Мировая экономика (стр. 6 )

7.Внешнеторговый и платёжный баланс. Взаимосвязи и различие.

Внешнеторговый баланс страны - соотношение стоимости экспорта и импорта товаров за определенный период времени. Внешнеторговый баланс включает фактически оплаченные и осуществленные в кредит товарные сделки. Внешнеторговый баланс составляется по отдельным странам и по группам государств.

Платежный баланс страны Foreign balance; Balance of payments; International transactions - соотношение денежных платежей, поступающих в страну из-за границы, и всех ее платежей за границу в течение определенного периода времени (год, квартал, месяц). В платежном балансе находят стоимостное выражение все внешнеэкономические операции страны. В большинстве стран мира платежный баланс составляется по форме, рекомендованной Международным валютным фондом. Различают: внешнеторговый баланс, баланс услуг и некоммерческих платежей и баланс движения капиталов и кредитов.

Активное сальдо платежного баланса Balance of payments surplus - активное сальдо баланса счета текущих операций и баланса счета движения капиталов.

Активный платежный баланс Active payment balance - платежный баланс, в котором поступления превышают платежи. Активное сальдо платежного баланса способствует укреплению валютного положения страны.

Дефицит платежного баланса Balance of payments deficit - пассивное сальдо баланса счета текущих операций и баланса счета движения капиталов.

8. Виды и формы иностранных инвестиций: показатели, характеризующие их роль на современном этапе, значение для развития национальных экономик.

ИНВЕСТИЦИОННАЯ ПОЛИТИКА — политика капиталовложений, ориентированная на достижение определенных целей (безопасность, высокие прибыли, возможность постоянного обладания наличностью и т. д.). Инвестиционная политика - система мер, направленных на установление структуры и масштабов инвестиций, направлений их использования и источников получения в сферах и отраслях экономики.

Процесс интернационализации рынков капитала проявляется в постоянно увеличивающихся объемах перелива капитала между государствами рыночной экономики за счет роста прямых и портфельных инвестиций, увеличения объема долгосрочных и краткосрочных кредитов, роста масштабов операций на рынке евровалют и др. М/н движение капитала, занимая ведущее место в МЭО, оказывает огромное влияние на мировую экономику: Способствует росту мировой экономики. Капитал пересекает границы в поисках благоприятных сфер своего приложения и прироста в мировых масштабах. Приток зарубежных инвестиций для большинства стран-реципиентов помогает решить проблему нехватки производительного капитала, увеличивает инвестиционную способность, ускоряет темпы экономического роста. Углубляет МРТ и международное сотрудничество. Вывоз капитала является одним из важнейших условий формирования и развития м/н разделения труда. Взаимное проникновение капитала между странами укрепляет экономические связи и сотрудничество между ними, способствует углублению м/н специализации и кооперации производства. Увеличивает объемы взаимного товарообмена между странами, в том числе промежуточными продуктами, между филиалами м/н корпораций, стимулируя развитие мировой торговли. Играя стимулирующую роль в развитии мировой экономики, м/н движение капитала вызывает различные последствия для стран-экспортеров и импортеров капитала. Последствия для стран, экспортирующих капитал, следующие: а) вывоз капитала за рубеж без адекватного привлечения иностранных инвестиций ведет к замедлению экономического развития вывозящих стран; б) вывоз капитала отрицательно сказывается на уровне занятости в стране-экспортере; г) перемещение капитала за границу неблагоприятно сказывается на платежном балансе страны. Для стран, ввозящих капитал, положительные последствия могут быть следующими: а) регулируемый импорт капитала способствует экономическому росту страны-реципиента капитала; б) привлекаемый капитал создает новые рабочие места; в) иностранный капитал приносит новые технологии, эффективный менеджмент, способствует ускорению в стране научно-технического прогресса; г) приток капитала способствует улучшению платежного баланса страны-реципиента. Отрицательные последствия привлечения ин. капитала: а) приток иностранного капитала, "подминая" местный капитал, либо пользуясь его бездействием, вытесняет его из прибыльных отраслей. В результате это может привести к однобокости развития страны и угрозе ее экономической безопасности; б) бесконтрольный импорт капитала может сопровождаться загрязнением окружающей среды; в) импорт капитала часто связывается с проталкиванием на рынок страны-реципиента товаров, уже прошедших свой жизненный цикл, а также снятых с производства в результате выявленных недоброкачественных свойств; г) импорт ссудного капитала ведет к увеличению внешней задолженности страны; д) использование м/н корпорациями трансфертных цен ведет к потерям страны-реципиента в налоговых поступлениях и таможенных сборах. Последствия м/н движения капитала сказываются на социально-экономических и политических целях конкретной страны. Естественно, они различны для развитых и слаборазвитых стран, а также стран с переходной экономикой. Однако в любом случае нельзя уповать на возможность использования только положительных факторов, отсекая отрицательные последствия. Государственная политика должна искать компромиссы, выделяя приоритетные факторы в таком сложном и противоречивом процессе как м/н миграция капитала.

Привлечения иностранного капитала для экономики России. Экономическая жизнь индустриальной России во многом определяется оборотом промышленного капитала, связанного с инвестиционным циклом. Поставить цель интегрироваться в мировое хозяйство, признавая необходимость следования идеалам открытой экономики, нельзя не признать объективности процессов притока капитала в Россию. Привлечение иностранного капитала в Россию относится не к конъюнктурно-тактическим, а к стратегическим задачам развития российской экономики. Как и другие страны, Россия рассматривает иностранные инвестиции как факторы: 1) ускорения экономического и технического прогресса; 2) обновления и модернизации производственного аппарата; 3) овладения передовыми методами организации производства; 4) обеспечения занятости, подготовки кадров, отвечающих требованиям рыночной экономики.
Инвестиционная активность является самым слабым местом в российской экономике с начала рыночных реформ. В условиях инвестиционного кризиса в России привлечение иностранных инвестиций становится задачей, от эффективности, решения которой зависят ход, темпы и во многом результаты проводимых реформ. В условиях перехода от одной хозяйственной системы к другой требуется огромный объем инвестиций для обеспечения такого перехода. Проблемная специфика России выражается, прежде всего, в: 1) обширности территории, неразвитости коммуникационной структуры; 2) наличии устаревшего производственного аппарата; 3) гипертрофированности военно-промышленного комплекса (ВПК) при отсутствии целого ряда производств, необходимых для нормальной гражданской экономики; 4) слабости сельского хозяйства.
Положительные факторы инвестирования в РФ: а) большая масштабность (объем) рынка; б) слабая его освоенность; в) неограниченные природные ресурсы и сырьевые возможности (1-ое место в мире, разведано на сумму 30 трлн. долл. = 3 ВВП США); г) возможность получить большую норму прибыли на вложенный капитал, д) относительно дешевая и одновременно высококвалифицированная рабочая сила и ее низкий уровень жизни, е) слабая конкуренция среди иностранных предпринимателей. Отрицательные факторы: а) социально-экономическая и политическая нестабильность – т. е. масштабы политического риска; б) слаборазвитая система страхования иностранных инвестиций от политических, коммерческих и др. рисков; в) приватизация предприятий, ориентированная на передачу прав администрации, а не как средство привлечения зарубежного капитала, г) отсутствие необходимой для нормальной организации бизнеса инфраструктуры, транспорта, связи и т. п., д) фискально - ориентированная система налогов и тарифов и отсутствие стабильной и прозрачной системы налогообложения, е) низкая культура ведения бизнеса со стороны российских партнеров, ж) коррупция в госструктурах, з) высокий уровень теневой экономики, и) недостаточная правовая база для привлечения ин. инвестиций, к) плохоработающие рыночные принципы в российской экономике: нет свободного ценообразования, зависящего от С и П (присутствие естественных монополий), нет свободной конкуренции (на 1 производителя около 11 посредников и около 15% на каждого посредника), утечка капитала из отрасли в отрасль и неэффективный собственник не лишается собственности, л) организованная преступность.

Вывод: Исходя из инвестиционных возможностей и потенциала, РФ может позволить около 20-22 млрд. долл. При идеальном варианте 40-50 млрд., а реально привлекаем только 11-12 млрд., и репатриация-отток (12 млрд.) больше чем ввоз иностранных инвестиций (10 млрд.), что является неблагоприятным фактором и реакцией на существующий инвестиционный климат.

В Концепции национальной безопасности РФ отмечается, что, придавая большое значение важности иностранных инвестиций, нельзя игнорировать приоритетное значение развития собственной инвестиционной базы, рационального использования российских ресурсов в интересах – отечественной экономики, реального сектора. В этой связи в упомянутом документе подчеркивается: «Необходимо усиление роли государства в регулировании деятельности иностранных банковских, страховых и инвестиционных компаний. Для этого нужно ввести определенные и обоснованные ограничения на передачу в эксплуатацию зарубежным компаниям месторождений стратегических природных ресурсов, телекоммуникаций, транспортных и товаропроводящих сетей». Известно, что такой подход характерен для всех стран, заинтересованных в обеспечении гарантировании жизнеспособности своей экономики. Как свидетельствует опыт США, Китая, Японии, Германии и других стран, привлечение внешних ресурсов не должно вести к потере национальной конкурентоспособности; В Концепции внешней политики РФ в числе приоритетов обозначена следующая задача: «Содействие развитию национальной экономики, которое в условиях глобализации немыслимо без широкого включения России в систему мирохозяйственных связей». Для достижения этой цели, в частности, назван в качестве одной из важнейших задач внешней политики страны «содействовать привлечению иностранных инвестиций в первую очередь в реальный сектор и в приоритетные сферы российской экономики». Там же говорится и о такой задаче как «добиваться сведения до минимума рисков при дальнейшей интеграции России в мировую экономику с учетом необходимости обеспечения экономической безопасности страны». Вывод: Привлечение инвестиций: а) без ущерба национальной безопасности и в интересах экономики, б) в конкретный сектор экономики, в) уменьшение рисков, г) расширение отечественного экспорта и внутренних И., и их поддержка на внешнем рынке.