Ценные бумаги: новое в учете и налогообложении (стр. 9 )

Если принимать во внимание эти не только справедливые, но и выгодные для налогоплательщика решения, то трудно не прийти к выводу о том, что аналогичный принцип - признание в целях налогообложения по оплате - должен был распространяться и на внереализационные расходы. Тем более что в упомянутом постановлении Конституционного Суда подчеркивалось, что составным элементом не соответствующего законодательству порядка, допускающего налогообложение неоплаченных санкций, является отнесение на расходы организации-должника присужденных, но невыплаченных санкций (п.4).

Поэтому вопрос о том, могли ли проценты по облигациям, начисленные по правилам бухгалтерского учета, приниматься в целях налогообложения в установленных законодательством пределах "по начислению", независимо от оплаты их инвесторам, должен был решаться организацией в зависимости от ее позиции относительно порядка признания в целях налогообложения внереализационных доходов - "по начислению" или "по оплате" (аргументировать ту или иную позицию ссылками непосредственно на формулировки п.15 Положения о составе затрат было затруднительно, так как в последнем абзаце этого пункта говорится о "начисленных", а двумя абзацами выше - об "уплачиваемых" процентах по облигациям).

С 1 января 2002 года в состав внереализационных расходов включаются проценты, начисленные по ценным бумагам, выпущенным (эмитированным) налогоплательщиком за фактическое время нахождения указанных ценных бумаг у третьих лиц, исходя из доходности, установленной эмитентом (подп.2 п.1 ст.265 НК РФ). Таким образом, возможность отнесения в уменьшение налогооблагаемой прибыли процентов, выплачиваемым по облигациям, не ставится в зависимость от того, осуществляется ли обращение облигаций через организаторов торговли на рынке ценных бумаг, имеющих лицензию ФКЦБ, как это имело место в период с 1 июля 1999 года по 31 декабря 2001 года.

Теперь единственным, и совершенно естественным в условиях рыночной экономики, ограничением становится соответствие суммы уплачиваемых процентов рыночной стоимости заемных средств. Порядок определения этой стоимости сформулирован в пункте 1 статьи 269 НК РФ.

Проценты, начисленные по облигациям, будут считаться расходом в целях налогообложения при условии, что их размер существенно не отклоняется от среднего уровня процентов, взимаемых по долговым обязательствам, выданным в том же квартале (месяце - для налогоплательщиков, перешедших на исчисление ежемесячных авансовых платежей исходя из фактически полученной прибыли) на сопоставимых условиях. А под долговыми обязательствами, выданными на сопоставимых условиях, понимаются долговые обязательства, выданные в той же валюте на те же сроки в сопоставимых объемах, под аналогичные обеспечения.

Существенным отклонением размера процентов, начисленных по долговому обязательству, считается отклонение более чем на 20 процентов в сторону повышения или в сторону понижения от среднего уровня процентов, начисленных по долговому обязательству, выданному в том же квартале (следовало бы добавить: "месяце" - для налогоплательщиков, перешедших на исчисление ежемесячных авансовых платежей исходя из фактически полученной прибыли) на сопоставимых условиях.

При отсутствии долговых обязательств, выданных в том же квартале на сопоставимых условиях, а также по выбору налогоплательщика предельная величина процентов, признаваемых расходом, принимается равной ставке рефинансирования Центрального банка Российской Федерации, увеличенной в 1,1 раза, - при оформлении долгового обязательства в рублях и равной 15 процентам - по долговым обязательствам в иностранной валюте.

Пример

В I квартале 2002 года организация разместила рублевые облигации номинальной стоимостью 1 руб. со сроком обращения один год и ежеквартальной выплатой процентов из расчета 20% годовых. В качестве обеспечения в условиях эмиссии указана добываемая организацией нефть.

Одновременно организацией-эмитентом выданы на ту же сумму рублевые дисконтные векселя сроком погашения один год, со ставкой дисконта 18%.

Во II квартале 2002 года произведена первая выплата дохода по облигациям в сумме руб.x 20%). Ставка рефинансирования ЦБ РФ в этом квартале составила (условно) 17%.

Отклонение процентной ставки по облигациям от процентной ставки по векселям равно двум процентным пунктам , что составляет менее 20% (2 : 18 x 100 = 11). С этой точки зрения в состав внереализационных расходов могла бы быть включена вся сумма процентов по облигациям.

Однако векселя не могут считаться долговым обязательством, выданным на сопоставимых условиях, хотя бы уже потому, что они в отличие от облигаций выданы без обеспечения. Поэтому в качестве ориентира следует взять 1,1 ставки рефинансирования ЦБ РФ, что составит 18,7%.

Таким образом, в состав внереализационных расходов будут включены руб. процентов по облигациямx 18,7%), аруб. (0) не будут приняты в уменьшение налогооблагаемой прибыли.

В особом порядке рассчитываются относимые в уменьшение налогооблагаемой прибыли проценты по облигациям, выданным иностранной организации. Причем положительная разница между фактически начисленными процентами и предельными процентами, исчисленными в соответствии с указанным порядком, приравнивается в целях налогообложения к дивидендам и облагается в соответствии с пунктом 3 статьи 284 НК РФ (п.2-4 ст.269 НК РФ).

Условиями эмиссии может предусматриваться не ежеквартальная и вообще неравномерная выплата процентного дохода по облигации. Как признаются расходы в виде выплаты процентов в этом случае?

Согласно пункту 2 статьи 328 НК РФ, определяющей порядок налогового учета процентов (дисконта) по облигациям, сумма расхода в виде процентов по долговым обязательствам учитывается в аналитическом учете исходя из установленной по каждому виду долговых обязательств доходности и срока действия такого долгового обязательства в отчетном периоде на дату признания расходов, определяемую в соответствии с положениями статей 271-273 Налогового кодекса. Аналогично в пункте 3 указанной статьи сказано, что эти проценты учитываются на дату признания расхода в соответствии с настоящей главой

Таким образом, в налоговом учете налогоплательщика, определяющего доходы (расходы) по методу начисления, расход в виде процентов (дисконта) по облигации, подлежащих выплате инвестору, отражается в соответствии с правилами, установленными статьей 272 НК РФ. И это естественно, поскольку статьи главы 25 НК РФ, регулирующие порядок, то есть технологию налогового учета доходов и расходов, не могут устанавливать порядок их признания и в этом смысле являются подчиненными по отношению к статьям, определяющим этот последний.

Согласно пункту 1 статьи 272 НК РФ, расходы признаются в том отчетном (налоговом) периоде, в котором эти расходы возникают исходя из условий сделок (по сделкам с конкретными сроками исполнения) и принципа равномерного и пропорционального формирования доходов и расходов (по сделкам, длящимся более одного отчетного (налогового) периода).

В этой норме указаны два фактора признания расходов ("условия сделки" и "принцип равномерного и пропорционального формирования доходов и расходов"), каждый из которых отнесен к определенному типу сделок - "с конкретными сроками исполнения" и "длящимся более одного отчетного (налогового) периода" соответственно.

Срок обращения облигации, как правило, более одного отчетного периода, и доход (экономическую выгоду) от пользования заемными средствами, поступившими в результате размещения облигаций, эмитент получает в течение всего срока их обращения. Поэтому и расходы эмитента в виде процентов по облигациям относятся не только к тому отчетному периоду, в котором у него возникает реальная (к исполнению которой он может быть принужден в судебном порядке) обязанность по выплате процентов в соответствии с условиями эмиссии, но и ко всем предшествующим отчетным периодам, в течение которых инвестор пользовался средствами, предоставленными ему в порядке облигационного займа.

Таким образом, исходя из пункта 1 статьи 272, расход в виде процентов по облигациям, выплачиваемым реже чем один раз в отчетный период следовало бы признавать (и соответственно отражать в налоговом учете) равномерно - ежеквартально или ежемесячно (для налогоплательщиков, перешедших на исчисление ежемесячных авансовых платежей исходя из фактически полученной прибыли).

Однако, по нашему мнению, анализ конкретной нормы о порядке признания доходов в виде процентов по долговым ценным бумагам не подтверждает вывода о необходимости равномерного признания этого дохода на конец каждого отчетного периода независимо от срока его выплаты, установленного условиями эмиссии.

Согласно пункту 8 статьи 272 НК РФ, по договорам займа и иным аналогичным договорам (иным долговым обязательствам, включая ценные бумаги), срок действия которых приходится более чем на один отчетный период, в целях настоящей главы расход признается осуществленным и включается в состав соответствующих расходов на конец соответствующего отчетного периода. Понять, что понимается под соответствующим отчетным периодом: каждый отчетный период (хотя тогда, наверное, так и было бы сказано) или период, в котором возникает реальное обязательство по выплате дохода в соответствии с условиями договора (эмиссии), - позволяет, по нашему мнению, анализ изменений, внесенных в пункт 8 статьи 272 НК РФ Законом N 57-ФЗ.

В предыдущей редакции пункта 8 статьи 272 НК РФ различался порядок признания расходов в виде процентов,

с одной стороны, по кредитным и иным аналогичным договорам, заключенным на срок более одного отчетного (налогового) периода и не предусматривающим равномерное распределение расходов (либо предусматривающим неравномерное осуществление расходов), - расход признавался ежемесячно как доля предусмотренного условиями договора расхода, приходящегося на соответствующий месяц;

с другой стороны, по ценным бумагам - расход признавался на дату выплаты процентного дохода и (или) дату реализации ценной бумаги в зависимости от того, что произошло ранее.

В нынешней редакции пункта 8 статьи 272 НК РФ обе эти ситуации объединены в одну с признанием расхода на конец соответствующего периода. В итоге, по нашему мнению, на расходы в виде процентов по заемным средствам (долговым обязательствам), не оформленным ценными бумагами, распространен порядок их признания, еще раньше установленный для расходов в виде процентов по ценным бумагам. Иными словами, под соответствующим отчетным периодом понимается не каждый отчетный период (в противном случае, подчеркнем еще раз, было бы сказано не "соответствующего", а "каждого"), а период, в котором возникает реальное обязательство по выплате дохода в соответствии с условиями договора (эмиссии).

Как отмечалось выше, в целях повышения привлекательности выпускаемых облигаций некоторые эмитенты закладывают в порядок расчета рублевого дохода по облигациям (как и задолженности по основной сумме займа) механизм его индексации в соответствии с ростом курса доллара. В результате в бухгалтерском учете эмитента могут образовываться суммовые разницы.

Пример

Организация разместила облигационный заем на сумму 1 руб. сроком обращения 1 год. Размещение облигаций производилось с дисконтом 20%. Курс доллара (условно) на дату размещения 31,5 руб./долл., на дату погашения (а) 32 руб./долл., (б) 30 руб./долл., между датой размещения и датой погашения курс доллара не менялся. Согласно учетной политике организации, сумма дисконта отражается в момент размещения облигаций в качестве расхода будущих периодов с ежемесячным включением в состав операционных расходов.

На дату размещения долларовый эквивалент общей суммы задолженности составилдолл. США: 31,5).

На дату выплаты дохода, то есть погашения облигации, рублевый эквивалент общей суммы задолженности, выраженной в долларах, составил (аруб. x 32), (б) руб. (31746 x 31).

Запишем только проводки, по которым образуется суммовая разница.

При размещении облигаций:

Дебет 51 Кредит 66

- руб.;

Дебет 97 Кредит 66

- руб.

При выплате дохода (погашении облигации):

а) Дебет 66 Кредит 51

руб. - погашены облигации;

Дебет 91 Кредит 66

-руб. - определена суммовая разница;

б) Дебет 66 Кредит 51

- руб. - погашены облигации;

Дебет 66 Кредит 91

-руб. - определена суммовая разница;

Отнесение суммовой разницы, образующейся по прочим расходам, на счет 91 "Прочие доходы и расходы" вытекает из ПБУ 10/99 и неоднократно подтверждалось разъяснениями Минфина России (например, письмо Департамента налоговой политики от 01.01.01 г. N /1).

До 2002 года по общему правилу положительные разницы облагались налогом на прибыль, а отрицательные не уменьшали налогооблагаемую прибыль, так как они не были поименованы в пункте 15 Положения о составе затрат. Однако у эмитента можно различать два вида суммовых разниц: образовавшиеся в связи с возвратом суммы займа и образовавшиеся в связи с выплатой дохода. В связи с этим, по нашему мнению, отрицательные суммовые разницы, связанные с выплатой дохода, могли уменьшать налогооблагаемую прибыль в пределах действующей ставки рефинансирования Банка России, увеличенной на три пункта.

В соответствии с главой 25 НК РФ положительные суммовые разницы включаются в состав внереализационных доходов, а отрицательные - внереализационных расходов (п.11.1 ст.250, подп.5.1 п.1 ст.265 НК РФ). Правда, при этом говорится о суммовой разнице, возникающей у налогоплательщика только по доходам и расходам, связанным с приобретением или реализацией товаров, работ, услуг, имущественных прав (также п.7 ст.271, п.9 ст.272). Однако, по мнению автора, суммовые разницы по внереализационным доходам и расходам также включаются в состав этих доходов и расходов.

При этом может возникнуть вопрос о том, чтобы отрицательные суммовые разницы, возникающие в связи с выплатой процентов по долговым обязательствам, включались в состав внереализационных расходов только в том случае, если они не выводят общую сумму процентов за рамки, допускаемые статьей 269 НК РФ. В таком случае организация-эмитент, как и до 2002 года, должна вести раздельный учет суммовых разниц, возникающих в связи с возвратом основной суммы займа и в связи с выплатой дохода по заемным средствам.

Согласно пункту 11 ПБУ 15/01, затраты, связанные с получением и использованием займов и кредитов, включают курсовые и суммовые разницы, относящиеся на причитающиеся к оплате проценты по займам и кредитам, полученным и выраженным в иностранной валюте или условных денежных единицах, образующиеся начиная с момента начисления процентов по условиям договора до их фактического погашения (перечисления).

Как видим, здесь не отнесены к затратам, связанным с получением и использованием займов и кредитов, курсовые и суммовые разницы, возникающие в связи с основной суммой долга. Это различение имеет смысл в случае включения указанных затрат в состав приобретаемых за счет заемных средств активов в соответствии с пунктами 15 и 23 ПБУ 15/01: разницы, связанные с основной суммой займа, в стоимость активов не включаются, а включаются в операционные расходы.

Пример

Воспользуемся данными предыдущего примера, считая, что облигационный заем выпущен в целях привлечения средств на капитальное строительство и был использован строго на эти цели, к моменту погашения облигаций строительство не завершено.

На дату размещения долларовый эквивалент задолженности по основной сумме займа составилдолл. США (: 31,5), а по выплате дохода - 6349 долл. США (: 31,5).

На дату размещения долларовый эквивалент задолженности по основной сумме займа составилдолл. США (: 31,5), а по выплате дохода - 6349 долл. США (: 31,5).

На дату выплаты дохода, то есть погашения облигации, рублевый эквивалент суммы задолженности, выраженной в долларах, составил (а) по основной сумме займа руб. x 32), по выплате дохода руб. (6349 x 32); (б) соответственно руб. x 31) и руб. (6349 x 312).

Суммовая разница будет равна:

- по основной сумме займа (аруб., (б) +руб.

- по сумме выплачиваемого дохода (аруб., (б) + 3181 руб.

Запишем только проводки, связанные с учетом суммовой разницы:

а) Дебет 91 Кредит 66

-руб.;

Дебет 08 Кредит 66

- 3168 руб.;

б) Дебет 66 Кредит 91

-руб.;

Дебет 66 Кредит 08

- 3181 руб.

Однако в данном случае расход в виде отрицательной суммовой разницы, образовавшейся в ситуации (а), в том числе по счету 91 "Прочие доходы и расходы", по-видимому, не может быть признан в целях налогообложения, поскольку (п.5 ст.270 НК РФ) при определении налоговой базы не учитываются расходы по приобретению и (или) созданию амортизируемого имущества. Про непризнание в целях налогообложения аналогичных доходов в главе 25 ничего не говорится, в связи с чем может встать вопрос о том, что в соответствии с общим определением внереализационных доходов в статье 250 НК РФ вся положительная суммовая разница, возникшая в ситуации (б), должна включаться в состав налогооблагаемого дохода.

До 1 января 2002 года при выплате дохода по корпоративным облигациям организации-нерезиденту, не осуществляющему деятельность в Российской Федерации через постоянное представительство, эмитент должен был удержать налог на доходы по ставке 15% (п.3 ст.10 Закона о налоге на прибыль, подп.5.1.5, 5.1.11 Инструкции Госналогслужбы РФ от 01.01.01 г. N 34 "О налогообложении прибыли и доходов иностранных юридических лиц"). С 1 января 2002 года в этой ситуации налог должен удерживаться по ставке 20% (п.1 ст.310 НК РФ).

3.5. Бухгалтерский учет и налогообложение
у инвестора

3.5.1. Изменение учетной стоимости облигаций

Пунктом 44 Положения по ведению бухгалтерского учета разрешается разницу между суммой фактических затрат на приобретение долговых ценных бумаг и их номинальной стоимостью в течение срока обращения равномерно по мере начисления причитающегося по ним дохода относить на финансовые результаты у коммерческой организации или увеличение расходов у некоммерческой организации. Из этого следует, что данный механизм применим только к процентным (купонным) или дисконтно-процентным и не применим к собственно дисконтным облигациям.

Если организация использует право доведения ценных бумаг до номинала, это должно быть зафиксировано в ее учетной политике. Порядок отражения соответствующих операций в бухгалтерском учете описан в указаниях к счетам учета финансовых вложений Инструкции по применению Плана счетов.

Пример

Организация приобрела долгосрочную купонную облигацию номинальной стоимостью 1000 руб. с тремя 20-процентными купонами по

а) 0,91 номинальной стоимости,

б) 1,09 номинальной стоимости

в целях получения по ней инвестиционного дохода. Учетной политикой организации предусмотрено доведение долговых ценных бумаг, приобретенных по цене, отличающейся от их номинальной стоимости, до номинальной стоимости в течение срока обращения.

В бухгалтерском учете это отразится следующими проводками:

а) Дебет 58 Кредит 76

- 910 руб. - учтены затраты по приобретению облигации;

Дебет 76 Кредит 91

- 200 руб. - начислен купонный доход;

Дебет 58 Кредит 91

- 30 руб. [(1: 3 купона] - доначислена часть стоимости облигации;

Дебет 51 Кредит 76

- 200 руб. - получен купонный доход.

б) Дебет 58 Кредит 76

- 1090 руб. - учтены затраты по приобретению облигации;

Дебет 76 Кредит 91

- 200 руб. - начислен купонный доход;

Дебет 91 Кредит 58

- 30 руб. [(1: 3 купона] - списана часть стоимости облигации;

Дебет 51 Кредит 76

- 200 руб. - получен купонный доход*(17).

До 2000 года, когда внереализационные доходы безоговорочно включались в состав налогооблагаемой прибыли "по начислению", организациям было невыгодно применять право доведения долговых ценных бумаг до номинальной стоимости в целях повышения точности информации, предоставляемой пользователям бухгалтерской отчетности. В годах, когда, опираясь на постановление Конституционного Суда от 01.01.01 г. N 14-П и постановление Президиума ВАС РФ от 01.01.01 г. N 2203/99, организация могла доказать правомерность налогообложения только реально полученных доходов, возможность улучшения финансовых показателей своей деятельности за счет отражения нереализованной прибыли была достаточным стимулом для применения рассматриваемого способа учета. Особенно это касалось тех организаций, которые были заинтересованы в привлечении инвестиций.

Внереализационный расход, возникающий в бухгалтерском учете организации в ситуации "б", до 2002 года не принимался в целях налогообложения на основании пункта 15 Положения о составе затрат, поскольку не был связан с получением внереализационных доходов (сумма процентного дохода не зависит от суммы фактических затрат на приобретение облигации). С 2002 года доход, возникающий в бухгалтерском учете организации в ситуации "а", будет квалифицироваться в целях налогообложения по-разному, в зависимости от того, на первичном или вторичном рынке была приобретена облигация. В первом случае, то есть при приобретении облигации непосредственно у эмитента, по цене ниже номинальной указанный доход, являясь заранее заявленным (установленным), приравнивается к процентам (п.3 ст.43 НК РФ) и в качестве такового включается в налогооблагаемые внереализационные доходы (п.6 ст.272 НК РФ). При приобретении облигации на вторичном рынке рассматриваемый доход, возникающий в бухгалтерском учете организации, будет признаваться в целях налогообложения только в момент погашения облигации в качестве дохода от ее иного выбытия (погашения) (п.2 ст.280 НК РФ).

3.5.2. Получение процентного (купонного) дохода

При отражении в бухгалтерском учете инвестора процентного дохода по облигациям встает вопрос, схожий с вопросом, рассмотренным применительно к отражению расхода в виде процентов у эмитента: отражать ли этот доход только на дату возникновения обязанности эмитента по его выплате (права инвестора на его получение) в соответствии с условиями эмиссии или же независимо от этой даты равномерно (ежемесячно)?

В ПБУ 9/99 не говорится отдельно о порядке признания доходов, виде процентов по долговым ценным бумагам, речь идет о процентах, полученных за предоставление в пользование денежных средств организации. Согласно пункту 16 ПБУ 9/99, для целей бухгалтерского учета проценты начисляются за каждый истекший отчетный период в соответствии с условиями договора. Это, как полагаем, означает необходимость равномерного начисления дохода в виде процентов независимо от даты возникновения реальной обязанности заемщика по его выплате в соответствии с условиями договора.

В свете этого ссылка в пункте 16 ПБУ 9/99 на "условия договора" в сочетании с "каждым истекшим периодом" может означать лишь предусмотренную условиями договора процентную ставку. Таким же образом, полагаем, следует понимать, исходя из системного анализа совокупности документов и норм, аналогичную ссылку в пункте 71 приказа Минфина РФ N 60н, согласно которому в Отчете о прибылях и убытках по статье "Проценты к получению" раздела "Операционные доходы и расходы" отражаются операционные доходы в сумме причитающихся в соответствии с договорами процентов по облигациям, депозитам, по государственным ценным бумагам и так далее, за предоставление в пользование денежных средств организации, за использование кредитной организацией денежных средств, находящихся на счете организации в этой кредитной организации. Поэтому использовать пункт 71 приказа Минфина РФ N 60н в качестве аргумента в пользу начисления указанных в нем доходов только на дату их выплаты в соответствии с договором, по нашему мнению, нет достаточных оснований.

Такой порядок признания доходов в виде процентов отличается от порядка признания иных видов прочих доходов, поскольку не требуется, чтобы организация имела право на получение этого дохода, вытекающее из конкретного договора или подтвержденное иным соответствующим образом, чтобы имелась уверенность в том, что в результате конкретной операции произойдет увеличение экономических выгод организации в силу отсутствия неопределенности в отношении получения актива (эти условия признания выручки, перечисленные в п.12 ПБУ 9/99, являются, согласно п.16 ПБУ 9/99, и условиями признания прочих доходов).

Не вполне соответствует, по нашему мнению, порядок признания доходов в виде процентов и требованию осмотрительности, состоящему в большей готовности к признанию в бухгалтерском учете расходов и обязательств, чем возможных доходов и активов (п.7 ПБУ 1/98). Однако указание в пункте 16 ПБУ 9/99 на "каждый" истекший период, по нашему мнению, не оставляет возможности интерпретировать порядок признания доходов в виде процентов, полученных за предоставление в пользование денежных средств организации, иначе, чем это было сделано выше (напомним, что "полученных" в целях бухгалтерского учета означает прежде всего "причитающихся", "начисленных").

Если считать, что этот порядок распространяется и на доходы в виде процентов по долговым ценным бумагам, то процентный доход, причитающийся по облигациям, должен отражаться в бухгалтерском учете инвестора ежемесячно исходя из процентной ставки, установленной условиями эмиссии.

Теоретически, правда, существует возможность считать, что доходы в виде процентов по ценным бумагам признаются не по правилам признания процентов, причитающихся за предоставление в пользование денежных средств организации, а по правилам признания иных прочих поступлений - по мере образования (выявления). В этом случае можно будет обосновывать признание дохода в виде процента по долговым ценным бумагам только на дату возникновения обязанности эмитента по его выплате (права инвестора на его получение) в соответствии с условиями эмиссии. Однако нам это путь представляется неправомерным, поскольку противоречит требованию пункта 7 ПБУ 1/98 отражать в бухгалтерском учете факторы хозяйственной деятельности исходя не столько из их правовой формы, сколько из экономического содержания фактов и условий хозяйствования (требование приоритета содержания перед формой). С точки же зрения этого требования экономическая суть отношений, оформленных долговыми ценными бумагами, состоит в предоставлении инвестором эмитенту в пользование денежных средств организации.

Пример

Организация приобрела при первичном размещении по номинальной стоимости облигации на суммуруб. Условиями эмиссии предусмотрена выплата процентного дохода по ставке 18% годовых.

В соответствии с пунктом 16 ПБУ 9/99 в бухгалтерском учете организации начисление этого дохода будет производиться ежемесячно в размере 150 руб. руб. x 18% : 12 мес.)

Дебет 76 Кредит 91

- 150 руб.

Для уяснения того, как решается рассмотренный вопрос в целях налогообложения, воспользуемся логикой, использованной при анализе проблемы признания расходов эмитента в виде причитающихся инвестору процентов (параграф 3.5.1).

Доход в виде процентов по ценным бумагам признается в соответствии со статьей 271 НК РФ (п.2, 3 ст.328 НК РФ). Согласно пунктам 1 и 2 статьи 271 НК РФ, доходы признаются в том отчетном (налоговом) периоде, в котором они имели место, независимо от фактического поступления денежных средств, иного имущества (работ, услуг) и (или) имущественных прав (метод начисления). По доходам, относящимся к нескольким отчетным (налоговым) периодам, и в случае, если связь между доходами и расходами не может быть определена четко или определяется косвенным путем, доходы распределяются налогоплательщиком самостоятельно, с учетом принципа равномерности признания доходов и расходов.

Проценты, получаемые инвестором по долговой ценной бумаге, относятся не только к тому периоду, в котором возникает реальное (то есть подлежащее защите в суде) право на их получение в соответствии с условиями эмиссии, но и ко всем предшествующим отчетным периодам, в течение которых инвестор пользовался средствами инвесторов, предоставленными ему в порядке облигационного займа. Таким образом, исходя из пункта 2 статьи 271, доход в виде процентов по облигациям, выплачиваемым реже чем один раз в отчетный период, возможно, следовало бы признавать (и соответственно отражать в налоговом учете) равномерно - ежеквартально или ежемесячно (для налогоплательщиков, перешедших на исчисление ежемесячных авансовых платежей исходя из фактически полученной прибыли). В Декларации по налогу на прибыль организаций, утвержденной приказом МНС РФ от 7 декабря 2001 г. N БГ-3-02/542 (далее - Декларация по налогу на прибыль) этот доход будет показан по строке 030 "Внереализационные доходы" листа 02.

Если же облигация будет реализована до фактической выплаты дохода эмитентом, то неполученный процентный доход будет включен продавцом в цену продажи и, следовательно, отразится в его налоговом учете повторно - на этот раз в качестве дохода от реализации. Обусловлено это тем, что, согласно пункту 2 статьи 280 НК РФ, процентный (дисконтный) доход считается составной частью дохода от реализации ценных бумаг: "Доходы налогоплательщика от операций по реализации или иного выбытия ценных бумаг (в том числе погашения) определяются исходя из цены реализации или иного выбытия ценной бумаги, а также суммы накопленного процентного (купонного) дохода, уплаченной покупателем налогоплательщику, и суммы процентного (купонного) дохода, выплаченной налогоплательщику эмитентом (векселедателем)". В Декларации по налогу на прибыль этот доход отразится по строке 010 "Выручка от реализации:" соответствующих листов.

Чтобы избежать повторного налогообложения одного и того же дохода, ранее начисленные в качестве внереализационного дохода проценты следует отразить в налоговом учете и в Декларации по налогу на прибыль (по стр.040 листа 02) в качестве внереализационного расхода. Нормативной основой этой операции служит положение статьи 280 НК РФ о том, что в доход налогоплательщика от реализации или иного выбытия ценных бумаг не включаются суммы процентного (купонного) дохода, ранее учтенные при налогообложении. Именно такой порядок налогового учета рекомендуют работники МНС РФ*(18).

В то же время, по нашему мнению, анализ конкретной нормы о порядке признания доходов в виде процентов по долговым ценным бумагам не подтверждает вывода о необходимости равномерного признания этого дохода на конец каждого отчетного периода независимо от срока его выплаты, установленного условиями эмиссии.

Согласно пункту 6 статьи 271 НК РФ, по договорам займа и иным аналогичным договорам (иным долговым обязательствам, включая ценные бумаги), срок действия которых приходится более чем на один отчетный период, в целях настоящей главы доход признается полученным и включается в состав соответствующих доходов на конец соответствующего отчетного периода. Понять, что понимается под соответствующим отчетным периодом: каждый отчетный период (хотя тогда, наверное, так и было бы сказано) или период, в котором возникает реальное право на получение дохода в соответствии с условиями договора (эмиссии), - позволяет, по нашему мнению, анализ изменений, внесенных в пункт 6 статьи 271 НК РФ Законом N 57-ФЗ.

В предыдущей редакции пункта 6 статьи 271 НК РФ различался порядок признания доходов в виде процентов:

с одной стороны, по кредитным и иным аналогичным договорам, заключенным на срок более одного отчетного (налогового) периода и не предусматривающим равномерное распределение дохода (либо предусматривающим неравномерное получение дохода), - доход признавался полученным и включался в состав соответствующих доходов ежеквартально. При этом доход определялся налогоплательщиком самостоятельно как доля предусмотренного условиями договора дохода, приходящегося за соответствующий квартал;

с другой стороны, по ценным бумагам - доход признавался полученным на дату выплаты процентного дохода и (или) дату реализации ценной бумаги в зависимости от того, что произошло ранее.

В нынешней редакции пункта 6 статьи 271 НК РФ обе эти ситуации объединены в одну с признанием расхода на конец соответствующего периода. В итоге, по нашему мнению, на расходы в виде процентов по заемным средствам (долговым обязательствам), не оформленным ценными бумагами, распространен порядок их признания, еще раньше установленный для расходов в виде процентов по ценным бумагам. Иными словами, под соответствующим отчетным периодом понимается не каждый отчетный период (в противном случае, подчеркнем еще раз, было бы сказано не "соответствующего", а "каждого"), а период, в котором возникает реальное право на получение дохода в соответствии с условиями договора (эмиссии).

Дополнительно это подтверждается сопоставлением текста пунктов 4 и 7 статьи 328 НК РФ. В пункте 7 совершенно четко и однозначно сказано, что если до истечения отчетного (налогового) периода государственная ценная бумага не реализована, то налогоплательщик обязан на последний день отчетного (налогового) периода определить сумму процентного дохода, причитающегося по начислению за этот период. В отношении корпоративных ценных бумаг (п.4) такая норма отсутствует - говорится, что налогоплательщик, определяющий доходы (расходы) по методу начисления, определяет сумму дохода (расхода), полученного (выплаченного) либо подлежащего получению (выплате) в отчетном периоде в виде процентов в соответствии с условиями договора, исходя из установленных по каждому виду долговых обязательств доходности и срока действия такого долгового обязательства в отчетном периоде с учетом положений настоящего пункта. Налогоплательщик в аналитическом учете на основании справок ответственного лица, которому поручено ведение учета доходов (расходов) по долговым обязательствам, обязан отразить в составе доходов (расходов) сумму процентов, причитающуюся к получению (выплате) на конец месяца.

При этом использование в пункте 4 статьи 328 НК РФ такой терминологии, как доход, подлежащий получению "в соответствии с условиями договора", сумма процентов, "причитающаяся к получению", наряду с отсутствием в выражении "на конец месяца" слова "каждого" позволяет с достаточной степенью уверенности говорить о необходимости признания дохода в виде процентов по корпоративным облигациям только на дату (месяц) возникновения права на их получение, то есть выплаты в соответствии с условиями эмиссии.

Нельзя исключить, что в действительности законодатель имел в виду нечто совершенно иное, чем то, что можно вывести из анализа буквального содержания норм НК РФ. Что ж, в этом случае действует принцип: "законодатель хотел, но не смог выразить". И судить можно лишь о том, что "выражено" - особенно с учетом того, что НК РФ является документом прямого действия.

Какие практические выводы может сделать налогоплательщик из всего сказанного? Согласно подпункту 9 пункта 1 статьи 6 НК РФ все акты и нормы налогового законодательства не должны противоречить общим началам и (или) буквальному смыслу конкретных положений настоящего кодекса. В анализируемом случае имеет место несогласованность общих начал (п.2 ст.271, п.1 ст.272) и буквального смысла конкретных положений (п.6 ст.271, п.8 ст.272) НК РФ. В соответствии с пунктом 7 статьи 3 НК РФ все неустранимые сомнения, противоречия и неясности актов законодательства о налогах и сборах толкуются в пользу налогоплательщика (плательщика сборов). Поэтому организация-инвестор может попробовать признавать доход по приобретенным долговым ценным бумагам не равномерно в течение срока владения ими, а лишь на дату выплаты дохода согласно условиям эмиссии (выпуска) бумаги. Однако при этом надо быть готовым к полемике с налоговыми органами, придерживающимися противоположной точки зрения (см., например, Методические рекомендации по расчету налоговой базы, исчисляемой в соответствии со статьей 10 Федерального закона от 6 августа 2001 года N 110-ФЗ, утвержденные приказом МНС РФ от 01.01.01 г. N БГ-3-02/458).