Курсовая работа по дисциплине «корпоративные финансы» на тему: «Оценка эффективности управления денежными потоками компании» (стр. 4 )

было учреждено постановлением Правительства РФ от 18 сентября 2003 года № 000. Создание компании стало итогом первого этапа реформирования железнодорожной отрасли в соответствии с постановлением Правительства РФ от 01.01.01 года № 000.

1 октября 2003 года – начало деятельности .

Организация осуществляет следующие виды деятельности:

грузовые перевозки; пассажирские перевозки в дальнем сообщении; пассажирские перевозки в пригородном сообщении; предоставление услуг инфраструктуры; предоставление услуг локомотивной тяги; ремонт подвижного состава; строительство объектов инфраструктуры; научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы; содержание социальной сферы.

осуществляет следующие виды деятельности: текущую, инвестиционную и финансовую.

Анализ динамики и структуры денежных потоков за 2014-2015 гг. представлен в таблице 2.1 анализ проводится на основании Отчета о движении денежных средств, который представлен в

Таблица 2.1 –  Динамика и структура денежных потоков за 2014-2015 гг. ­­

Показатели	В стоимостных единицах, тыс. руб.	Структура, %	Изменения
2014 г.	2015 г.	2014 г.	2015 г.	в тыс. руб.	в % к предыдущему году	в структуре, %
Остаток денежных средств на начало года	80231	86087	-	-	5856	107,30	-
Движение денежных средств по текущей деятельности
Положительный поток по текущей деятельности	1419207	1544023	80,48	77,22	124816	108,79	-3,27
от продажи продукции, товаров, работ и услуг	1317160	1417668	74,70	70,90	100508	107,63	-3,80
арендных платежей, лицензионных платежей, роялти, комиссионных и иных аналогичных платежей	48854	51622	2,77	2,58	2768	105,67	-0,19
прочие поступления	53193	74733	3,02	3,74	21540	140,49	0,72
Отрицательный поток по текущей деятельности	1275280	1354554	72,51	69,52	79274	106,22	-2,99
поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги	581472	615414	33,06	31,58	33942	105,84	-1,48
в связи с оплатой труда работников	440794	445012	25,06	22,84	4218	100,96	-2,22
процентов по долговым обязательствам	33100	59291	1,88	3,04	26191	179,13	1,16

Продолжение табл. 2.1

Показатели	В стоимостных единицах, тыс. руб.	Структура, %	Изменения
2014 г.	2015 г.	2014 г.	2015 г.	в тыс. руб.	в % к предыдущему году	в структуре, %
налога на прибыль организаций	6900	13036	0,39	0,67	6136	188,93	0,28
прочие платежи по текущим операциям	213014	221801	12,11	11,38	8787	104,13	-0,73
Чистые денежные потоки от текущей деятельности	143927	189469	3198,38	370,85	45542	131,64	-2827,53
Движение денежных средств по инвестиционной деятельности
Положительный поток по инвестиционной деятельности	47799	31230	2,71	1,56	-16569	65,34	-1,15
от продажи внеоборотных активов (кроме финансовые вложения)	1990	1322	0,11	0,07	-668	66,43	-0,05
от продажи акций других организаций	11392	17630	0,65	0,88	6238	154,76	0,24
от возврата предоставленных займов, от продажи долговых ценных бумаг	11593	3810	0,66	0,19	-7783	32,86	-0,47
дивидендов	18734	6191	1,06	0,31	-12543	33,05	-0,75
прочие поступления от инвестиционных операций	4090	2277	0,23	0,11	-1813	55,67	-0,12
Отрицательный поток по инвестиционной деятельности	361399	308088	20,55	15,81	-53311	85,25	-4,74
в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов	334560	289516	19,02	14,86	-45044	86,54	-4,16

Продолжение табл. 2.1

Показатели	В стоимостных единицах, тыс. руб.	Структура, %	Изменения
2014 г.	2015 г.	2014 г.	2015 г.	в тыс. руб.	в % к предыдущему году	в структуре, %
в связи с приобретением акций других организаций	11942	0	0,68	0,00	-11942	0,00	-0,68
в связи с приобретением долговых ценных бумаг	3640	6721	0,21	0,34	3081	184,64	0,14
процентов по долговым обязательствам, включаемым в стоимость инвестиционного актива	11193	11775	0,64	0,60	582	105,20	-0,03
прочие платежи по инвестиционным операциям	64	76	0,00	0,00	12	118,75	0,00
Чистые денежные потоки от инвестиционной деятельности	-313600	-276858	-6968,89	-541,89	36742	88,28	6427,00
Движение денежных средств по финансовой деятельности
Положительный поток по финансовой деятельности	296349	424335	16,81	21,22	127986	143,19	4,42
получение кредитов и займов	150570	127968	8,54	6,40	-22602	84,99	-2,14
от выпуска акций, увеличения долей участия	29753	121176	1,69	6,06	91423	407,27	4,37
от выпучка облигаций, векселей и других долговых ценных бумаг	49994	158339	2,84	7,92	108345	316,72	5,08
прочие поступления от финансовых операций	66032	16852	3,74	0,84	-49180	25,52	-2,90
Отрицательный поток по финансовой деятельности	122176	285855	6,95	14,67	163679	233,97	7,72

Окончание табл. 2.1

Показатели	В стоимостных единицах, тыс. руб.	Структура, %	Изменения
2014 г.	2015 г.	2014 г.	2015 г.	в тыс. руб.	в % к предыдущему году	в структуре, %
на уплату дивидендов и иных платеждей по распределению прибыли в пользу собственников	185	45	0,01	0,00	-140	24,32	-0,01
в связи с погашением (выпуском) векселей и других ценных бумаг, возврат кредитов и займов	103813	250776	5,90	12,87	146963	241,57	6,97
прочие платежи по финансовым операциям	18178	35034	1,03	1,80	16856	192,73	0,76
Чистые денежные потоки от финансовой деятельности	174173	138480	3870,51	271,05	-35693	79,51	-3599,47
Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств	4500	51091	100,00	100,00	46591	1135,36	0,00
Остаток денежных средств на конец периода	86087	138096	-	-	52009	160,41	-
Величина влияния изменений курса иностранной валюты по отношению к рублю	1356	918	0,08	0,05	-438	67,70	-0,03
Поступило денежных средств, всего	1763355	1999588	100,00	100,00	236233	113,40	0,00
Израсходовано денежных средств, всего	1758855	1948497	100,00	100,00	189642	110,78	0,00

Примечание: удельный вес поступлений рассчитывается к значению показателя поступили денежных средств, всего, удельный вес платежей рассчитывается к значению показателя израсходовано денежных средств, всего, удельный вес чистых денежных потоков рассчитывается к значению показателя чистое увеличение (уменьшение) денежных средств.