Кредитная кооперация: теория и практика (стр. 26 )

Если предприятие выделяет 25% своей прибыли от основной деятельности на выплату процентов, остальные 75% идут на покрытие других нужд - расходов на содержание семьи, налогов, долга и на развитие бизнеса. При условии, что на все эти нужды было выделено по 25%, сумма денежных средств на погашение долга равна сумме, выделенной на выплату процентов. При очень высоких процентных ставках, понижается кредитный лимит, и долг возвращается быстро. А если процентная ставка низкая, то лимит возрастает, и время для выплаты долга увеличивается.

Таблица 3.5. показывает, сколько времени нужно для возврата займа с разными процентными ставками.

Таб.3.5.

Определение сроков займа
Прибыль от основной деятельности	100,000	200,000	500,000
Выплата процентов	25,000	50,000	125,000
Выплата основной суммы	25,000	25,000	25,000
Кредитный лимит
Процентная ставка
50%	50,000	100,000	250,000
40%	62,500	125,000	312,000
30%	83,333	106,667	416,000
20%	125,000	250,000	625,000
10%	250,000	500,000	1,250,000
Количество лет для возврата займа
Процентная ставка
50%	2,0	2,0	2,0
40%	2,5	2,5	2,5
30%	3,3	3,3	3,3
20%	5,0	5,0	5,0
10%	10,0	10,0	10,0

В расчетах срока и размера займа необходимо учитывать коэффициент оборачиваемости активов, поскольку предприятия с высокопроизводительными активами, могут получить больший кредит и быстрее развиваться. Целью является достижение высокого уровня поступлений при одновременной минимального количества активов.

Таблица даёт общие указания, которые позволяют оценить оборотный коэффициент активов.

Таб.3.6

Оборот активов
Интенсивность использования	Оборот активов (Выручка/Активы)
Выше средней	Свыше 0.2 до 1.0
Средняя	от 0.1 -0.2
Ниже средней	Менее 0.1

3.2.4. Анализ обеспечения

С целью своевременности и надежности выполнения обязательств заемщиков по возвращению кредитов и уплаты процентов в практике используются разнообразные способы обеспечения. СПКК получает в этом случае возможность вернуть выданные заемщику средства в случае его неплатежеспособности.

Естественно, ни один из нижеописанных способов обеспечения не дает полной гарантии (уверенности) в возвращении кредита, но обеспечение значительно уменьшает риск кредитных операций. Определение сторонами обеспечения в отношениях между кредитором и заемщиком снимает определенное напряжение и взаимно облегчает их работу. Порой обеспечение используется не столько для того, чтобы снять риск кредита, сколько для того, чтобы создать для заемщика определенное предостережение и напоминание об экономической нецелесообразности для него невыполнения своих обязательств перед банком.

Такими способами обеспечения являются:

-  штраф;

-  залог;

-  страхование договора займа;

-  гарантии, поручительства.

Штраф

Определение в кредитном договоре дополнительной ответственности заемщика за невыполнение условий кредитного договора обеспечивает соблюдение его условий со стороны заемщика, своевременность проведения оплат, целевое использование кредита и дисциплинированность в выполнении других условий.

Штрафные санкции могут быть определены в форме собственно штрафа, т. е. в фиксированном размере, или в форме пени, т. е. в процентном соотношении к суммам кредитного договора, суммам платежа, суммам процентов и тому подобное.

Чаще всего ответственность заемщика в форме пени предусматривают за несвоевременную уплату (просрочку) процентов или основных сумм кредита. В случае нецелевого использования кредита, несоблюдения требований относительно определенной в договоре формы отчетности и в других случаях банки предусматривают штрафы фиксированных размеров.

Взыскание с заемщика штрафных санкции - это не долг, а право банка. При нарушении условий кредитного договора банк решает, применять ли ему к заемщику штрафные санкции. Если невыполнение условий кредитного договора обусловлено обстоятельствами, независимыми от заемщика, банк может отказаться от взыскания с заемщика штрафов или уменьшения их размера.

Залог

Залог является наиболее распространенной формой обеспечения выполнения обязательств, которая используется в кредитовании, поскольку этот институт доступен для использования всеми финансовыми заведениями во всех экономических системах. В силу залога банк (залогодержатель) имеет право в случае невыполнения заемщиком (залогодателем) обеспеченного залогом обязательства получить удовлетворение со стоимости заложенного имущества преимущественно перед другими кредиторами. Залог состоит из актива (имущества), законно заложенного заемщиком, и является второстепенным источником возвращения кредита. Это наименее важный кредитный фактор. Один лишь хороший залог никогда не определяет, будет кредит хорошим или безнадежным.

Однако часто залог является достаточно важным. Хороший залог может быть определяющим фактором в успешном разрешении проблемного кредита. Он обеспечивает заимодателя альтернативным способом получения средств в том случае, когда заемщик не выполнит своих обязательств относительно своевременности расчетов с кооперативом.

Залог является преимуществом, которое улучшает ссудные взаимоотношения путем снижения риска заимодателя потерять займ и повышения уровня доступа заемщика к таким суммам кредита, которые он может себе позволить. Заимодатель считает залог соответствующим, а займ надежным, если он может получить залог на законном основании и продать его за средства, достаточные для полного погашения обязательств (включая основную сумму займа, процент, оплату адвокатов и все другие связанные с возвращением затраты).

Чем больше размер залога для получения займа, тем ниже риск заимодателя понести потери в случае невыполнения заемщиком обязательств. Однако иногда заимодатель может требовать очень большой залог. Если заимодатель требует в залог большую сумму, чем необходимо для защиты от потери займа, он рискует потерять члена кооператива из-за конкурирующих условий.

Требование избыточного залога может помешать заемщику получить займ в размере, необходимом для успешного ведения деятельности предприятия.

Нельзя считать залог нормальным способом расчета за долги. Не следует давать кредит просителям, у которых другие кредитные факторы значительно более слабые и которые рассчитывают только на силу предложенного ими залога. Наоборот, залог следует рассматривать как рискованный управленческий прием, который применяется в том случае, когда запланированные источники прибыли заемщика недостаточны для расчета по долговым обязательствам.

Залог, как и все другие кредитные факторы, требует от кредитного специалиста здравого рассудка и взвешенной оценки компенсационных последствий его решения.

Анализ залога

Элементы залога, которые кредитный специалист должен проанализировать, чтобы оценить качество обеспечения, включают:

1. Классификацию залога

2. Типы залога

3. Стоимость залога

4.  Определение силы залога

5.  Страхование залога

6.  Договор обеспечения

7.  Реализацию залога Классификация залога

Классификация залога на категории позволяет кредитному специалисту определить наилучший способ оценки правильности выбора объекта залога (или обеспечения процента) и выставить соответствующие условия предоставления кредита. Активы, которые выступают залогом, могут быть разбиты на категории на основании таких общих характеристик, как личное имущество, финансовые средства, товары в обороте или переработке, оборудование и объекты недвижимости, земельные угодья, имущественные права.

Личное имущество - это материальные ценности потребительского характера, которые используются лично членами семьи и семьей в целом в домашнем хозяйстве и являются частной собственностью. Примером личного имущества являются мебель, драгоценности, собственные автомобили и тому подобное.

Финансовыми средствами являются деньги (наличность) и другие легко ликвидные финансовые ценные бумаги, такие, как корпоративные и государственные облигации, акции. Золотые и серебряные монеты также считаются финансовыми средствами, хотя стоимость их как металла может превышать их денежную (номинальную) стоимость.

Товары в обороте или переработке - это материалы, которые используются в производственном процессе (сырье, полуфабрикаты, комплектующие изделия, готовая продукция, товары для продажи, сельскохозяйственная продукция и др.).

Примерами товаров в обороте производителя мебели являются твердая древесина и фанера, которые используются в производственном процессе, части мебели, которые монтируются (собираются), готовая продукция (изделия) для продажи. В сельскохозяйственном производстве и переработке товарами в обороте считается сельскохозяйственная продукция. При залоге товаров в обороте или переработке должен определяться вид товара, другие его родовые признаки, а также виды товаров, которыми его можно заменить.