).

Прогноз производства основных видов продукции транспортного машиностроения в гг. (по оценкам Минэкономразвития)

Наименование продукции	2008 г. (отчет)	2009 г. (оценка)	2010	2011	2012
Вариант развития			Базовый сценарий	Базовый сценарий	Базовый сценарий
Грузовые магистральные вагоны	42,6 тыс. шт.	21,674 тыс. шт.	22,203 тыс. шт.	24,5 тыс. шт.	28,443 тыс. шт.

Источник: расчеты Минэкономразвития РФ

Развитие транспортного машиностроения в гг., по оценкам Минэкономразвития, будет предопределяться снижением объемов грузооборота и пассажирооборота железнодорожного транспорта (снижение в 2012 году по сравнению с 2008 годом на 12 % и 4 % соответственно) и, соответственно, сокращение инвестиционных программ ОАО «РЖД» и частных перевозчиков. При этом в качестве рисков, которые могут усилить спад производства, ведомство, в частности, выделяет отсутствие значимых улучшений в сфере лизинга. Стимулирующим фактором для производителей может стать замена парка (особенно, в РЖД и ее "дочках" - ОАО "Первая грузовая компания" и ОАО "Вторая грузовая компания"). Потенциально это может увеличить производство вагонов в гг. на 20%. В то же время это потребует дополнительного финансирования из федерального бюджета, которое на данный момент не предусмотрено.

Независимые эксперты более оптимистичны в прогнозе динамики рынка – они предполагают, что рынок готов полностью восстановиться (вернуться к объему 2008г.) уже к гг. Подобный прогноз может быть обоснован тем, что на текущий момент идет накопление парка грузовых вагонов с истекшим сроком годности. По данным Федерального агентства железнодорожного транспорта к 2009г. уже было накоплено с просроченным сроком службы 114 тыс. вагонов. Если допустить, что парк совсем не будет пополняться, то по расчетам специалистов в 2010 году останется всего 864 тыс. рабочих вагонов, в 2011 этот показатель будет равен 827 тыс., в 2012 – 790 тыс. (при том, что сейчас он составляет около 1 млн. вагонов).

При этом, вероятно,  произойдет  изменение  структуры  рынка:  доля    Уралвагонзавод»  и    рискует снизиться  в  связи  с  планируемым в 2011 году запуском  крупных  вагоностроительных  предприятий -  ЗАО  «Промтрактор-Вагон» (новая производственная линия мощностью 8 000 вагонов в год)  и    вагоностроительный  завод» (производственная мощность Тихвинского вагоностроительного завода – 10 000 вагонов в год).

Анализ факторов и условий, влияющих на деятельность предприятия.

Факторы и условия, повлиявшие на деятельность предприятия:

1. Прогнозируемое снижение объемов грузооборота (снижение в 2012 году по сравнению с 2008 годом на 12 %) и, соответственно, сокращение инвестиционных программ ОАО «РЖД» и частных перевозчиков, что означает соответствующее падение платежеспособного спроса.

2. Сравнительно более низкий (по сравнению с мировым) уровень конкурентоспособности отечественных предприятий в области вагоностроения как следствие отставания существующих российских технологий от мировых аналогов, а также отсутствие производства ряда комплектующих, без которых невозможно создание техники, соответствующей мировому уровню, в том числе асинхронного тягового оборудования с использованием мощных транзисторных преобразователей тока, алюминиевых кузовов для пассажирского подвижного состава, тележек для высокоскоростных пассажирских вагонов и локомотивов. Так, межремонтный пробег американских и европейских вагонов доходит до 1,2 млн. км., в то время как в России – 210 тыс. км. Литье, которое используют вагоностроители США, имеет коэффициент прочности 2, в то время как в России – не выше 1,3, при требованиях ОАО "РЖД" не ниже 1,8. В итоге у вагонов в США нагрузка на ось доходит до 30 тонн, в то время как в России вагоны с 25-тонной нагрузкой еще находятся на стадии предсерийных испытаний.

3. Прогнозируемый рост цен на продукцию металлургии, обоснованный постепенным посткризисным восстановлением мировой экономики.

Действия, предпринимаемые предприятием для преодоления негативного влияния внешних факторов:

1.  Поиск новых рынков сбыта продукции.

2.  Увеличение процента предоплаты по договорам на поставку продукции.

3.  Привлечение инвесторов для технического перевооружения предприятия.

4.  Проработка всевозможных схем по обеспечению предприятия новым оборудованием.

Основные риски:

Предприятие, как и большинство крупных хозяйствующих субъектов в РФ, подвержено влиянию рисков.

1.  Отраслевой риск. Ужесточение конкурентной борьбы на рынке, вызванное сужением рынка и одновременным появлением на рынке новых крупных игроков. Степень риска высокая.

2.  Коммерческий риск. Неверная оценка конъюнктуры рынка: неверно проведенные маркетинговые исследования, в результате которых предприятие не может реализовать весь объем произведенной продукции, недооценка конкурентов, ошибочная ценовая политика. Степень риска средняя.

3.  Процентный риск. Непредвиденное изменение процентной ставки на финансовом рынке (как депозитной, так и кредитной), рост процентных ставок и курса обмена иностранных валют. Это связано с тем, что в настоящее время весь оборотный капитал предприятия сформирован из краткосрочных кредитов банков и полученной предоплаты от заказчиков продукции ОАО "Алтайвагон". Степень риска высокая.

Возможные действия по предотвращению рисков:

1.  Корректировка инвестиционной программы и графика финансирования капитальных вложений

2.  Диверсификация кредитного портфеля, использование более дешевых источников финансирования

3.  Увеличение собственных источников финансирования

4.  Внедрение ресурсосберегающих технологий

5.  Использование внутренних резервов. Повышение коэффициента использования металла за счет внедрения новых технологий.

6.  Изменение системы маркетинга.

Факт по основным показателям на 2012 год

Благоприятные макроэкономические условия оказали позитивное влияние на финансово-экономическое положение предприятия в 2012 году.

№ п/п	Наименование показателей	Ед. изм.	2012 год (факт)
1. Производство продукции в натуральном выражении
1.1.1	Производство вагонов-всего, в т. ч.	шт.	8 542
	крытый вагон мод. 11-280	шт.	3 345
	полувагоны мод.	шт.	2 872
	платформа мод. 13-2134	шт.	1265
	вагон-цистерна мод. 15-3132	шт.	1060
	весоперовочный вагон А-300	шт.
1.1.2.	Продукция химического производства	тыс. руб.	43 732
1.1.3.	Выпуск литья	тн	20
1.2.	Товарная продукция	тыс. руб.	8 542
2. Реализация продукции (работ/услуг)
2.1	Выручка от реализации продукции, в т. ч	тыс. руб.	20
	реализация вагонов	тыс. руб.	18 511 441, 78
	продукция химического производства	тыс. руб.	692 816, 99
	прочие изделия и услуги	тыс. руб.	123
2.2.	Прибыль от продаж	тыс. руб.	1
2.3.	Рентабельность продаж	тыс. руб.	4,98%
2.4.	Чистая прибыль	тыс. руб.
3. Инвестиции
3.1.	Инвестиции платежи, в том числе	тыс. руб.	1
	Оборудование	тыс. руб.
	капитальное строительство	тыс. руб.
3.2	НМА	тыс. руб.	32 559
3.3	Прочие платежи	тыс. руб.	45 225
4. Показатели по труду и заработной плате
4.1.	Численность работников	чел.	7 942
4.2.	Фонд заработной платы	тыс. руб.	2
4.3.	Средняя заработная плата	руб./мес	25 053
4.4.	Производительность на 1 трудящ.	руб./мес
4.5.	Задолженность по заработной плате на конец периода	тыс. руб.	-
	в т. ч. просроченная	тыс. руб.	-

Производственные и технические показатели