Проспект ценных бумаг (стр. 20 )

Основным направлением работы на российском энергетическом рынке являлась реконструкция действующего оборудования.

На ТКЗ разработаны уникальные технологии поэтапной реабилитации ранее поставленного оборудования: от реконструкции отдельных узлов до полной замены с сохранением зданий, фундаментов, элементов каркасов и барабанов, если они пригодны для дальнейшей эксплуатации по результатам проведенной диагностики.

Как правило, реконструкция котлов связана с изменением видов сжигаемого топлива, увеличением паропроизводительности, изменением других параметров теплоносителей. В результате таких разработок достигаются новые современные технические характеристики котлов, главные из которых: надежность, экономичность, экологические показатели. Примеры: ТЭЦ-22 Мосэнерго, ММК, Норильские ТЭЦ-1, ТЭЦ-2.

Другим важнейшим направлением работ компании являлось развитие новых технологий сжигания топлива.

Важнейшим среди них является эффективное сжигание природного газа в ГТУ и ПГУ.

Разработки ТКЗ включают в себя энергетические котлы со сбросом газов после газовой турбины (Тюменская ТЭЦ-1, Березовская ГРЭС) котлы-утилизаторы (Безымянская ТЭЦ, Казанская ТЭЦ-1 и др.).

«Красный котельщик» активно работал над развитием новых технологий сжигания твердого топлива, среди которых:

·  внутрицикловая газификация твердого топлива в шлаковом расплаве;

·  сжигание АШ в плечевых топках;

·  сжигание низкосортных топлив в котлах с КС и ЦКС;

·  разработка технологических мероприятий по сжиганию различных видов топлива для снижения вредных выбросов за котлом и т. д.

Выполнены разработки опытно-промышленной установки с использованием уникальной передовой технологии сжигания твердого топлива в шлаковом расплаве для Экспериментальной ТЭС, разработки с применением плечевых топок для ТЭС Украины, Новочеркасской ГРЭС и др.

За истекший период времени компания уделяла много внимания освоению нетрадиционных видов продукции, таких как:

·  оборудование для железнодорожного и морского транспорта (котлы-цистерны);

·  оборудование для магистральных газопроводов;

·  новые виды теплообменного и емкостного оборудования для нефтехимического

комплекса;

·  оборудование для металлургических производств;

·  другие виды нетрадиционной продукции.

«Красный котельщик» имеет проектно-конструкторские разработки, отличающиеся значительными конкурентными преимуществами, защищенными соответствующими свидетельствами на полезные модели, патентами на изобретения по следующим видам оборудования и технологиям:

·  котлы энергетические для металлургических комбинатов;

·  установки для интенсификации нефтедобычи (УПГ);

·  ПВД, в том числе ПВД-К;

·  оборудование ХВО;

·  деаэраторы;

·  различные технологии реконструкций ранее установленного оборудования, в том числе с применением ребернинга, поэтапной реконструкции;

·  барабанные котлы к блокам мощностью 300 Мвт и выше;

·  газификация в шлаковом расплаве.

За 5 последних завершенных финансовых лет затраты на осуществление научно-технической деятельности осуществлялись в рамках финансирования обычной хозяйственной деятельности.

Эмитент планирует осуществлять финансирование научно-исследовательских, опытно-конструкторских разработок в размере 10% от чистой прибыли.

[K1] 

5.5. Анализ тенденций развития в сфере основной деятельности эмитента

Основные тенденции развития отрасли экономики, в которой эмитент осуществляет основную деятельность, за 5 последних завершенных финансовых лет:

«Красный котельщик» - машиностроительное предприятие, осуществляющее свою деятельность в сфере энергетики. Последние годы характеризуются существенными изменениями в структуре развития мировой энергетики, сокращаются масштабы выпуска оборудования для мощных и сверхмощных энергоблоков. Эта ситуация не может не сказаться на работе нашего предприятия.

Основные факторы, оказывающие влияние на состояние отрасли:

Среди факторов, оказавших и продолжающих оказывать влияние на развитие энергетического машиностроения необходимо отметить следующее:

1.  Общий спад экономического развития в мире и значительный спад – в России, что привело к замедлению темпов роста рынка энергетического машиностроения, а в России – к его спаду. Следствие резкое обострение конкурентной борьбы производителей энергетического машиностроения;

2.  Значительное сокращение Межправительственных соглашений на строительство энергетических объектов, что втянуло российские машиностроительные предприятия в общую конкурентную борьбу;

3.  Развитие в странах, считавшихся потенциальными потребителями российского оборудования, собственной базы энергомашиностроения и котлостроения.

Общая оценка результатов деятельности эмитента в данной отрасли:

За прошедшие 5 лет результаты работы на рынке энергетического машиностроения можно оценить как удовлетворительные, так как в условиях действия вышеперечисленных факторов можно было ожидать гораздо худшего результата.

Факторы и условия, влияющие на деятельность эмитента:

Кроме вышеперечисленных факторов, также необходимо отметить следующее:

-  Отсутствие финансовых средств зачастую не позволяет:

а) участвовать в крупных проектах самостоятельно, так как требуется оплачивать значительные гарантийные платежи;

б) финансировать собственные конструкторские разработки и передовые технические решения и привлекать к разработкам проектные организации;

в) покупать лицензии на изготовление с использованием передовых технических решений и технологий;

-  Обострение ситуации с квалифицированным конструкторско-технологическим персоналом.

При реализации новых проектов по строительству ТЭС заказчики зачастую ориентируются только на использование самых современных технологий (Котлы с ЦКС, котлы-утилизаторы для ПГУ, мусоросжигающие котлы, требование по работе на скользящих параметрах и др.), успешное применение которых должно быть подтверждено соответствующими референциями, что мы зачастую обеспечить не можем.

Результаты деятельности эмитента:

За последние 5 лет главное, что удалось сделать, так это сохранить предприятие, не изменить профиль его деятельности и при этом оставаться крупнейшим производителем котельного оборудования в России, имеющим хорошие наработки для продолжения своей деятельности на традиционных рынках сбыта и даже для выхода на новые рынки.

Действия, предпринимаемые эмитентом для эффективного использования данных факторов и условий:

За прошедшие 5 лет выполнил такие крупные экспортные заказы, как поставки в Бангладеш для ТЭС «Сиддирганч», в Ирак для ТЭС «Нассирия», ТЭС «Наджибия», ТЭС «Харта», ТЭС «Юсифия». Кроме вышеуказанных, традиционных рынков, ТКЗ осуществлял поставки в Германию, изготавливал барабаны для американского заказчика, поставлял ПВД в Грецию и Болгарию. В связи с наблюдающимся в последнее время сокращением объемов производства профильного оборудования, маркетинговыми мерами удалось компенсировать падение объемов производства за счет изготовления непрофильной продукции.

Действия, которые эмитент планирует предпринять в будущем для эффективного использования данных факторов и условий:

Для обеспечения стабильной работы и сохранению ТКЗ как энергомашиностроительного предприятия эмитентом планируется:

1.  Сохранение конструкторско-технологического потенциала и его развитие.

2.  Привлечение инвестиций для внедрения новых конструкторских разработок.

3.  Повысить сроковую и технологическую дисциплину на предприятии, что безусловно будет привлекательно для заказчиков и также повысить конкурентоспособность;

4.  Наряду с проведением собственных разработок по новым направлениям рассмотреть возможность сотрудничества с западными фирмами на предмет получения и внедрения новых перспективных технических разработок и технологий, что безусловно откроет возможность для освоения новых рынков сбыта;

5.  Проводить агрессивную маркетинговую деятельность с подключением местных и правительственных органов власти для внедрения своих новых перспективных разработок в России для наработки референции с целью повышения конкурентоспособности.

Способы, применяемые эмитентом, для снижения негативного эффекта факторов и условий, влияющих на деятельность эмитента:

1.  Активизация участия в международных и внутрироссийских тендерах на поставку оборудования;

2.  Участие в тендерах совместно с крупными внешнеторговыми организациями и вновь созданными консорциумами для обеспечения тендерных требований поставки «под ключ»;

3.  Расширение номенклатуры изготовления профильного оборудования;

4.  Расширение номенклатуры изготовления непрофильного оборудования;

5.  Наращивание опыта, референции и передовых технических решений.

Существенные события/факторы, которые могут в наибольшей степени негативно повлиять на возможность получения эмитентом в будущем таких же или более высоких результатов, по сравнению с результатами, полученными за последний отчетный период:

Неплатежеспособность заказчиков.

VI. Подробные сведения о лицах, входящих в состав органов управления эмитента, органов эмитента по контролю за его финансово- хозяйственной деятельностью, и краткие сведения о сотрудниках (работниках) эмитента

6.1. Сведения о структуре и компетенции органов управления эмитента

- общее собрание акционеров;

- Совет директоров;

- единоличный исполнительный орган (Генеральный директор);

- коллегиальный исполнительный орган (Правление).

Компетенция общего собрания акционеров (участников) эмитента в соответствии с его уставом (учредительными документами):