Письмо от 01.01.01 г. N 94-Т (стр. 45 )

Принцип 22: Процедуры и стандарты связи

ИФР должна использовать или адаптировать международные процедуры и стандарты связи, чтобы обеспечивать эффективные платежи, клиринг, расчеты и ведение документации.

Ключевые соображения

1. ИФР должна использовать или как минимум адаптировать международно принятые процедуры и стандарты связи.

Пояснительная записка

3.22.1. Наличие у участников возможности своевременной, надежной и бесперебойной связи с ИФР является залогом эффективности платежей, клиринга, расчетов и учета. Использование ИФР международно принятых процедур и стандартов связи для выполнения основных функций может способствовать исключению вмешательства человека в процесс клиринга и расчетов, уменьшению рисков и транзакционных издержек, повышению эффективности и устранению барьеров для доступа на рынок. Поэтому ИФР должна использовать или адаптировать соответствующие международно принятые процедуры и стандарты связи для обеспечения эффективной связи между ИФР и ее участниками, их клиентами и другими организациями, подключенными к ИФР. <164>

--------------------------------

<164> ИФР рекомендуется, но она не обязана использовать или адаптировать международно принятые процедуры и стандарты связи исключительно для внутренних сделок.

Процедуры связи

3.22.2. ИФР должна использовать или как минимум адаптировать международно принятые процедуры и стандарты связи для осуществления эффективной связи между информационными системами ИФР и ее участников, их клиентов и других организаций, которые подключены к ИФР (таких как сторонние источники услуг и другие ИФР). Стандартизированные процедуры (или протоколы) связи формируют единый набор правил обмена сообщениями между системами. Эти правила позволяют широкому спектру систем и организаций в различных географических пунктах поддерживать эффективную и результативную связь. Уменьшение потребности во вмешательстве и технической сложности при обработке сделок помогает сокращать количество ошибок, избегать потерь информации и в целом сокращать ресурсы, необходимые для обработки данных ИФР, ее участниками и рынками в целом.

Стандарты связи

3.22.3. ИФР должна использовать или как минимум адаптировать международно принятые стандарты связи, такие как стандартизированные форматы сообщений и стандарты контрольных данных для идентификации финансовых инструментов и контрагентов. Использование международно принятых стандартов форматов сообщений и представления данных, как правило, позволяет повысить качество и эффективность клиринга и расчетов по финансовым операциям. Если сама ИФР не использует международно принятые стандарты связи, то она должна применять системы, преобразовывающие данные из международных стандартов во внутренние, и наоборот.

Трансграничная связь

3.22.4. ИФР, осуществляющая трансграничную платежную, клиринговую, расчетную или учетную деятельность, должна использовать международно принятые процедуры и стандарты связи или как минимум адаптировать их. В частности, ИФР, которая проводит расчеты по цепочке сделок через несколько ИФР или оказывает услуги пользователям на территории нескольких юрисдикций, должна использовать международно принятые процедуры и стандарты связи для обеспечения эффективной и результативной трансграничной финансовой связи. Кроме того, применение этих процедур связи способствует операционной совместимости между информационными системами или операционными платформами ИФР, находящихся в различных юрисдикциях, позволяя участникам рынка получать доступ к нескольким ИФР без технических трудностей (таких как необходимость создания или поддержки нескольких локальных сетей с различными характеристиками). ИФР, осуществляющая трансграничную деятельность, также должна поддерживать и использовать отработанные процедуры связи, стандарты обмена сообщениями и стандарты контрольных данных, связанных с процессами идентификации контрагентов и нумерации ценных бумаг. В частности, ИФР должна тщательно изучать и применять соответствующие стандарты, принятые Международной организацией по стандартизации. Если ИФР, осуществляющая трансграничную деятельность, не полностью переходит на международные процедуры и стандарты связи, она все же может обеспечить операционную совместимость с информационными системами или операционными платформами других ИФР, создавая системы преобразования международных процедур в их внутренние эквиваленты, и наоборот.

Использование ТР международно принятых процедур и стандартов связи

3.22.5. Процедуры и стандарты связи имеют особенно важное значение для ТР, которые являются централизованным источником данных для различных заинтересованных сторон, которые могут находиться на территории разных юрисдикций. ТР должен поддерживать технологии, принятые на рынке, включая действующие рыночные стандарты учета и отчетности о торговой информации. Кроме того, ТР должен использовать прикладные интерфейсы и линии связи, обеспечивающие техническую взаимосвязанность с другими ИФР и источниками услуг. ТР должен иметь возможность непосредственного обмена торговой информацией не только с участниками рынка, но и с другими организациями, такими как биржи, электронные торговые площадки, платформы подтверждения-сопоставления, ЦКА и прочие источники услуг. ТР должен использовать отраслевые стандарты представления данных, в том числе стандарты уникальной идентификации контрагентов (например, идентификаторы юридических лиц), чтобы способствовать использованию и группированию данных, хранящихся в репозитории, особенно компетентными органами. <165>

--------------------------------

<165> Стандартная система идентификаторов юридических лиц (ИЮЛ) является необходимым средством группирования данных о ВБ-деривативах, но относится и к другим рынкам. ИЮЛ помогают компетентным органам контролировать уменьшение системного риска, прозрачность рынков и защищать их от злоупотреблений в соответствии с решениями Группы двадцати, относящимися к ВБ-деривативам, а также позволяют повышать эффективность и уровень прозрачности во многих других областях. См. CPSS-IOSCO, Report on OTC derivatives data reporting and aggregation requirements (КПРС - МОКЦБ, Доклад о требованиях к предоставлению и группированию данных о ВБ-деривативах), январь 2012.

Прозрачность

Прозрачность помогает обеспечить, чтобы участникам ИФР, компетентным органам и населению предоставлялась существенная информация, позволяющая им принимать обоснованные решения и укрепляющая доверие. Как правило, финансовые рынки работают более эффективно, когда их участники имеют доступ к существенной информации о своих правах и обязанностях, рисках, которым они подвергаются, а также сборах [и других издержках], которые им придется оплачивать при использовании ИФР. Изложенный далее набор принципов содержит руководящие указания (a) для всех ИФР о раскрытии правил, основных процедур и рыночных данных, позволяющих участникам и другим заинтересованным сторонам ясно понимать риски и средства контроля рисков, связанные с ИФР, а также сборы и другие издержки, связанные с участием в ИФР, и (b)для ТР о раскрытии рыночных данных, позволяющих участникам, компетентным органам и населению проводить своевременную оценку рынков ВБ-деривативов и других рынков, которые обслуживает ТР.

Принцип 23: Раскрытие правил, основных процедур и рыночных данных

ИФР должна устанавливать четкие и всеобъемлющие правила и процедуры и предоставлять достаточную информацию, позволяющую ее участникам получить ясное представление о рисках, комиссионных и других [реальных] расходах, с которыми связано их участие в ИФР. Все соответствующие правила и основные процедуры должны быть обнародованы.

Ключевые соображения

1. ИФР должна определять точные и всеобъемлющие правила и процедуры и полностью доводить их до сведения участников; кроме того, соответствующие правила и основные процедуры должны быть обнародованы.

2. ИФР должна обнародовать подробные описания структуры и операций системы, а также прав и обязанностей, чтобы участники могли оценить риски, которым они подвергаются в результате участия в ИФР.

3. ИФР должна предоставлять всю необходимую и надлежащую документацию и проводить обучение, чтобы упростить участникам понимание правил и процедур ИФР и рисков, которым они подвергаются в результате участия в ИФР.

4. ИФР должна обнародовать информацию о сборах, взимаемых ею за оказываемые услуги, а также принципах установления скидок. ИФР должна предоставлять подробные описания платных услуг для целей сравнения.

5. ИФР должна регулярно готовить и обнародовать ответы в рамках Положений о раскрытии информации КПРС - МОКЦБ. ИФР должна предоставлять своим участникам и населению любую другую дополнительную информацию, необходимую для понимания деятельности и операций ИФР. Кроме того, ИФР должна как минимум раскрывать основные данные об объеме и стоимости сделок.

Пояснительная записка

3.23.1. ИФР должна предоставлять своим участникам и потенциальным участникам достаточную информацию, позволяющую им точно выявлять и ясно понимать риски и обязанности, связанные с участием в системе. Для достижения этой цели ИФР должна определять и обнародовать в письменной форме точные и всеобъемлющие правила и процедуры, включая пояснительные материалы, написанные простым языком, чтобы участники могли полностью понимать архитектуру и операции системы, свои права и обязанности, а также риски, связанные с участием в системе. Правила, процедуры и пояснительные материалы ИФР должны быть точными, актуальными и доступными всем существующим и потенциальным участникам. Кроме того, ИФР должна предоставлять участникам и населению информацию о расценках на услуги и ответы в рамках Положений о раскрытии информации КПРС - МОКЦБ.

Правила и процедуры

3.23.2. ИФР должна определять точные и всеобъемлющие правила и процедуры и полностью доводить их до сведения участников; кроме того, соответствующие правила и основные процедуры должны быть обнародованы. Обычно правила и процедуры ИФР являются основой деятельности ИФР и понимания участниками рисков, которым они подвергаются в результате участия в ИФР. Поэтому соответствующие правила и процедуры должны включать подробное описание архитектуры и операций системы, а также прав и обязанностей, чтобы участники могли оценивать риски, которым они подвергаются в результате участия в ИФР. <166> Правила и процедуры должны точно определять роли участников и ИФР, а также правила и процедуры, применяемые в штатных ситуациях и при возникновении нештатных, но предсказуемых событий, таких как невыполнение обязательств участником (см. Принцип 13 о правилах и процедурах, относящихся к невыполнению обязательств участником). В частности, ИФР должна иметь точные и всеобъемлющие правила и процедуры решения финансовых и операционных проблем, возникающих в системе.